OBV能量潮又稱為平衡交易量,是由美國投資分析家葛蘭碧在1981年創立的,它的理論基礎是“能量是因,股價是果”。
大家都知道主力在吸籌階段往往通過小幅拉昇,壓盤吸籌,利空配合,輿論誤導等手段來誤導市場。如何分辨主力真實意圖是把握成功的關鍵!
OBV利用股價和股票成交量的指標來反映人氣興衰,人為地按照股價的漲跌將成交量為正負,並進行累加運算,所以OVB是一個不錯的捕“莊”工具!
OBV指標的計算比較簡單，主要是計算累積成交量。以日為計算週期為例，其計算公式為：
當日OBV=本日值+前一日的OBV值
如果本日收盤價或指數高於前一日收盤價或指數，本日值則為正;如果本日的收盤價或指數低於前一日的收盤價，本日值則為負值;如果本日值與前一日的收盤價或指數持平，本日值則不於計算，然後計算累積成交量。這裡的成交量是指成交股票的手數。
OBV曲線背離現象和形態特徵
1、OBV線與股價發生背離現象的情況，也是判斷股市變動是否發生轉折的重要參考依據。
(1)如果經過前期一段較大的上漲行情後，股價繼續上升，而OBV線卻開始掉頭向下，表明股價高檔買盤乏力，是短線賣出的信號。
(2)如果經過前期一段較大的下跌行情後，股價繼續下跌，而OBV線卻開始掉頭向上，表明股票低價位買盤較積極，買方力量開始加大，是短線買入信號。
2、OBV線與股價形態中的M頭、W底和三重頂、三重底等形態的關係
(1) 當股價波動形態有可能形成M頭(或三重頂等頂部形態)時，OBV線會發出很強的警示信號。當股價經過一段回落調整再次到達前期頂部附近小幅盤整時，而此時 的OBV線也無力上揚，成交量萎縮，此時股價很容易再次下跌形成M頭，此時投資者應倍加警惕。如果OBV線與股價形態幾乎同時形成三重頂形態，更應短線賣 出股票
(2)當股價波動形態有可能形成W底(或三重底等底部形態)時，OBV線也會發出較強的警示信號。當股價形態即將形成W底時，如果與 之相對應的OBV線領先上揚，成交量放大，是一種股價可能短期見底的信號。如果OBV線與股價形態幾乎同時形成三重底時，股價階段性的底部特徵將更明顯。
OBV的應用法則：
(1).OBV不能單獨使用,必須與股價曲線結合使用才能發揮作用。
(2).當OBV曲線與股價走勢出現“背離”現象時,則可用以判別目前市況中,是否存在機構大戶“收集”或“派發”籌碼的情況。所謂“收集”意指機構做手暗地裡在市場中一邊出貨打壓行情,一邊吃貨,實際上是出少進多;而“派 發”則指機構做手暗地逢高賣出、逢低買進,實際上是出多進少。因此,OBV曲線則能幫助投資者推測市況是否處在“收集階段”或“派發階段”。
(3).0BV曲線的上升和下降對進一步確認當前股價的趨勢有很重要的作用。
①當股價上升而0BV曲線也跟隨上升時,可確認當前是上升趨勢。
②當股價上升但0BV並未相應地上升,則投資者應對目前的上升趨勢持謹慎觀望的態度,因為0BV與股價背離的現象已提前告訴我們上升趨勢的後勁已不足,隨時有反轉的可能。
③當股價下跌而OBV線上升時,表明有大戶在收集籌碼,下檔承接力強,股價隨時有可能止跌回升。 當股價下跌而0BV曲線也跟隨下跌時,可確認當前是下降趨勢。表明大主力在逐步“派發”,應立即離場觀望。
主力建倉必定會有量。這個是主力無法隱藏的，所以尋找到量，我們就找到了主力。那怎麼尋找到呢?運用專門找主力量的OBV指標，該指標是通過統計成交量變動的趨勢來推測股價趨勢。
運用規則如下：
1、當股價上升而OBV線下降，表示多方無力，股價可能會回跌。
2、股價下降時而OBV線上升，表示多方勢旺，逢低吸入籌碼，股價可能會止跌回升。
3、OBV線急速上升時，表示力量將用盡為賣出信號。
4、OBV線從正的累積數轉為負數時，為下跌趨勢，應該賣出持有股票。反之，OBV線從負的累積數轉為正數時，應該買進股票。
OBV反映量的變化是特別明顯的，這也是捕捉主力進出場的神奇!只要主力有動作都會反映到這指標上。學會看這個指標，我們就能跟主力同步。
運用OBV可以配合主力進出股，逃開接盤俠命運!
能量潮的應用注意以下幾點：
1、當股價、OBV同步上升，說明升勢穩健，後勢繼續上升：當股價和OBV同步下跌，說明跌勢未減，後勢繼續下跌。
2、股價上升創新高，而OBV卻沒創新高，是頂背馳現象，股價將回落。
3、股價沒有創新高，OBV卻創新高，是超買現象，股價將回落。
4、股價創新低，而OBV沒有創新低是底背馳現象，是 買入信號。
5、股價下跌幅度不大，而OBV卻大幅下跌，是超賣現象，如果在超賣之後，OBV跌勢明顯減緩，可以考慮買入。
與移動籌碼分佈一樣，OBV指標也相對滯後，但是它們之間有一個顯著的區別，前者判斷大盤存在致命缺陷，後者判斷個股很不敏感，但是，從中長期研判，它們的作用巨大!
1、OBV指標線已止跌回升，而指數或個股的股價仍下跌兩者呈背離現象，為買進信號;OBV指標線已止漲下跌，而指數或個股的股價仍上漲兩者呈背離現象，為賣出信號。
2、OBV在捕捉平靜中蓄勢已久的個股方面有獨到的用處，該類個股一旦突破平臺走勢，漲幅一般較為可觀。
用法可以概括為以下一些要點：當某隻股票處於一個漫長的調整期，主力便已悄悄進場，在長時間的吸籌過程中，OBV指標的走勢幾乎呈一條直線，時間跨度至少持續在一個月以上。
當主力籌碼吸收充分後，突然有一條OBV線從地平線上升起，且角度大於45度以上;此時我們觀察成交量和移動平均線的變化，當日成交量大於5日成交量，5日成交均量大於10日成交均量，5日移動平均線金叉10日移動平均線或5日移動平均線已在10日移動平均線上方運行。
這時我們應積極介入，因為經驗證明，此種走勢的個股大多因為蓄勢已久，所以爆發力極強，上升空間往往較大。
3、OBV線對雙重頂(M頭)第二個高峰的確定有較為標準的顯示，當股價自雙重頂第一個高峰下跌又再次回升時，如果OBV線能隨股價趨勢同步上升，價量配合則可能持續多頭市場並出現更高峰，但是相反的，股價再次回升時，OBV線未能同步配合，卻見下降，則可能即將形成第二個峰頂完成雙重頂的型態，並進一步導致股價上漲反轉回跌。
操作上，一般是把OBV線與股價線進行對照，一旦出現差離走勢，就認為是一個出入信號。當股價頻頻上升，創下新高點時，OBV卻不能創出新高，意味著上升的能量不足;換言之，後市的力道已經用得差不多了，這是一個賣出信號。
反之，倘若股價下跌不止，創下一個新低點時，OBV線卻不願下跌或下跌甚少，並未創下新低，說明股價已經跌得差不多了，後市反彈有望。當股價上漲而OBV線同步緩慢上升時，表示股市繼續看好，仍可持股。
當OBV線短時間內暴升，則表示能量即將耗盡，股價可能會反轉。另外，在應用時還可以觀察OBV的"之"字形波動。當OBV累計5次出現局部高點(或低點)後可視為短期反轉訊號;當局部高點(或低點)累計到9個時，須注意行情的中期反轉。
給大家講一下，三種常見的成交量交易陷阱
高位放量有三種形態：
一是放量當天見到最高點。比如出現重大利好，投資者紛紛進場買進，推動股價快速拉昇，隨後的行情中一旦出現放量滯漲，那麼當天就回見頂。這種形態下是主力借利好出貨。一旦有人接盤，那麼機構會不惜一切的拋出所有籌碼;
二是放量後小幅上漲，股價小幅頂部震盪，但是就是不上攻。這是主力最後的出貨。等到散戶投資者意識到的時候已經晚了，會有一批人逐漸被套;
三是二次或者多次放量見頂，這種形態是主力手中籌碼比較多，或者某個股時遊資之間的接力炒作。藉助市場行情或者利好的炒作。
今天要講到的是高位利好放量，也就是高位放量的第一種情況：
一、高位利好放量
案例：天孚通信(300394)2015年10月走勢：
注意事項：
1、股價低位啟動，至今漲幅已非常大，主力獲利可觀;
2、12.23公司出現消息面利好刺激，“股票獲險資舉牌”，成功推動股價繼續上漲;
3、利好出現後，股價上漲，伴隨成交量快速方法，明顯就是主力資金趁機出貨所為。
操作要點：
股價拉高至高位時，伴隨利好消息出現，此時因重點關注量能情況，如放出巨量，則大概率是主力資金藉機出貨，是明顯的減倉信號。
二、籌碼對倒放量
對倒放量是經常可以看到的盤口現象。如果主力持倉有限，通常不敢把行情拖得時間太長。在此過程中，主力充分利用人們的量增價升慣性思維，在拉昇的同時不斷地大手筆對敲，持續放出大的成交量，以製造買盤實力強勁的假象，引誘吸引場外跟風盤進入，最終達到趁機出貨的目的。當主力持倉比例不多時，多會採用對倒放量拉昇手法，這樣既可以節約主力資金，又可以激發市場的人氣。
案例：廣百股份(002187)2016年3-5月走勢：
注意事項：
1、股價低位啟動拉昇，成交量溫和放大;
2、某一交易日股價小幅上漲，但成交量卻異常放大，沒有任何利好消息刺激;
3、股價小幅上漲當日成交量相對前期大陽線時成交量放大超倍，此情況多為主力對倒籌碼，趁機出貨所謂。
操作要點：
股價窄幅波動，但成交量卻異常放大，此時需警惕主力對倒籌碼找機會出貨，一旦放量後緊接著出現縮量的情況，這是明顯的減倉信號。
三、逆市放量上漲
有些股票可能長時期在一個平臺或一個箱形內盤整。但是，有一天在大勢放量下跌，個股紛紛翻綠，市場一片衰嘆之時，該股逆勢飄紅，放量上攻，造成了“萬綠叢中一點紅”的市場效果。這時候，許多人會認為，該股敢逆勢而為，一定是有潛在的利好待公佈，或者有大量新資金入駐其中，於是大膽跟進。誰料該股往往只有一兩天的行情，隨後反而加速下跌，使許多在放量上攻那天跟進的人被套牢。老實說這種陷阱很容易使那些頗有短線炒作實踐經驗的人上當受騙。
注意事項：
1、大盤處於弱勢調整期間;
2、股價逆勢走強，卻並未有任何利好消息刺激;
3、股價逆勢走強是伴隨成交量異常放大，此多為主力拉高股價，趁機找人接盤所為。
操作要點：
個股沒有利好消息刺激的情況下，出現逆市大漲的走勢，大概率就是主力資金拉高誘多出貨的信號，一旦高位滯漲，必須及時減倉。
成交量戰法
一、放量過頭
圖形特徵：（1）股價在衝過前一頭部時放出巨大的成交量。（2）有時是單根巨大陽線，有時是溫和放量的幾根陽線，總之在衝過前頭部時有成交量的配合。
市場意義：（1）股價要想創新高必然要衝過前一頭部,常見有輕鬆過頭和放量過頭兩種形式。（2）輕鬆過頭是指莊家已經建倉完畢，大部籌碼已被鎖定，市場上的浮動籌碼極少，輕鬆即可過頭；放量過頭是指莊家還沒有建倉完畢，大部籌碼還未被鎖定，通過放巨量衝過前頭部的操作可強行建倉。（3）輕鬆過頭的前頭部一般是上升浪的腰部；而放量過頭的前頭部是上升浪的底部。（4）放量過頭後，前一頭部被瓦解掉，原來的阻力線變成了未來股價的支撐線。
操作方法：（1）當出現巨大量過前頭部時，一般都應及時跟進。（2）當出現幾天的溫和放量時，也應積極買入。（3）前期頭部不會永遠阻礙股價上升，而股價通過前頭部時只要能放量一般都可買入。
放量過頭是比較重要的！一隻股票的價格要從底部區間向上突破就必須得放量才能證明確實是在突破,否則的話就要多觀察,特別對於用“東方紅 大陽升”這種密集放量的方式突破前頭部的股票更應該引起我們的重視！放量突破前頭部說明主力仍在增加建倉力度,一旦突破並站穩後前頭部壓力線將變為以後回檔的支撐線。
二、實量與虛量
圖形特徵：（1）一般的股價上升行情分成兩個上升浪。（2）第一個上升浪的成交量比較大，股價上升到一定高位後開始回落。我們稱這種有量支持的上升浪為實浪。（3）第二個上升浪的成交量比較小，股價上升到前頭部附近時開始回落，並跌破60日平均線未見有支撐。我們稱這種沒有量支持的上升浪為虛浪。
市場意義：（1）每一輪指數行情到來之前就有一些領頭羊個股正在走強，它們是本輪行情的中堅力量，它們上升空間較大，上升時間較長。（2）大多數個股行情是因指數行情起鬨的，因此，建倉速度快，出貨時間也快，其漲幅有限。（3）當實浪上升到一定高度後，已有不少獲利盤開始出逃，股價回落。當第二輪行情推高時並沒有莊家出力，因此成交量較小。一旦股價到達前期頭部區間時，解套盤和獲利盤雙重湧出，股價回落。由於沒有莊家，其跌勢一路下滑，在60日均線處並不會形成支撐。一旦跌破60日均線後，則有長期下跌行情。
操作方法：（1）只做領頭羊行情，不做起鬨行情。（2）一旦介入了起鬨的個股，應在實浪高點派發。（3）一旦在實浪高點沒有清倉，那麼在沒有量支持的虛浪高點應堅決清倉。（4）最後清倉的機會是在跌破60日均線的時候。
三、底量超頂量
圖形特徵：（1）當股價從頭部滑落一段時間後，會有一個見底回升的過程。（2）這個頭部區間的成交量稱為頂量，見底回升時的成交量稱為底量。（3）如果底量能大大地超過頂量，則較容易通過頂量造成的壓力帶。
市場意義：（1）莊家一般在股價下跌通道中收集籌碼，因此一邊打壓股價一邊進行買入，其成交量不可能放大。只有當股價跌到莊家滿意的低價區時，莊家才肯大力收集籌碼，此時成交量會急驟放大。（2）雖然當時的股價還在前一頭部之下，能否衝上去還令短線客擔心。但是急驟放大的底量如果遠遠地大於前頂量，則說明莊家並不將前頭部看在眼裡，甚至把它看成是新行情的底部。
操作方法：（1）當發現底量遠遠超過頂量時可買入。（2）當股價衝過前一頭部的瞬間時,可迅速買入。
前頭部的成交量稱為頂量，而現在低位的成交量稱為底量,頂量處一定有套牢盤，當股價從低位上漲至前頭部頂量區間時套牢盤會掙扎解套出局，如果現在的底量沒法超過頂量的話，將對行情的發展造成不利局面。股價要想向上漲必然要克服前頭部壓力，也唯有現在底部的建倉量能夠超過前頭部的套牢量時，才能證明莊家的確有這個實力和信心去把前頭部打通！
最後介紹下不得不變的：正確心態
1、股市就是一面鏡子，能照出每個人的弱點。贏也罷，虧也罷，心如止水，不以漲喜，不以跌悲。
2、多聽音樂，特別是古典音樂。
3、遇事要忍，沒有機會要等，機會來了要準、狠。
4、衝動是魔鬼，盲目無計劃和追漲殺跌，心態一定好不了。只有在大盤與個股處於波段級別上升的早期階段，帶有技巧性的適當追漲，其佘時期一定要養成低吸的習慣，只有這樣，才能保持良好的心態。
5、以搶錢的心態，天天想抓漲停，一定會走火入魔，虧的很慘。
6、年度、季度、每月的贏利預期要合理。
7、 股票套牢之後，首先一定要對調整的級別和手中個股的套牢程度有一個正確的判斷，如果是大級別的調整，所持有的個股又處於調整早期，應果斷止損出局，深 幅長時間的套牢，讓人對股市產生恐懼感和厭惡情緒，完全傷失信心;如果只是一般級別的調整，所持有的個股又處於調整尾期，應該持股不動，或者逢低補倉。股 票套牢後的補倉、持股、後期套現點位，對心態影響較大。
一般會分三個時期，衝動與盲目後的絕望期，磨礪與耐心的修煉期;成熟與感悟的收穫期。三個時期中第二個時期最長，第三個時期又長於第一個時期。總之，股票套牢後的心態磨鍊和煎熬，只有自己才有切身體會。
股市裡人云亦云的多,而保持清醒頭腦的少。跟風炒股的人太多,堅持價值投資的人太少。股市大漲的時候,看多的人大喊牛市10000點,於是好多人紛紛貪婪買進。股市大跌的時候,看空的人大喊熊市2000點,甚至要推倒重來,於是好多人紛紛恐懼割肉、清倉。
要經常問自己,尤其在自己獨處的時候,更應該拷問自己：“我是皆醉的人,還是獨醒的人?”“為什麼在熊市越低越敢賣?因為恐懼股市還要下跌,恐怕手中的股票最後一文不值?為什麼在牛市越高越敢買?因為希望手中的股票從50元變成為100元?”
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