05.18 趨勢丨2018年動力電池、正極材料及負極材料行業發展預測

動力電池行產業發展預測

根據對新能源汽車的銷量預測，同時考慮現有車輛更換電池需求，預計動力電池未來三年銷量分別為51.45、 75.51、 107.79Gwh，對應的同比增長率分別為46%、 47%、43%。

從結構上看，2017年LFP佔比從72.07%大幅下滑至49.51%，三元佔比則從22.90%快速上升至43.94%。補貼新政對於能量密度指標要求的提升使車企愈發青睞三元電池。

動力電池未來三年出貨量預測

2016年動力電池正極材料構成

2017年動力電池正極材料構成

2016年動力電池中三元佔比

2017年動力電池中三元佔比

2016年國內主要動力電池廠家產量及市佔率(Gwh)

2017年國內主要動力電池廠家產量及市佔率(Gwh)

2016-2017年國內主要動力電池廠家產能統計(Gwh )

動力電池產量從28.4Gwh增至35.0Gwh，同比增加23%。廠商擴產的動力較強，產能同比增幅超100%，CATL2017年末產能已達24Gwh。

CATL躍居龍頭，2017年市佔率達到了33.71%，已甩開競爭對手。比亞迪、國軒分列二、三。二線廠家較多，市場集中度相對較低。

正極材料產業競爭格局

LFP產量從63390噸下降至55100噸，同比下降約13%。產能則從32350噸增至57800噸，同比增加約21%。貝特瑞與湖南昇華雙龍頭，市佔率均在15%左右。

國內主要LFP廠家產量統計(噸)

2016-2017年國內主要LFP廠家產能統計(噸)

2016-2017年國內主要NCM廠家產量及市佔率(噸，%)

國內主要NCM廠家產能統計(噸)

NCM產量從69725噸增至84800噸，同比增加22%。產能則從69375噸增至145200噸，增幅超100%。寧波金和為龍頭，市佔率約13%。長遠鋰科、湖南杉杉、當升科技緊隨其後。市佔率5%以上的廠家多達7家，市場集中度較低。

國內主要LCO廠家產量及市佔率(噸，%)

國內主要LCO廠家產能及市佔率(噸，%)

國內主要LMO廠家產量及市佔率(噸，%)

國內主要LMO廠家產能統計(噸)

LMO產量從20900噸增至22300噸，同比增幅約7%。產能則從17300噸降至13600噸，同比降低約21%。桑頓新能源成為龍頭，市佔率達到17%。

負極材料產業發展預測

貝特瑞、杉杉科技、江西紫寰三足鼎立，市佔率均在20%左右。2017年負極材料產量增速約為23%，較上年有所放緩，但仍處於較快增長之中。預測2018-2020年負極材料總產量分別為18.70、 24.55、 32.23萬噸，對應的同比增速分別為28%、31%、 31%。

國內主要負極材料廠家產量統計(噸)

國內主要負極材料廠家產能統計(噸)

負極材料未來三年出貨量將維持增長