莫言作為大陸第一個獲得諾貝爾獎的作家，在收穫巨大榮譽的同時，也得到了摺合人民幣750萬元的獎金。這個數字雖然算不上驚人，但也絕對算一大筆財富。

很多人都有這樣的疑問，諾貝爾獎都頒發了100多年了，而且是僅僅依靠利息收入，究竟是怎麼堅持下去的呢？

這就是信託的秘密。

諾貝爾獎1901年第一次頒發，原始基金是3100萬瑞典克朗，每年的利息發給獲獎者。

一百多年過去了，諾貝爾基金不但沒有發完，還膨脹到了45億克朗。

這要歸功於諾貝爾基金會的操作，在最後一份遺囑中，諾貝爾明確授權獨立基金理事會操作自己的遺產，以便利息能夠支付給各領域的出色的研究者。但是諾貝爾的獎金是有一個波動的，可以說是跟著收益率曲線，這又和基金理事會的投資風格有關。

中國有句老話叫富不過三代，但美國幾大傳奇財富家族卻能興盛幾百年，其中都離不開信託的影子，洛克菲勒家族於1934年設立了家族信託基金，把家族資產和信託資產分開，其子女是沒有權利動用這筆基金的，只有其在創業的時候才能得到信託的部分資金支持，而在其後代達到信託委員會的同意之後才有可能動用到本金。

我們總結以上兩個案例可以發現信託的兩個最主要的特徵，獨立、專業。

首先，信託成立之後的所有權和收益權是分開的。

比如你有10個億的資產，拿出來1個億設立信託，那這1個億就不會受你的資產負債影響，即便你欠下20億的債務也沒辦法把這1億信託資金拿走。而誰從這1億裡面受益是你可以指定的，比如諾貝爾把受益權給當獎金髮出去。

其次，是專業性。信託基金管理團隊有豐富的知識和誠信原則，能夠最大程度的保證信託資金的傳承，並且能合理避稅。

不過很多事情到了中國就容易具備“中國特色”家族信託的模式在大陸目前並不吃香，反而是資產類信託更受歡迎。這其中又以債權類信託為主，佔比在70%以上，也是投資者最常接觸到的。一個最重要的原因就是高收益低風險。

為了方便所有人理解，舉個例子，假設清河縣的西門慶為了擴大藥鋪的經營，需要借點銀子，但是呢數額比較大，狐朋狗友也沒那麼多錢。找本地的錢莊借，人家覺得借給他風險太大了，也借不到。那怎麼辦呢？西門慶和縣政府的關係好啊，人脈也廣，於是成立了“大官人藥鋪信託”籌銀1000兩，一年之後歸還本金和利息100兩，並且由清河縣衙財務部門做擔保。該信託由東京蔡太師信託公司打理，包裝後向富戶開放。

在本案例中，有以下幾個重要角色。

融資方：大官人藥鋪

擔保方：清河縣財務部門

發行方：蔡太師信託公司

投資方：富戶

這基本就是現代債券信託的運作模型。

下面放一張圖，是浙金信託-湖州長興的項目，預期收益8.1%。

融資方為太湖新城（百強縣長興財政局控股），擔保方長興經開（也是全國資背景），從材料分析，全國資背景（經濟強省、經濟強縣）項目非常的安全，但是收益率卻遠遠高於普通銀行理財的4%，那麼問題來了，銀行理財和信託到底差別在哪裡：

信託是不承諾保本保額收益的產品，而現在銀行理財產品絕大部分都是不承諾保本保收益的。銀行理財產品我們不知道真正投向是什麼，銀行沒有披露，但銀行很多理財資金是投向很多的非標產品和債券，銀行存款等，而很多投向絕大部分是信託產品。因為信託產品目前在國內還是剛性兌付的，而銀行也放心持有信託產品作為理財產品的底層資產。銀行利用客戶資源優勢，將高成本採集來的信託產品包裝成銀行理財產品，收取中間的利差作為銀行的中間業務收入，剩下的收益就是就是給到理財客戶的收益。

而投資者如果認購資金達到100萬，就可以直接在信託公司購買信託產品了，並且沒有中間商賺取利潤差價，比在銀行購買的理財產品高很多。而目前除了在信託公司購買信託產品之外，投資者也可以通過三方財富管理公司購買，信託公司大部分都跟市場上的三方財富公司有合作，投資者也可以放心夠買。

信託產品與銀行發行的理財產品都是屬於金融理財產品。相對銀行理財產品來說，信託產品有以下優勢：

（一）投資靈活，收益較高 。信託公司是目前唯一準許同時在資本市場、貨幣市場和實業領域投資的金融機構。信託產品投資靈活，投資領域多元化，所以在一定程度上有效降低投資風險，實現投資人收益最大化。期限靈活，收益高於存款和銀行理財產品。 期限從1天期限，到3年期不等，收益率相比較銀行理財產品高1%~3%左右，優勢非常明顯。

（二）風險可控，安全保障 。信託產品財產在法律上獨立，不受信託公司破產清算影響；信託財產的所有權、管理權、受益權相分離，從制度上提供了安全保障。 從法律層面上保障了投資者的資產安全。

（三）信託投資更加適合高端人群的資產配置。信託產品的認購起點是100萬元，對投資者認購也有要求。目前國內信託產品受到高淨值客戶的青睞，並且為高淨值客戶創造了年化8%~13%的年化收益，成為高淨值客戶資產配置的首選產品類型，安全穩定。

所以，信託和銀行各有優勢，信託產品的收益相對更高，並且信託在法律制度上提供更多安全保障。

綜上來看，信託和銀行都是屬於正規的金融機構，都是安全可信的。信託產品安全穩定，受到金融市場的肯定和客戶的認可。