05.08 量化分析0508:辯證的看待機會與風險

一、多空與熱度

數據用法:圖中曲線為上證指數,曲線顏色為紅色時代表上升趨勢,可積極做多持股;曲線為綠色時代表下降趨勢,需觀望休息。圖中柱子是市場熱度,決定是否選股開倉,當市場熱度由低位大幅回升或者翻紅時可積極選股開倉;當熱度由高位大幅回落或者翻綠時,不開新倉,只出不進。如下圖:

量化分析0508:辯證的看待機會與風險

數據分析:首先區間與趨勢判斷系統今日判斷為趨勢,這就是區間突破成趨勢。今日數據看,多空趨勢繼續紅色多頭,市場熱度繼續保持高位96度,市場剛剛啟動,熱度很高,此時不宜看空,順勢而為,享受趨勢。

市場熱度數據比較靈敏,一旦市場有弱勢跡象,市場熱度就會體現出來,沒必要在熱度還沒下降的時候就提前擔心趨勢轉向,趨勢轉向必然先有熱度的下降,然後多空趨勢線翻綠,那時再看空不遲。

二、市場風格

數據用法:圖中曲線為上證指數,柱子為市場風格,藍色柱子代表藍籌風格,紅色柱子代表個股風格,柱子高度代表風格的力度,高度越高該風格力度越強。如下圖:

量化分析0508:辯證的看待機會與風險

數據分析:今日風格數據相比昨日小幅下降,主要源於今日上證50為主的藍籌板塊強勢,但藍籌強勢一天是不是就代表風格轉向了呢?任何數據都是由量變到質變的,此時風格數據的質變就是柱子顯示藍色,此時依然為紅色個股風格,所以今日的藍籌大漲可以暫時視為底部超跌反彈,畢竟這波藍籌下跌幅度較大,短期強過個股也是正常的。從數據分析依然為個股風格,這種主風格不會輕易的轉向,繼續關注創業板指數走勢 。

三、市場機會

數據用法:圖中紅色曲線為市場機會,該數據在市場下跌時使用,數據越大機會越大(最大100,最小0),中期底部概率越大。該數據是判斷大盤中期底部的重要數據之一,反應市場超跌程度。如下圖:

量化分析0508:辯證的看待機會與風險

數據分析:機會數據在上升過程中怎麼看?機會數據也可以理解為市場超跌數據,市場上漲首先會消耗前期的超跌,恢復正常水平後就看市場能否給出一定的溢價,溢價後如果更強勢就會形成泡沫,也就是風險數據大幅上升。所以市場上漲首先會導致機會數據下降,也就是消耗前期的超跌,今日機會數據就開始小幅下降,最後會下降至0附近。

四、市場風險

數據用法:圖中綠色曲線為市場風險,該數據在市場上漲時使用,數據越大風險越高(最大100,最小0),中期頂部概率越大。該數據是判斷大盤中期頂部的重要數據之一。如下圖:

量化分析0508:辯證的看待機會與風險

數據分析:風險是什麼?可以理解為泡沫,泡沫過大就有破滅的風險,但在泡沫吹大的過程中就是股價上升的過程,所以對於投機來說,沒有泡沫哪有超額收益呢?風險數據也要辯證的看待,在沒有達到高位前,風險數據的快速上升反而是投機者快速獲利的過程,只是在風險數據達到前期高位時要注意泡沫破滅的風險。此時風險數據上升是好事,只有股價上漲才會積聚風險,投機就是在風險低位時買入,風險上漲中獲利,風險高位時兌現,如果風險持續下降或風險在低位趴著不動,都難以獲利。

五、市場人氣

數據用法:圖中紅色曲線為市場人氣,反應市場人氣活躍程度(最大100,最小0),高於85進入瘋狂區,低於15進入絕望區,瘋狂時容易產生風險,絕望時容易產生機會。如下圖:

量化分析0508:辯證的看待機會與風險

數據分析:人氣的復甦是趨勢的動力,今日市場人氣繼續上升,沒有超過50前都是復甦階段,復甦階段人氣不是很旺,容易夭折,所以此時希望人氣繼續大幅上升。

市場人氣遵循復甦--高漲--瘋狂--渙散--低迷--絕望-再復甦的循環。

結論:1.市場熱度保持高位,多頭趨勢延續,在熱度沒有下降前無需過早擔心風險,好好順勢而為,享受趨勢。2.今日藍籌相對強勢,但市場主風格依然在個股,不能因為一天的強弱就改變主風格,每一波行情的主風格不會輕易切換。3.辯證的看待市場機會和風險,風險的上漲反而是獲利的時候,只需在風險高位時防範泡沫破滅。


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