100個外匯小白中僅有1個能“存活”？解決這兩個核心痛點很關鍵

很多交易員其實一入行就把重點放錯了，真正決定你是否盈利的是這兩點！

剛接觸期貨外匯的朋友，往往把精力放在研究基本面和技術面，我認為側重點不應該放在這些方面，決定盈虧的核心不在於你分析判斷的趨勢和點位精不精準，而是在於你資管、風控做得好不好，而初入行的匯友卻總是捨本逐末。

舉個簡單的例子，一個從沒接觸外匯的朋友去做10次交易，隨便買漲買跌，其中10次虧損和10次盈利的概率是最低的，忽略手續費點差等成本，實際上翻倉和爆倉概率幾乎為零，這個時候小白通常是追求命中率，一般超過60%的命中率，賬戶能夠達到盈利，於是乎無數平臺的營銷術語中強調老師的喊單率有多高，80%、90%......而小白也以為命中率高自然就能賺錢，一段時間過去，一看賬戶還是虧的，百思不得其解，為什麼呢？

如果你仔細地覆盤，你會發現你操作的單子往往是2單盈利才能扛得住1單虧損，甚至更多，而我見到身邊穩定盈利的朋友，其實命中率都不高，往往保持在50%水平上下浮動，而虧損的朋友命中率卻略高，這實際上就是資管和風控沒做好的結果。

同樣舉個簡單例子，你操作10單，前面9單都是盈利的，最後一單扛爆倉，命中率90%，然後賬戶是虧的，這情況應該不少見。盈利的賬戶往往是小虧大賺，最終是盈利的，這和打鬥牛差不多，莊家開盤，殺大賠小，4人各賠10元，1人賺100元，最後莊家賺100-40=60元。我們做外匯也要做自己的莊家，避免大虧小賺。而對於資管和風控，每個人都有自己的理解，我也談下自己的總結。

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資金管理

資金管理指的是你倉位資金的管理，下單要用多少保證金？途中應該保持多少保證金？賬戶需要保持多少保證金？這些都是需要設計的。

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平臺和品種的槓桿比例存在差異

每個平臺或品種的槓桿比例都不一樣，以外匯平臺來說，100-1000倍槓桿，1000以上比較少，國內期貨則是10-20倍槓桿。很多人認為槓桿越高，風險越高，實際上不應這樣去理解。

實行保證金交易制度，說明槓杆越高，所操作標準的保證金越低而已，並不涉及風險的問題。只不過交易員往往會忽略，在高槓杆情況下，相同的保證金能操作的資金便更多，然後就一次下很大的倉。

舉例，1萬美金的倉，100倍槓桿，下1手黃金1300美元，13%倉位，如果是500倍槓桿，下1手黃金只需要260美元，2.6%倉位，這時候，小白開始飄了，一次下5手，13%倉位。貌似兩者都是13%倉位，但是每波動1美元，盈虧的數值卻相差很大，也就意味著爆倉或強平的水平不一樣。如果都是100%強平線，第一種淨值剩餘10000-1300=8700美金時候強平，可以扛8700/100=87美元，第二種淨值同樣剩餘8700美金強平，可以扛8700/100*5=17.4美元，也就是價格反向波動17.4美元就會觸及強平，而17.4美元可能只是一到兩天就能達到，這就是有沒有做好資管的區別。

小白往往不會注意到這一點，所以在下單前一定是設計好合理的量，我個人建議每次下單所佔用保證金控制在3-5%（新手）、5-10%（老手），當然很多人是超過10%甚至是40-50%都有，滿倉幹也不少，這我不作任何評論，因為我覺得投資和賭博還是區分開的。

02

持倉需要的保證金數量

持倉過程中需要保持多少保證金？這涉及到止盈止損的設置以及加倉減倉的操作，我把它放到風控再講。

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賬戶保證金數量

賬戶保持多少保證金？這個問題可能沒多少人去琢磨。其實這個是操作心態的問題，當一個人兜裡只有100元的時候，可能花起來就會很謹慎，吃個快餐都不能點貴的，一張紅色老人頭找開，你會發現很快就用沒了，所以你對於每一筆花費都會想得清清楚楚，要買什麼不買什麼有依有據。但當一個人兜裡有1000元的時候，往往用起來就沒什麼節制了，吃個飯一百幾十的想都不想，因為他想到自己兜裡還有好多張老人頭。結果不知不覺中，1000元很快就用完了，而且還不知花在什麼地方。

這就是很多人做投資會碰到的誤區，感覺明明自己這段時間操作上是賺錢的，怎麼最後虧沒了呢？新手心態、紀律不好，自制力不夠，做單沒有科學的設計

如何去避免這種情況的發生？我建議設定好一定週期的目標，到達之後出金，保持10000的倉位，例如週期一個月，賬戶多除少補，或者當你賺到50%之後出金，這個比例自己去設計，這就好比你的電腦卡住了，按下重啟就行了，我們在交易的時候也要有重啟的心態，長期穩定的盈利就是不斷地重複設定好的策略。

2

風險控制

風險控制一般主要體現在止損的設置上，下單前需要去指定你的交易方案，這一次可以承受的虧損是多少？這關係到你能用到多少保證金？能下多少手？能設多少止損點？舉例，10000美金倉位，每一次你能承受的虧損是500美元，回撤幅度5%，那麼可以設計：

方案一：下1手黃金佔用保證金1000美金（10%），設止損5美元（5*100*1=500美金）；

方案二：下0.5手黃金佔用保證金500美金（5%），設止損10美元（10*100*0.5=500美金）；

以此類推，下0.1手可以扛50美元的價格波動才會到達你的回撤點，這就看你選擇哪種方案，具體要看當日這個品種是否有重要數據公佈，技術形態如何。

詳細一點的風險控制還包括上面沒說到的持倉中需要保持的倉位。舉例，當你持單盈利到達一定金額的時候，如果你還想博取更大盈利，可以設保本止損，後面如果行情反著走，也不會損失本金，或者可以適當加倉和減倉，以達到維持穩定倉位和放大盈利的目的。如果是虧損到一定金額，而你判斷後面行情還將繼續走，這時候你可以提前止損或減倉，甚至止損後反手追單；如果你判斷行情即將反轉，可以考慮合理加倉，拉低隱性成本，這些操作手法就不詳細描述了。

資金管理和風險控制就是橫在小白麵前的兩座“巨山”了，那要如何跨越？或者說，可以如何一步步地克服這兩大障礙呢？

01

執行力

首先就是執行力，這是無法避免的因數，即使分析出再精準的趨勢點位，制定再好的策略，執行力不到位，結果完全不同。同是參考一個老師的策略，不同的執行力，操作的結果有可能是一個盈利一個虧損，先不說策略的命中率是多少，進出場的點位、單的倉位不一樣，結果肯定不一樣。

小白往往是賺的時候跑得比兔子還快，虧的時候死扛到底，心態一亂，操作就亂，就顧不上前面制定的操作方案了。重倉、不帶止損、放大止損、虧損加倉、頻繁交易等錯誤操作，統統都會出現，結果不是大虧就是爆倉。所以在制定好操作方案後，一定是嚴格執行自己的策略，重複自己操作，才能長期穩定盈利。

02

學習、交流、總結

當你學習了新的東西，一定要多和別人交流，因為每個人的認識有侷限性，多和比你厲害的人交流，可以開闊你思維，讓你少走彎路。

最後要去總結你所學的，驗證它，形成自己的東西，寫一個交易計劃，欄目包括品種、手數、方向、進出離場原因、止盈止損位置等，每一次下單嚴格填寫內容，一週回看一次，一個月再看一下，你會發現以前很多的操作都可以做到更好。長此以往，不斷修正自己的操作習慣，形成適合自己的交易系統。

➤本文源自金十數據

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