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又快到保險公司開門紅了，今天我們來聊聊年金險。
今天我們文章的主角是平安金瑞人生20年金險，但介紹這款產品，並不是想說明它值得買或不值得買；
而是想通過這款產品，讓大家知道，買年金險前算算產品收益很重要。
下面我們來詳細說。
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金瑞人生20在產品構成上是年金主險+萬能賬戶+輕症保障；
它的輕症保障要從萬能賬戶價值中扣除風險保障成本，我們不特別關注，只來看它的年金主險+萬能賬戶。
年金主險+萬能賬戶是目前最主流的年金險產品形態，運作的基本邏輯是年金主險負責定期返還保險金，然後返還的保險金會轉入萬能賬戶中二次增值。
具體到金瑞人生20這款產品，年金主險保障期間是15年，繳費年期3年/5年/10年可選，但3/5年繳費和10年繳費的年金返還規則有些不同，如下：
在第5-6保單年度的特別生存金，3/5年繳費是返還年交保費的60%，而10年繳費是返還年交保費的100%；
在第15保單年度的滿期保險金，3/5年繳費是返還100%基本保額，而10年繳費是返還200%基本保額。
簡單的這樣表面來看，感覺10年繳費更划算，因為在保單第5/6年度返還更多，滿期保險金返還的比例也更多。
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我一直都認為，一款年金險產品好不好，最主要的是看它的收益高不高。
我們就來算算金瑞人生20的收益，由於10年期交費看起來更划算一些，我們就以10年期交費為例來計算。
0歲男寶，購買金瑞人生20，10年交費，年交保費10000元，保險金領取規則如下：
根據我在《教你一個買年金險的必備技能》教大家的年金險收益計算方法，在Excel表格中列明保險期間內的現金流，利用IRR公式，很容易算出來，如下：
由於第5年開始返還保險金的時候，我們交費期還沒有結束，所以要算出一個淨現金流，才好算內部收益率。
最終算出來的，此時的內部收益率只有1.06%，這收益表現實在有點過分吶！
我們再來算算看起來不划算的3年期繳費，收益表現是不是更差。
0歲男寶，購買金瑞人生20，3年交費，年交保費30000元，保險金領取規則如下：
用同樣的方法能很容易算出它的內部收益率IRR：
此時算出來的內部收益率結果是1.86%，這個收益依舊不算高，但比剛剛的1.06%還是要優秀不少。
究其原因，我想應該是，3年期交費，保費盡早的交到了保險公司，有比較長的增值時間，畢竟10年期交費，第5年就開始領取保險金了，第10年才交費期滿，而第15年保險就到期了，增值時間比較短。
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到這裡，就足以說明我們的問題了。
計算金瑞人生20的收益是想借此告訴大家，買年金險，我們眼睛看到的東西是會“騙人”的。
10年期交費領取比例更高，看起來是要更划算的，但它的實際收益卻是要低很多的，表面看到的結果是不可信的。
同理，所有類似下面這樣的年金險宣傳，都是不足信的，倒不是說虛假宣傳，它只是單純從表面數字看起來確實很有吸引力，實際計算一下年化收益，又會被打回原形。
很多夥伴買年金險，都是被類似上面這一連串的錢所吸引的，說白了，都是衝著收益去的；
但保單的真實收益從這些數字是看不出來的，必須實打實的算；
同一個人買同一款年金險產品，僅僅是交費方式不同，收益可能就有很大差異，買不同年金險產品，差別可能就更大；
所以建議大家，買年金險，不論產品表面看起來有多麼的好，一定要結合自己的年齡、購買方式，親自動手算一算保單年化收益，以此判斷是否符合自己對收益的預期。
關於年金險收益的計算方法，我在《教你一個買年金險的必備技能》有很詳細的介紹，還不會計算的，可以去閱讀了解。
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對於剛剛算出的金瑞人生20的收益，部分夥伴可能有不同的意見，因為我算的僅僅是主險的收益，沒有考慮到萬能賬戶的二次增值收益。
的確如此，但是我認為年金險主險收益已經足以判斷一款年金險產品好不好了。
因為年金主險返還的錢，即使不放入萬能賬戶，我們拿去買其他理財產品一樣能實現二次增值；
並且金瑞人生20這款產品萬能賬戶的保底收益只有1.75%，實際結算利率根據市場整體水平變動，如果萬能賬戶的收益能達到5%，那在當時市場環境下，一樣會有5%收益的其他理財產品可以供我們選擇，就比如當下的市場情況。
如果說將來理財產品收益持續走低，那萬能賬戶的實際結算利率也會走低，除非整體利率低於1.75%，否則保底收益只有1.75%的萬能賬戶並沒有吸引力。
或者我們就拿同類產品來比較，也足以說明問題。
之前跟大家介紹的信泰如意享年金險（已下架），它也是主險+萬能賬戶，而它的主險收益投保十年後就有3.35%，最高能達到3.9%。
一款主險收益不高的年金險，肯定算不上優秀的產品。
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我在其他平臺同步年金險相關文章時，評論中會有一種反駁的觀點：
年金保險不能談收益，它的作用一是專款專用，二是財富傳承。
我們就假定這個觀點是對的，但這個觀點只能說明，要不要買年金險，不能看收益。
如果我們對“要不要買年金險”這個問題已經有了答案，已經決定要買年金險了，正在考慮該買哪一款呢？這時候該看什麼？
一定是看收益吧？！
同樣是年金險，A年金險能專款專用，能財富傳承，B年金險也能專款專用，也能財富傳承，那如果B的收益比A高很多，沒有理由不選B。
所以說，年金險的收益絕對是我們在挑選年金險產品時的首要考慮因素，而學會計算年金險的收益也就成了我們買年金險的一項必備技能。
關於年金險收益問題更多討論，可閱讀《對，買年金險不是為了收益的》。
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簡單總結：
今天文章其實很簡單，但寫著寫著又被我寫複雜了，現在總感覺一篇文章的字數寫少了是自己在偷懶一樣。
今天這篇文章最想讓大家知道下面這幾點：
1）購買年金險，同一款產品、同一被保人，僅僅是交費方式不同，收益可能就會有很大差別，所以買年金險前一定要結合自己的情況算算保單收益。
2）朋友圈的年金險宣傳文案都超級有吸引力，但是不是真的好，算算保單的年化收益最能說明問題。
3）一款主險收益不高的年金險產品，肯定算不上優秀的年金險，如果你不會算年金險總體收益，那就只算它的主險收益，也能說明問題。
4）買不買年金險不能考慮收益，但是評估具體哪一款年金險更值得買，收益絕對是首要考慮因素。
5）年金險收益的計算方法在這裡：《教你一個買年金險的必備技能》。
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