經常有人問我
比如：單位淨值越低說明基金越便宜嗎？基金淨值估值不準，被基金經理偷吃了嗎？有分紅的才是好基金？
所以今天特意整理了一下關於基金淨值和估值的那些概念，希望能幫助大家理解
一， 單位淨值
基金單位淨值=基金資產淨值/基金總份額
比如：老楊成立了一隻基金，叫“老楊基金”，總資產是10000元，，總份額是10000份，則老楊基金的單位淨值=10000/10000=1元。
我們平常說的“淨值”，一般說的都是單位淨值。
二 ，基金分紅
假如老楊基金買了很多隻股票，那一年行情很好，單位淨值從1元錢漲到了1.5元。基金規模越來越大了，老楊就想通過分紅來控制基金規模。於是，老王按每份派出0.5元的方式來分紅，原來每份的淨值是1.5元，派出0.5元后，基金的單位淨值就從1.5元降到了1元。
假如你持有100份老楊基金，那麼你從分紅前持有100*1.5=150元的基金，變成了分紅後，持有100*1=100元的基金加上100*0.5=50元的現金。
分紅只是把你的一部分基金資產變成了現金資產還給你，你的資產並沒有額外變多。
所以，基金淨值從來沒有貴不貴，便宜不便宜的問題！
三 ，累計淨值
累計淨值是該基金自發行成立以來的淨值，包括了分紅，拆分份額等。
公式：基金累計淨值＝基金淨值＋基金成立後份額的累計分紅金額
四、什麼是基金估值？
基金估值——是指按照公允價格對基金資產和負債的價值進行計算、評估，以確定基金資產淨值和基金份額淨值的過程。
基金估值其實就是預測數據，根據這隻基金最新一期季報或者年報裡的權重股以及持股比例估算出來的，預測今晚公佈的基金淨值是多少，並不是實際的淨值。它依據的是最新一期定期報告數據，而定期報告是有一定滯後性的。比如現在是3月初，1季報還沒有出來，第三方銷售網站基金估值依據的是一季報的數據。而基金經理在公告之後，隨時都會有調倉的動作，所以距離季報越近，估值越準，參考價值也就越高。
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