自從年初中國社科院發表研究聲明，說2035年中國養老金將耗盡以後， 全民養老這一熱潮就一直經久不息。
圖片來源：《中國養老金精算報告2019~2050》
專款專用、收益穩定、終身領取的年金險，能有效解決長壽風險，適合用來進行養老金資產配置，因此又開始變得熱銷。
其中，高收益年金險如意享的熱銷程度，超乎行業的想象——
（這是一天的銷售量...）
上週，甚至還出了一則耐人尋味的新聞——某人開車發生追尾被拘留7天，因為擔心出獄後心儀的年金產品（如意享）停售，因此直接向民警申請開通綠色通道，在看守所內完成投保。
就在昨天（10月31號），如意享已經停售了。
在年金險預定利率不得超過3.5%的保監會新規下，
以後不再會有收益高達4.025%的新年金險了！現存的高利率年金險，同樣面臨相繼停售的命運，只能且買且珍惜了。沒有趕上如意享這趟末班車的朋友，紛紛來問：還有沒有什麼收益可觀的年金產品呢？
之前有給大家稍微提過復星保德信的星享福，也叫星頤養老金保險，是一款純年金險，年領取金額比如意享更高。
譜藍君今天就跟大傢俱體來測評一下這款星享福，看看是否值得購買。
主要內容如下：
- 產品介紹
- 收益率能達到多少？
- 同類產品對比分析
- 如何正確使用年金險？
1
產品介紹
先看看這款年金險長什麼樣子——
（即星享福）
承保年齡：
選擇躉交/交至年金領取年齡的，承保年齡為：30天至（養老金起始領取年齡-5）歲；
選擇交5/10/15/25年的，承保年齡為：30天至（養老金起始領取年齡-繳費期）歲。
共同聯繫人：
當投保人和被保人非同一人時，可指定共同聯繫人，代申養老年金；
保證給付年限：
可選20年或25年，保證年限內不得主動退保，前10年全殘或得癌除外；若身故，會把剩餘未領取的也賠給受益人。
星享福（星頤）是一款純年金產品，開始領取年金後，保證給付年限內現金流是一定的，所以年齡越長，領取得越多，總體的收益率越高。
舉個例子，30歲男，年交10000元，交10年，60歲起領取，每年領取14989元，保證給付年限為20年（20年後沒有身故也可以繼續領下去），也就是至少可以領取299780元，幾乎是投入保費的3倍。
既然是用來解決養老問題的年金產品，穩定的收益率能有多少，是大家最關心的問題了。按照這樣的槓桿，它的實際收益率又是多少呢？ 咱們下面來仔細看看——
2
收益率如何？
延續上面的例子，
30歲，男，年交10000元，交10年，60歲起領取，每年領取14989元，保證領取20年，即至少能拿到299780元。
我們可以用IRR公式，算出他在各個年齡段的實際收益率
1、人性化設置——保證給付年限
有朋友很擔心：“都說年金產品是活得越久，領得越多，收益率越高。可萬一我不幸早早身故了，那不就虧大了？！”
星享福（星頤）有個很人性化的設置——保證給付年限。可以選20年或25年。
比如說上面這個例子中，被保人選擇60歲開始領取年金，20年的保證給付期，即可以保證領取到80歲；
萬一在80歲之前不幸身故了，那麼保險公司會把保證給付的剩餘部分，全部賠付給受益人。
其他的年金險，大多都只賠現金價值而已。
另外，起始領取的前10個年度內，如果不幸全殘或確診癌症，也可以提前拿完20年的年金總額，這也算是給了客戶一筆錢去治病。
所以無論如何，星享福都至少可以實現1:3的槓桿，回本時間短，內部收益率隨著年齡增長而升高，在90歲時超過4.025%，上不封頂。
2、活得越久，收益率越高
那是不是超過了保證給付年限以後，就不能領取了呢？
當然不是，年金險是終身領取的，你可以領到身故為止，每年領得錢都是一樣多的，
活得越久，領的總額越多，整體收益率自然也就越高了。就星享福這款產品來說，8年回本，78歲時內部收益率超過3%，活得越久，收益率越高。
根據《中國1953-2010年百歲老人變化趨勢及地理分佈》顯示，我國在2050年的百歲老人將達到60萬人，是2005年的整整30倍。
所以在越來越長壽的未來，隨隨便便就可以達到接近4%的收益率。
當然，這些都是說不準的，我們只能在可視的範圍內，選擇最適合的產品。
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同類產品比較
有人可能會說，看起來是很不錯，但是沒有對照物，也不知道是不是目前最優的選擇。
譜藍君找了目前市面上最熱銷的幾款年金產品，大家可以對比參考一下：
（點擊查看高清大圖）
從表中可以看出：
領取金額高，收益高：復星保德信的星享福，其次是弘康的相伴一生；
退保或身故，領取現金價值最高：弘康的相伴一生，其次是天安的兩款年金險；
當然，這些終身剛性兌付的年金產品，最終的平均收益率，得根據我們生存、領取年限而定；
因此每個產品在不同時期所產生的作用不同，各有優勢，大家可以根據自己的需求、偏好，去為自己選擇產品。
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如何正確使用年金險
收益率高的年金險是我們完成養老目標的首選工具，保險公司受國家監管，現金流穩定性高。
銀保監會降低年金產品的預定利率至3.5%，也就意味著市場上4.025%的產品會越來越少，逐漸消失。
作為行業標杆的如意享已經率先停售了，很快會有更多預定利率為4.025%的產品停售，朋友們要抓住最後的尾巴。
遇上了高利率的年金險，我們應該如何高效得利用呢？譜藍君總結了以下幾年供大家參考：
按照上面的例子，年交1萬，保證領取20年：
1、越早開始買，年領取年金越高
如果交20年，60歲起領取：
30歲開始買，可領取年金為25000元；
35歲開始買，可領取年金為20479元；
40歲開始買，可領取年金為16769元。
所以，越早買，以後每年領的錢越多。
2、選擇合適的繳費年限
假設總保費10萬，60歲起領取：
一次性交清，至少領取356640元；
交5年，至少領取329600元；
交10年，至少領取299780元；
交20年，至少領取250000元。
可見，一般在同等條件下，總保費支出一樣，繳費時間越短，最後每年拿到手的年金就越多；
但繳費期越短，也就意味著每年要交的保費越多，保費壓力越大。
養老資產配置，不僅僅是購買年金險，也要搭配其他資產，因此要將總體支出控制在自己的可承受範圍內，應該綜合考量、科學測算，再選擇適合的繳費年限。
3、越晚領，總額更多
如果交20年，年交10000元：
60歲開始領取，至少可領500000元；
65歲開始領取，至少可領649700元；
70歲開始領取，至少可領827780元，比60歲領取多32萬。
再次強調，這些都是隻是一般規律，並不適用於所有人。
年金險本就不是適合所有人的，它的收益率確實不算非常高，但勝在夠穩定，能解決長壽風險；
但要解決養老問題，還得面臨通脹風險等，因此必須要搭配其他高收益資產，才能完全滿足我們的養老需求。
總之，年金險適合用來做養老資產配置，可以適量買入，但同時也要搭配其他養老資產配置；要想制定合理的養老年金配置方案，更要結合自身實際情況、與其他養老資產配置相配合，才能發揮最大作用。
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