前幾天，關於房貸利率究竟怎麼變，還在眾說紛紜，昨天下午，毫無徵兆的，官方一錘定音。可以說，這次對於房貸規則的變化，基本上卡住了炒房人指望經濟形勢倒逼房貸放鬆，繼而帶來房價上漲的希望。
官方公告中，提到了以下幾點關鍵的要素：
一、自2019年10月8日起，新發放商業性個人住房貸款利率以最近一個月相應期限的貸款市場報價利率為定價基準加點形成。加點數值應符合全國和當地住房信貸政策要求，體現貸款風險狀況，合同期限內固定不變。
二、借款人申請商業性個人住房貸款時，可與銀行業金融機構協商約定利率重定價週期。重定價週期最短為1年。
三、二套商業性個人住房貸款利率不得低於相應期限貸款市場報價利率加60個基點。
四、嚴禁提供個人住房貸款“轉按揭”“加按揭”服務，確保相關工作平穩有序進行。
五、2019年10月8日前，已發放的商業性個人住房貸款和已簽訂合同但未發放的商業性個人住房貸款，仍按原合同約定執行。
六、商業用房購房貸款利率不得低於相應期限貸款市場報價利率加60個基點。公積金個人住房貸款利率政策暫不調整。
可能有些投資者還看不太明白究竟有何變化。就文件透露的信息看，房貸利率看央行公佈的“貸款基準利率”的時代終結了，以後新增貸款都要看LPR。LPR是央行授權“全國銀行間同業拆借中心”負責統計、公佈。
這樣，央行調整貸款利率，就不用再縮手縮腳：收緊銀根，經濟吃不消；放鬆利率，錢都流入房地產了。好啦，以後基礎貸款利率跟房貸沒啥關係了，炒房的開心了吧？
而且，過去那種一榮俱榮、一損俱損的好事兒，也沒有了。過去，基準利率上調或下調，第二年的房貸也就跟著變化。房產投資者可謂好事兒都佔了。新政策下，各家銀行在發放房貸的時候，都要參照最近一個月的5年期LPR，然後加上自己的“點數”。這個“加點”，在整個貸款合同執行期內，是不變的。
在貸款的時候，銀行就應該跟借款人協商好，以後調整利率的週期是多久，最短是1年，最長為合同期限。如果選擇後者，則整個合同期內，不會調整利率。
這樣，銀行和客戶之前就行成了一個對賭關係。投資者不會長久地佔據有利的一方。
具體而言，目前房貸基準利率為4.9%，而LPR為4.85%；首套房貸若不加點，比基準利率低5個基點(不過就當前形勢看，加點可能性高，至少，沒有下調的可能性了)；二套房貸加60個基點後為5.45%，相當於基準利率上浮11%——對於二套房，總體來說還是收緊和壓制的。
綜上而言，央媽此次新政，一方面甩開了房貸利率的牽絆，另一方面抑制了利率盈利的機會。總體而言，對於資金缺乏的投資者，這個利率並不友好；而對於此前可以打折貸款，未來也成了泡影；最重要的，貸款政策變化，導致資金缺乏者難以進入樓市廝殺，“房住不炒”的基石又被夯實了一些。
