風控量投
這個問題看著眼熟，正好我現在也以恆指日內交易為主，就結合自身經歷簡單談談自己的一些看法吧，說的不對也請勿見笑。
期貨市場的交易者有不少是股票市場過來的，我就是這樣的，起初接觸到的是股票市場。當年在做股票時的學習過程中，受到的市場教訓和之後接觸到的主流觀點就是:“不要隨便做短線交易，長期來看，短線交易做得越多，最終往往是越容易虧損。" 其實只要是在國內股票市場上經歷過一輪牛熊行情走勢的，大多數基本都會挺認可這種說法的，當時我也是一樣的。結合國內股市的特點，尤其對新手來說，我覺得這種觀點在國內股票市場上幾年一次機會的牛市行情中是可行的。
後來，我開始接觸到了國內的期貨市場，發現此中別有洞天，沉迷其中難以自拔。剛踏足國內期貨市場時，由於首次接觸到雙向交易，著實興奮地做了一段時間的短線，有輸有贏，總的結果並不理想，似乎新手都會經歷這樣一個階段。之後遇到了白糖和棉花的超級牛市，由於不具備現貨背景，當時也沒有建立起相對穩定成熟的交易方法，在這種難得一遇的機會中，依舊是無法把握住。這兩次罕見機會，成就了目前國內期貨市場上地位舉足輕重的幾位高手。事後從媒體上零星瞭解到當時高手的操作方式，也不是靠著短線交易稱王的。這一點讓我改變了思路，建立起了對順勢交易的初步信仰。
再之後，大概在15年的時候，我接觸到了恆指期貨。記得當時國內期市經歷了一段長時間的熊市，供給側改革還沒有開始，商品期貨的跌幅已近很大了，螺紋鋼的價格換算一下，似乎比白菜還便宜，大家都覺得這輪熊市應該是差不多了，可也不敢輕易進場抄底，盤面相對冷清，交易機會也不多。對比下來感覺當時恆指的日內波動幅度大、流動較好，於是就此開始了我的恆指之旅。
剛開始做恆指的時候，因為在國內期市上的坎坷經歷讓我具備了相當的風險意識，於是一來就主動定位在做日內短線交易上。熟悉一個品種總是需要一個過程的，在這個過程中通過不斷的學習總結，我對短線交易的看法逐步有了改變。對於小資金的交易者來說，其實只要市場行情的波動幅度夠寬，流動性夠好，做日內短線交易也是有很多不錯的交易機會的，更重要的是可以主動迴避隔夜外部因素變化帶來的高風險。市場價格的變動從時間級別上看，無論是月線、周線、日線，還是小時線、分鐘線，市場價格在趨勢--震盪--趨勢中往復輪迴的特徵是相似的。假如這一特徵沒有改變，對於以技術分析為基礎的交易者來說，也許日內短線也可以用同樣的方法來做。請看下面的兩張圖片：
第一張圖是上證指數的日線圖，牛市從05年底起步，直到07年10月中旬的高點6124出現後見頂回落並進入漫漫熊途。
第二張圖是恆指期貨本週五夜盤時段的一分鐘圖
如果沒有對這兩張圖的時間級別進行說明，單純從技術分析的角度入手，那是不是都具備很相似的特徵。既然價格運行特徵沒變，那用同樣的技術方法去交易應該也是可行的。
至於交易結果穩不穩定，那應該是和交易者的具體交易方法以及心態等方面有更多的關係。總之，就交易方法而言，目前投機市場上門派林立，國內外也都不乏以短線交易獲得成功的案例。這就是我現階段對這一問題的淺薄之見，請勿見笑。
雲瑞豐禾
我覺得，在期交易中，日內交易是最難成功的一個環節。但是我說的是最難成功，並沒有說不能成功。
我們都知道，做期貨交易，無論是日內，還是長線，還是其他中等級別，獲利的根本因素都是一樣的，基本原理也都是一樣的，唯一的區別，就是交易級別的不同。
日內想要的是幾個點，十幾個點的利潤。而長線想要的，是幾十個點，幾百個點的利潤。
那為什麼說日內最難呢？因為越小的交易級別，它的穩定性越差。
首先，手續費佔比。日線級別等長線交易，手續費/利潤的比重非常低。因為大級別的交易次數少，盈虧比大。但是日內級別呢？交易頻率高，一天可能好幾個來回，這些費用，就會影響到利潤的穩定性。
同樣的交易，前者根本不需要考慮手續費的問題，而後者必須要考慮手續費。如果一個品種忽然間提高了日內交易的手續費，那麼這個品種可能根本就做不了了。
所以，日內交易模式，它的反脆弱性沒有日線級別強。
其次，日內走勢的不確定性更多。
根本原因很簡單，同樣一筆資金的開倉平倉，在日線級別上濺起波動的概率，遠低於小週期。在一分鐘圖上，可能我100萬的資金開倉就能夠連續的吃掉幾個點，觸發某交易者的入場信號，但是這種情況，在日線上是可能出現的。
所以，越大的週期，走勢的毛刺越少，這就是對短線交易者提出了更嚴苛的要求。交易難度就更大一些。這一點，最顯著的例子就是，你編寫一套程序化模型，加載到日線上是盈利的，加載到小時線上是盈利的，但是，加載到5分鐘，3分鐘，1分鐘，基本上就盈利不了。為什麼？因為無效的信號太多了。
做日內交易，需要大過濾，過濾掉大多數無效信號，精選入場機會。這些，主觀系統化交易者就更有優勢。
所以，日內交易者之所以困難，是因為它的交易級別降下來了之後，很多因素的影響被擴大了，導致了它的難度更大一些，這就是根本原因。
所以，我的建議是，能大級別，儘量大級別，這樣的話，系統的反脆弱性更強一些。
天啟量投
先說觀點：期貨日內短線的穩定性差是階段性的，期貨品種短線交易還是大有作為。
以我現在的交易為例來說明，螺紋，熱卷， 燃油（全部短線交易）
首先：交易成本低，（這是我喜歡期貨很重要的原因）這是可以日內交易的很關鍵的因素。因為日內交易，空間有限，而且交易的頻率比較高，這時候交易成本對結果的影響就比較大了。
（對比一下外匯交易，就知道期貨交易成本多低了）
其次停盤價格跳空的問題，風險更大。期貨不是24小時交易，跟外盤關聯度高的品種，經常跳空，跳空意味著更大的不確定性風險。所以我期貨交易基本選擇日內交易。
用圖說明一下我的交易邏輯：這是日內5m的一次多單的交易機會，圖中橢圓形中k線反轉進場。當時k線反轉以後進場的價格3631.止損在3619.止損只有11個點，日內最高點3680，大約有1:5的的盈虧比。日內的波幅足夠得到很合理的盈虧比。
總結：我的觀點如果止損空間產品波幅成比例，能夠拿到大約1:2以上的盈虧比的，這樣的交易就很合理的。
短線交易可能在短時間內出現行情不配合，連續止損，對於交易員心態的考驗更大，所以短線交易更難，但是短線交易資金利用率高，交易頻繁，操作得當，收益很客觀。
所以短線交易完全可以，而且大有所為。
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八位數花園
穩定性差是源於頻繁性的止損導致，做期貨日內短線首先我們就需要了解每個品種的交易特點，止盈止損該如何去放置。
我現在基本很少做期貨日內短線，可能是因為比較懶，不喜歡盯盤。基本做的都是長線持有一個月這樣的單子。
做期貨日內短線那麼我們首先就需要有充足的時間來盯盤，制定一套自己日內短線的交易規則，然後去嚴格執行就可以了。
交易規則就好比螺紋，白糖，熱卷，甲醇我們可以設置止損15個點，止盈45個點。勝率不低於30%，如果是前期剛開始做，在拿出2萬人民幣。用每次一手去慢慢完善你的交易規則，完善好了之後，放棄分析，做到遵守紀律執行力長期下來獲利也是不難的。
就比如你交易100次，止損70次，每次止損150元，合計止損10500元。獲利30次每次獲利450元，30次獲利13500。30%的勝率長期交易下來最差你還有3000元的盈利，只要把你的交易規則勝率提高到50%，盈虧比往上再去提升那獲利就會翻倍了，也就基本非常穩定了。只要不用過多的技術理論分析行情獲利都很簡單，關鍵就在於你能不能瞭解期貨交易的核心問題。
易極115
題主或者是外在普遍導向所認得的觀點吧，我不說自己短線有多麼成功，就我身邊來說足足就有三人是靠日內短線發家的（都賺了小几千萬了）……基本都是幾萬元甚至幾千元慢慢積累上去的。
我17年拿著僅僅不到10萬的資金也號稱做中長線，原因就是書籍、網絡等等論調中長線很優，也確實：連續搞了半年，止損了30多次才抓到一波行情（這其中有好幾次盈利返回止損了），才賺了不到三萬元，光止損就耗費差不多一萬了；這可是接近6個月時間，想象一下，這對於微小體量的資金來做中長線，不就是餓死的前奏嗎？
再者一天天過的：要麼與小區裡的小孩們打乒乓球，要麼就陪著老頭老太太……儼然已經過上了退休生活了（只是自己看起來還是個大孩子）。思想閒身體也閒，交易一旦設定為中長線也必須嚴格那樣做，從另一個側面講那就是充分的浪費時間：那些小週期小級別的行情、那些財富就都視而不見（當然了，資金累積幾千萬了那就另當別論了）。
也就是今年年初發現了些非常活躍的品種（暫時不提什麼品種，免得誤解我做什麼廣告之類），一下子對做短線波段全然興趣勃然……截至目前相對於自己交易事業：無論內在、或是外在著實增益頗豐，反而要感恩日內短線，這不僅僅是能否能積累財富的事情，更是修煉投資交易心性的最佳且最為具體的事宜。
就說到這了，至於我自身提供的這點“活材料”，有機緣了就參考參考吧……老衲慈悲為懷，僅僅只愛“素貞”，，，素素真真!
期貨投機者
做短線也有能夠成功的人，只是相對於做趨勢的人來說少一些。為什麼會這樣呢？主要有幾個原因：
1.交易次數越多，你出錯的概率越大。因為大部分人做交易沒辦法做到真正的心如止水。每一筆單子，多多少少都會帶點情緒。也許你一兩筆單子你能保持理性冷靜的思考。當你連續錯5筆以上，賭徒心理就開始出來了。每一筆單子進去都想要快速的回本，市場每一次小波動，你都認為是大機會。做到最後，你會完全拋棄你的交易系統，交易邏輯，只是為了滿足你的心理慾望在下單。
2.週期越短，市場的隨機波動越大。做趨勢交易，一般都是基本面選擇方向，配合技術面選擇入場時間，在市場出現回調的時候，你可以根據基本面的情況去判斷，品種趨勢是否已經改變來決定是否需要離場。這樣你可以過濾掉市場很多的毛刺。而日內短線交易一般是不考慮基本面的。純技術分析，每一次市場出現毛刺都可能觸發你的止損。這樣你不斷的出場入場，就會回到原因1，惡性循環。
3.交易成本相對較高。這個問題大家可以隨便的找一個期貨大廈的實盤賬戶曲線，隨機對比一下做趨勢和做短線的曲線。做短線交易的交易成本一般會佔到資金曲線的50%以上，而趨勢交易的交易成本一般不會超過10%。我隨意截取了一個實盤大賽的趨勢組和高頻組的交易曲線，大家感受一下。
4.精力問題。這個是很現實的問題。做日內短線，高頻，你需要時時刻刻的盯著盤面。在交易時間內精力需要高度集中。一兩週，一兩個月是可以堅持的。但是長年累月是很難堅持的。一旦精力沒有集中，你出錯的概率就提高了。我認識的一個短線高手，到了一定年紀之後，眼睛和精力都不行了，現在也開始轉趨勢了。
期貨大咖
毫無疑問，短線看技術。
短線尤其是日內交易，面對的是無規則波動，短線交易都是在不停的止盈止損中賺取差價。短線的難道就是無規則雜波。短線的成本則為高手續費和高頻止損。能在日內短線交易中獲得成就的都是高技術派的高手。
做長線交易，最大的優點就是過濾短期雜波，缺點是止損放得很大，需要資金量比較大。同時長線更能貼近價值走，而價值走向相對比較規律比較穩定。
無論長線還是短線，都看操盤技術。操盤技術好短線也可以快速賺大錢。操盤不好長線也會被幹死。
交易也看中個人習慣，適合自己的交易方法就是最好的。
麒麟聊財經
本人基本認同題主的觀點，期貨的日內短線若能做到保持較高的穩定性，那麼絕對是期貨界鳳毛麟角的高人，因為日內短線的交易方式是所有交易方式中效率最高的，同時當然也是最不穩定了啦（高風險高回報，也是符合自然規律的！），為什麼說日內短線穩定性很差，原因如下：
日內短線一般追求小點位的成功率累積，然而這種操作對風控的要求極高，往往會造成賺小虧大的局面；
日內短線參考的一般是短週期技術信號，眾所周知越短週期的技術信號，其穩定性越差，看似深抓細節操作，然而往往容易忽略大局，釀成大錯；
由於交易頻率高，錯單會不停地觸發交易者內心的痛苦機制，長期以往非常容易陷入心態奔潰的邊緣，形成非理性循環；
日內交易容易忽視基本面因素，然而期貨的內在運行邏輯恰恰是跟隨現貨面的情況而動的，這種類似與本質背道而馳的操作，總有一天會帶你走向虧損的深淵；
綜上所述，日內短線交易無論從心態上、技術上、基本面上來看，都容易使交易者陷入不利的境地，其穩定性差的結果當然也是不言而喻，然而這類交易的初期往往會給人以快速穩定盈利的假想，正因為其賺錢的效率會使很多交易者因為一段時間的持續盈利而沉迷於此類交易的研究中，自然萬物都是守恆的，當一種方法超越了客觀規律時，還是仔細推敲其內在的本質為宜
凱凱凱凱凱司令
自己確實贊同上面的觀點，日內日短線是否成功以及成功的概率的大小，主要還是和個人以及交易的品種有很大的關係。
首先日內短線屬於常見的短線交易，很多人都是採用日內交易的手段，原因就是期貨隔夜的風險，極有可能把自己的利潤全部損失掉。這一點很多人都知道。這就導致了期貨日內交易的盛行。
1、思想上多了一成顧慮
但是期貨市場的雙向交易制度，看著表面是多了一種交易的方向，實際而言卻是增加了交易的不不確定性。比如說，內本來打算做多行情，但是發現多頭不是很強烈，就會思考要不要做空單子，結果市場出現了上漲或者是震盪。也就是說假如是單向市場，你根本不會多一層思考的影響。
2、交易的頻繁程度多了至少一倍
為什麼這樣子說呢？由於期貨的交易制度，讓你的能夠隨時平倉和雙向交易。你極有可能操作跟著盤面走，而不是執行自己的交易，很多人都是一天能夠換幾個交易方向。這就導致自己虧錢數目可以增加一倍。
下面是一天的走勢，本來做多做空都會賺錢，如果你頻繁改變交易方向，那結果就是有很大的差異了。
祝大家投資順利
發財仙人球
期貨市場真實能夠盈利的投資者佔比很低，“七虧二平一盈利”的概率說法對應期貨市場而言都是盈利概率高的，期貨市場常有，1:99的盈虧說法，也就是說100位投資者中僅僅只有1位投資者能夠盈利。期貨市場日內交易，可以說絕大部分人是失敗的，基本不能成功，雖然“美夢”很好，但實際卻不盡人意。為什麼？
一、日內交易的風險遠大於趨勢投資。
日內交易雖然看似盈利效益能夠最大化，因為實際上每一個波段都能夠實現創收，但實際上真正能夠做到日內波段持續性盈利的投資者十分罕見，絕大多是為虧損而歸。風險主要來自於心理，甚至說是賭博心理的存在，不虧光很是難退場，就算是“爆倉”也再次回到這個市場中進行交易，直到輸光為止。
再就是日內交易者的費用支出更多，往往投資者想到的就是回報率以及盈虧的幅度百分比，往往會忽略掉千分之一甚至是萬分之三的交易費用，日內交易的頻繁次數多，所以需要繳納的費用也就多，而不斷疊加起來，甚至一年需要繳納5%-20%的費用。而世界上最頂尖的交易者年複合收益率也僅僅在20%-30%區間，何況投資者、日內交易者並不能做到那麼好。更多的是虧損。
二、基本不成功是因為沒有一定之規、策略可以進行執行。
日內交易要說完全虧損，是大概率，不能說全部，畢竟存在極小一部分是能夠實現盈利的。而盈利的秘訣在哪裡？就是“有所為，有所不為”，將其規範好，取其精華、去其糟粕也就可以，雖然很難，但把整個的思路屢清楚，雖然不能暴富，但也能夠長久的生存於股市之中。所以，在日內交易面前需要的是制定策略，按照制定的策略進行執行。
