交易員七哥
利弗莫爾說“優秀的投機者總是在等待，總是有耐心”，我覺得這句話是投機的精髓之一，透射出他本人對在投機市場獲利條件的深刻理解。為什麼常說認知是投機成敗的關鍵？看看他這種對交易的認知，就是對他自己交易行為的支撐，善於等待、善於選擇，足夠耐心待時而動。
有人把期貨和合約外匯這些帶了槓桿的交易市場甚至是股票市場都比喻成張叢林、比喻成獵場，我覺得挺生動的。無論是動物界的獅子老虎，即使在看似食物豐富的地方，捕食的時候同樣講究時機和耐心，尋求一擊即中的機會，否則就算即將到嘴的肉也會飛掉，獵手也一樣。
而在交易市場中，市場的運轉並不是時時刻刻都有好的機會，大部分時間裡面都表現得混沌無序，要懂得什麼樣的機會對自己是有用的，然後給予自己足夠的耐心去等待它的出現，不是這樣的機會就放棄，如果隨便出機，很容易會在本身就難以掌控的行情裡面造成虧損。
有一句話叫“弱水三千，只取一瓢”，不要想著佔盡所有的行情，在市場中只要抓住那些對自己來說規律性強、對自己來說熟悉把握的行情就夠了，然後在它出現的時候毫不猶豫的抓住它、處理好它，形成循環。這是在投機市場成功的簡單而重要的因素之一。
因此，利弗莫爾的這句話，我覺得是投機市場上非常寶貴的道理之一，在世間做很多事情都需要掌握其本質規律，而這句話就是交易能夠獲利的本質規律之一。純屬個人見解，僅作為交流意見。
CA紅葉
傑西.利弗莫爾在【如何做股票交易】書中寫到——無論何時，在我做交易前，只要耐心等待我所說的“關鍵點”，我就總能通過自己的操作賺到錢。
書中還有另一段話——在一輪行情中，好戲都集中在最後48小時，這是市場運行的關鍵時刻。這一時期，你一定要身處場內，持有頭寸。
書中還說當一個投機者能夠確定一隻股票行情走勢的關鍵點，並能理解價格在關鍵點位的運動，已經保證從一開始便站在對的一面進行操作。
在【如何做股票交易】這本書中，利弗莫爾第一次提出，關鍵點位既可以是創出新高的價格也可以是創下新低的價格，或者是大整數價格，比如說100元、200元之類。從書中可以看到在沒有電腦繪圖的時代，利弗莫爾用六個價位作為串聯，成為尋找和確定關鍵價位的重要依據。這六個價位分別是次級反彈、自然回升、上升趨勢、下降趨勢、自然回撤和次級回撤。
利弗莫爾根據這六個自己設定的重要價位找出股票的關鍵點並進行交易。而且利弗莫爾認為只有在發現一段行情的第一次關鍵點位時馬上進場交易才能更容易的賺錢。因為前面的利潤能夠更好地抵抗行情趨勢中的股價漲跌波動，不會輕易被波動趕出市場，直到大行情來臨，以最小的風險參與最瘋狂的48小時。
利弗莫爾認為交易必須在市場最小阻力位置進場，而這個最小阻力位置就是利弗莫爾心目中的關鍵點位。
當時大部分交易者都沒有正規的交易數據記錄方式，利弗莫爾率先通過自己的方式找到了股票走勢圖中某種技術指標的買入賣出信號點，並大膽的根據這些信號點進行交易，所以經常能夠賺取比其他投機客更多的金錢。
至於為什麼現在大多數技術指標的實用性不強，股民在使用各種看似非常有用的技術指標後，仍然未能穩定地提高賺錢幾率的原因在於大家都在使用同樣的技術，並未能像利弗莫爾那樣使用在整個市場上獨一無二的關鍵點。
一句話，人人都知道的關鍵點既不算關鍵點，也很難賺到錢；只有獨一無二的關鍵點才是賺錢的關鍵點。
很顯然，作為一個最優秀的投機者，利弗莫爾在等待屬於自己的關鍵點位的時候非常有耐心。
白馬華菲特
這句話，其實可以理解為兩層含義。
首先，利弗莫爾曾經說過：不管是在什麼時候，我都有耐心等待市場到達我稱為“關鍵點”的那個位置。
這裡講述的，其實是入場時機的問題。
一個優秀的投機者，他一定明白了弱水三千，只取一瓢的取捨之道。市場起起伏伏，漲漲跌跌，看起來機會無處不在。可實際上，真正屬於我們的，只有走勢的一部分。
一個優秀的投機者，他會給自己制定交易規則，當行情滿足自己的交易規則後才開始交易。他通過承擔風險，專心的嘗試獲取自己想要在市場“取”的那一部分。因此，市場的大多數走勢，他需要放棄，他需要抗拒貪婪的誘惑，耐心的等待真正屬於自己的機會。
利弗莫爾就是如此。他認為，市場有一些關鍵性的位置，一旦突破，就有可能出現他所需要的行情。因此，他在大多數時間內，都是在等待這些關鍵單被突破。然後才開始交易。
這是第一層含義。
與此同時，利弗莫爾還說過：優秀的投機家們總是在等待，總是有耐心，等待著市場證實他們的判斷。要記住，在市場本身的表現證實你的看法之前，不要完全相信你的判斷。
這層含義說的就是持倉的耐心，說的是，不要輕易的失去你的頭寸。
持倉要有耐心，有很多人一旦持倉後，情緒經常被走勢刺激的大起大落。尤其是盈利的時候，他們往往以為懼怕利潤的回吐而過早的退出自己的頭寸。
優秀的投機者，總是耐心的持倉等待，他們不會情緒大起大落，他們會尊重市場走勢。自己的持倉是對是錯，需要等到市場走勢的驗證，這需要一個過程，這個過程更需要充足的耐心。他們會避免自己被情緒所控制。
這是第二層的含義。
耐心，是投資中非常重要的一項品質。
剛開始交易的時候，我們需要耐心慢慢積累知識和技能，不要急躁的想要迅速致富；然後，對待盈利我們也要有耐心，不能上來就賭上全部身家背水一戰，要耐心的錘鍊自己的技能，去經歷市場的殘酷；等交易技能成熟後，我們對待入場也要有耐心；等到入場之後，我們對待持倉也要有耐心；等交易系統成熟之後，我們對待行情也要有耐心。
失去耐心，會導致情緒的失控，會讓交易員做出各種衝動型交易。這是交易中很難的一個環節。所以，利弗莫爾才會說：優秀的投機者總是在等待，總是有耐心。
各位覺得呢？
天啟量投
利弗莫爾說的這句話“優秀的投機者總在等待，總是有耐心”主要是來自於其必生在股市交易實戰中的感悟。是他從自己很多的具體交易案例中總結而來。最為典型的耐心持有獲得投資成功的案例是——
1914年，傑西·利佛莫爾第三次破產後，欠下百萬美元鉅債。當時，只有一家券商願意為他提供一筆為數只有500股的交易信用額度。也就是說，對他的人生而言，只有一粒子彈，一次摳動扳機的機會，你怎麼能夠保證用99%的概率擊倒對手，贏得自己的生存之戰？考慮到當時市場出於衰退中，毫無財富效應，其難度可想而知。他在書中是大概是這樣描述的：
在1915年早期那些關鍵的日子裡我非常看好的是伯利恆鋼鐵公司的股票。簡直可以肯定它要上漲，但是為了確保第一次操作就賺錢，因為我必須如，我決定等到這隻股票突破面值（100美元）之後。”
“我想我已經告訴過你了，我的經驗顯示：無論什麼時候，一支股票首次越過100、200或300元時，它幾乎總要繼續上漲30到50元。越過300元后，漲得比越過100元時更快。這是一個古老的投資原則。”
“你可以想象我是多麼渴望恢復過去那種交易規模。我太急於開始了，但是，我還是控制住自己。正如我所料，伯利恆鋼鐵的股票每天都在上漲。。。。我清楚必須使第一筆投資儘可能獲益。”
“股票每上漲一個點就意味著我又沒賺到500美元。……可是，我卻端坐在那兒，我不是傾聽心中喋喋不休的希望和鬧鬧嚷嚷的信念，只傾聽經驗發出來的冷靜聲音和常識給我的忠告。最後常識戰勝了貪婪和希望！”
伯利恆鋼鐵股價於6月初開始沖天而起，3周內股價到90美元以上。在用了超過16周的時間等待大盤的強度，其中包括6周的時間等待伯利恆鋼鐵個股的強度後，李佛摩爾終於在其股價達到98美元時出手了。
“第二天伯利恆鋼鐵漲到145元時，我套現了。為了等待正確的時刻，我耗了6周，這是我經歷過最費力耗神的6周，但是，我得到了回報，因為我現在已經有了足夠的資本去進行有規模的投資了。”
上面是利弗莫爾從破產中大打翻身帳的關鍵一役。對其終生的交易思想影響可見重大。在這次交易中，他就是堅持耐心等待了6周等到股價達到100美元時才出手買入最終獲得成功的。感覺就像一個優秀的狙擊手為了擊殺敵方的將領而在酷熱潮溼的叢林中埋伏了6周最終一擊命中一樣。
《股票大作手回憶錄》中還有他講的老火雞的片斷。書中描繪一個投機高手不擅長言辭，外號叫“老火雞”。當人們問他為什麼高拋低吸，為什麼不高位賣出股票，低位再買回來時，他往往只有一句臺詞——我不能，因為現在是牛市，我不能失去自己的頭寸。
利弗莫爾用這個故事說明他投機成功最重要的不是多麼聰明，而是要能抱得住股票，耐得住寂寞。利弗莫爾本人也是這樣在股市中這樣操作的，他經常出現因為抱定頭倉位不動而眼看幾十萬元的盈利化為烏有。。。。但是他堅定自己的這種操作，因為他知道只有耐心持有，才可能獲得最終的大賺。
從我們現在這個年代來看，利弗莫爾實際上是個典型的趨勢交易者。當買入信號出現時或趨勢出現時勇敢買入，堅守倉位，過濾掉大趨勢中的雜音，耐心守侯是他成功投機的重要原因之一。
最近問答點贊好少啊，點贊會提高我的問答排名，您的點贊是我的寫作動力，希望多多點贊哦！看完點贊，腰纏萬貫，感謝關注！
孟可的思想空間
投資，大多數時間都是無需操作的，也無需天天盯盤的。
整天盯盤的，都是那些漲停敢死隊或者他們的信徒吧，或者是喜歡日內做T的散戶。
但是，敢死隊大部分都是存在操縱股市的風險的，證監會不斷對該群體進行處罰，就意味著這個群體的風險與日俱增。
而且，天天盯盤，是對生命的極大損耗。
長期盯盤可能造成很多不利健康的結果，比如久坐對頸椎，腰椎的影響，對心血管的壓迫，對眼睛的傷害等等。
以前我也很喜歡盯盤，做短線，做T，追漲停等等，後來我發現，如果不盯盤，還是持有那些股票，反而會賺的更多。而且盯盤還浪費時間，眼睛視力也受了影響。
為什麼我一直都在做這種毫無意義的事情？只是為了賭博的快感嗎？或許也只有這點好處了。
所以，到現在，我基本上都很少打開行情軟件了，一天偶爾看幾眼，跌的多了，就買點，漲多了，就賣點，還是做不到完全不看，一直持有這種狀態。距離巴菲特的境界還是有很遠的距離。
利弗莫爾是歷史上知名度非常高的投機者，雖然他的結果是以自殺結束，但恐怕這更加增加了他的傳奇色彩。相比較而言，我還是喜歡巴菲特這種風格，可能年紀大了吧，沒太多精力消耗在看盤，追漲殺跌上面了。
投資，對我而言就跟儲蓄差不多。別人存錢，我存股票，存ETF。
趙冰峰財經
最近討論過一個話題，關於耐心重要還是機會重要的話題。很多給我留言的朋友，其中有一句很有道理：空倉也是交易。
我十分認可這句話，同中國傳統哲學思想中：捨得一樣的道理。
不懂的耐心等待就是不懂的舍，不懂的等待也就不能夠得。
首先：耐心等待交易信號的出現。交易系統自帶過濾器的作用。交易系統運作的流程是：交易系統的設定是以技術指標為前提的，進場需要滿足相應的技術指標要求。投機市場機會太多，但弱水三千只取一瓢。什麼行情都想做，肯定什麼行情都做不好。
其次：持倉中的耐心。這種耐心就是執行力的表現。
好的執行力能夠將很普通的交易系統變神奇。
<strong>"能看對方向的人有很多，能夠堅持不動的人才真正厲害。"-----利弗莫爾
多數交易者都能過了建立交易邏輯，完善交易系統的進階，但進入到執行階段就很再進階。對於投機市場的認知，對於交易的理解，甚至世界觀的建立會影響交易的執行。
我們堅持最一件事情的前提只有一個：我們的認知中這樣做是唯一最好的選擇。
交易系統是進行交易的最優解，認真執行交易系統就能實現交易利益的最大化。
總結：長久來看期貨交易中耐心等待交易機會，耐心的持倉是實現交易利益最大化的選擇，除此之外任何沒有耐心的表現都是對收益的消耗。
- 外匯期貨全職交易員，資管團隊創始人。歡迎留言交流。
- 如果喜歡請關注，每天更新財經類問題。
八位數花園
優秀的投機者總是在等待，總是有耐心。利弗莫爾這句話直接指出了股民存在的問題，手中不能有現金，有了現金就想著買入股票，反覆操作，直到被套牢才不再操作。
不管是投機還是投資，都需要有耐心，尤其是在中國A股市場裡，熊長牛短是我們市場的特點，熊市的時間總是遠遠超過牛市的時間。
我們都知道，在牛市中，大家都是股神，甚至很多時候閉著眼買股票都能賺錢。牛市中，想賠錢都難。但是更多的時間，我們面臨的是熊市中的交易。在熊市中的操作，是非常困難的，熱點少，熱點難以持續，反彈出貨等等都困擾著投資者。
所以，在熊市中，整個市場行情都是偏弱的，盈利的空間被壓縮，成功率更是遠遠低於牛市，我們應該儘量減少交易，減少自己犯錯的時間機會。
這就需要我們保持耐心，保持空倉，耐心持幣，不能因為一時的衝動或者難耐的情緒，去買入股票。當然，如果買入出現了虧損，要堅決做好止損，這也是保證你資金不被套牢的最正確的方法。
大家回顧一下自己操作的個股，是不是在牛市或者行情好的時候賺到的錢，都賠在了熊市中？熊市中的操作，賺少賠多。連一下股民中的老股民，包括很多高手，都是在熊市中因為管不住自己的手，頻繁交易，遭遇到滑鐵盧。
只有當機會真正來臨的時候，我們再去果斷出手，這樣才能提高成功率。
我是禪壹，證券分析師。20多年股市征戰，有豐富的實戰經驗和獨創的技術理論
關注禪壹，一起免費學習炒股技巧，一起分享大黑馬！
禪壹
王者非常贊成這句話。這麼多年的炒股生涯，更多時間花在等待上，而非交易。
選擇一隻股票非常簡單，但要想碰遇到好的購買時機，這就非常的不容易。守株待兔正是詮釋這個道理，有時候等待比你主動出擊更有效果，主動出擊反而會打草驚蛇。
遠的不說，就看現在市場的情況。雖然王者認為市場底部初顯，但還不是大舉建倉的好時機。
昨天有一朋友居然說他銀行貸款額度有20萬，年利率6%，他想打算貸出來買股票，因為股票的底部已經出現。
這不是胡鬧還是什麼？底部出現不一定就得馬上反彈，上漲幾百點。底部是需要時間慢慢磨，一旦，等到底部磨好了，市場才會絕地反擊，為投資者帶來更大的效益。
所以，機會來臨之前，耐心等待是最好的操作，而不是隨便買入等著反彈。
漲停王者
“優秀的投機者總是在等待，總是有耐心。”這句話何人說無關緊要，大概是炒股的良言吧，當然，至於確切是何領域總結的句子大可不必細究，吾對股市沒研究沒興趣。但是，倒對這句話當下這一時起了些說幾句的興趣:
“優秀”、“等待”、“耐心”這些都還褒義詞，居多中性，“投機者”往往就貶義的了，投機倒把，鑽營投機，心機，話不投機半句多，投機取巧，機會主義等等。盜亦有道。其實未必，但是，
此且不論，是為盜還是為道義。把“投機”與“等待”“耐心”三個詞說幾句
等待與耐心在很多領域是成就優秀的充分條件或必備條件的。
比如，同樣可以說，優秀的教育者總是在等待學生自己發現探索，自己發現問題，總是有耐心的教導。
優秀的捕獵者總是在等待機會，總是有耐心的。
優秀的軍事指揮者總是在等待戰機，總是有耐心。不戰則已，戰則一鼓作氣。
之所以等待，不是無所作為，而是無為而為，等待就是行動的一種；耐心呢，持之以恆的行動。以上幾個例子也可以叫投機者嗎？
然而，等待，耐心，有時等待戈多的也多。機會更傾向於有準備的人。天不下雨，一定要等待天下雨，耐心等待，結果，被動的耐心等待只能錯過了耕種季節，顆粒無收，空手而歸。那不若主動的引河灌溉，或人工降雨。這麼看，等待、耐心也未必成得了優秀的“投機者”呀！
……
實踐洞察
這句話應用在期貨交易市場是在合適不過了，因為期貨裡面看似處處是機會，但是實際裡面處處是陷阱。只有善於等待的人才可能會發現陷阱，抓住機會。舉個簡單的例子吧，森林裡面優秀的獵人，不可能是一直追著獵物跑的吧，而是耐心潛伏，給出致命的一擊。同理做期貨也必須是這樣子的。
我是從以下幾點理解這句話的：
交易等待
就是期貨裡面能賺錢的品種特別多，但是人的精力是有限的，不可能操作太多的品種，作為職業的期貨交易員，必須堅持自己熟悉的品種，因為只有熟悉才會知道風險，才會考慮的比較全面，才能穩定的盈利。
就是大部分時間，市場是不適合交易的，為什麼 這樣子說呢？因為買入或者賣出期貨品種，總是要依據自己的交易系統，但是不可能時時刻刻都是符合自己的交易規則的，因此再出現買入信號之前，所做的就是有等待。
事業的等待
所有選擇做期貨的交易員都是不甘於平庸的，都希望通過自己的努力實現財務自由和經濟獨立，所有大家都在等待一次機會，等待一次讓自己翻身的機會。等待著等自己錢積攢的比較多了，不用辛苦工作也能幸福過一輩字。金融的魅力就在於此，一輩子你只要抓住一次特別好的機會，也許你就告別貧窮。
所以說大家都在等待，無論是期貨交易還是自己的事業，選擇做交易員註定選擇了孤獨。
