在幫助客戶做保單託管的過程中，經常發現客戶會有一份萬能險。
以平安保險的萬能險居多，比如：智盈人生、智悅人生、智能星、智能星等等，都是“智”子輩。一般業務員在銷售這些萬能險的主打優點是：繳費靈活、終身保障、保額可以調整，兼顧保障和理財。
我呸！我呸！！我呸！！！
今天以一份平安人壽的智悅人生萬能險為例：
我們的保險計劃是：30週歲男性，50萬重疾、50萬壽險為例。
主要從以下3個方面分析：
①：初始費用高
②：保障成本終身收取
③：保底收益低
一，初始費用高
什麼是初始費用，怎麼解釋？怎麼收取？
首先，您的保費交到保險公司後，先扣除第一筆費用：它叫“初始費用”，扣多少？比如首年保費1萬元，先扣除50%，什麼意思？就是你交的第一年保費的50%，已結被保險公司拿走了，沒有複利增值、也沒有扣除保障成本呢！就這樣5000元沒有了，這就是“初始費用”。
第2年25%，第3年15%......第6年以後，無論你交幾年保費，每年都扣5%。對，交一年扣一次，不交就不扣了。追加費用扣取3%的手續費。
就是這麼簡單粗暴
二，保障成本終身收取
第一年你所交的1萬元保費，扣除了5000元的初始費用以後，剩餘的保費進入保險公司給你設立的“保單賬戶”，任何在扣除保障成本以後，才是你作為理財的資本金。
而這個保障成本會隨著年齡的增加，而逐步增加，這個從哪裡可以看出呢？證據上來：
只要投保人的保單賬戶價值，不足以支付保障成本，保單將會失效，所以業務員承諾的交10年管終身的說法，就是屬於銷售誤導。完全可以把這種“渣渣”業務員投訴到銀保監會（電話為：12378），剔除出保險行業。
①：那我們可以具體看一下萬能險的保障成本有多高，先看終身壽險：
以投保人50萬壽險為例，圖片是每千元的保障成本：
30週歲時，保障成本為：
500*0.88=440元/年
60週歲時，保障成本為：
500*9.31=4655元/年
70週歲時，保障成本為：500*27.31=13655元/年
82週歲時，保障成本為：500*93.07=46535元/年
看到了嗎？在30週歲的時候，想拿到50萬的壽險保障，需要支出的保費為440元，而到了82歲，同樣的保額，但是需要支出的保費為46535元。
請問，在82歲的時候，保單賬戶有沒有至少46535元，如果沒有，這一份保險業務員承諾的終身保障，還有效嗎？
這是終身壽險的保障，下面我們來看一下重疾的保障成本。
②：終身重疾的保障成本：
同樣以投保人50萬壽險為例，重疾險的保障成本是遠遠高於壽險的保障成本的。圖片是每千元的保障成本：
30週歲時，保障成本為：
500*1.65=825元/年
60週歲時，保障成本為：500*26.81=13405元/年
70週歲時，保障成本為：500*47.34=23670元/年
82週歲時，保障成本為：500*75.91=37955元/年
看到了嗎？在30週歲的時候，想拿到50萬的重疾險保障，需要支出的保費為825元，而到了82歲，同樣的保額，但是需要支出的保費為37955元。
以上就是，萬能險主要的兩項保障成本，萬能險附加的任何保障，在扣除成本的時候都是按天扣費，持有一天扣除一天，直至保單賬戶的價值為0，只能選擇繼續繳費或者看著保障結束。
但是保障成本，作為投保人可以接受嗎？50萬保額的壽險和重疾，在70週歲的時候是：13655+23670=37323元。
三，保底收益低
保證利率：通俗說就是，保證利率（1.75%）之上的收益是不保證的。
而平安的保證利率是整個保險市場最低，目前最高的保證利率為3%。
不要告訴我，目前這一款產品的利率為4.5%，超過了保證利率而高興。
保險產品的收益是要長期穩定的收益，20年、50年、80年以後平安，可以一直給我4.5%的收益嗎？
如果不能，為什麼我不選擇一款保證利率為3%，目前的收益可以達到5.5%的產品呢？
四，總結
萬能險的理財功能非常差（收益低），而保障功能會在我們最需要保障的時候（60週歲以後），保障成本會變得非常恐怖（非常高）。
所以是99%的客戶都沒有必要持有萬能險。
已經買了萬能險的客戶，怎麼辦？有沒有解決的方法，當然有。
可以和我聊一聊，加微信：zhou999242。
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