本文来自微信公众号 “58 产业基金”(ID:amazing58vc),作者 58 产业基金合伙人李纳,动点科技经授权发布。
截止至 2 月中旬,新冠肺炎确诊病例超过 7 万。相较于 03 年非典,本次疫情死亡率较低、接近于流感水平,但具有较高的传染性。从 1 月 20 日确认有人传人开始,我们一起经历了 “不一样” 的春节假期,口罩成为最佳伴手礼、发挥料理潜力、全家一起 “停课不停学”。
这些日子,我们听到许多企业的坏消息,但更多我们观察到了变化与转机;其中,最为关键的是:本次疫情加速了我国移动互联网和互联网的进程。在过去在线渗透率增速趋稳的赛道,如医疗、教育、企业服务等,短期内集中爆发,进而影响未来的消费者习惯。
挑战与机会如何共存?我们与第一线战斗的创始人讨论思考,分享如下:
疫情对消费企业的冲击和挑战? 疫情时期的利好赛道与未来趋势? 疫情风暴中,企业过渡转型的成功案例? 疫情之后,变与不变会是什么?现状 | 困境和挑战
宏观来看,从 03 年非典的数据,社会销售品零售总额在 4-6 月明显下滑;其中对各大行业,如交通运输、酒店餐饮、服务业、工业等多有影响。但是在批发零售业的刚需品类,粮油、食品饮料等,增速表现稳定。冲击主要是线下生意,其中服务业的冲击大于零售业。微观来看,线下服务业巨头,无论是餐饮、教育、娱乐都受到巨大冲击;其中,餐饮龙头西贝、北京 KTV 龙头魅 KTV 都遇到了生死关。
疫情对消费企业的冲击在于没有收入、无法开源,同时持续支出、无法节流,导致现金流严重不足,仅能维持不到 6 个月。没有收入的严重程度分为三级:
影响程度最高是受疫情影响直接关停且难以转线上的行业,如 KTV、影院、健身房等次高为仍能营业、缺乏人流难以转线上的行业,如酒店、商场、美容美发等再者是仍能营业、缺乏人流有转线上机会的行业,如餐饮、教育机构等对于受疫情影响严重的企业,最核心的挑战为现金流管理,包括经营性现金流的成本优化以及融资现金流的时效把控。线下业态两大支出为人员、房租,其中房租优化空间有限,而人员则是重中之重,亟需创始人有决策力、行动力,带领团队减薪,尽可能将多数的固定人员成本转化为变动成本。这其中疫情真正挑战创始人的是领导力和其组织架构的能力,包括如何控制士气、化解冲突、强化团队的“信念”等。
影响 | 赛道和趋势
疫情虽然导致总体消费需求减少、各大行业受到冲击,但由于人与人、商品、信息的交流方式发生变化,在 2B 和 2C 领域皆出现利好赛道。
2B领域 灵活用工:劳力密集型行业,如餐饮、酒店、保洁等,因疫情重新审视固定人员比例,比如上海西贝有~1000 名员工去盒马 “临时上班”,我国灵活用工渗透率有望快速提升在线办公:线上协作系统、远程会议系统等迎来需求爆发。对于互联网行业来说,加速各业务环节线上化,比如在线招聘、在线岗前培训;对于劳力密集型行业来说,内部业务流程系统化,可提升效率、降低人力成本2C领域 娱乐——游戏、视频、社交:消费者有大量充裕的时间 “宅” 在家,使得在线娱乐突破往日高峰。根据 QuestMobile 报告,《王者荣耀》用户时长也暴涨 75%、日活用户规模创新高。短视频领域,快手、抖音日均用户增量均超过 4000 万,流量集中爆发使得在线娱乐短期利好从短期利好赛道来看,疫情是危机也是机会,它加速改变了企业的生产方式以及消费者习惯,然而不是所有商机都是长期利好,消费者终究得回归日常生活,甚至不排除有一波报复性的线下消费兴起。从现状推估未来趋势,列点如下:
疫情时期供给和需求端发生巨大改变,受疫情影响严重的企业不乏有 “变中求胜” 的案例,迅速梳理当前业务模式、释放自己核心竞争力,并对现金流给予应急方案。三个案例分享如下:
西贝餐饮 所受冲击:疫情影响使得西贝在全国 400+家门店,除了北上广深保留一部分做外卖,全都停业。然而,外卖的量只有正常时期的 5-10%。前端没有收入,7-8 亿流水变成 0,后端需要承担 2 万名员工和房租开支,现金流发工资撑不过三个月 应对措施 开源-融资:过去西贝都靠自有资金,疫情影响时立即与投资人接触联系,并发布 PR 稿。数日后,获得浦发银行 4.3 亿元授信开源-新兴业务: 1)生鲜售卖。释放过去积累的供应链实力,供应生鲜给 C 端用户。2)毛菜加工。和每日优鲜合作,运用自身的员工和仓库将每日优鲜的毛菜加工成标品菜。3)直播卖货。与豆果美食合作,餐厅大厨们化身为美食界 “李佳琦”,讲解食材与工序,并且销售半成品。豆果美食三场大厨直播观看人数超过 18 万人,销量破 2 千件(销量受限于物流,2 千件仅是北京地区)节流:对员工重新定岗定编,释放闲置人力资源给友商,优化人力开支转型启示 直面疫情、未雨绸缪,在第一时刻做最坏的打算企业文化保持开放,不胆怯坦诚自身难处,让更多合作伙伴参与进来重新思考企业核心能力,并拆解之,例如释放供应链优势提供 C 端生鲜蔬菜等。不受限原有业务,探索开源的可能性危机和转机共生共存,端看从哪个视角切入。从机会面,给到创始人的视角和建议如下:
强化根基:1)借由疫情,重新审视企业核心能力,拆解并思考新的场景强化之,跳脱原先的业务模式。2)共患难时期恰好是锻炼团队最佳时机,挺过艰难的团队战斗力最强。 3)在线化提升,不论是企业内部流程或是产品服务,皆可透过疫情加速其在线化的布局开源节流:提高现金流管理能力,时刻准备好市场下调时,公司预留未来 8-12 个月所需的现金流。总结 | 持续看好不变的需求
面对疫情,我们保持乐观,持续长期看好国内市场的机会。因特殊时期影响剧烈的行业,谁能挺过冬天谁就是王者,大浪淘沙,市场会留下来好公司。
在变化的环境中,加速了中国数字化的进程,也预示着未来人们数字化生存的能力将是生活的基本能力。在这个过程中,我们持续看好 “不变” 的需求。特殊时期改变了消费者用户习惯,但是核心需求不会被消灭,只会转移。因此,58 产业基金持续看好并布局以下领域:
2C:新服务(线下不可丢失的服务场景)、职业教育、少儿教育 2B:灵活用工我们期待遇见具有韧性、能跨越恐惧,找到市场切口的创业者,同时企业具备线上+线下能力,未来将不区分线上/线下,而是针对不同行业找到最优配置。我们始终与最优秀的创业团队一路同行,共同推动简单、美好的生活品质升级进程。