如何從盤口發現莊家建倉

從盤口發現莊家建倉

前面文章比較籠統地介紹了判斷個股是否有莊家介入的方法，接下來再從盤口和K線走勢兩方面去發現莊家的建倉。下面首先介紹從盤口發現莊家建倉的方法。

無論是莊家還是散戶，買賣股票的動作都會在分時走勢圖中表現出來，所以盤面是股民的窗口，也是散戶觀察、發現莊家跡象的窗口。散戶學習、讀懂盤口語言，可為跟莊打下堅實的基礎。這裡主要從發現莊家建倉這個角度介紹一下盤口常見的信息。

一：查看盤口數據

股民在實時盯盤過程中，除了關注分時曲線的走勢之外，更應關注股票的具體成交數據。這些數據俗稱為盤口數據，顯示在分時圖右側的信息欄中。

所謂盤口，是指在股市交易過程中，看盤觀察交易動向的俗稱。分時圖中交易的盤口數據在實戰研判中的地位極其重要，是即時把握多空力量轉化及市場變化的直接根本。

如圖4-13所示，對分時圖中盤口數據區域進行了劃分，通常包括以下幾個區域：

· 委比，顯示委託買入與委託賣出數據之比。

· 賣盤，顯示委託賣出的最低五檔價格及賣出數量。

· 買盤，顯示委託買入的最高五檔價格及買入數量。

· 成交數據，顯示已經成交的數據或根據成交數據計算出來的一些指標。· 財務數據，顯示該股的一些財務數據，如總股本、流通盤、淨資產、收益率等。

· 成交明細，顯示每一筆成交的時間、成交價格、成交數量等信息。

圖4-13 以中國平安（601318）為例的盤口數據劃分

下面簡單介紹圖4-13中右側出現的名詞含義（按從上到下的順序）。

· 委比，委託買入手數減去委託賣出手數之差除與這兩者之和，得到的值就是委比。當委比為正值時，表示買方的力量比賣方強，股價上漲的幾率大；當委比為負值的時候，表示賣方的力量比買方強，股價下跌的幾率大。

· 委差，委託買入手數與委託賣出手數的差值。若其值為負數，將顯示為綠色。

· 賣一、賣二、賣三、賣四、賣五為五種委託賣出價格，其中賣一為最低委託賣出價格。

· 買一、買二、買三、買四、買五為五種委託買入價格，其中買一為最高委託買入價格。

· 現價，前一筆成交的價格。

· 漲跌，現價與前一交易日收盤價之差，表示股價漲跌的金額（單元為元）。

· 漲幅，漲跌金額與上一交易日收盤價的比值（用百分比表示，若漲跌金額為負值，表示下跌的幅度）。

· 總量，當天已成交的總手數。

· 外盤，成交價是賣出價時成交的手數總和稱為外盤。

· 內盤，成交價是買入價時成交的手數總和稱為內盤。當外盤累計數量比內盤累計數量大很多，而股價也在上漲時，表明很多人在搶盤買入股票。當內盤累計數量比外盤累計數量大很多，而股價下跌時，表示很多人在拋售股票。

· 今開，當天的開盤價格。

· 最高，當前交易日中成交的最高價格。

· 最低，當前交易日中成交的最低價格。

· 量比，當日總成交手數與近期平均成交手數的比值。如果量比數值大於 1，表示這個時刻的成交總手量已經放大；若量比數值小於 1，表示這個時刻成交總手萎縮。

· 換手，當天成交數量與總股本的比值（按百分比表示），即換手率。換手率高的股票表示市場交股活躍。

· 淨資，該股票每股淨資產的值（單位為元）。

· 收益，每股收益（單位為元），通常在收益後跟上一個數字，表示該收益是某個季度之前的收益值，如圖 5-3所示的數字“㈣”，表示的是該股前 4季度的收益（也就是年度收益）。

· 股本，顯示該股票的總股本數量。

· 流通，顯示該股票的流通股數量，若該股已無鎖定股票，則流通股和總股本數相同。

· PE，該股的市盈率，在“PE”後面有一個“動”字，表示顯示的該股的動態市盈率。

二：從盤口發現異動

莊家的買賣股票操作會在盤口表現出來，細心的、有經驗的散戶可以通過分析盤中每一筆成交發現莊家資金的真實意圖。下面介紹一下莊家建倉時期的盤口特徵。

（1）莊家在賣一處掛出大單（大單的定義根據個股流通盤的大小不同而不同），在買一處掛上相對較小的買單。有的莊家也會在賣二、賣三、賣四、賣五處都掛上大單，顯示盤中的拋壓盤很重，以此來恐嚇散戶拋出手中的籌碼，達到建倉的目的。

例如，圖4-14顯示的是某隻個股在某一時刻的買賣盤數據，在賣一16.10元處掛有1136手賣單，而在買一16.09元處的買單隻有94手，而在賣二至賣五處掛的賣單也比買二至買五處的買單多，這會給散戶一種賣壓沉重的感覺。有賣出意向的散戶擔心不能成交，可能會掛出16.09元或16.08元的賣單，這時莊家就要耐心地逐步在16.09元、16.08元等多處掛小買單，等待散戶的拋盤。

圖4-14 買賣盤數據

（2）莊家在賣二和賣三處掛上大賣單，賣一處掛很小的賣單，並且下面掛的買單都很小，然後莊家慢慢地把賣一吃掉，隨後依次撤銷賣單。

例如，莊家在賣二16.11元處掛出3000手的大賣單，在賣三16.12元處掛出4000手的賣單，在賣一16.10元處只掛出200手的賣單。散戶們看到這種盤面之後，會誤以為是莊家在出貨，為了避免被套，可能就會在賣一16.10元處，或者在16.09元處掛單賣出手中的籌碼，莊家這時再掛16.10元的買單，即可將這些拋盤吸納。等賣一處的200手（隨著散戶的拋出，賣一處的賣單可能會增加一些）賣單被吃掉後，莊家馬上將賣二16.11元處的3000手賣單撤掉，只留100手~200手在盤面上。這時由於賣一的16.10元的賣單被全部吃掉，原來的賣二就變成了賣一，莊家繼續重複上面的過程吸籌。

（3）收盤前瞬間下砸股價。收盤前瞬間下砸股價是莊家建倉時常用的一種手法，目的是讓散戶來不及作出反應，快速將股價打低。這種操作有兩方面的作用：一是使日K線形成光腳大陰線、十字星或陰線等較難看的圖形，使持股者產生恐懼感；二是降低第二天買入的股價，降低建倉成本。第二天，莊家在開盤時順勢向下打壓股價，散戶看到盤面上出現這種情況後，可能會立即拋出手中的籌碼。

（4）股價經過一段下跌後，盤口出現大的買賣單。某隻股票經歷了一段長時期的下跌後，股價開始企穩。這時盤口在賣單處會出現很大的賣單，而下面的買單卻很小，並且不久後，盤口上會出現大單，直接把上面的大賣單一口吃掉。出現這種盤口跡象，是莊家建倉吃貨的特徵。

（5）下跌過程中出現大買單。股價下跌過程中，如果盤口上的買一、買二、買三處出現大單的話，應該是莊家在護盤。不過這時股價不一定能馬上站穩，因為有股價下跌的趨勢，莊家的護盤也無法對抗。莊家出面護盤，形成在下跌趨勢中建倉的效果。由於有莊家的強力買入，股價下跌空間一般不大。如果在盤面上發現這種情況，散戶應該密切留意，一旦市場轉強的話，這種股票將會開始上升。

以上幾種盤口特徵都是莊家建倉階段經常出現的，也是判斷、分析莊家建倉行為最基本的盤口語言。散戶要想成功跟莊，必須要抽出時間觀察盤口，以便從中發現莊家操作的蛛絲馬跡，及時掌握莊家的動向。

散戶通常都有本職工作，如果在開盤時沒時間看盤，在覆盤時可通過分時成交明細瞭解個股當天的走勢，重點關注其大單成交情況。如圖4-15所示是中國聯通（600050）2015年5月28日收盤1分鐘的分時成交明細，圖中框出的是大買單和大賣單，從圖中可看到，該股收盤前受大盤暴跌影響，大量賣單湧出，而大買單卻少得多。

圖4-15 中國聯通（600050）2015年5月28日成交明細