股市是謠言最多的地方，如果你每聽到一次傳言，就要買進、賣出的話，那再多的錢也不夠你去賠。即使多數人擁有了準確信息，如莊家對外公佈的財務數據，無論業績有多好，若主力資金利用它作為沽售的機會，而分散的中小散戶，看到其業績優秀的報表，大量吸納了主力拋出的籌碼，而最終又因主力的撤退，股價反而逐級滑落。這樣，準確的信息反而成為導致你虧損的原因。
正因如此，對某隻股票會產生極大利好影響的信息，一些股市高手總是在“傳聞時買入，新聞時賣出”。反之，對某隻股票會產生極大利空影響的信息，他們又總是在“傳聞時賣出，新聞時買入”。
有句話很形象：若跟著報紙上的信息來交易，最終下場就是去賣報紙。當媒體的觀點都一邊倒時，你必須冷靜地站到他們的對立面去。因為準確信息一旦被多數人擁有時，實際上就變成了“最可怕的信息”，此時必須“小心”。在股市，要讓傻瓜破產，給他們更多信息即可！當你聽到某隻股票即將大漲的所謂內幕消息，發現周圍的許多人也在嘀咕著相似的內容，那麼這個內幕消息十有八九是被故意傳播出來的虛假信息。
股市之所以稱為“博傻”，就是因為在股票市場上，一些投資者根本就不在乎股票的理論價格和內在價值，他們購入股票的依據就是，相信總會有更傻的人以更高的價格從他們手中接過“燙山芋”。而由於信息不對稱，股民相互之間就出現了對未來判斷的不一致和不同步，對於任何消息，總是有人過於樂觀，有人又過於悲觀，有人過早採取行動，而有人行動遲緩，從而產生了博傻現象。這種狀況在中國股市表現得更為普遍。所以有利好不一定漲，關鍵看莊家如何利用它；有利空不一定跌，還要看有沒有人利用它去吸足籌碼。
學習交易最有效的途徑就是實盤、看書、思考。
實盤不用說了，大家都知道，實踐是檢驗真理的唯一標準。
但是看書，就不被大多數人所認可了。給我印象最深刻的是查理芒格的話，如果他知道自己會在哪裡犯錯誤，不要過去就可以了。
對於交易來說，很重要的就是知道怎麼贏錢，也需要知道怎麼不輸錢、少輸錢。
比如，哪怕不做交易的人都知道巴菲特、索羅斯，那麼能不能說出他賺錢的交易、虧錢的交易，、盈利模式、交易思想和交易哲學呢？
做期貨的，有沒有總結過傑西利物莫爾的5次破產，每次破產的原因、以及東山再起的方法呢？
喜歡做技術的，知不知道威爾德為什麼最後放棄指標，寫了《亞當理論》呢？
喜歡做短線的，有沒有學習過短線交易的神話，拉里威廉斯的基本著作、以及對短線交易的看法和他的現狀呢？
總結了這些交易大師怎麼贏錢、怎麼虧錢的，後續就是思考。
光看書沒有用、照搬方法也沒有用。我們必須思考，比如巴菲特的方法，有沒有弊端，適不適合我。國內那麼多人學巴菲特，為什麼還是有很多虧錢呢？因為市場環境不同嘛，美國那個階段是牛市、而我國基本就是大區間震盪。
所以，不要認為一個方法、一個策略很完美，沒有缺點。任何方法或策略都是優缺共存的。知道巴菲特價值投資的優點，就要接受如果大環境沒有牛市，可能很多股票不漲的現實。那怎麼辦呢？在低位繼續買啊，等待大牛市的到來。
如果你不能接受投資方法的缺點，那就捨棄這個方法。直到你找到一個優點你喜歡，缺點也能接受的策略。
何為莊家？
“莊家”一詞源於賭博活動，指以資金實力調控籌碼，利用自己有利的條件操縱、影響賭局的整體過程和結果的團體。證券市場中的莊家是一個引申概念，其借用賭博中莊家的名稱，與通常所稱的“機構”券商等同。他們擁有資金、人才、信息、技術、場所、關係、渠道等多方面的優勢。相對市場中的散戶而存在，在市場競局中處在絕對的優勢。莊家本為一箇中性詞，其本身沒有褒義、貶義之分。
莊家到現在還沒有一個明確的概念，如果給其下一個明確的定義，可以如下描繪：莊家以在市場中獲取最大利潤為目的，其擁有資金、信息、技術、人才等優勢，以各種不同的方式和手段，有目的、有計劃、有組織地在某一個特定的環境中控制某類股票的股價走勢的團體或組織。莊家有以下特點：
1.有能力控制一段時期內股價的走勢。
2.與上市公司等有關部門有較好的配合關係，能製造市場炒作題材。
3.有意識地進行與目前股價走勢的反向操作。要買入時，還不時地賣出股票以穩定股價；要賣出時，還要買人股票以提高股價。
4.在市場低位以現金轉換籌碼，在市場高位以籌碼轉換現金。
5.莊家在市場中表現為股價走勢的“莊股”特徵。
6.具有多項優勢的團體。
7.以市場為敵人。莊家進駐市場的唯一目的是為了賺錢。莊家要賺錢，則其他投資者必然賠錢。
市場中常常聽到人們把莊家與主力等同起來，混為一談，這是不合理的。莊家是指實力雄厚並能控制股價的團體；主力則是指市場中的主要力量，他們能在某一個短暫時段影響股價，但其最終不可能控制股價的走勢。
炒股的四個原則
原則一：只買績優白馬股。研讀財務報表，分析上市公司經營發展狀況，然後根據淨資產公積金以及未分配利潤等等因素挑出幾隻績優股，再按市盈率高低選出一隻堅決買入。漲不了就多捂會兒，是金子總要發光的。
原則二：絕不把資金一次性全部投入。一般情況下，我買股票只投入資金的1／3，從不作賭徒似的孤注一擲，我是來炒股的，不是來和誰賭氣的。餘下資金進可攻，退可守。尤其是在股價節節下挫的時候，手上有資金就不會急紅了眼，能把補倉、搶反彈做得有板有眼。
原則三，拒絕誘惑，獲利即拋。每一次買入扣除交易費用，淨賺的錢大於銀行一年定期利率即可。這一原則雖然使我每次炒股的獲利不很高，但風險卻小得多，所以我能微笑著炒到今天。股市誘惑大，要堅持住這一原則很難。別人收益高，那是別人的事，我有我自己的原則。
原則四：獨立自主，從不偏聽偏信。大凡炒股的人都喜歡交流、討論，更有好事者常以“股市軍師”自詡，使得一些耳根子軟的人喪失了自我分析的能力。我這個人則不然，炒股時願意獨來獨往，即使是對一些資深的股評家也持審慎的態度，你評你的，我炒我的。這樣做的好處就是能時時保持耳清目明，心態平穩，從而避免了一切外來因素的干擾。當然，此項原則有時也使我喪失了一些騎黑馬、炒熱門股的機會，但與此同時，卻也很有效地使我避開了絆馬索、陷阱等的威脅，安全性大增。
炒股的基本常識：
1.交易總規則 （1）只在14：50～15：00看盤，其他時間不看盤。 （2）只持有3~5只股票，每隻股票都屬於不同的板塊，或者乾脆做50ETF（510050）指數基金。 （3）只關注流動性好的股票，只關注10只以內股票（新的1只股票列入關注範圍後，必須剔除1只老的股票）。 （4）決不抄底。 （5）決不在下降通道買入。
2.股票分規則（1）只看收盤價和收盤價附近價格。 （2）從一個階段低點上漲10%，作為進場信號。20%資金進場（同時持有5只股票時為滿倉）。 （3）只要還在上漲，或是回調不到5%，堅決持有。 （4）從一個階段高點回調5%，作為部分平倉信號。平倉一半籌碼。 （5）回調5%平倉一半後，若從一個階段低點上漲10%，則補回滿倉。 （6）從一個階段高點回調8%，作為全部平倉信號。平倉全部籌碼。 （7）從一個階段低點上漲10%，作為進場信號。20%資金進場。（如此循環）
3.股票補充規則 （1）如果錯過了上漲10%的進場點，但是依然覺得該股票會繼續漲，以10%資金進場。 （2）買入後如果再漲10%，則加為20%資金持倉。 （3）持續寬幅振盪行情中（高點、低點收盤價之間即10%～15%之間的振盪）的突破10%，以10%資金進場，再漲10%，加為20%的資金持倉。 需要指出的是，以上的交易系統可能只適合投資者N，其他投資者都應根據自身的需求制定不同的交易系統。
追漲的實戰技巧
1、高位量價齊升，空頭市場開始
在多頭市場中，價創新高後若量再創新高時，常常表示多頭市場的結束，空頭市場即將開始。
2、無量漲停，繼續漲停，直到大量才停
同理，股票的第一個無量漲停，後市仍將繼續漲停，直到有大量出現才能回檔或反轉。
3、成交量股價W雙谷底
在股價長期下跌後成交量形成谷底，股價出現反彈，但隨後成交量卻沒有隨價格的上漲而遞增，股價上漲缺乏再度跌至前期谷底附近，有時高於前期谷底，但出現第二谷底成交量明顯低於第一谷底時，說明也沒有下跌的動力，新的一波上漲又要起來，可以考慮買進。
4、有量無量，突破盤整跟進
同樣，在底部向上盤整，只要形態(均線，趨勢線，頸線，箱體)向上突破，要注意跟進。
【分時回調戰法】
★ 縮量回調
指股價上漲後產生回落調整，在回落的過程中成交量逐漸萎縮。這說明持股者的心態比較穩定，不肯賣出股票，所以此時後市看漲，尤其是在回調結束後出現的成交量再次放大，股價在幅度上漲的概率極大。因此，縮量回調出現時往往是一種買入的信號。
案例解析：方大炭素（600516）
以上圖方大炭素為例，該股於當日開盤後放量上漲，隨後出現衝高回落，但隨著股價下跌，成交量出現了明顯萎縮。通過方大炭素日線圖可知，該股正處於平臺震盪整理期，投資者認可此時的股價，並看好後市，所以不肯賣出手中籌碼，才使得股價下跌時出現了縮量。因此，投資者後市可趁下跌回調時期買入股票。
★ 放量回調
指股價上漲後出現回落，在回落的過程中，成交量放大。這種情況的出現說明盤中主動的賣盤突然增多，拋壓在逐步加強，是莊家大舉出貨的跡象，後市股價持續走低的概率極大，因此，一經出現這種情況時，投資者一定要格外小心，最好賣出股票，出局觀望為宜。
案例解析：中青寶（300052）
以中青寶前期走勢為例，該股於5月23日開盤略有上升後，出現下跌走勢，儘管看起來跌勢較慢，但是很明顯，只要股價每出現一輪下跌，必定會出現成交量的放大，並呈陰量，說明莊家在借股價的緩慢回調逐漸出貨。因此，投資者一經發現，應當採取逢高賣出股票的策略。
★ 實戰要點
❶ 縮量回調出現在高價區時更為可信，說明投資者都十分看好股票而不肯賣出。如果是出現在低價區時，可能說明股價整理還未結束，未來可能還會有低價出現，因為低價區往往是趨勢由壞轉好之時，此時根本無須大量即可讓股價出現下跌。
❷ 放量回調是莊家出貨階段，但莊家出貨方式不一樣，因此股價並不一定非要出現大幅回調。
❸出現放量回調或是縮量回調時，投資者最好結合當時的日線圖綜合判斷，這樣可以在把握股價趨勢的情況下進行準確的操作。
從回調的時間判斷短線強弱
★ 短時回調
指股價的回調時間遠遠小於上漲時間。這種情況下，往往回調時間越短，再次上漲時幅度也就越大，投資者可以抓住時機跟進。
以麗江旅遊為例，該股在開盤後股價經過一波急跌，然後開始震盪上漲，但股價在接近開盤價後再次出現了快速下跌，回調的時間很短，並且在未能跌破早盤的低價，隨後快速上漲。
★ 中時回調
指股價回調的時間接近於上漲時間。如股票在經過一段時間上漲後，接著進入了一段與上漲時間相接近的回調階段，這說明盤中多空雙方的力量暫時維持平衡。這時就要綜合考慮量能，看其是否能再次充分放大。一旦發現成交量突然放大，股價將再次進入新一輪的強勢上漲階段。
以南極電商為例，該股開盤後開始向下調整，隨後出現一波上漲，接著又出現了震盪下跌的調整，其上漲與下跌的時間幾乎相等，並呈一個對等三角形的兩個等邊狀。臨近尾盤，成交量出現有效放大，股價走出調整，重新迴歸了早盤的上漲趨勢，此時投資者應當採取及時跟進買入的策略。
★ 長時回調
指股價回調的時間遠遠大於其上漲的時間。如股票在開盤後有所上漲，接著便進入了長時間的回調，回調時間甚至達到了上漲時間的數倍，這說明盤中做空的力量大於做多的力量，股價難以持續上漲。因此 ，股價經過長時間回調後再次上漲的可能性相對較小。因此，投資者應及時賣出股票了，因為股價大概率已經開始了震盪下跌的走勢。
以興森科技走勢為例，該股開盤後出現了一波快速上漲行情，隨後在上午9：40左右開始步入了衝高後的調整行情，並且一直持續到收盤，股價依然處於調整中，調整時間遠遠超過了早盤的上漲時間，說明趨勢此時已經轉弱。因此，投資者應及時賣出股票，以免受到接下來的下跌趨勢所導致的損失。
“黃金坑”買入絕技
【“黃金坑”的市場意義】
1、主力不給你補底買入的機會.主力拉昇興奮的同時.使你就踏空!讓看淡後勢而在坑中出票的人叫苦不迭，再追時就只有給主力抬轎了，這正是主力利用黃金坑要達到的效果。
2、連續下跌可怕，下跌的時候出局更可怕，黃金坑的股票是短線操作的最佳買點，在最近幾天開始出現，歷史上短線個股的目標空間在30%以上。中長線品種是極佳買入機會.
【操作要點】
1、第一個大陽線實體越大越好；
2、大陽線的量比達到1.5倍以上，量能均線向上發生金叉；
3、回調的低點不能擊穿前期陽線的開盤價。
黑馬股實戰圖解
1、青龍取水
5日、10日和60日線圖上，5/10日線不斷上下起伏，形如龍軀。日K線依附在龍體上像龍鱗一般，持續週期可達半年之久，青龍取水後得到拉昇的籌碼，股價持續暴漲。
2、均線粘合後向上發散
大家都知道均線粘合是一個蓄力的形態，意味要變配，均線粘合要辨別是向上還是向下，只有向上才可以參與，切記！！！
3、股價跌至支撐線未穿又升，即為買入時機
4、大陽漲停或一字板漲停突破底部長期盤整平臺
這是捕捉強勢股的一種穩健戰法，當突破平臺時（或前期高點時），若是以漲停板的形式突破，則該股成功將大大增加。
5、個股股價不斷以小陽線向上攀升，但未漲停，此種情況表明主力並不想過多散戶資金關注該股，從而在相對低位進行廉價籌碼的手機，在這之後，往往意味著加速拉昇階段的到來。
投資股市需掌握五字心理要訣：
(一)穩
在涉足股票市場中、細心學習瞭解各個環節的，看盤模擬做單，有幾分力量做幾分投資，寧下小口，不可滿口，不要超出自己個人能力和財力範圍。我們必須認識到，證券投資具有較高的風險，再加上資金不足的壓力，自然不可能發揮強大的智慧，取勝的幾率也就比較小。所謂穩，指的是不要隨便服風入市.要胞有成竹，對大的趨勢要做認真的分折，要有自己的思維方式。不要隨波遠流。穩，還要求時時刻刻結合市場的走勢不斷地修正自己的估汁。換言之，投資者需要將靈活的思維與客觀的形勢相結合.只有這樣，才能在股票市場中穩操勝券。
(二)忍
股票市場的行情升降、攝露並不是一朝一夕就能形成的，而是要經過—個過程。多頭市場的形成是這樣，空頭市場的形成也是這樣。因此，股票走勢的最後形勢形成之前決不動心，免得殺進殺出造成衝動性的投資。要學會一個“忍”字。小不忍則亂大謀，忍一步，海闊天空。
(三)準
所謂準，就是要當機立斷。如果通事想來想去，把時間拖得太久，那也是很難談得上“準”的。當然，我們所說的準不是百分百的準確無誤，世界上很難有完全在掌控之中的事。如果大勢一路看好，就不要逆著大勢做空，同時，看準了行情，心目中的最佳價位到了就進場做多、否則，猶豫太久失去了比較的機會，那就只能望“板”興嘆了。
(四)狠
所謂狠，有兩方面的含義。一方面，當方向錯誤時，要有壯土斷臂的勇氣認準出場。另一方面，當方向對時，可考慮適量加碼，乘勝追擊。股價上升初期，如果你已經飽賺了一筆.不妨再將股票多抱持一會幾.不要輕易獲利了結，可再狠狠嫌他一把。
(五)跑
在股票市場投資中、賺八分飽就走，股價反轉而不可及時撤兵。股價下跌初期，不可留戀，要壯士斷劈，狠心了結。
當空頭市場來臨，持有的股票籌碼應儘可能減少，此時最好遠離股市.待多頭市場來臨時，再適時進入。
上面所談的穩、忍、難、狠、跑五字心理要快，在整體策略使用上，準是其次，穩才是員重要的。因為在任何一種技藝中，準需要靠個人的天賦，穩則靠策略及資金，進而可通過管理的手段來達到。所以，一般人只有建立在穩紮穩打的基礎上，才能平步青雲，一飛沖天。
“龍虎相爭”
“龍虎相爭”形態特徵：
個股處於一波持續上漲後的高點；
股價再度創下新高，並收取一根陽線，我們稱之為“龍”線；
龍線之後的第二個交易日，股價沒有繼續上漲，而是收取了一根與龍線實體長度相近的陰線，我們稱之為“虎”線；
“龍”線和“虎”線對應的成交量放大。
案例分析：
（日出東方日線走勢圖）
如圖所示，為日出東方2015年3月底至同年7月初的日線走勢圖。從圖中可以看出，股價此前積累了一波明顯的漲勢。6月4號，股價放量創出新高收取了一根陽線，但下影線較長，主力向下試盤跡象明顯。果然6月5號，收取了一根與前一個交易日實體相當的陰線，同時成交量也呈放大狀態，形成“龍虎相爭”形態。
“龍虎相爭”形態出現後，股價大幅回落，第一波下跌低點探至8.31。短短23個交易日累計跌幅超50%！！如果大家知道了這種形態，那麼或將可以規避至少50%的虧損！！
可見，“龍虎相爭”形態一般是出現在上漲趨勢的末端，是趨勢反轉的信號之一，一旦形態成立，其殺傷力非同小可。在實盤操作中，應及時離場。
風險提示：“龍虎相爭”形態出現後，後期股價將龍虎線包圍，再拾漲勢。那麼，“龍虎相爭”形態失敗，可擇機將籌碼接回。
附加寶典：
“龍虎相爭”形態與“絕代雙驕”形態傻傻分不清楚？
相同點：
均為向上突破，股價創下新高。
均由兩根K線組成。
不同點：
“龍虎相爭”形態前期處於上漲趨勢中，“絕代雙驕”形態前期處於震盪走勢。
“龍虎相爭”組合為一陽一陰並排K線，“絕代雙驕”組合為向上跳空的相連雙陽線（一個跳空缺口）。