「凱恩斯」獲取行業策略！
01
大盤方向分析
上證指數沒有跌破上升趨勢線下軌，但已經到了短期強弱的分水嶺，所以形勢比較嚴峻，理論上，明天要麼高開高走，要麼下跳下砸。一般，今天晚上外圍市場的表現，將有一定的前瞻性。
技術面分析：形態操盤系統解盤
我們短期均線組的下沿在3190點左右，如果最近滬指跌破短期均線組，那麼大盤的調整會持續到下週的五一節最後一天。不過目前大盤的長期均線組依然非常完美，所以長期上升趨勢未變的情況下，雖然看上去大盤短期趨勢有點走弱，但我們依然對五月的股市充滿信心。月末節前往往有這種冷清的跡象，也不用過於驚訝。回落仍然是低吸的機會。
消息面分析
1、政策面可能考慮提振汽車、智能手機、家電的銷售。相關板塊在之前有可能提前啟動，如果政策落地，當然對經濟整體有拉動作用，所以我們繼續看好家電，汽車板塊的機會。
2、美國收緊對伊朗的制裁。這個意外的舉動，使得能源價格重新上跳，特朗普對於能源價格的態度也趨於模糊（之前其一直力主能源增產，降低通脹）。在現階段，這並不太有利於全球經濟穩定。這裡面有個細節，中國、印度、土耳其將受到一定的牽連。因為去年美國製裁伊朗，這些國家在去年11月獲得了180天豁免，這個豁免到5月2日到期，而美國不準備給予新的豁免。
所以需要被迫在美國和伊朗之間做出一個選擇。據悉部分國家已經在和美國溝通延長豁免，但似乎希望不太大。如果這件事持續的發酵，則投資人可以關注
石油開採，油田服務板塊的機會。02
熱點和觀點分享
關於上海自貿區概念
張五常先生說，深圳灣會成為世界的經濟中心。中國人口巨大，可以容納更多的城市群，所以我們認為江浙滬地區將是世界的第二個經濟中心，因為上海具備類似紐約金融中心的一切條件。雖然上海自貿區很好，但是投資人並沒有太多可能來把握這些概念，長三角會有新的自貿區，地點待定，所以整體上，上海本埠和周邊一些基礎設施類，如港口物流的股票在間歇性表現。
既然一切都有不確定，那麼這裡面有冒險的成分在。這裡面部分上海老國企風險相對較小，諸如上港集團和上海機場，他們也屬於一帶一路範疇。但是這一類股票行情屬於
脈衝，牛市中會有表現，但是不要對錶現期望過高。畢竟，有安全墊，風險低的股票意味著收益也有限。新能源電池
燃料電池&鋰電池哪個更有確定性？
我們這裡討論兩個問題，一個問題是氫燃料電池和鋰電池之間選擇的問題，氫燃料電池，如果從中國燃料電池產業發展進程看，目前是燃料電池初始推廣階段，就技術而言，我國距離大規模商用還有很長一段路要走，這方面的技術，日本已經走在了最前列，處於商用的初期。
就全球範圍來看，主流仍然是純電動，比如歐洲的寶馬、奔馳。美國的特斯拉。氫燃料電池未必可以很好的替代鋰電池，所以，氫燃料電池雖然看上去前景很好，但其發展仍然有較大不確定性，據說中國大規模商用要等到2030年，不知道投資人能否持有燃料電池股票那麼久？
在投資上面，不確定性代表高風險，高風險有時候意味著更高的收益可能性。我們建議穩健的投資人還是應該關注
鋰電池。另一個問題上海特斯拉車輛爆燃，而另一則新聞則說蔚來汽車也有在維修中出現了一次爆燃。這對於鋰電池是個示警。我們以前提到過，鋰電池的能量密度有限制，當你提升鋰電池能量密度到一定的極限，安全性又會出現障礙。所以鋰電池當前安全性和能量密度均衡在300wh/kg。國內的方案和國外不同，國內的是NCM811，特斯拉是NCA，但是不管是哪一種方案，都會有這方面的擔憂。
對於投資人，風險匹配收益，個人認為對於鋰電池方面的風險，是階段性的，也許隨著夏季溫度升高，鋰電池密度和安全性上面平衡的難度增加，電動汽車保有量上升，基數增加，基數大一些事故必然會出現，但也要清晰的看到，鋰電池依然是新能源汽車發展的主要方向。
所以，相對於熱炒的氫能源電池，比亞迪和寧德時代可能更有確定性。相對於未來新能源汽車能量密度方面的提升，我們更關切鋰電池安全性的提升。
【以上內容僅代表個人投資建議，股市有風險，投資需謹慎！】
最近有很多朋友留言問我，自從寫了百倍醫藥股之後，怎麼就不寫談醫藥行業了，所以我們想從今天開始，在凱恩斯（cannes8118）公眾號第二篇文章連續談談書中講的一些重點上市公司的投資價值。
閱讀更多 凱恩斯 的文章
