永遠只賺你眼睛看到的利潤，不要去賺你妄想的利潤。

一天，古希臘學者蘇格拉底帶領幾個弟子來到一塊麥地邊。那正是成熟的季節，地裡滿是沉甸甸的麥穗。蘇格拉底對弟子們說：“你們去麥地裡摘一個最大的麥穗，只許進不許退。我在麥地的盡頭等你們。”

弟子們聽懂了老師的要求乒，就陸續走進了麥地。

地裡到處都是大麥穗，哪一個才是最大的呢?弟子們埋頭向前走。看看這一株，搖了搖頭;看看那一株，又搖了搖頭。他們總以為最大的麥穗還在前面你呢。雖然弟子們也試著摘了幾穗，但並不滿意，便隨手扔掉了。他們總以為機會還很多，完全沒有必要過早地定奪。

弟子們一邊低著頭往前走，一邊用心地挑挑揀揀，經過了很長一段時間。

突然，大家聽到蘇格拉底蒼老的、如同洪鐘一般的聲音：“你們已經到頭了。”這時兩手空空的弟子們才如夢初醒。

蘇格拉底對弟子們說：“這塊麥地裡肯定有一穗是最大的，但你們未必能碰見它 ;即使碰見了，也未必能作出準確的判斷。因此最大的一穗就是你們剛剛摘下的。”

蘇格拉底的弟子們聽了老師的話，悟出了這這樣一個道理：人的一生彷彿也是在麥地中行走，也在尋找那最大的一穗。有的人見了那顆粒飽滿的“麥穗”，舊不失時機地摘下它;有的人則東張西望，一再錯失良機。當然，追求應該是最大的，單把眼前的麥穗拿在手中，才是實實在在的。

在股票市場裡，每天都有上漲的股票，每時每刻都有賺錢的機會，就像一片麥地一樣，每個投資者都希望拾到一隻最大的麥穗，然而一波行情做下來以後，很多人卻兩手空空甚至虧損，其原因就是輸在心態上，他們不停的追逐熱點，不停的尋找黑馬，不停的換股，不停的追漲殺跌，他們總想找到那個最大的麥穗，結果卻往往什麼也得不到，機會和時間卻在他們的追漲殺跌中悄悄流逝。

作為一個成熟的投資者必須要有一個成熟的心態，永遠記住：你手裡的麥穗就是最大的，踏踏實實，不要好高騖遠，只賺取屬於你的利潤。

判斷即將啟動的股票

成交量背後意味著什麼？兩重特性，透視成交量

世間萬物從來都是對立統一的矛盾體，有陰就有陽，有男人就有女人，有上就有下，有勝就有敗，有買就有賣。成交量是指一個單位時間內某項交易成交的數量。從誕生的那一刻起，它就具有雙重屬性，即成交量的二重性。成交量的二重性主要體現在三個方面。

1，平衡買入與賣出

成交量是一種供需表現，有買必有賣，有賣必有買。成交量是買賣雙方平衡的結果，每一筆成交一方面滿足了買方的需求、另一方面滿足了賣方的供給。買賣雙方交易的數目一致，價格一樣。

我們經常遇到這樣的情況：一旦碰到綠色的大成交量，就會有分析師說什麼“衝高回落”或“資金出逃”；一旦碰到紅色的大成交量，就會有分析師說什麼“資金進場”。其實這些都是有失偏頗的看法。

成交量的紅色和綠色的借鑑意義不大，成交量的大小才有借鑑意義。如果當天收市價比當天開盤價高，就顯示為紅色；反之，如果當天收市價比當天開盤價低，則顯示為綠色。成交量的大小僅僅表示買賣雙方對價格的認同程度。買賣雙方對價格的認同程度分歧較大，成交量會較大；買賣雙方對價格認同程度分歧較小，成交量就小。

比如，在下跌過程中成交放大，既說明有很多賣盤，也說明有很多買盤，只是賣盤的力量更大。不過，這一現象並不意味著後市將延續長時間的跌勢。如圖2-2所示，2007年的"5.30"，上證指數出現連續重挫，雖然有洶湧的賣盤，但也有買盤進行了較為積極的承接，結果跌勢僅持續4個交易日便開始回升。相比之下，在2007年10月16日創出歷史高點6124點後的次日，大盤開始下跌，成交量卻呈現逐日縮減的態勢。儘管下跌沒有放量，但仍形成了頂部。因為下跌過程中缺乏買盤承接，表明資金對後市悲觀，不願進場接最後一棒。

同樣，對某隻股票而言，放量上漲，或許是機構在套現，中小投資者在積極買入；放量下跌，也可能是散戶在爭相出逃，機構在悄然吸納。所以，僅僅根據成交量的紅色和綠色，難以作出機構是在建倉還是在出貨的判斷，即不能以紅綠作為判斷主力出逃和買入的標誌。

2，展示恐懼與貪婪

貪婪與恐懼是人類的天性。誰都會貪婪，誰都會恐懼，而恐懼和貪婪極大地影響了投資者的情緒，也是投資者失敗的最根本原因。對此，大多數投資者心知肚明，但仍知錯而難以更改。其實，人們最貪婪的時候，一定是最危險的時刻；人們最恐懼的時刻，一定是最有機會的時候。所以，我們必須學會克服這種心理障礙，這是我們獲勝的前提。

人性的貪婪與恐懼，有時可以通過成交量的多寡徹底體現。

如圖2-3所示，南玻A從前兩個高峰迴落後，在A處股價緩緩上升，成交量急劇放大，這是錯過前期高點的投資者瘋狂買入的結果。他們期待著股價再次創出新高，這是貪婪的成交量。

圖中B處的暴跌，一下子打亂了追漲買入者的陣腳。他們被跌懵了，以為世界末日就要來臨，於是不計成本地賣出，將成交量放得很大，這是恐懼成交量。

圖中C處的五連陰，成交量維持在較高的水平，此時很多投資者還沒有從B處的暴跌中緩過神來，再次驚慌失措地拋出，這也是恐懼成交量。

通常，股市投資人可分三類，即先知先覺、不知不覺與後知後覺。第一類是煽火者，他們在股市萎靡不振時買進股票，使供需關係逐漸轉變，在股市達到最高潮時悄然出貨；第二類是實踐者，即在股市呈現好景時買進股票，在大勢轉壞時賣出股票，這類投資者也並不多；第三類是最有悲劇色彩的，他們在股市達到最高潮時搶進股票，在最低潮時賣出股票，人性的恐懼與貪婪在他們身上體現得淋漓盡致。

3，統一動態與靜態

靜態與動態是事物的兩個方面，也是我們思考問題的兩種角度。

靜態思維著眼於客觀事物運動過程中的相對靜止狀態，它要求人腦思維運動和事物存在的靜止狀態保持一致，是一種習慣於從事物的相對靜止狀態去觀察、研究問題、認識事物的思維形式。動態思維則著眼於事物發展的趨勢，它要求人們堅持全面的、聯繫的、發展的觀點，是一種運動的、調整性的、不斷選擇優化的思維，其根本特點是變動性和協調性。

成交量是反映市場主力動態的窗口。對成交量的分析，我們不能停留在靜止狀態，而應著眼於動態的生成。如果僅從靜態的觀點看成交量，就會犯教條主義的錯誤。

請看圖2-4和圖2-5，相同點是股價在暴跌後轉而橫盤窄幅震盪，然後某一天突然出現放量漲停。

但是，放量漲停之後，兩者的走勢迥然不同：圖2-4所示的永泰能源繼續橫盤，而圖2-5所示的中儲股份卻震盪上行。

到底是什麼原因，使兩者形態相同而結果迥異？

我們可以從動態的分時圖找到答案。

如圖2-6所示，2013年7月11日，永泰能源早盤放量漲停，但中間漲停多次被打開，這是主力拉高出貨的常用伎倆。只要仔細想想就能明白，主力讓你想買多少，你就能買多少，難道這不是拉高出貨而是建倉嗎？

如圖2-7所示，中儲股份中午發動突然襲擊，直線拉昇，下午漲停後一直沒有打開，使得對後市看好的投資者沒法買入。很明顯，主力不想幫人抬轎子，所以股價還會繼續創新高。

拉昇階段的量價關係分析

1、破解放量加速拉昇形成之謎

放量加速拉昇是指在股價上漲的過程中，某一天成交量突然放大，股價也隨之快速拉高，股價上漲的速度比前面幾天有明顯加快的現象，如圖3-18所示。當股價經過一段時間的上漲之後，會出現一個停頓的過程，或者是出現一個小幅度震盪上漲的過程，有時甚至會出現橫盤整理的走勢。但無論是停頓、震盪還是橫盤整理，這個時間一般都不會很長，隨後股價便會突然快速上漲，成交量也出現放大的態勢，5日均線迅速向上運行。

股價經過了一段時間的上漲，盤中將會累積一定數量的短線獲利盤。主力為了更好地鎖定籌碼，就會讓股價呈現出停滯不前的狀態，以便藉此機會對這些短線獲利盤進行有效的清理。如果股價在上漲一段時間後突然出現滯漲，則大部分短線投資者都會認為股價已經失去了上漲的動力而趕快拋出手中持股。然而，此時主力卻又突然發力向上攻擊，給場外投資者來了個措手不及，股價呈現出了放量加速拉昇的走勢。盤中出現成交量放大的主要原因是莊家對倒所為，當然，場外資金的不斷流入也是量價齊升的一個重要因素。

在股價加速拉昇時，分時走勢圖上經常會看到有大買單主動吃進，甚至會出現突然向上跳高几個價位直接吃進的現象，股價也隨之會呈現出直線式的上漲態勢。與此同時，上檔的賣盤一直都顯得相當稀少，很少有主動性的大賣單出現。當股價上漲到一個階段之後，主力就會在買一或者是買二處掛上大手筆的買單，封住股價的下跌空間。此時，場外資金如果想盡快買進的話，只有主動吃進委賣處掛出的賣單，這樣一來，股價就順理成章地被這些場外資金的買單給推上去，主力也節省了許多拉盤的成本。

出現加速放量拉昇之前，股價必須經過一段明顯的上漲行情。這種情況一般會出現在上漲行情的中途。在放量加速拉昇之前，股價必須有一個停頓整理的過程，哪怕停頓整理只有短暫的幾天。在停頓整理的過程中，成交量是萎縮的，並且股價不能跌破10日均線。

2、破解縮量加速上漲形成之謎

縮量加速上漲是股價進入主升浪的一種表現形態，與上面說到的放量加速拉昇一樣，也是在股價上漲中途出現的一種走勢。不同的是在股價加速上漲時，成交量不但不放大，反而出現明顯的縮量，有時甚至會出現連續縮量漲停的行情。如圖3-19所示。

當股價離開底部區域後，就會漸漸進入拉昇階段，緊接著股價在買盤的推動下連續向上穩步攀升。在此過程中，成交量與股價始終配合良好，5日均線和10日均線一直是股價向上攀升的依託。股價經過一段時間的穩健上漲後，突然出現向上大幅度的拉昇，有時甚至出現開盤就漲停的走勢，而且截至收盤時，漲停板始終沒有被打開。在漲停板位置時的成交量卻出現了明顯的萎縮，並且股價是在沒有任何前兆的情況下突然向上發動攻擊的。

某些個股的表現是：在股價出現一段上漲行情之後，首先發生回落，緊接著又進人了一個橫盤階段，在股價橫盤的過程中，成交量呈現出縮小的狀態。經過橫盤整理之後，股價開始逐步放量上漲。股價上漲幾天之後，突然加速上漲，此時成交量卻出現了明顯的萎縮。有些個股甚至開盤就連拉漲停，並且漲停板始終沒有被打開過，出現這種走勢，也屬於縮量加速拉昇的範疇，但通常不多見。

縮量加速拉昇走勢一般出現在明顯的上升通道中，或者是在上升通道中正常回落之後。在縮量加速拉昇時，5日均線應陡峭地向上運行，並且向上傾斜的角度大於45°。出現縮量加速拉昇時，成交量迅速萎縮到前期成交量的1/3左右。如果達不到上述條件，就不能稱之為“縮量加速上漲”。

3、破解放量高開收長陰形成之謎

放量高開收長陰，是指股價在上漲的過程中，某日股價突然出現大幅高開的現象，但開盤後不久，股價就表現為一路走低的趨勢。在這個過程中，成交量也迅速放大，直到收盤為止，股價收出一根放量的大陰線，當天的收盤價即為當天的最低價或者是接近當天的最低價。如圖3-20所示。

當股價進入上升階段之後，隨著做多行情的不斷升溫，股價會逐步向上拓展空間，進入明顯的上升趨勢。在股價上升的過程中，有些個股會出現震盪向上的走勢，有些個股則會出現緩慢攀升的走勢。但無論以何種方式攀升，股價的運行趨勢始終是向上移動的。經過一段時間的上漲後，股價在某一天突然加速向上運行。持續一兩天甚至更長時間的加速上行之後，股價某天突然大幅高開，但是股價高開之後並沒有持續這種強勢，開盤後賣盤不斷湧出。雖然盤中也有不少買盤出來抵抗，但最終還是沒能抵抗住空方的勢力，隨之股價出現一路震盪回落的態勢，甚至是快速的回落。在股價回落的同時，成交量也快速放大，此時，盤中經常會出現大單賣出的現象。出現這種走勢的主要原因是前期股價上漲速度過快，引發了一部分短線投資者獲利套現的行為。與此同時，股價快速上漲運行至前期成交密集區域時，原先的套牢盤就會趁此機會解套出局。所以，一旦股價出現大幅高開卻不能繼續上漲的現象時，就會誘發這部分投資者爭相拋售的行為，最終出現放量高開收長陰的走勢。

出現放量高開收長陰的走勢時，股價一般處於明顯的上升趨勢，並且在此之前股價有一個加速上漲的過程。在出現放量高開收長線的當天，5日均線必須呈現出多頭排列的形態，並且向上傾斜的角度要大於30°。出現放量高開收長陰之後，如果股價立即回落整理，那麼在整理過程中，成交量應少於收出大陰線當天的成交量。在股價回落的過程中，如果跌破30日均線，則上漲趨勢就會被破壞，後市很有可能會引發一輪下跌行情。

長期牛股的底部動量

成交量可以說是股價的動量。一隻股票在狂漲之前經常是長期下跌或盤整之後，這樣在成交量大幅萎縮，再出現連續的放大或溫和遞增，而股價上揚。一隻底部成交量放大的股票，就象在火箭在升空前必須要有充足的燃料一樣，必須具有充分的底部動力，才能將股價推升到極高的地步。因此，一隻狂漲的股票必須在底部出現大的成交 量，在上漲的初期成交量必須持續遞增，量價配合，主升段之後往往出現價漲量縮的所謂無量狂升的強勁走勢。。

一隻會大漲的股票必須具備充足的底部動力才得以將股價推高，這裡所說的充足的巨量是相對過去的微量而言，也就是說，當一隻股票成交量極 度萎縮後，再出現連續的大量才能將股價推高。成交量是衡量買氣和賣氣的工具，它能對股價的走向有所確認。因此，精明的投資人對於底部出現巨大成交量的股票必須 跟蹤，因為當一隻股票的供求關係發生極大變化時，將決定股價的走向，投資者絕對不可以忽略這種變化發生時股價與量的關係，一旦價量配合，介入之後股價將必然如自己預期的那樣急速上揚。

成交量的形態改變將是趨勢反轉的前兆。個股上漲初期，其成交量與股價的關係是價少量增，而成交量在不斷持續放大，股價也隨著成交量的放大而揚升，一旦進入強勢的主升段時，則可能出現無量狂升的情況。最後末升段的時候，出現量增價跌，量縮價升的背離走勢，一旦股價跌破十日均線，則顯示強勢已經改變，將進入中期整理的階段。

因此，當你握有一隻強勢股的時候，最好是緊緊盯住股價日K線圖，在日K線一直保 持在十日均線之上，可以一路持有，一旦股價以長印線或盤勢跌破十日均線，應立即出貨，考慮換股操作。盤整完成的股票要特別注意，理由是其機會大於風險。盤整的末期成交量為萎縮。代表拋盤力量的消竭。基本上，量縮是一種反轉信號，量縮才有止跌的可能，下跌走勢中，成交量必須逐漸縮小才有反彈的機會。但是，量縮之後還可能再縮，到底何時才是底部呢?只有等到量縮之後又是到量增的那一天才能確認底部。如果此時股價已經站在十日均線之上，就更能確認其漲勢已經開始了。

所以，基本上我們應重視的角度是量縮之後的量增，只有量增才能反映出供求關係的改變，只有成交量增大才能使該股具有上升的底部動量。在盤局的尾段，股價走勢具有以下特徵: 1:波動幅度逐漸縮小；2:量縮到極點；3:量縮之後是量增，突然有一天量大增，且盤出中陽線，突破股票盤局，股價站在10日均線之上；4:成交量持續放大，且收中陽線，加上離開底價三天為原則； 5:突破之後，均線開始轉為多頭排列，而盤整期間均線是疊合在一起

總結：

1：成交量出現的位置決定股價的走勢，長期盤整之後出現連續巨量且股價小幅上揚的股票可以大膽介入，不能畏縮不前。

2：高價區出現巨量而股價變動不大的股票千萬不要追進。

3：選黑馬股的絕招之一是根據成交量的變化，能夠大漲的股票必須有強大的底部動力，否則不會大漲。底部動力越大的股票，其上漲的力度越強。

4：成交量的圓弧底必須加以注意，當成交量的平均線走平時要特別注意。一旦成交量放大且股價小幅上揚時，應該立即買進。

5：股市中獲利的關鍵是在於選股，不能單看大勢掙錢。否則很容易"賺了指數虧了錢"。

6：成交量是股市氣氛的溫度計，有很多股票的狂漲並不是因為有什麼重大利多，純粹 是籌碼供求關係造成的。而從成交量的巨大變化就可以測知該股股價變化的潛力。

7：沒有合適的機會就不要進場。股票不是天天都可以做的，一年就做幾次就夠了，只 要抓住幾隻黑馬就夠肥的了。

8：量是價的先行指標，成交量分析是技術分析及選股決策過程中最重要的分析內容。

9：在上漲過程中，若成交量隨之放大，價格保持連續上漲，則上升的趨勢不變。

10：在下跌趨勢中，成交量若有有放大現象，表明拋壓並未減少，而價格保持下跌，則下跌形態不變。

11：在上漲過程中，若成交量隨之大幅擴增，但價格並不持續上升，則表明阻力加大， 這是反轉的徵兆。

12：在下跌趨勢中，若成交量有放大現象，但價格下跌趨緩，說明下方支撐力度增加。為反彈徵兆。

三要素：遵守紀律+資金管理+進出場信號系統

遵守紀律，是第一位的。所謂的心態很重要，指的就是紀律。不情緒化、不衝動、不非理性交易，表象看是心理問題，其實，根源還是在違反紀律。 “計劃你的交易，交易你的計劃。”這就是紀律。

資金管理，控制單次交易的最大虧損上限。用倉位控制+嚴格止損，來實現它。為什麼要資金管理？這與交易聖盃有關：為什麼不承諾小虧是虧損的次數少？就是因為，這無解。你永遠沒有辦法做到虧損的次數不多。

進出場信號系統，它排在了最後，為什麼？因為，再你怎麼努力，在不破壞系統完整性的前提下，幾乎不存在超過50%成功率的系統存在。任何理論，任何智慧都做不到。評註：本人多年使用趨勢跟蹤系統交易，統計結果勝率在40%左右，雖然勝率不到一半，但這幾年不怎麼好的行情下，整體上仍然是盈利的。所以說交易成敗與勝率沒有必然的聯繫，而是需要在勝率、盈虧比和破產率之間尋求平衡。

什麼是交易的單次成功？方向+空間。這兩條，方向是可以通過所謂的技術做到90%以上的正確；但空間大小，是無法準確預測的。沒有空間保證的方向正確，結果就是：過山車和賺錢不走虧損走。這就是成功率低的真相。交易成功聖盃，就是這三要素，要求是100%做到。時間限期是：一輩子。

所謂的道法術的問題，道是心法理念，法是執行紀律，術是方法技巧，按重要程度來排道最重要，法次之，術第三，但學習時，則要由術入道，才能比較順利。如果一上來就大談道，只能是空中樓閣，無根之木，也許可以讓你成為優秀的評論家，但成不了合格的交易者。

交易投資是一件非常艱苦的事情，看似一買一賣的簡單表象下蘊含著對投資者極高的要求。

真誠的希望投資者眼裡不要只有利潤的誘惑，而要將主要的精力放在場下，將更多的精力放在交易之外的各方面能力的提高上，當個人能力達到了一定的層次之後，盈利只是水到渠成的事情。切勿急功近利，輕重不分。

市場是存在機會的。做不好不是市場的問題，而是因為自己的水平有限。想要達到正確認識和了解市場，沒有什麼捷徑，只有不斷的學習、再學習。

一個職業的操盤手必須像一個僧侶。“一個職業的操盤手必須像一個僧侶，在一年又一年的風險生涯裡，在一次又一次的誘惑中，他總是需要極力地剋制著人類那與生俱來的恐懼與貪婪，以防稍有不慎，便鑄成大錯。而為了追求精神或宗教意義上那個最終的和永恆的完美境界，他又不惜以終生的粗茶淡飯，破衣爛衫來折磨自己的肉體以淨化自己的靈魂。更有甚者，既使作為一個成功的操盤手，他卻也許一生也不會有一次成功的婚姻經歷。因為婚姻是現實和市俗的，他所愛的人也許並不能承受那種巨大的精神和金錢的壓力。”

一個優秀的交易高手的定義。一個優秀的交易高手的定義應該是：能夠連續多年獲得穩定持續的連續複利回報，經年累月地賺錢而不是一朝暴富，常賺而不是大賺，資本市場的高額利潤應來源於長期累積低風險下的持續利潤的結果，職業交易者只追求最可靠的，只有業餘低手才只關注利潤最大化和滿足於短暫的輝煌中。

如果沒有自己的交易方法，那就很難形成真正的市場優勢。所謂形成自己的優勢，就是首先在建立和擁有適合自己的贏利模式的前提下，於實際操作中針對市場的各種走勢與行情變化，能夠給出相應的判斷及參與方向的信號。缺乏這一點，即使擁有世界上最好的資金管理技術，交易員也很難獲勝。

做交易就象軍隊打仗一樣。買賣信號就象將軍的指令一樣，需要堅決執行，該衝鋒的時候一定要上，該撤退的時候一定遵守紀律迅速撤退，這就是交易者的座右銘，能執行的交易者需要具備軍人般的素質、機智、氣度！

股市投資的路上註定伴隨著風險和機遇，但只有保持充分的學習才能在股市裡面長期生存，如果你想學習更多選股技巧，實戰乾貨和莊家操盤，關注筆者的微信公眾號：關二爺的憤怒（mk80028），助你選擇好股以及買賣點更好的獲利，君子敬以直內，義以方外。