華創證券持續看好國內衛浴龍頭企業內銷端持續擴張，通過技術研發和自動化改造持續提升生產效率，通過國內網絡的擴張佔據中高檔市場競爭優勢。公司成立惠達住工，進入廣闊整裝衛浴市場。因公司順利轉讓達豐焦化股權，我們調整公司盈利預測，預計公司2019-2021年歸母淨利潤分別為2.98、3.43、3.72億元（原預測值2.76、3.05、3.32億元），對應當前市值PE分別為14、12、11倍，維持“強推”評級。基於公司傳統衛浴發展與整裝衛浴領域擴張帶來公司整體效益提升，及轉讓達豐焦化股權對公司主業的助力，給予2020年15倍PE，上調目標價至14元/股。
分享到:
閱讀更多 證券時報 的文章
