新京報訊（記者 徐倩）繼“世紀大併購”後，融創再次發力收購，斥資153億元從雲南城投集團手中購得環球世紀及時代環球各51%股權，交易後，上述公司更名重組為環球融創會展文旅集團。
通過這次併購，融創將把有兩個天安門廣場之大的“世界第一大單體建築”收入囊中，同時，此次交易涉及成都、武漢、長沙、昆明等城市的18個項目，總建築面積約為3071.6萬平方米，可售建築面積約為2771.6萬平方米，約佔總建築面積的90%。截至公告日，未售建築面積約為2390.1萬平方米。考慮已達成意向協議的潛在土儲，融創共獲得總建築面積約為6658.8萬平米，其中可售建築面積約為6304.9萬平米，約佔總建築面積的95%。
融創中國董事會主席孫宏斌與環球融創會展文旅集團董事長鄧鴻現身發佈會現場。 新京報記者 徐倩攝
11月27日，融創中國董事會主席孫宏斌與環球融創會展文旅集團董事長、被譽為“西南會展大王”的傳奇人物、同時持有環球世紀及時代環球各23.03%股權的鄧鴻現身發佈會現場。
孫宏斌透露：“此次收購雲南城投旗下兩家公司，中間人是鄧鴻，我們6月7日在無錫首次見面，前後洽談了一個多小時就敲定了這次合作。”
“世界第一大單體建築”易主
11月27日，融創中國發布公告稱，融創西南集團將收購雲南城投集團持有的環球世紀及時代環球各51%股權，交易價格約為152.69億元；交易完成後，環球世紀及時代環球將成為融創的間接附屬公司。
環球世紀及時代環球主要從事地產項目的開發運營，在成都、武漢、長沙、昆明等城市共開發18個項目，總建築面積約為3071.6萬平方米，可售建築面積約為2771.6萬平方米，約佔總建築面積的90%。截至公告日，未售建築面積約為2390.1萬平方米。
公告指出，融創中國通過此次交易，以合理的土地價格獲得了大量優質的土地儲備，將有力支持集團未來的穩健發展。此外，環球世紀及時代環球在會議中心、展覽中心及文旅方面有多年的積累，並形成了良好的口碑和品牌，通過此次交易，也將進一步提升融創多種物業業態的運營管理能力。
此外，股權完成交割後，融創將全面負責該公司及其項目的運營管理；同時，交割後30日內環球世紀及時代環球將向融創西南集團分配利潤約71.43億元（其中融創西南集團按股權比例應分約36.43億元，超額分得利潤約35億元）。
據瞭解，環球世紀成立於2003年，註冊資本6.04億元。公司經營範圍為會展、旅遊、物業管理、房地產開發經營等。截至2019年8月，成都會展總資產388.22億元，負債220.74億元，所有者權益167.48億元，營業收入14.81億元，淨利潤5.03億元。
同時，時代環球成立於2017年，註冊資本1億元，經營範圍為會展、房地產開發經營、酒店管理等。至今年8月31日，時代環球總資產66.8億元，負債64.02億元，所有者權益2.83億元，營業收入1.67億元，淨利潤-560.73萬元，處在虧損狀態。
資料顯示，環球世紀旗下資產包括世紀城假日酒店、世紀城洲際酒店、環球中心洲際酒店、黑龍灘洲際酒店、世紀城會展中心、黑龍灘長島等。當中，成都環球中心是一座世界級超大型城市綜合體,總建築面積近200萬㎡，號稱全球第一大單體建築，面積相當於兩個天安門廣場，比波音747的機庫還要大得多，可以容納超過10000個停車位，其寫字樓入駐企業已接近3000家。
環球中心
此外，環球世紀在成都、眉山等地擁有325.87萬平方米的土地儲備（含擬建項目佔地），旗下45宗土地使用權已有41宗獲得了國有土地使用許可證。其中，有4個在建項目、多個項目，預計於2018~2020年間竣工並完成交付。
天眼查信息顯示，環球世紀實際控制的企業多達46家，其中涉及文旅、餐飲、商業、會展、園藝等等；時代環球旗下控股公司則包括成都熊貓旅遊集團國際旅行社有限公司、康定溜溜城旅遊開發有限責任公司等6家企業。
百億併購交易始末
最初入主打算全盤收購環球世紀與時代環球的是雲南城投集團旗下的上市平臺雲南城投，這筆交易最早要溯源到2016年6月，彼時雲南城投集團宣佈股權轉讓和增資取得環球世紀51%股權，成為其實控人。
2017年11月，雲南城投擬以發行股份及支付現金向雲南城投集團、鄧鴻、趙凱、劉楊、尹紅、鄒全、柳林購買合計持有的成都會展100%股權。根據預案，雲南城投擬以發行股份及支付現金的方式向雲南城投集團、鄧鴻、趙凱、劉楊、尹紅、鄒全、柳林購買其合計持有的成都會展100%股權，以4.35元/股計，購買資產擬發行股份50.95億股，另募集配套資金髮行不超過3.21億股，共發行54.16億股。標的資產估值約240億元，溢價71.89%。招商證券是本次收購的獨立財務顧問。交易對方承諾，承諾期內標的資產三年累計實現淨利潤合計約63億元。由於標的資產估值遠高於收購方市值，被業內稱為“蛇吞象”式的收購。
然而，“蛇吞象”式的收購進行並不順利，同時遭遇證監會關於收購的44問，2018年11月15日，雲南城投公告擬向證監會申請中止收購成都會展，理由是“募集配套資金的有關問題需進一步落實和完善。部分事項尚需與交易對方進一步協商。”
2019年5月24日晚間，雲南省紀委監委發佈消息，雲南城投集團黨委書記、董事長許雷涉嫌嚴重違紀違法，主動投案，目前正在接受紀律審查和監察調查。
5月29日，上交所又對雲南城投發去年報問詢，要求補充披露14個問題，涉及2018年的股權交易合理性、多筆應收款項難以收回、高利息費用、償債風險等多個方面。對於監管層的層層追問，雲南城投給了回覆，其中數次提到將適時處置項目回籠資金。
2019年6月20日晚間，雲南城投公告稱，但因國內市場環境、經濟環境等客觀情況發生了較大變化，交易各方在部分重要條款上無法達成一致意見，公司決定終止收購成都會展100%股權。
事實上，雲南城投一方面上演著“蛇吞象”的戲碼，另一方面，自身的業績連年下滑已經自身難保。2016-2018年，該公司營業收入分別為97.7億元、143.91億元、95.43億元。2019年上半年，該公司營業收入18.85億元，同比下降51.86%。
淨利方面，2016-2018年雲南城投分別實現淨利潤2.44億元、2.64億元和4.91億元。當中，扣除非經常性損益後其淨利潤僅為-3.65億元、1.12億元、-8.21億元，除了2017年實現了盈利，2016、2018年均處在虧損狀態。據三季報顯示，今年1~9月，雲南城投營業收入為48.52億元，同比下降30.61%；歸屬於上市公司股東的淨利潤為虧損10.63億元，同比下降567.15%。
在收購無法進行後，今年9月17日，雲南產權交易所披露信息顯示，雲南城投集團擬掛牌轉讓環球世紀51%股權，以及時代環球51%股權。
根據此前披露信息，本次城投投資擬掛牌的股權包括環球世紀51%股權以及時代環球51%股權。除去掛牌的該部分股權後，環球世紀、時代環球其餘的股權均由鄧鴻、趙凱、劉楊、鄒全、柳林、尹紅等人持有，且二者持股比例相同。
此前的7-9月，環球世紀旗下6家旅遊子公司的部分股權已經質押給了融創西南房地產開發集團；同時，城投投資將時代環球的部分股權、時代環球將旗下康定溜溜城旅遊開發有限責任公司的部分股權也質押給了融創西南房地產開發集團。
在質押股權予融創後，外界就猜測融創將從雲南城投手中接盤，自11月27日，融創正式取代雲南城投，接手環球世紀51%股權以及時代環球51%股權，這場併購拉鋸戰也宣告結束。
融創的文旅野心
作為業內併購王，孫宏斌對“面積大、價格便宜的土地“向來出手果決，這次收購也並不例外。作為中國最大的文旅產業運營商和中國最大的文旅物業持有者，融創並不掩飾其在文旅佈局方面的野心。
今年年初，融創集團做出四大戰略板塊的全新佈局：作為“中國高端精品生活創領者”的融創地產，作為“品質生活服務專家”的融創服務，作為“中國家庭歡樂供應商”的融創文旅，以及聚焦內容環節、佈局文化行業全產業鏈的融創文化。
據瞭解，目前，融創文旅集團已經佈局全國12個核心城市，10座文旅城、4個旅遊度假區、9個文旅小鎮、39個樂園、24個商業和70家星級酒店，成為中國最大的文旅產業運營商和中國最大的文旅物業持有者。
大西南是融創文旅佈局的重要板塊。目前，在大西南，融創文旅已佈局雲南、成都、廣西、桂林、重慶五地區，試圖構築西南全域旅遊版圖。其中，重慶融創文旅城，規模和體量在西南地區更是首屈一指。
據悉，融創西南文旅商業亦在“加速度”推進中，其中，昆明融創文旅城將於今年12月面世；重慶融創文旅城、成都融創文旅城預計將於2020年開業。
採寫 | 新京報記者 徐倩
校對 | 何燕
排版 | 薛慧敏
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