2019年4月15日創維轉債(070810)將要發行,信息如下,簡單點評:
- 發行規模10.4億元,體量適中,評級AA一般。
- 票息尚可,本息合計118.30元,下修條款松(10/20+90%),這種一般都是奔著下修去的。
- 正股創維數字(000810)主要經營數字電視智能終端及軟件系統與平臺的研究、開發、生產、銷售,屬於通訊行業,競爭激烈,數字智能盒子行業龍頭企業,行業地位高。
- 業績波動較大,最新一期大幅增長,淨利潤同比增長52%-97%,毛利率較低,經營現金流較差,負債率較高,財務狀況一般。
- 公司基本面一般,估值合理,股價波動率較高,深市轉債,上市較慢。
- 公司控股股東及實際控制人認購不低於2億元,設有網下申購,結合發行總量,預計單賬戶頂格申購將中0.25籤.
- 溢價發行,安全墊較低,近期市場回調,陸續會出現溢價。
綜合考慮,建議頂格申購,預計上市溢價可達8%以上.
可轉債申購建議評級:(評級只衡量轉債質量以及風險程度,結合中籤率可自行動態調整申購情況)
全力申購:轉債綜合質量優秀,破發概率極低,建議多賬戶頂格申購。
頂格申購:轉債綜合質量優秀有小瑕疵,破發概率較低,建議單賬戶頂格申購。
謹慎申購:轉債質量一般,風險收益比較低,建議單賬戶少量申購,注意申購比例。
放棄申購:轉債質量較差,破發概率較高,建議放棄申購。
以上評級建議僅供參考,個人可根據風險偏好進行動態調整!
閱讀更多 逆襲的小白纏 的文章