各大公募基金公司2020年第二季度報告已披露完畢，老揭看基金查閱後發現：
截至2020年6月30日，交銀施羅德基金旗下多隻基金疑似再踩監管紅線。合計持股多家上市公司超總股本5%，未及時公告。
一位私募老總驚歎：這個如果要真講究的話，屬於涉嫌重大違規。因為按照舉牌規則，一旦舉牌，六個月內不得賣出相關上市公司的股票。
1、
不知道是不是“舉牌不報”慣犯？隨著第二季報的披露，截至2020年6月30日，交銀施羅德基金公司的基金經理何帥管理的三隻基金，交銀持續成長主題混合基金、交銀阿爾法核心混合基金、交銀優勢行業混合，共同持有上市公司山東赫達，其持股數量分別為：
327.65萬股、885.49萬股、468.98萬股，合計1682.12萬股。
等等，我再算一遍，省得有人說我小學沒讀過。
根據天天基金網的公開信息，這三隻基金的2020年2季度股票投資明細，持有山東赫達的持股數，分別是：
327.65萬股+885.49萬股+468.98萬股=1682.12萬股。大家下圖再幫我算邊哈，沒錯喲。
山東赫達的總股本是多少呢？來自通達信的公開信息，是1.9億股。
再來做一遍小學數學題，1682.12萬股除以1.9億股*100%= 8.85%
好了，結論出來了，截至2020年6月30日，交銀施羅德基金公司的基金經理何帥管理的三隻基金，交銀持續成長主題混合基金、交銀阿爾法核心混合基金、交銀優勢行業混合，共同持有上市公司山東赫達的持股數，佔山東赫達1.9億總股本的8.85%，已超5%的舉牌線。
2、
巴菲特說過，如果在廚房裡面發現了一隻蟑螂，那麼廚房裡面絕對不可能只有一隻蟑螂。
老揭看基金再次閱讀交銀施羅德旗下所有權益類基金第二季度報告，驚訝發現，
交銀施羅德疑再次踩監管紅線，二季度旗下多隻基金合計持股超5%，未及時公告！除了何帥超比例持有山東赫達，交銀施羅德旗下基金持有超舉牌線的上市公司有：英維克、絕味食品、東方雨虹。
我整理了一張表，請隨便引用：
報告期名稱持有基金交銀施羅德旗下持有基金數持股總量(萬股)持股佔總股本比例2020年2季報山東赫達31682.128.85%2020年2季報英維克52534.707.87%2020年2季報報絕味食品125229.848.58%2020年2季報東方雨虹199213.365.86%
很顯然，交銀施羅德基金觸及舉牌條件，瞞而不報，疑似再次挑戰監管紅線。
3、
今年4月16日，一篇來自於證券時報旗下的知名新媒體《券商中國》的財經報道，引發市場關注。
券商中國記者獲悉，
青睞小盤股的交銀施羅德基金公司或觸及政策紅線。
該報道指出：
交銀施羅德基金公司的基金經理何帥管理的交銀持續成長主題混合基金、交銀阿爾法核心混合基金、交銀優勢行業混合這三隻不同的公募基金產品，其重倉股幾乎一致，且多為小盤股。
此外，券商中國記者還發現，
截至去年底，何帥管理的三隻產品，合計持有的美亞柏科、匯納科技、思創醫惠等股票的股份，佔相關公司總股本的比例全部超過5%。
根據證券法第86條規定：“通過證券交易所的證券交易，投資者持有或者通過協議、其他安排與他人共同持有一個上市公司已發行的股份達到百分之五時，應當在該事實發生之日起三日內，向國務院證券監督管理機構、證券交易所作出書面報告，通知該上市公司，並予公告；在上述期限內，不得再行買賣該上市公司的股票。”
華南地區的一位業內人士向券商中國記者表示，
同一基金經理人所管理的不同基金屬於一致行動人，一個基金經理管理的產品合計持有股份超過5%，應該需要發佈舉牌公告。
曾有上海某基金公司因旗下多隻產品合計持股達到舉牌線未披露，收到監管函。券商中國記者在文中如此表述。
4月17日，交銀施羅德基金針對旗下多隻基金疑似“蒙面舉牌”問題發佈澄清公告：特此澄清不存在應披露而未披露的重大信息。
但此澄清公告，並未對何帥管理的三隻產品，於2019年年底持有的美亞柏科、匯納科技、思創醫惠這三家上市公司，持股比例超總股本5%，做出說明。
隨後的基金一季報顯示，何帥管理的交銀持續成長主題混合基金、交銀阿爾法核心混合基金、交銀優勢行業混合，這三隻基金的前十大重倉股中，已經沒有匯納科技和思創醫惠。
截至2020年3月31日，只有美亞柏科還位列三隻基金的前十大重倉股，分別持有768.61萬股、1936.81萬股、876.76萬股，合計3582.18萬股，佔美亞柏科8.05億總股本的4.4%，未超過5%。
雖然一季度報顯示，何帥的三隻基金持股並未違規，但根據前文券商中國的報道，在2019年年報，何帥持有的三隻股票的持股比例，已經超總股本5%。
那麼問題來了！
第一，交銀施羅德基金未發佈舉牌公告。這是否疑似已踩監管紅線？
第二，按照舉牌規則，資金一旦舉牌，六個月內不得賣出上市公司的股票，或者在賣出後六個月內又買入，由此所得收益歸該上市公司所有。
一季報這三隻基金的持倉已經符合監管要求，但這三個月內，對於美亞柏科、匯納科技、思創醫惠這三家上市公司的短期交易所得收益，是否應該歸上市公司所有？
各位看官有木有一種感覺，交銀施羅德基金4月17日的澄清公告答非所問，難道“背後有人”？
這一次，剛公佈的二季報，交銀施羅德基金旗下多隻基金再次疑似“蒙面舉牌”，希望不要再出類似澄清公告了：
交銀施羅德基金管理有限公司一貫堅持以合法經營為宗旨，重視基金信息披露工作，嚴格履行信息披露義務，切實保護投資者的利益，特此澄清我司不存在應披露而未披露的重大信息。
有基金行業資深人士認為，基金行業嚴格遵守“雙十”規定，但在持股超過5%這塊有漏洞，基金經理很明顯是一致行動人，基金公司可以從系統上進行個股持股上限的設置，只要下單就能監控，並不難做。
這隻能說明一個問題，交銀施羅德基金的內控制度，沒有那麼嚴格。
那麼問題來了，為何內控制度沒有那麼嚴格？
是因為管理鬆懈，員工上班時間，可以回陸家嘴豪宅小歇，開會時才出現？
還是因為傳說中的高管桃色大瓜？
預知後事如何，請聽下回分解………………
