主力在下跌中是如何賺錢的
不少人有時候不理解，主力的成本是20元，他將股價打到10元或者15元，他不也虧了嗎？這真是傻莊，其實散戶是不明白的，主力賺錢的手段很多時候是和散戶不同的。我來舉個例子，600331，當時有些機構的成本是70多元，但開盤後連砸7個跌停板，最後在38元被打開，按理說機構虧慘，如果莊不砸跌停板，出貨的價位不是高些嗎？損失不是小些嗎？
其實不是這種情況，不砸跌停板出貨，散戶也會跟著出；而承接盤有限，機構的貨是出不掉的，慢慢的下跌機構損失會更慘，並且由於價格沒有吸引力，找不到對手盤，那就成了鈍刀子割肉，痛苦只有自知。
採用了猛砸跌停的辦法，市場的目光就會集中到那上面來，當跌到一半時，有協同私募或者機構開始巨量吃單，因為在這幾天的跌停中市場的關注度非常高，而出現巨單吃貨了，這說明這時的股價應該反彈了，技術上超賣出現，股價腰斬，怎麼著都要反彈個百分之十幾到二十，所以散戶、大戶一哄而上，機構賣單被哄搶。
但現實情況並不是散戶和大戶們所想象的，在熊市中放巨量的往往都是出貨，看似大單掃貨，其實就是主力們設的陷阱，然後利益分享。
這裡我還回到前面，600331，那些機構70多元的成本，卻賣出38元，那不鉅虧嗎？這不過是散戶思維，從現金數額來說，機構是大放血了，但從籌碼角度來說，機構可以按現在復權價格18元，等於賺了一倍的籌碼，只要漲回30多，機構的本就回來了，而那些守在38以上的人，只好等驢年馬月了。這還不排除後面繼續下跌的可能，如果股價繼續下跌，機構就更容易獲利。
所以，我操作的股票我就希望它能跌下來，儘量的低。
為什麼有些上市公司不願意自己的股價上漲，還使勁打壓股價?
一、公司增發股份
一家公司IPO上市並不是結束，而只是開始，成功上市後，公司就擁有了長期的融資平臺，可以利用上市公司的平臺來進行融資。增發就就是其中的重要方式之一，上市公司增發一般採取定向增發的方式，向特定投資者發行新的股份募資。
上市公司定向增發，發行價格不低於定價基準日前20個交易日公司股票均價的百分之90”。《上市公司非公開發行股票實施細則》進一步規定，上述“基準日”可以是董事會決議公告日、股東大會決議公告日、發行期首日。
如果增發價格太高，可能沒有機構願意參與增發，會導致增發失敗，上市公司就無法募資。另外，在定向增發的時候，上市公司的大股東、實控人有時候也會直接或採取“間接”的方式參與增發，自然不希望增發價太高，會出現打壓股價的情況。
二、公司股權激勵
上市公司股權激勵，是對管理層的一種激勵手段，將激勵與上市公司業績指標相結合，讓管理人員與上市公司進行捆綁，更大程度的提高上市公司管理層的積極性，股權激勵一般會採取兩種方式：
一種方式是採取員工(或管理層、合夥人)持股計劃，由上市公司出資在購買，建立專項投資計劃;另一種是上市公司先用現金回購股份，再將股份贈予或折價賣給可獲激勵的管理人員。
股權激勵是有鎖定期的，同時需要滿足經營指標，兩個條件同時達成後可以解鎖，如果持股計劃的買入成本過高，或回購股份的價格過高，則意味著獲得激勵的管理人員最終的潛在收益越低，所以上市公司在實施股權激勵前，並不希望股價太高。
三、限售股未解禁
限售股，即限制銷售的股份，一般分為三個部分：1.在公司在IPO上市前獲得的股份;2.在公司上市公司後通過參與增發股份獲得的股份;3.在股權激勵計劃中獲得的股份。
大多數股票並不會一直漲，也不會一直跌，總是會在漲跌之間循環，如果一隻股票某一階段漲太多，可能在接下來的時間裡就會表現不佳，甚至進入持續下跌的熊市之中，那麼如果在限售股解禁前股價大漲了，很可能就會持續下跌，在限售股解禁時股價很低，導致解禁的股份無法套現。
而限售股要麼是上市公司的實控人、大股東，要麼是董監管等高級管理人員，他們自然不希望股價在自己的股份還沒解禁就大漲了，而希望上漲發生在股份解禁的時候，可以順利套現，所以我們會看到不少股票一直很低迷，突然出現一波大漲後，大股東限售股解禁併發布減持計劃的公告。
以上三個原因，就是上市公司不希望自己股票上漲的原因，深入探究後，其實還是因為利益。當我們碰上一隻股票，死活不漲的時候，也不用動不動就煩躁，可以看看是不是正好遇上這樣的原因。
計算主力籌碼通達信公式，看透主力抄底黑馬股
如果你入市多年，仍想選股技術精進一步，不妨試試“計算主力籌碼公式”，選出的結果都是有主力而且有黑馬潛質的股票，接下來我們要做的就是尋找入場位置，如何高拋低吸，如何尋找頂點及時離場。公式代碼複製過來難免造成部分格式錯誤，如果不能成功導入，關注越聲情報即可領取源碼。
判斷底:SQRT(SQRT(FLOOR(SQRT(MA(1/WINNER(CLOSE)*100,4)/10000))))*5;
底部:STICKLINE(短趨勢<10 AND 判斷底>0,0,30,6,1);
DRAWICON(VAR5 AND 判斷底>0,60,1);
DRAWTEXT(COUNT(短趨勢<10 AND 判斷底>0,8) AND VAR5,50,'抄底');
V2:=(H-L);
V3:=ABS((O-C));
V4:=(H-IF((C>O),C,O));
V5:=(IF((C>O),O,C)-L);
V6:=((V3/V2)*V);
V7:=((V4/V2)*V);
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VA:=(((C-MA(C,5))/MA(C,5))*100);
VB:=(((MA(C,5)>MA(C,10)) AND (MA(C,10)>MA(C,30))) AND (MA(C,30)>MA(C,60)));
VC:=((MA(C,5)
逢高出貨:DRAWTEXT(((((((((V7>V6) AND (VA>2)) AND (V9>V8)) AND (C>MA(C,5))) AND (C>MA(C,30))) AND (H>MA(C,60))) AND (V>MA(V,5))) AND (V7 >= MA(V,5))),V,'▼逢高出貨'),COLORF00FF0;
逢低跟進:DRAWTEXT(((((((V8>V6) AND (V8>V7)) AND (VA
強勢參與:DRAWTEXT((((((V6>(MA(V,5)*2)) AND (V6 >= V7)) AND (V6 >= V8)) AND (C>O)) OR ((V>(MA(V,5)*3)) AND VB)),V,'▼強勢參與'),COLORCC99CC;
空頭釋放:DRAWTEXT(((((((V6 >= V7) AND (V6 >= V8)) AND (C0.7)) AND VC) AND (V6>MA(V,5))),(V6*2),'▼空頭釋放'),COLORF00FF0;
主力持倉量是指主力在一段時間的主動買盤 ，精確主力持倉量是主力在底部區域所蒐集的籌碼。3個公式相加等於底部所蒐集籌碼。一般情況下在底部精確主力持倉量換手大於30%，漲小於40%有行情。
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成功率高且實用的抄底手法：
第一、平臺底抄底法
股價在5曰均線附近連續平盤三天，迫使5曰線和10曰均線形成金叉或者5曰線上翹、10曰均線下移速率變慢，具體的要求是三天中第一天收小陰線，第二天收小陽或小陰，第三天收小陽，整體看三根K線是平移的。
第二、反轉跳空缺口
股價在經過持續的下跌，成交量極度萎縮的後強反轉爆出了向上跳空的缺口，短期不會在補缺口了，構成底部。見下圖：
第三、金雞報曉
在股價持續滑落過程中，某一日大幅向下跳空開盤，但得不到空方的認可，股價被快速拉昇回前一日收盤價以上。這是主力通過大幅低開以探明底部，從而引領股價向上反彈的操作。其中的低開長陽即是反彈信號，猶如黑暗中的雄雞引吭高歌，召喚著黎明的到來。
技術上需要注意的是：1、股價在持續回落過程中，呈現量縮的特徵;2、低開長陽出現陽包陰或一陽包多陰的K線組合;3、低開長陽的成交量，較前期下跌要明顯放大。另外，一定設定止盈，相對高點或調整週期相對較短的抄底止盈一定要控制在10%以內。
抄底實戰圖解：
所示：為吉艾科技(300309)2012年4月到7月的走勢。
從下圖中可以看出，該股上市之後就步入了下跌走勢之中，股價一路下探到了27.35元才止跌回升。
股價探底27.35元成功，之後步入上漲走勢之中。圖中方框區域內股價大幅拉昇，成交量現巨量，由此可見市場資金在大舉建倉，發出了短線看漲買入信號，如下圖所示：
從圖中可以看出，該股在企穩之後有大量資金介入建倉，由此顯示出市場資金對於股價後市上漲的一致性判斷。
操作重點：
在大幅拉昇且放巨量之後，股價向下回調，之後更是連續收陽線向上突破，短線買入信號更加強烈，所以投資者可以放心地進行短線買入操作。
交易成功的核心要素是：順勢、止損、規則、執行力
一、順勢
《華爾街家訓十二條》中的第一條是止損，以前我也這樣認為。但現在，我覺得第一條應該讓位於順勢。如果你不會順勢，那麼你的操作就必然會遭遇很多次止損。由此，順勢，是交易四要素中的最重要的要素。
於我自己，也就是在今年初的某個時刻，我對趨勢的理解突然清晰了很多。而在之前的那麼長時間，我對趨勢的認識，是模糊的，是搖擺不定的。
交易者必須對趨勢有自己的判斷，在這個基礎上，你才可能做到順勢。我現在認為，做到“順勢”，須解決下述三個問題：
固定你的趨勢判斷週期。任何的趨勢判斷都必須以一定的交易週期作為前提。有些人看5分鐘線交易，有些人則看30分鐘，有些看日線，有些看周線。不同的週期級別，所得出的趨勢判斷是不一樣的，有時甚至是相互矛盾的。有些書上說：短週期應該服從長週期。而我現在覺得，這裡不存在誰服從誰，也沒有對錯之分，關鍵在於：交易者必須明確適合自己個性的趨勢判斷週期，而不能忽長忽短。
二、止損
止損，無論如何強調其重要性，都不為過。(即所謂哪怕是錯誤的止損也是對的。)
為什麼我們要預設止損位呢?因為，每一次具體的入場、出場交易決策，都是基於概率優勢，沒有100%。或者，我們可以列這樣的算式：70～80%的概率優勢 + 止損= 100 %。
學會止損，是投機的一項基本功。美國投資界有一個有用而簡單的交易法則，叫做“鱷魚法則”。這源自於鱷魚的吞噬方式：獵物愈試圖掙扎，鱷魚的收穫愈多。假定一隻鱷魚咬住你的腳;它咬著你的腳並等待你掙扎。如果你用手臂試圖掙脫你的腳，則它的嘴巴便同時咬你的腳與手臂。你愈掙扎，陷得愈深。所以，萬一鱷魚咬住你的腳，務必記住：你唯一生存的機會便是犧牲一隻腳!若以市場的語言表達，這項原則就是：當你知道自己犯錯誤時，立即了結出場!不可再找藉口、期待、理由，不要有任何的僥倖心理!
在交易中，不願意或者不善止損，則可能導致致命性的後果。即使是明確的多頭趨勢，途中的一個有力度的回調，也足以把賬戶爆倉，因槓桿效應。我的一個賬戶交給F老師運作，9個月獲利200%。最初的三個月，因行情震盪而遭遇虧損達到16%，F老師說：“我只要一次趨勢性的盈利，就可以把前面20次的止損總和賺回來”。後期他的實際操作，也驗證了這一點。可見，止損並不可怕，只要每次止損是小虧而非大虧。高手之高明處：風險控制+能抓住大行情。
需要指出的是，止損是講究科學的，而不能隨意的止損，更應該儘可能減少“不必要”的止損操作。畢竟，止損，將導致直接的資金損失。
最後，我要強調的是，止損絕不是目的，交易的最終的目標是：不需要止損。
三、規則
規則，也就是常說的交易系統，一個完整的交易系統應對下述內容作出明確規定：
入場條件以及倉位比例：很多書籍提到交易系統，往往忽視倉位控制，尤其對渴望暴利的交易者，更需要通過倉位控制來約束自己。暴利思維，將使交易行為扭曲，因其可能重倉交易，孤注一擲。
止損條件：如果判斷錯誤，就必須止損，止損的依據是什麼?何時止損?
出場條件：也就是何時止贏。
一個交易者，可以有幾個交易系統，以應對不同的市場情形。但有一個前提，即：交易系統必須經過較長時間的市場驗證，具有概率優勢，且交易者對這個系統具有足夠的信心。我現在，有自己的交易系統和策略理念，我是融合盤面經驗的準系統化交易，基於日線趨勢的波段交易。
現在，我已基本摒棄了預測的想法。因為，我發現，我只要按照規則辦事就行了，如果市場走勢符合我的條件，我就入場或者持有，否則，就觀望或者止損出局。就這麼簡單，我完全沒有必要去主觀地費神預測市場可能會怎麼走。
預測行情是股評家或者分析師的愛好，優秀的交易員只遵守規則而從不做任何行情預測。而大多數的散戶交易者都介於分析師和優秀交易員之間，操作中既存在一些規則但同時又充滿主觀化分析、缺乏邏輯依據的“預測”。
四、執行力
毫無疑問，制定了規則，就必須嚴格執行，否則，就是空談，規則就失去了存在的意義。
巴菲特說：當適當的氣質與適當的智力結構相結合時，你就會得到理性的行為。
“截斷虧損，讓盈利奔跑!”，是華爾街名言，耳熟能詳，也是每個交易員的追求。但在實際的交易活動中，很多人卻是：“賺就跑，賠就守。”究其原因，還是因為沒有建立完整的順勢、止損、規則、執行力的理念。
不知道趨勢判斷，也就不可能做到順勢，逆勢交易必遭遇頻繁的、不必要的止損。
不善止損，就可能深套，股市遇到大熊就大虧，期市則可能導致爆倉。
沒有規則，沒有建立有約束的交易機制，就可能情緒化交易，衝動性地頻繁追漲殺跌，虧損也就是必然。
有了規則，卻沒有執行力，一切都等於零。
只有做到了順勢、止損、規則、執行力，才可能逐漸向投資的最高境界。
(以上內容僅供參考，不構成操作建議。如自行操作，注意倉位控制和風險自負。)
聲明：本內容由越聲情報提供，不代表投資快報認可其投資觀點。
