凌小波

首席投資官評論員門寧

近年有一句話深入人心，就是“你不理財，財不理你”。但是實際上亂理財比不理財對我們的財富積累傷害更大，正確的理財觀念和方法是實現財務自由的必備條件。下面小編介紹一下常見的理財錯誤觀念：

缺乏風險意識

過去我們的理財渠道比較匱乏，不存銀行就買房，最後造成的結果是銀行躺著賺錢，房價漲上天。銀行背後有國家支撐，房地產經歷了黃金20年，基本不存在風險。

後來理財的渠道逐漸豐富，銀行理財、P2P產品、基金、信託、股票、債券等很多品種可以選擇，普通投資者接觸最多的是銀行理財和P2P理財，這些產品都是存在風險的，但無論銀行和P2P平臺都不向投資者認真介紹風險，真出現問題時用自有資金保證剛性兌付，還是沒有培養起來投資者的風險意識。

但現在情況完全不同了，銀行在前幾年實施了存款保險制度，並允許銀行破產；新發布的資管新規明確要求打破剛性兌付；泛亞、e租寶、錢寶等互聯網平臺跑路。風險已經不能再忽視了。

風險越大收益越大

風險和收益之間確實是正比關係，但是不代表收益高的理財產品風險就大於收益低的產品。一款理財產品的風險，要取決於發行方的資信水平，資金使用方向，是否有足額擔保等。

綜合來說，資產信用狀況良好，投資方向合理，產品有足額擔保的理財風險更小。

規模越大，風險越小

有些人迷信大公司的風險更小，相對來說大公司經營可能更穩定，但實際上風險與規模的關係並不是非常大。比如前段時間出事的錢寶、e租寶、泛亞的規模都在400-500億，最終還是倒下了。

相信隱性擔保

這種隱形擔保往往存在於國企或者有政府背景的公司，地方融資平臺就是最典型的代表。隱性擔保由於沒有明確的約束，是否存在很難說，但隱性擔保的存在決定了產品收益率不會很高。

最終的結果就是，有一個沒有明確承諾的擔保方，卻拿著超額擔保的收益率。

將過多精力放在理財上

雖然說理財確實很重要，不過千萬不能本末倒置。很多人沉迷於股票交易，每天花大量的時間精力在股票市場上，但實際上投入到股票市場的錢也就只有幾個月工資，這時候勞心費力，在股市裡好不容易賺到了錢，但實際賺的錢非常少。

對於沒有積累到大量財富的人來說，努力工作、努力學習，提升自己賺錢的能力才是最好的理財方式。

首席投資官

投資理財不但是一門學問，而且是一門風險很高的學問。我常說，低風險投資好比下河網魚，一般情況下也就溼溼鞋；高風險投資好比上山打獵，受輕傷是家常便飯，一旦“誤入歧途”，有可能“含恨終生”。

有的人深不以為然，在去剛兌沒有實施前尚可，去剛兌後就真的不行了。下面就說幾個常見的理財誤區，看看你有沒有中招。

1、投資的產品規模越大越安全

很多人認為，自己的投資的理財產品規模很大，不會出問題。其實這是典型的盲目投資，沒有對產品進行任何分析，認為只要投資的人多了就不會有事。

典型的例子就是餘額寶，天弘基金藉助餘額寶迅速成長為宇宙第一大基金，但是餘額寶的風險隨著規模增長風險逐步加大，因此監管部門要求其進行風險控制，才出現現在的“限額限購”現象。

很多人仍然認為這是監管部門對餘額寶的打擊，其實是對餘額寶的愛護，如果不進行適度的風險控制，餘額寶有可能因為更多的盲目投資引發系統性金融風險，那時投資者就悔之晚矣！

其他理財產品也是如此，比如資金蜂擁至股市、樓市、P2P都會引發系統性風險，一旦出現失控，就會引發蝴蝶效應，甚至引發金融危機。

2、分散投資可以化解理財風險

分散投資在一定程度上確實有化解理財風險的作用，但是要具體情況具體對待，並不是一定能夠化解風險，如果分散不得當，有可能加重風險。

對於低風險的理財產品，分散其實沒有多大作用，比如銀行存款、貨幣基金、國債、國債逆回購等等，過多分散其實就是增加了投資者的時間成本和管理成本，根本起不到化解風險的作用。

對於高風險理財產品，比如期貨、股票、P2P等，由於產品本身固有風險非常高，資金量如果不大，過於分散之後往往會出現頻繁的盈虧起落，讓投資者無法專注應對，不但起不到化解風險的作用，還容易造成判斷失誤，加重損失的風險。

分散投資要具體情況具體研究，千萬不要認為分散了就安全了。

3、“4321法則”是家庭資產配置的金標準

“4321法則”據說是標準普爾公司通過調研若干北美家庭資產配置做出的結論，被很多人奉為經典，但是並沒有任何可以佐證的資料。儘管資產的四種分類方式是有一定科學道理的，因為它幾乎涵蓋了所有家庭資產的種類。

但是“4321”的配置比例卻沒有任何道理，不同資產規模的家庭在不同的時間、不同的地區，根本不可能採用相同的比例去配置資產。如果都按照“4321法則”去配置，必然會造成資產配置的失衡。

所以不要盲目的迷信任何理論，所以的理論都是有侷限性的，按照理論投資就是現實版的“紙上談兵”。更不要盲目的相信任何明星，因為崇拜某個明星經理人就盲目跟風，最終結果也只能是“為人做嫁衣”。

孔子說：“學而不思則罔，思而不學則殆。”投資理財也是如此。投資者既要學習相關的理財知識，也要不斷提高自己的理財技能，要知其然更要知其所以然，尤其是高風險投資，一定要自己能夠把握風險，千萬不能人云亦云，盲目從眾，否則受傷的只能是自己。

互金直通車

大家好，這裡是一位金融理財愛好者，歡迎對理財感興趣的朋友關注我！

1.投資自己完全不懂的理財產品無疑是在賭博

在購買各類理財產品的同時，不少年輕人把眼光移象了海外市場，但是海外市場的錢就真的那麼好掙嗎？不否認有人是在海外市場轉了錢的，但是成功沒有複製，每個人的經歷不同，他人的成功，並不代表你也行。

2.投資自己難以承受風險的理財產品等於自殺

很多投資失敗的人都在抱怨理財就是一個坑，當你進去之後只會越陷越深。但是著失敗的原因是什麼造成的呢？其中有一點就是高估了自己的風險承擔力。

理財最好的方法就是從你熟悉的產品入手，然後在慢慢的去學習去了解其他產品。切不可好高騖遠，需由簡入難循環漸進，一步一個腳印的走。

完美並不美的人生

這可能是一些常見的錯誤的理財觀念

1、通過定投，一定能賺錢。

實際上，定投只是一種投資策略，但並不能改變基金本身的好壞。也並沒有考慮市場行情發生鉅變情況。

2、補倉，一定能賺錢

實際上，補倉雖然也是攤低購買成本的手段，但如果熊市初期你補倉看看，越補越跌，還需結合市場、所買的理財產品好壞來綜合分析

3、投資20多個基金一定能分散風險。

實際上，每個產品都有自己的波動率，每個產品和產品之間都有相關係數，當相關係數為正數時，會出現同漲同跌，你買再多也分散不了風險，更分散不了系統性風險

4、理財就是炒股

放在80年代末期，或許除了存定期、買國債、和炒股，我國就沒其他可選擇的理財產品，但隨著社會的進步，理財產品也是很多的。

我國的散戶基數也是龐大的，但很少人會懂得看財務報表，分析股票優劣，總是跟風打聽各種內幕消息， 以為一定能賺錢，反而虧得多賺的少。

5、只看收益率，不看產品資金投向

很少有人注意到資金投向，實際上資金投向很大程度上會決定著該產品的風險有多大，為什麼同為固定收益類產品，有的相差1%，有的相差6%，你以為原因在哪，

信用好，給的利息低，信用不好，給的利息高，這很公平，但萬一真的是別人要你本金，不要自己利息，機構還能用利潤對損失類壞賬核銷，但個人只能自認倒黴。

6、不想承擔風險，但想要很高的年化收益率
騙子最喜歡下列這類人，只要打出該平臺保本保息，年化收益率12%，相不相信很多人都會往這類平臺投錢？

羅元裳

在理財中掉進坑裡的人也不少，最後“誤入歧途”的人很多，總結處了三點，

第一、本金被吃。做投資，我們時刻要把風控放在最重要的位置，不要只盯著投資收益，因為資金的安全性永遠都比收益重要，只要本金在，永遠都有錢生錢的可能。估計我們身邊應該有不少人親歷過P2P跑路、民間借貸沒法償還的案例吧。

第二、雞蛋放在同一個籃子裡。做投資理財，我們時刻要講資產分散風險。

假如我們資金有限，只能押注買一隻或幾隻股票，有可能會錯過其他看中的股票的上漲機會。但基金不一樣，基金經理手裡資金多，他可以同時買數十隻股票，這樣我們抓住上漲的概率大一點。這算是一種分散風險。另一種分散風險，就是配置多種不同風險的產品。比如根據自己的風險承受能力，股票、基金、國債、銀行理財等按百分比配置。總有東方不亮西方亮的時候吧。比如今年股票基金不行，但債基收益不錯，也能為我們增加一部分收益。

第三、虧損後不能承擔後果。有一部分人做投資，存在著跟風現象，一聽周邊人說什麼好，也不考慮自己承受風險能力就跟著去買。一旦看到自己的股票、基金綠了，就揪心的吃不下飯睡不著覺，天天祥林嫂似得見人就抱怨，講真，你是沒有選到適合自己風險的類型。所以，在做投資前，我們首先要做的就是正確評價自己的性格特點和風險偏好，在此基礎上確定自己的投資取向以及理財方式。

你是不是也有相同的經歷呢，

喵叔喜思

理財誤區，誤區很多，陷井不少，五花八門。不僅僅是讓人誤入歧途，更為叫人受騙受災。

都市公園，馬路十字路口，步行街人聚人多公共場地，大多為剛畢業或暑寒假期學生樣兒青年手執廣告，笑笑臉，掛副眼鏡，打遠就注意到俺，象非洲獵豹慢慢迎面攔著我這走散野老牛。

夲人喜好玩樂下棋。交友，助人，對養生，長壽不感興趣，職業養成熬夜習慣，一副光頭和尚，三攴不定時，給人依老形象。

說那時，小眼鏡在我面前。遞給彩廣一張:叔叔，您看一看，理財產品，年收益…。我一楞，我怎成比他爹還小弟弟，我年青吆，摸摸怖滿縐紋老臉，我想討老棺材高興。

接話:叔叔，您投10萬元，三至六個月，一年理財。三個月8點，六個月12點全年18個點…不要走…不要…叔叔您聽我講完….

沒辦法站住。沙家浜:

甲(夲人):你是何人？

乙(青年).叔叔，我是銀行屬下金融投資公司，剛推出理財產品，受益很高。

甲:哪隻銀行，辦公在哪裡？

乙:人民銀行，辦公在豐和中大道，門牌號…叔叔我也忘了，這廣告上都有…

甲:… 無語 再見。你不和他相言幾句，很難脫身，看到小夥背影離去，心沉沉的:孩子，希望您找到更好工作…說不出心裡話，這孩是我在外兒孫嘞，這年頭，準也說不定。

前些年，在銀行，保險，證卷，三大巨頭捆在一起，在銀行裡外攬儲業務，都穿統一制服，都為銀行工作人員，象電影″鐵道游擊隊"電影一樣，鬼孑拌成游擊隊員進村掃蕩，把革命人民抓去，那時鬼子脫去軍裝，頭上扎條毛巾就成。現反了假的穿上真的製服，全國統一銀行製服，領結，胸牌。2010年把我老江湖，該死該埋老棺材，抓進新華保險當晚攴，10萬元在牢裡就關了五年顆粒未收，當時是拋出年八點收益，他們主要看到老頭銀行卡上有較多現金，怕轉行。當時全國整個金融行業風氣不好。

現今銀行理財透明度很高，保險業也改進不少，但百姓錢袋子好象都給年青人，控制著，因為現科技大發展，你把銀行卡抱在懷裡。準也沒動，錢也會給飛掉，又沒去理財，說實話如把錢放到銀行理財，錢還不會跑掉，它倒成定期，不到時，拿不出，黑客，白客都沒辦法。

理財，是人與單位較量，人與人，人與單位協議以誠信，公平，合理相待。

老話一句:禍兮福所伏 福兮禍所依。大家部懂，有錢理財同志更懂，財爺。智者。

易家巷