傑西·利弗莫爾，一個從馬薩諸塞州走出來的數學天才，一個打敗所有股票對賭行的投機小子，一個逼迫摩根出面救市的做空大師，一個巔峰時期超越索羅斯的金融大鱷，一個影響了後世許多投機者的傳奇人物。比起四起四落的人生驚喜，最後死於抑鬱症自殺的結局，卻讓人深感惋惜，並值得每一個從事交易行業的人深思。
傑西·利弗莫爾的交易法則
交易時機
賺大錢靠的是耐心而不是思考，一旦確定了倉位，最難的事就是耐心等待市場確定動向，趕快套現或退出的慾望那麼強烈，純粹只是害怕在調整的時候丟了盈利。
市場窄幅整理時，股票價格基本上變化不大，這時候預測或估計市場何時想哪兒運動會有很大危險，必須等到市場或故事突破盤整區間。
經過一段時間的上行之後，如果交易量增大，股價劇烈波動，這就是一個信號，本輪行情快要結束了，暗示著股票從強者手裡換到弱者手裡，從專業人員手裡換到普通公眾手裡。
股市的運行和人的行為很像，代表不同的個性：激進的，保守的，興奮的，高亢的，直來直去的，理性的，能預測的，無法預測的，像研究人一樣研究股票；過上一段時間，他們對一定條件的反應就能預測了，這對確定股票改變的時間很有用。
資金管理原則
交易前，必須建立止損點，堅決執行，損失切忌超過本金的10%
如果輸了50%的錢，就必須贏100%的錢才能贏回來
交易成功後適當套現一部分
用試探策略建立倉位，第一次試探後，如果盈利了，再進行下一步，別一次性建倉，具體來說：第一次先買總倉位的20%，等確定正確以後，再一次買入40%，每次加倉或試探是建滿倉的重要步驟
情緒管理
華爾街或股票投機沒有新玩意兒。過去發生過的事情還會週而復始的發生，因為人性不變，情緒永遠都阻礙著智力。
股市想要賺錢必須學會的5招秘訣
1、一個人是否可以做一個證券投資者，其必備的基本素質不是頭腦聰明、思維敏銳，也不是股齡多長，知識多淵博、學歷多高深，而是“要有止損的勇氣和絕心”。
2、股市中賺錢很快，但虧錢也很快，而且，每次虧錢大都是在賺了錢後洋洋自得之時發生的。--------股市有風險，買賣須謹慎。安全第一，賺錢第二。不帶剎車別上路，沒“設止損”不下單。因此在交易前一定要先決定退出點。
3、股市是一個充滿機會也充滿陷阱的地方，一定要堅決抵禦各種誘惑。“放棄一些機會”，才能抓住一些機會。如果一心追求利潤最大化，最終往往是虧損最大化。
4、心態比策略重要，策略比技術重要，技術比運氣重要，但有一點絕不重要，那就是“消息”。------四處打探消息，把道聽途說的傳言作為選股依據，最容易成為主力出逃時的犧牲品。“輿論關注的股票您最好先放棄”。
5、每個人都有“恐懼”和“婪”心理，主力專找這兩死穴攻擊。散戶卻不承認自身有此毛病。------主力有遠大目標，顯得大智若愚;散戶有小聰明，卻往往自作聰明
60日均線買點把握圖解：
1、耐心等待起爆點出現
2、耐心等待盤整被突破
3、四渡赤水後發起攻擊
4、把握龍回頭出擊時機
5、龍伏蛇動經典走勢
五日均線買賣方法
（一）5日均線持股法
前提條件：大盤沒有系統性的風險
五日均線與十日均線配合形態良好，股價收盤不破五日均線則可一路持有。
（二）5日均線買入法
前提條件：大盤符合安全入場的條件。
1、股價向上突破5日均線
股價向上突破5日均線並且站在了5日均線之上，與此同時有成交量放大的配合。這種買入方法用在趨勢明確的單邊市場上升行情中非常有效和可靠，但是用於橫盤整理的效果差一些。
股價向上突破5日均線並且站在了5日均線之上，與此同時有成交量放大的配合，後市看漲。
2、股價重回5日均線
股價在上升的過程中，漲幅不大。股價跌破正在向上運行的5日均線，但是股價很快又重回5日均線上方，回調時明顯縮量。投資者應當在股價放量重回5日均線時買入。
如圖，股價在上升的過程中，漲幅不大，然後股價小幅回調，但是不久即止跌重歸升勢。放量收出中（大）陽線，股價一舉重新站在5日均線之上，說明多頭強勢攻擊，空頭已經完全繳械投降。中（大）中陽線也宣告短暫的回調已經結束，新一輪上漲就此開始，是投資者加碼的好時機。該股票後市加速上行，漲幅較大。
形態一：個股已成功站上五日均線，五日均線已上移，十日均線走平或上移，並且兩線配合形態良好，則當股價第一次回踩至五日均線時，可以五日均線價格進行買入。
形態二：股價大幅上漲上穿五日均線並遠離五日均線，耐心等待股價回靠五日均線，當股價靠至五日均線而不破線並且五日均線與十日均線配合形態良好時，可以五日均線價格進行買入。
形態三：個股股價站上五日均線並沿五日均線以小陽小陰十字星方式向上運行，五日均線與十日均線形態配合良好，可以五日均線價格擇機進行買入。
注意：
1、以上買入只限在五日均線處低吸買入，對於股價上漲距五日均線2%以上就不應追漲進入，以免出現意外。
2、五日均線與十日均線的形態良好，指五日均線已上移而十日均線由向下轉為走平或轉為上移、或五日均線金叉十日均線後，都形成弧形向上形態，相互間距離較小且趨於平衡運行形態。而對於五日均線與十日均線金叉後即形成剪刀口形態的個股要特別小心，股價回調至十日均線的機率較大。
（三）、5日均線賣出法
1、大盤出現系統性的風險，無條件賣出股票。
2、5日均線由上升狀態開始走平，股價向下跌穿5日均線。當5日均線在高位已經走平，股價跌穿5日均線，說明短期內賣盤洶湧，短線投資者應該逢高了結。
鄭州煤電（600121）日K線圖。該股5日均線在高位已經開始走平，然後股價放量跌穿5日均線，發出非常強烈的賣出信號。隨後股價出現了一波快速下跌行情。
2、股價反彈時短暫突破5日均線，但是很快又回到5日均線下方，這是短線賣出時機。
東方日升（300118）日K線圖。該股處在下跌趨勢中，股價每次向上突破5日均線，都會很快回到5日均線下方，說明買方力量非常微弱，投資者應該及時賣出手中股票。
3、股價在5日均線下方運行當反彈時在5日均線處受阻再次下跌，為賣出信號。
金瑞礦業（600714）日K線圖。該股股價在跌穿5日均線後，有一小幅反彈，但是受到5日均線的阻力次開始下跌，投資者遇到這種走勢時應拋出手中股票。
4、股價在均線上方遠離5日均線，並且5日乖離率達到10%以上，說明買方力量衰竭，有回調的需求。
廣州藥業日K線圖。該股在5日均線上方已經有一波漲幅，5日乖離率都在10%以上，股價又回調的需求，短線投資者應該把握賣出時機。
五、5、10、20日均線的綜合運用
市場意義：
1、把每日收盤價用線條連接起來成為單日價格走勢圖，由於波動較大，很難發現股價運動的方向。
2、採用5日、10日和20日價格平均線組成的均線簇，實際上採用一週、兩週和一個月的價格平均線簇，比較符合交易時間單位。通過他們各自的走勢和相互的關係，能找出某些有規律的圖案，以指導操作。
操作方法：
1、5日價格平均線為一週價格平均線，能靈敏地反映股價短線波動趨勢，適合短線操作。
2、20日價格平均線為一月價格平均線，能穩定地反映股價中線波動趨勢，適合中線操作。
3、10日價格平均線為兩週價格平均線，反映的股價波動趨勢既有5日均線的靈敏性又有20日均線的穩定性，適合中短線操作。
4、月均線系統常用來監視股價頭部，與60分鐘K線圖結合使用有更靈敏的效果。
5、月均線系統與季均線系統結合使用，對監視股價底部狀態有較好的效果。
請看圖中的月均線系統，該均線系統對中短線投資者的操作參考。五日均線買賣方法
（一）5日均線持股法
前提條件：大盤沒有系統性的風險
五日均線與十日均線配合形態良好，股價收盤不破五日均線則可一路持有。
（二）5日均線買入法
前提條件：大盤符合安全入場的條件。
1、股價向上突破5日均線
股價向上突破5日均線並且站在了5日均線之上，與此同時有成交量放大的配合。這種買入方法用在趨勢明確的單邊市場上升行情中非常有效和可靠，但是用於橫盤整理的效果差一些。
股價向上突破5日均線並且站在了5日均線之上，與此同時有成交量放大的配合，後市看漲。
2、股價重回5日均線
股價在上升的過程中，漲幅不大。股價跌破正在向上運行的5日均線，但是股價很快又重回5日均線上方，回調時明顯縮量。投資者應當在股價放量重回5日均線時買入。
如圖，股價在上升的過程中，漲幅不大，然後股價小幅回調，但是不久即止跌重歸升勢。放量收出中（大）陽線，股價一舉重新站在5日均線之上，說明多頭強勢攻擊，空頭已經完全繳械投降。中（大）中陽線也宣告短暫的回調已經結束，新一輪上漲就此開始，是投資者加碼的好時機。該股票後市加速上行，漲幅較大。
形態一：個股已成功站上五日均線，五日均線已上移，十日均線走平或上移，並且兩線配合形態良好，則當股價第一次回踩至五日均線時，可以五日均線價格進行買入。
形態二：股價大幅上漲上穿五日均線並遠離五日均線，耐心等待股價回靠五日均線，當股價靠至五日均線而不破線並且五日均線與十日均線配合形態良好時，可以五日均線價格進行買入。
形態三：個股股價站上五日均線並沿五日均線以小陽小陰十字星方式向上運行，五日均線與十日均線形態配合良好，可以五日均線價格擇機進行買入。
注意：
1、以上買入只限在五日均線處低吸買入，對於股價上漲距五日均線2%以上就不應追漲進入，以免出現意外。
2、五日均線與十日均線的形態良好，指五日均線已上移而十日均線由向下轉為走平或轉為上移、或五日均線金叉十日均線後，都形成弧形向上形態，相互間距離較小且趨於平衡運行形態。而對於五日均線與十日均線金叉後即形成剪刀口形態的個股要特別小心，股價回調至十日均線的機率較大。
（三）、5日均線賣出法
1、大盤出現系統性的風險，無條件賣出股票。
2、5日均線由上升狀態開始走平，股價向下跌穿5日均線。當5日均線在高位已經走平，股價跌穿5日均線，說明短期內賣盤洶湧，短線投資者應該逢高了結。
鄭州煤電（600121）日K線圖。該股5日均線在高位已經開始走平，然後股價放量跌穿5日均線，發出非常強烈的賣出信號。隨後股價出現了一波快速下跌行情。
2、股價反彈時短暫突破5日均線，但是很快又回到5日均線下方，這是短線賣出時機。
東方日升（300118）日K線圖。該股處在下跌趨勢中，股價每次向上突破5日均線，都會很快回到5日均線下方，說明買方力量非常微弱，投資者應該及時賣出手中股票。
3、股價在5日均線下方運行當反彈時在5日均線處受阻再次下跌，為賣出信號。
金瑞礦業（600714）日K線圖。該股股價在跌穿5日均線後，有一小幅反彈，但是受到5日均線的阻力次開始下跌，投資者遇到這種走勢時應拋出手中股票。
4、股價在均線上方遠離5日均線，並且5日乖離率達到10%以上，說明買方力量衰竭，有回調的需求。
廣州藥業日K線圖。該股在5日均線上方已經有一波漲幅，5日乖離率都在10%以上，股價又回調的需求，短線投資者應該把握賣出時機。
五、5、10、20日均線的綜合運用
市場意義：
1、把每日收盤價用線條連接起來成為單日價格走勢圖，由於波動較大，很難發現股價運動的方向。
2、採用5日、10日和20日價格平均線組成的均線簇，實際上採用一週、兩週和一個月的價格平均線簇，比較符合交易時間單位。通過他們各自的走勢和相互的關係，能找出某些有規律的圖案，以指導操作。
操作方法：
1、5日價格平均線為一週價格平均線，能靈敏地反映股價短線波動趨勢，適合短線操作。
2、20日價格平均線為一月價格平均線，能穩定地反映股價中線波動趨勢，適合中線操作。
3、10日價格平均線為兩週價格平均線，反映的股價波動趨勢既有5日均線的靈敏性又有20日均線的穩定性，適合中短線操作。
4、月均線系統常用來監視股價頭部，與60分鐘K線圖結合使用有更靈敏的效果。
5、月均線系統與季均線系統結合使用，對監視股價底部狀態有較好的效果。
請看圖中的月均線系統，該均線系統對中短線投資者的操作參考。
五日均線買賣點揭秘圖
1、五日均線的最佳買點是突破次日，低位買入。當股價在底部啟動時之初，五日均線剛剛拐頭向上，股價升幅一般不會太大，宜逢低在5日均線或十日均線附近買入。當股價沿五日均線震盪上行時，離五日均線太遠會回檔整理，故回調到五日均線附近時便是買點。當股價漲到相對高位時，應該耐心等待股價回落。
2、在股價相對高位之時，五日均線可能會遭打壓由上升變走平，此時股價跌破五日均線，上升的十日均線便是支撐，是最後的買點。
3、然後股價再度上漲，且離五日均線太遠（股價高於五日均線7%-15%），此時是最佳的賣點。
4、如果五日均線經歷了高位走平再向上，然後再拐頭向下，並且股價也已經衝高回落向下跌破了五日均線，此時應該是賣點。
5、一旦股價反彈，而此時五日均線和十日均線方向都已向下，則股價反彈到十日均線附近時，此時應該是最後的賣點。
五日均線買賣點揭秘圖
1、五日均線的最佳買點是突破次日，低位買入。當股價在底部啟動時之初，五日均線剛剛拐頭向上，股價升幅一般不會太大，宜逢低在5日均線或十日均線附近買入。當股價沿五日均線震盪上行時，離五日均線太遠會回檔整理，故回調到五日均線附近時便是買點。當股價漲到相對高位時，應該耐心等待股價回落。
2、在股價相對高位之時，五日均線可能會遭打壓由上升變走平，此時股價跌破五日均線，上升的十日均線便是支撐，是最後的買點。
3、然後股價再度上漲，且離五日均線太遠（股價高於五日均線7%-15%），此時是最佳的賣點。
4、如果五日均線經歷了高位走平再向上，然後再拐頭向下，並且股價也已經衝高回落向下跌破了五日均線，此時應該是賣點。
5、一旦股價反彈，而此時五日均線和十日均線方向都已向下，則股價反彈到十日均線附近時，此時應該是最後的賣點。
股市永不過時的黃金定律：股票七不買三不賣
【股票七不買】
口訣一：不衝高不賣，不跳水不買，橫盤不交易。
口訣二：買陰不買陽，賣陽不賣陰，逆市而動，方為英雄。
口訣三：底部長陽第一次，堅決持股到收市。
口訣四：線上陰線買，買錯也要買；線下陽線賣，賣錯也要賣。
口訣五：年線下變平，熊市已來臨；年線往上拐，回踩堅決買。
口訣六：5天線處，可能套住；10天線處，小心介入。
口訣七：放量下跌要減倉，縮量新低是底象；增量回升是關鍵，回頭確認要進場。
口訣八：低檔盤旋藏殺機，麻痺大意坐滑梯；黃昏之星走到頭，千萬別做死多頭。
口訣九：高位橫盤再衝高，抓住時機趕緊拋;低位橫盤又新低，全倉買進好時機。
口訣十：遇見下跌三連陰，肯定大跌箭穿心；一看下跌三顆星，別急仔細要辨清。
【股票三不賣】
三不賣口訣之一：三軍會師，看好後市。
三不賣口訣之二：雙管齊下，持股不怕。
三不賣口訣之三：五陽上陣，股價彈升。
投資股票前要做好心理準備
南昌肖小姐:我投入股市很多年了,一直沒怎麼賺到錢,主要是心態不好。你有什麼方法讓我克服這個毛病嗎？
答:很多人在股市裡沒賺到錢,其原因主要在於缺乏嚴格的自控能力,很容易被市場假象所迷惑,最終落得一敗塗地。
所以,先要培養自控的性格,在別人不敢買入時有勇氣買進,也可使你在大家企盼更高價來臨時賣出,還可以幫助你除去貪念,讓別人去搶上漲的最後1/8和下跌的1/8。在一個愉快的狀態下,你的判斷會更準確。
成功在於決斷之中。許多投資者心智鍛鍊不夠,在剛上升的行情中不願追進,而眼睜睜地看著股票大漲特漲,到最後才迷迷糊糊地追漲,結果被套牢,叫苦不迭。因此,心中應該有一把“秤”,該買就按照市價買入,該賣就按照市價賣出,免得吃後悔藥。
心中常放一把“刀”,一旦證明方向錯誤時,應儘快放棄原先的看法,及早“下刀”,保持實力,伺機再戰,不要為著面子而苦掙,最終毀掉了自己的資本,到那時,就沒有東山再起的機會了。
剛開始投資股票時往往是盲從者,後面多半不會有什麼好結果。瞭解主力所在,跟隨主力,有時是上策,有時卻是陷阱。試著把自己作為主力去分析行情的走勢,對自己往往有極大的幫助。
向高手學習,通過觀察、感覺預測未來走勢。靈感來自不斷地學習知識,積累經驗,從而達到領悟並預測股市走勢的能力。譬如某人專門繪K線圖,久而久之,心有靈犀一點通,對未來的走勢常能抓準。長期實踐經驗,理論知識的不斷積累,到了一定的時候,也會產生靈感。相信你也會有的。
炒股心得
1。學會放棄肯定是正確的。一隻股票走了好幾天的上升通道後，才被大家發現並被推薦，這時你應該放棄要買它的想法。因為一旦隨後開始回調，運氣好調整一星期，運氣不好調整一個月，這時你的頭腦會很亂，割肉還是守倉你已沒法冷靜判斷，幾次下來你就崩潰了。
2。股票的走勢歷來都是急速拉旗杆之後進行旗面整理，運氣好是上升三角形整理，運氣不好是下降三角形整理。你被套是肯定的。但隨後的走勢剛好相反，整理到三角形末端，前者往往向下突破，後者往往向上突破。道理很簡單：欺騙性。所以你如果沒有在拉旗杆前第一時間介入埋伏，那末你看到旗杆後的第一個想法就是：放棄。此時放棄等於你逃過一劫。
3。輿論關注的股票你要放棄。一是輿論不可能關注正在跌的股票（除非可以做空），它毫無談論價值。二是輿論肯定關注漲得好的股票，這樣可以宣傳自己的實力（大家也有相信的理由）。於是散戶在輿論的推波助瀾中喪失了對此股的分析，即使有些許懷疑也把它壓下去了。於是我們可以看到往往放大量的大陽線竟然都是頭部，這再次證明股市中充滿欺騙。
4。沒走出底部的股票你要放棄。有些股票的走勢象“一江春水向東流”，你在任何一個預測的底部介入事後看都不是底。我認為月線測底的準確性很高，20月均線可以作為牛熊分界線，任何在它之下走的股票你都要放棄。如果有的股票上市不足20 個月，如果你拿不定主意也要放棄。這就是我一再強調的所謂長線選股的重要性，也是大家炒股必輸的關鍵原因。
5。移動籌碼分佈圖上籌碼很分散的股票你要放棄。籌碼分散意味著主力吸籌不夠，仍然會震盪，很容易回落，你此時進去運氣好參加橫盤，運氣不好下跌套牢。就算是，你早已精神崩潰割肉逃命了。
6。量能技術指標不良的股票你要放棄。有些股票圖形好像有潛力，但量能指標很差，此時你要相信量能指標，千萬不要被股價的外表所欺騙。幻想股價沒有量的支持而上漲，那你就是兒童喜歡童話故事。
7。前期大幅炒高的股票你要放棄。即使目前回落了，你也不要碰。山頂左邊的10元與山頂右邊的10元價值是不同的，出貨前與出貨後的10元價值是不同的。在山頂右邊的每一次接貨都是自尋死路。
8。你覺得未來沒有成長性的股票要放棄。經過你的綜合判斷這支股票成長性不高，後來它開始上漲，於是你大了自己的想法又追進去了，如果他又跌了，你就會後悔當初的衝動。所以不要隨時推倒自己當初的深思熟慮，否則你就不再思考了，反正都會被推倒。
我覺得你還要放棄很多東西，就象主力放棄80％只炒20％股票，所以你把以上幾點都疊加在一起選股，你會發現找不出幾隻好股票。這就對了，其實炒股就象摸獎，大部分的東西都是“障眼法”的需要。
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