廣東東鵬控股股份有限公司(首發)獲通過

第十八屆發審委2019年第153次會議審核結果公告

中國證券監督管理委員會第十八屆發行審核委員會2019年第153次發審委會議於2019年10月24日召開，現將會議審核情況公告如下：

一、審核結果

廣東東鵬控股股份有限公司(首發)獲通過。

二、發審委會議提出詢問的主要問題

廣東東鵬控股股份有限公司

1、發行人歷史上主要資產、業務均來源於東鵬創意。請發行人代表說明：(1)東鵬創意歷次員工退股過程的合法合規性，是否存在強制退股情形；定價是否公允並經過充分協商，員工股東轉股、退股價格與《員工持股方案》規定不一致的原因及合理性，部分高管與員工退股價格存在差異的原因及合理性；(2)東鵬創意對相關間接股東和隱名股東的分紅落實情況；(3)2006年東鵬創意剝離潔具、瓷磚資產所履行的程序、支付對價及作價依據，轉讓前後相關資產的經營情況及財務狀況，剝離價格的公允性；2013年發行人收購前述資產的定價依據及公允性，前述剝離價格和收購價格的差異原因及合理性；(4)相關股東代表及代持人是否均嚴格按照相關規定及員工股東意志行使股東權利；(5)前述事項中，東鵬創意及實際控制人是否存在侵犯中小股東合法權益的情形，是否存在潛在糾紛，實際控制人是否已採取有效的應對措施，對發行人的潛在影響，是否構成本次發行障礙。請保薦代表人說明核查依據、過程並發表明確核查意見。

2、發行人2018年、2019年上半年業績同比持續下滑。請發行人代表：(1)結合經營環境、產業政策、業務模式及收入結構變化等，說明最近一年一期業績持續下滑的原因及合理性，與同行業可比公司情況是否一致；(2)說明2018年庫存商品大幅增加的原因及合理性；產品是否出現大面積滯銷，存貨跌價準備計提是否充分；(3)說明2018年銷售費用上升的背景下營業收入略有下滑的原因及合理性，發行人所處的行業環境是否發生重大不利變化；(4)結合2019年1-9月經營和財務狀況，說明目前業績下滑的影響因素是否已消除，業績下滑趨勢是否已扭轉或趨緩，持續盈利能力是否仍存在重大不確定性，2019年全年業績是否存在大幅下滑的風險。請保薦代表人說明核查依據、過程並發表明確核查意見。

3、報告期內，發行人銷售模式以經銷為主，直銷為輔。請發行人代表說明：(1)經銷收入佔比持續下滑的原因及合理性，與同行業可比公司情況是否一致；(2)直銷與經銷模式(包括專營與非專營模式)下毛利率的差異原因及合理性；(3)報告期內僅調整潔具經銷商管理模式而未調整瓷磚經銷商管理模式的原因及合理性，是否存在通過二級經銷商囤貨調節利潤的情況；(4)各期經銷商終端銷售的實現情況及期末庫存情況，是否存在為發行人鋪貨調節業績或其他利益輸送的情形；(5)直銷收入中對工程客戶、家裝客戶收入大幅增長且同期應收賬款(含商業匯票)大幅增加的原因及合理性，應收賬款逾期佔比較高、回款較慢的原因及合理性，是否存在重大回款風險，壞賬減值計提是否謹慎；主要新增工程客戶、家裝客戶與發行人及其股東、實際控制人、董監高是否存在關聯關係，是否存在利益輸送。請保薦代表人說明核查依據、過程並發表明確核查意見。

發行監管部

2019年10月24日

（證監會網站）