目前，拜登的過渡期才剛剛開始，多名現任政府官員計劃離職，美國銀行和投資公司已經開始對SEC主席的接替人選感到擔憂。
據彭博社報道，原定明年6月才卸任的美國證券交易委員會（SEC）主席克萊頓（Jay Clayton）週一宣佈，將於今年年底提前卸任，結束三年半任期。
目前，拜登的過渡期才剛剛開始，多名現任政府官員計劃離職，美國銀行和投資公司已經開始對SEC主席的接替人選感到擔憂。
SEC主席提前卸任
根據美國1934年《證券交易法》的規定，美國證券交易委員會作為統一管理全國證券市場的最高行政機構，是直屬美國聯邦政府的獨立機關，具有一定的調查權、處罰權、立法權和司法權。
美國證券交易委員會由五名委員組成，且任何單一政黨佔有的席次不能多於三席。主要的職責是管理、監督全國證券發行與交易活動的職能，檢查投資銀行、證券發行人及大股東活動，保證公共公司不存在財務欺詐，提供誤導性的信息，內幕交易或者其他違反各項證券交易法的行為。
現年54歲的克萊頓是商業律師，2017年獲特朗普任命為SEC主席。
在克萊頓任內，SEC曾發起多宗備受關注的訴訟。其中包括2018年指控特斯拉創始人馬斯克在社交媒體上發佈的私有化消息具有“虛假和誤導性”。最終馬斯克與SEC和解，辭去特斯拉主席職務，並支付2000萬美元罰款。
此外，克萊頓任內對數字貨幣採取強硬態度，不但將有關交易納入證券法例監管，更限制加密貨幣集資活動及比特幣交易買賣基金。
2018年，SEC敦促加密貨幣交易平臺進行註冊並接受進一步監管，並認為除了比特幣和以太坊之外，其他數字加密貨幣均為證券，應受美國證券法的監管，初始代幣發行ICO“基本上也是一種需要遵守特定監管要求的證券發行”。與此同時，自2018年起，SEC因免受市場操控、監管規則不明確等原因推遲並拒絕了多家資產管理公司的比特幣ETF申請，引起了投資者不滿。
SEC表示，在克萊頓任內，SEC完成了65項最終規則的制定工作，徵收了140億美元的罰款，並向舉報人支付了約5.65億美元，其中包括創紀錄的1.14億美元獎金，是該項目歷史上規模最大的一項獎勵。
另外，據Politico報道，克萊頓任內3152件的總執法案件數高於上一任SEC主席。
不過，克萊頓任內也進行了一系列的放鬆監管措施，民主黨人批評他對監管的執行力度不夠，還批評他降低了私募股權發行門檻、提議大幅削減對沖基金的信息披露、放寬經紀商行為準則，並提議允許所有企業在IPO前與潛在投資人進行交流，讓上市變得更容易。
接替者會是誰
據瞭解，SEC主席一般會在大選後辭職，尤其是當政權出現兩黨輪替之際。主席辭職後，委員會內最資深委員將會暫代主席一職，直至新總統任命新主席並獲得參議院通過。
據知情人士透露，目前參與競爭SEC主席的人選包括：奧巴馬執政期間的美國商品期貨交易委員會（CFTC）主席Gary Gensler、被特朗普開除的前紐約曼哈頓區聯邦檢察官Preet Bharara、前SEC民主黨專員Kara Stein、前SEC無黨派專員Robert Jackson Jr、現任SEC民主黨高級專員Allison Lee，以及美國喬治城大學非裔法學教授Chris Brummer等。
其中，Gary Gensler，以及Preet Bharara呼聲最高。
Gary Gensler曾在克林頓政府的財政部任職，並在奧巴馬執政期間擔任美國商品期貨交易委員會主席，他是《多德-弗蘭克法案》的重要推手之一，為金融監管市場帶來重要變革。在領導CFTC時實施了新規則，嚴格監管銀行利潤豐厚的掉期交易櫃檯。在任期間，他還對涉嫌操縱全球Libor的大型投資銀行提起訴訟，導致銀行支付數十億美元罰款。
而身為前任聯邦檢察官的Preet Bharara被稱為“華爾街瘟神”，起訴過近100名華爾街高管，和四大銀行達成了歷史性的協議和罰金，辦理過華爾街多宗內幕交易，其中最知名的是對沖基金SAC Capital的隕落，當時這家擁有20年曆史、管理規模超過150億美元的對沖基金公司，被迫對外部投資者關閉，並繳納18億美元天價罰款及和解金。
彭博社援引一名知情人士的話報道稱，以強硬領導風格著稱的Gary Gensler已經接觸了SEC高層官員。
拜登此前曾宣佈，Gary Gensler將領導金融政策過渡小組，負責審查美聯儲和銀行及證券監管機構。
民主黨監管加強
美國金融業對SEC提名人選的討論突顯出該職位對銀行、資產管理公司和證券交易所的重要性。
一些SEC資深人士以及前政府官員最近接受Politico採訪時表示，他們預計即將上任的民主黨政府將對執法採取更強硬的手段。
彭博社認為，在民主黨的控制下，SEC將有權強制企業在多樣性及氣候變化風險方面進行披露，加強對華爾街的監管，並在未來幾年逆轉近期放寬私募市場融資的努力。
當選總統拜登已將解決種族平等和氣候變化問題作為他的政府的優先事項，他曾表示將要求公司披露氣候風險以及董事會的種族和性別組成。
SEC最資深的民主黨人、委員Allison Lee經常呼籲企業披露更多的ESG（環境、社會和企業管理）信息。民主黨人還說，在克萊頓的領導下SEC對大銀行和其他大公司採取了寬鬆的執法措施，但是並沒有通過其規定和政策採取足夠措施保護散戶投資者。
奧巴馬任期內的SEC主席Mary Jo White認為，拜登領導的SEC將更多地關注華爾街銀行，特別是內幕交易。“如果SEC還對提供欺詐服務的私人公司展開調查，我不會感到意外，因為這個市場在過去5年裡增長如此之快”。
美國消費者聯合會（Consumer Federation of America）投資者保護主管芭芭拉·羅珀（Barbara Roper）表示，拜登領導的SEC將重新審視近期私募發行的規則制定，並努力降低私募市場對企業的吸引力。
羅珀說：“我們從這屆政府那裡聽到了很多有關讓投資者進入私募市場的說法。給典型的散戶投資者進入私募市場的機會，很像給他們下地獄的權利”。嚴重的信息不對稱會讓他們每走一步都處於不利地位。
記者 李曦子
