10月23日，國內商品期貨市場情緒回暖，商品大面積飄紅。黑色系利空未現，整體偏強運行，鐵礦石、雙焦漲逾1%；多數化工品暫別階段性低位，僅甲醇繼續下挫，塑料、紙漿漲逾1%；農產品表現亮眼，鮮果類期貨大漲，紅棗早盤全合約漲停，全天封死漲停，蘋果漲逾2%，棕櫚、豆二漲逾1%，白糖跌逾1%，玉米、雞蛋跌近1%；有色金屬集體弱勢運行，滬鎳一枝獨秀漲近3%，滬鉛、滬鋅跌近1%。
紅棗全合約漲停，蘋果期貨一度跟風
今日，紅棗期貨開盤短暫調整後迅速拉昇，午前全數合約封於漲停位置，此後期價再未打開直至最終收盤。其中，主力1912合約以10485元/噸的價格刷新近一週以來記錄。此前市場熱炒產量增加預期，紅棗主力期價上週曾跌至萬元關口下方。目前新疆產區新棗小量下樹，今年的開秤價格雖然看起來低，但是由於含水量等問題，預計實際倉單成本比前期預想的要高，加之新疆地區政府擬出臺託底政策，以及受儲存等成本的支撐，市場氛圍發生轉變。蘋果方面，新季首個合約進入交割期，市場對新季果品質存在一定疑慮的情況下，紅棗漲停進一步刺激資金情緒，主力合約盤中突破8100點整數關口，但尾盤部分多頭獲利出逃，該合約終收於7999元/噸。
黑色系今日整體偏強運行，雙焦漲幅靠前。受宏觀方面消息影響，昨夜盤焦煤焦炭隨著整個黑色系上漲，漲幅較大，今日盤震盪運行，截至收盤，焦炭主力合約2001價格為1770.5元/噸，漲幅為1.58%；焦煤主力合約2001價格為1252元/噸，漲幅為1.21%。從焦炭的基本面來看，其供需本質上並未發生大的改變，近期數據顯示，焦企的開工率約為78%，已達到國慶節限產前的開工水平，但鋼廠的開工率不及焦化廠，加上近期唐山發佈環保限產趨嚴政策，部分鋼廠開工受限，高庫存疊加低需求，導致焦炭整體仍處於供大於求的局面。海通期貨投資部研究員魏亞如對和訊期貨表示，目前，焦炭現貨市場已落實首輪50元/噸的提降，降價後焦化廠利潤已被大大壓縮，但未到虧損地步，因此焦化廠的生產動力還是有的，在11月份採暖季來臨之前，焦炭供需寬鬆的局面很難改變，短期內或維持弱穩運行。
對焦煤來說，焦炭的高開工率對焦煤的需求是利好的，但由於焦炭近期首輪提降的落地，焦企也開始對上游焦煤端施加壓力，焦煤現貨繼續承壓運行，但從盤面上來看，焦煤的整體情況較焦炭稍樂觀，短期內焦煤的走勢要稍好於焦炭，或可嘗試空焦炭多焦煤的跨品種套利操作。有色板塊，受供應端擾動提振，滬鎳止跌上揚。今日期鎳一改前期的低迷走勢，主力1912大漲近3%，成交量暴增44.2萬手至117.8萬手，不過流出了2.53億資金。據外媒消息，因庫存暴跌，倫敦金屬交易所（LME）開始對鎳交易進行調查。倫敦金屬交易所表示正在收集鎳交易的客戶數據。22日倫敦金屬交易所披露的庫存數據顯示，LME註冊倉單鎳庫存減少11424噸，至12年新低。LME庫存9月中下旬以來一度大降40%至9萬噸附近，但這輪庫存下降，從前期升貼水由負轉正，到近期急轉直下，顯示了市場對於實貨市場供需緊張程度的判斷變化過程。當前市場普遍認為庫存並非源於需求的好轉，而在於鎳豆庫存隱性化。需要注意的得由於出庫的LME鎳豆可能年代久遠，再度被註冊大量入庫的可能性會比較低，因此降低的鎳庫存仍可能會成為鎳價的支持力量。實際上，印尼提前金礦消息被期價消化後，鎳市開啟震盪回調之路，本月中旬開始，期價回調幅度放大，區間跌幅一度超過9%。10月22日晚間，一則俄羅斯Taimyr鎳礦廠發生事故消息傳來。儘管該礦生產尚未受到影響，但目前鎳市經歷了連續下挫，多空爭奪激烈，對消息面反應更為敏感，疊加低位庫存對期價仍有支撐，滬鎳獲得久違的反彈契機。滬銅方面，最近宏觀氛圍難言悲觀，且智利罷工愈演愈烈，期價連續上漲後出現回落，但跌幅僅為0.45%。信達期貨周蕾認為，不鏽鋼高庫存以及鎳生鐵投放等因素將加劇市場動盪，中長期來看鎳價上行之路並不平坦。
閱讀更多 策略圈平臺 的文章
