新三板再添多起併購,交易金額超10億!還有200億上市公司買單在路上

新三板再添多起并购,交易金额超10亿!还有200亿上市公司买单在路上

8月8日是個吉祥的日子,上市公司瑞豐光電、康達新材分別公佈了收購新三板公司的計劃。

另外,興業礦業也公佈了收購新三板公司雪銀礦業的草案,雪銀礦業出售價格約10億元。

算上這幾起收購案,目前正在推進的上市公司收購新三板公司案例交易金額或已超過200億元。

新三板再添多起并购,交易金额超10亿!还有200亿上市公司买单在路上

新增3起併購案

8月8日,上市公司瑞豐光電、康達新材分別公佈了收購新三板公司的計劃。

其中瑞豐光電擬出資1.02億元,收購新三板公司唯能車燈51%的股權,而康達新材擬以現金收購新三板公司易快來25%的股權,交易作價1.125億元。

唯能車燈主要從事汽車燈具研發、生產和銷售,客戶主要是國內外汽車廠商,2017年1月在新三板掛牌。

公告顯示,唯能車燈為引進戰略投資者做大做強,特意與瑞豐光電簽署了《投資意向協議》。瑞豐光電以受讓老股的形式投資唯能車燈,按照投後估值2億元進行投資。

唯能車燈股東裴愛國承諾,唯能車燈2018年實現營業收入不低於1.8億元,2019年-2021年累計淨利潤為7800萬元,其中2019年、2020及2021年分別實現淨利潤2000萬元、2500萬元、3300萬元。

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唯能車燈財務數據

不過,2017年唯能車燈虧損1011萬元,2018年上半年公司營業收入僅有6682萬元,淨利潤為232萬元,與業績承諾數值有著不小的差距。

康達新材投資易快來,主要通過受讓易快來股東新餘易快來創業投資企業(有限合夥)實現。

按照交易價格,易快來投後估值為4.5億元,不過新餘易快來要拿到這筆錢也不容易。其簽署的對賭協議顯示,易快來2018年-2020年淨利潤要分別不低於3000萬元、4000萬元、5000萬元。

2017年,易快來營業收入為4.33億元,淨利潤1579萬元,今年上半年易快來實現淨利潤1239萬元。

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易快來財務數據

在瑞豐光電和康達新材公告前一天,上市公司振江股份於8月7日公告,與新三板公司上海底特股東切斯特、奧柯蘭簽署了投資意向協議。

上海底特主要從事緊固件生產,2014年在新三板掛牌。切斯特和奧柯蘭兩名股東共持有公司72%的股權,振江股份擬通過股權收購的方式成為上海底特的控股股東。

這是本週的第三起上市公司收購案,目前這起交易的價格尚需要經過評估後確定。

興業礦業10億收購雪銀礦業

8月8日晚間,還有多家上市公司公佈了收購新三板公司的進展情況。

如美諾華收購燎原藥業部分股權方案獲股東大會通過,隆平高科對13.87億元收購聯創種業90%股權的交易草案進行了修訂,而最受關注的當屬興業礦業收購雪銀礦業的價格。

興業礦業公告顯示,公司擬通過發行股份和支付現金相結合的方式,購買楊雪銀、梁英等10名自然人股東所持雪銀礦業99.89%的股份。

由於目前雪銀礦業資產的審計、評估工作尚未完成。交易各方商定雪銀礦業全部股東權益交易作價為10億元,本次雪銀礦業99.89%股份的交易價格初定為9.989億元。

其中股份支付金額6.996億元,現金支付金額2.992萬元,交易完成後,雪銀礦業將成為興業礦業控股子公司。

資料顯示,截至2017年年底,雪銀礦業股東共有25戶,公司前10大股東共持有99.89%的股份,也就是此次參與交易的10名自然人。

興業礦業主要從事有色金屬及貴金屬採選,而雪銀礦業主要從事礦山勘探、開採,礦產品加工及銷售,雙方業務具有共性。

興業礦業曾於7月17日公佈收購雪銀礦業旗下部分礦山探礦權、採礦權,以及與礦山勘察、開採相關的固定資產、在建工程、無形資產等全部資產,交易總金額預計達30億元左右。

雪銀礦業未經審計的所有者權益為3.6億元,此次交易評估機構對雪銀礦業100%股權進行預估,預估值為10.07億元,最終交易價格較賬面價值預估增值約177%。

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雪銀礦業財務數據

2017年,雪銀礦業營業收入為1.68億元,淨利潤為3763萬元;今年上半年雪銀礦業營業收入6535萬元,淨利潤1060萬元,比去年同期均有所下降。

不過,從興業礦業公佈的草案來看,雙方未簽署業績承諾補償協議。

200億買單正推進

根據全國股轉公司近日發佈的消息,今年以來已有140家掛牌公司披露142次收購報告書,合計交易金額259.85億元;其中98家小微企業披露98次收購報告書,合計交易金額82.43億元。

這些收購報告書中,收購主體很大一部分就是上市公司。

東財Choice數據顯示,截至8月9日,今年以來上市公司公告收購新三板公司事件超過100起,平均約2天就有1起。

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目前正在推進的部分收購案例(Choice)

包括併購標的已摘牌的公司在內,目前已經暫停或終止運作的有16起,已完成交易的有21起,正在推進的有78起。

據記者粗略統計,目前正在推進的收購案合計交易金額達194億元,由於有超過20起收購案尚未公佈具體的交易價格,再加上2017年公佈的正在推進的收購案例,合計交易金額大概率超過200億元。

200多億元對新三板市場來說是個什麼概念呢?

股轉公司公佈的數據顯示,截至8月3日,掛牌公司今年累計發行股票金額為404.7億元,上市公司收購金額已經達到新三板公司增發金額的一半。

另外,今年以來新三板市場總成交金額為520億元,其中做市轉讓成交只有154億元,上市公司在新三板併購方面的資金也已經超過做市轉讓成交金額。

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