北京時間7月11日凌晨2點，2018世界盃半決賽，法國1:0擊敗比利時，挺進決賽。這支年輕的球隊，奪冠呼聲十分高漲。

2018年5月30日，華帝股份(002035.SZ)發佈公告稱，如果法國隊在2018年的俄羅斯世界盃中奪冠，華帝將對在2018年6月1日0時至2018年6月30日22時期間購買了“奪冠套餐”的消費者進行退全款的活動。

“奪冠套餐”包括一款4599元產品，一款2699元產品以及兩款4399元產品。若法國隊奪冠，退款方式並非直接予以現金退款，而是按照顧客發票金額返還顧客等額的天貓超市卡，該卡可以在天貓超市進行購物。

6月30日，法國隊以4：3送走阿根廷隊，法國隊挺近八強。根據國外博彩公司公佈的數據，法國隊奪冠賠率由此前的1賠9降至目前的1賠5，與巴西隊並列第一。華帝表示為慶祝法國隊進入8強，該活動將順延三天至7月3日。

華帝的此次營銷活動，從會計角度，我們可以做以下思考：

(1)華帝如何核算“奪冠套餐”的銷售收入?如何計量預計退款負債?

(2)華帝作為法國球隊的贊助商是否會自行購買彩票進行風險對沖?

會計處理分析

(以下分析僅作為準則探討，不代表任何意見、建議或最終結論，任何人不應依據本文所述內容採取或不採取任何行動。)

(1)確認時點

根據《企業會計準則第14號——收入》(2017年修訂)第四條 企業應當在履行了合同中的履約義務，即在客戶取得相關商品控制權時確認收入。

銷售家用電器通常不屬於在某一時段內履行的履約義務，應當在客戶取得相關商品控制權時點確認收入。在判斷客戶是否已取得商品控制權時，企業應當考慮下列跡 象：①企業就該商品享有現時收款權利，即客戶就該商品負有現時付款義務。②企業已將該商品的法定所有權轉移給客戶，即客戶已擁有該商品的法定所有權。③企 業已將該商品實物轉移給客戶，即客戶已實物佔有該商品。④企業已將該商品所有權上的主要風險和報酬轉移給客戶，即客戶已取得該商品所有權上的主要風險和報 酬。⑤客戶已接受該商品。⑥其他表明客戶已取得商品控制權的跡象。

安裝完畢客戶驗收後，上述跡象通常滿足，即華帝在客戶驗收後確認收入。

(2)交易價格計量

根據《企業會計準則第14號——收入》(2017年修訂)第十九條 企業應付客戶(或向客戶購買本企業商品的第三方，本條下同)對價的，應當將該應付對價衝減交易價格，並在確認相關收入與支付(或承諾支付)客戶對價二者孰 晚的時點衝減當期收入，但應付客戶對價是為了向客戶取得其他可明確區分商品的除外。

華帝承諾的退全款(以購物卡形式)屬於應付客戶的對價，且以某一未來事件(法國隊奪冠)的發生或不發生為條件，對價金額是可變的。

華帝應按照期望值或最可能發生金額確定應付客戶可變對價的最佳估計數，其確認為收入的金額(交易價格)，應當不超過在相關不確定性消除時累計已確認收入極可能不會發生重大轉回的金額。

或者，由於後續退款相當於兌付彩票，與銷售電器的履約情況無關，因而屬於單獨的交易。彩票屬於衍生金融工具，根據IFRS 15.BC66，在對合同的一部分進行會計處理時，會優先採用更為具體的準則，並將剩餘對價分攤至合同中屬於收入準則範圍的部分。

即按公允價值計量預計退款負債，剩餘部分確認收入。

2、預計退款負債

根據《企業會計準則第22號——金融工具確認和計量》(2017年修訂)第五條 衍生工具， 是指屬於本準則範圍並同時具備下列特徵的金融工具或其他合同：①其價值隨特定利率、金融工具價格、商品價格、匯率、價格指數、費率指數、信用等級、信用指 數或其他變量的變動而變動，變量為非金融變量的，該變量不應與合同的任何一方存在特定關係。②不要求初始淨投資，或者與對市場因素變化預期有類似反應的其 他合同相比，要求較少的初始淨投資。③在未來某一日期結算。常見的衍生工具包括遠期合同、期貨合同、互換合同和期權合同等。

因此，華帝以法國隊賠率為基礎變量，向在特定時間內購買特定產品的客戶發行了衍生工具(衍生金融負債)。

企業初始確認金融資產或金融負債，應當按照公允價值計量。初始確認後，對衍生工具以公允價值計量且其變動計入當期損益。

3、套期會計

為對沖退款衍生金融負債的風險，華帝可以購買法國隊的彩票進行風險對沖(假設不考慮是否合法)。為降低衍生工具對損益波動的影響，華帝可以選擇運用套期會計。

首先分析是否滿足運用套期會計方法的條件：

(1)套期關係僅由符合條件的套期工具和被套期項目組成

套期工具：法國隊奪冠的彩票，屬於以公允價值計量且其變動計入當期損益的衍生工具;

被套期項目：預計退款負債，在未來某特定日期退全款。

(2)正式指定並準備了書面文件(概要)

(3)套期關係符合套期有效性要求

若滿足上述條件，則可以選擇使用套期會計。

4、現行準則下的處理

若不考慮新收入準則(《企業會計準則第14號——收入》(2017年修訂))，原收入準則下並未對應付客戶的對價有明確的指引，則華帝可在銷售時全額確認收入，同時確認退款衍生金融負債，並按照公允價值計量。