炒股為什麼那麼難

1 為什麼做交易的人95%是要被市場打敗出局

做趨勢的人多數死在震盪裡；

做盤整的人多數死在趨勢裡；

做短線的人多數死在暴拉里；

做方法的人多數死在執行裡；

靠主觀的人多數死在感覺裡；

靠消息的人多數死在新聞裡；

沒整死的就是勝利者。

交易是一個學習型的學校，它的最熱門專業——行為學

2 順勢為什麼這麼難

第一是因為你不相信趨勢，趨勢不是不存在，只是你不相信。

第二是因為你心裡總想著回調，害怕回調，不知道如何處理回調。

第三是因為你沒有一套順勢的規則。

順勢的本質就是跟隨；

要順勢就要等待趨勢明確，不要走在趨勢前面；

提前行動不是順勢，是想讓行情順你的想象；

要順勢就要放棄自己的想象，這樣才能跟隨行情實際交易。

正常的思維，正常的情感，正常的習慣都是不可能在市場成功的；

少數人成功的地方，必定是要超常的，總的有與眾不同的地方，不同的思維，方法和習慣。

對紀律執行的越是殘酷，成功的可能性就越高，不遵循潛在的規則，無強烈的紀律意識，無疑會被淘汰。

3 投資者賠錢的原因

根本原因：沒有正確的交易理念，沒有適合自己的交易系統，沒有執行交易計劃，靠預測想象交易，通常掙一點就平倉，賠了遲遲不止損，（止損很重要，留得青山在，不怕沒柴燒）掙小賠大，違背了成功的根本原則。

投資者常常是資金少，頭寸大急於掙錢，入市越頻繁，掙錢越困難。

追求完美，把自己當神仙，總想強頂或者搶底，那是不可能的，抓住趨勢的一段就足夠了。

股票上能照顧你的只有趨勢，如果趨勢不照顧你了，說明趨勢變了或者是你錯了。

所謂市場趨勢，就是由波峰加波谷依次上升或下降的方向所構成的上升、下降、橫向延伸三種形式。看多趨勢的人多，但是想到趨勢可能回調，而平倉或做反向操作，忽視趨勢的人更多。

大多數技術工具和系統在本質上都是順應趨勢的，其主要意圖在於追隨上升或下降的市場。

4 為什麼交易太多？為什麼滿倉操作？為什麼不想止損？

一切的一切都是因為：急於求成，想要僥倖成功。

止損可以控制風險，但是要成功最主要的還是在於做對正確的“持漲”。

做不到持漲，也就無法實現以小搏大，掙大賠小的原則。

大部分投資者都在做的是掙點就平，賠了等漲的交易習慣，這是不成功的根本原因。

打 開股市的密碼是什麼？是順勢，是時機，是止損，是資金管理？都不是。打開股市的密碼是執行簡單的規則，長期的嚴格的執行。再好的地圖不行動也無法把你帶到 目的地，再好的法律不執行也無法防止犯罪。股市成功的方法，規則，大部分投資者都知道，長期做到了，執行了就成功了。成功與失敗的分界不在於你知道多少， 在於你做到了多少。

5 在一個月內大賠50%以上的常是兩類人

第一類是交易特別少，一個月只做幾次，但是錯了不止損而死扛，最後大賠的。

第二類是交易特別多，一次賠得少，但是一直在持續的賠錢。當日的短線沒有多少空間，追求的就是成功的次數大於賠的次數；做不到這點就要重新尋找短線交易的方法了，急於掙回所賠的錢，急於交易，不按事實交易，常常賠的更多。

市 場上沒有秘密，成功的原則人人皆知，成功者堅持讓自己做到，失敗者順應自己的心理感受。比如，掙一點就想跑，生怕到手的錢又飛了；賠了總想著回調，常常是 掙小賠大，最終失敗。又比如，掙大錢的是做長線趨勢，可是大部分投資者感覺當日短線是最安全的，可以真的安全嗎？天天做當日短線，一週，一月，一年下來賬 戶上的資金是增加了，還是減少了？

常見的做股票的人，滿倉是亂用資金的權力和自由，趨勢也做，回調也做，所有的波動都要抓住，這是把交易的權力用到極限。做股票個人有了更大的空間和靈活性，反過來自我控制就成了最重要的成敗因素。

6 做股票有所放棄才有所得

放棄自己的想象、預測、多空看法，才能按技術規則和行情實際交易。

放棄逆勢做回調、搶頂；才能順勢而為。

放棄局部短小波動機會，才能抓到長線大趨勢機會。

放棄僥倖心理，才能按規則交易。

7 新手要過的5道關

換思維：來市場是為了掙錢沒錯，但是市場不是提款機，先想著如何控制風險少賠。

做止損：沒有人不知道止損，但犯錯的是沒有止損，把止損做到吃飯睡覺一樣輕鬆自然。

掙大賠小：不要掙一點就想跑，不要賠了不止損。掙的幅度是止損幅度三倍以上再交易。

交易系統：要開火車，先修鐵路。要做交易，先做系統。

交易習慣：大部分投資者失敗，不是不知道，是沒做到，把自己的理念和方法做成習慣。

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集合競價

集合競價就是指在每個交易日上午9:15——9:25，由投資者按照自己所能接受的心理價格自由地進行買賣申請，系統按照價格優先和時間有限的原則計算出最大成交量的價格。

值得注意的是，開盤前9:15——9:25這段時間又分為三個階段，每個時間段對應不同的操作要求。另外，深圳證券交易所的收盤價必須通過集合競價獲得。

集合競價的過程

如上圖，這6個申報產生了4種不同的價格，假設都以4種價格成交，因此可以算出這4種價格的總成交量。

可以看出，以9元的價格成交量有50手是其中成交量最大的，根據規則，系統會選取9元作為開盤價。

集合競價不能參與的情況：

1、經過職業操盤人長期的跟蹤和操作，上述的集合競價抓漲停方法的成功率在75-85%左右。

2、漲停過多的少參與，冷門少參與、ST堅決不參與。

3、強者恆強，跟強不跟弱!注意風險止損止盈控制。

在9：25分或9：30分。在成交量上會有一個手數。你可以通過這個就能選出當天的強勢股。之後在通過分時+DDE+拐點。就可以買到一個當天的強股。

注意

這裡需要注意的是，如果出現了成交量相同的不同價格，上交所則選取這兩個價格的中間價;深交所則選取離上日收盤價最近的價位。

集合競價的價格確定原則：

1、高於該價格的買入申報與低於該價格的賣出申報全部成交的價格。

2、與該價格相同的買方或賣方至少有一方全部成交的價格。

3、集合競價的所有交易以同一價格成交。

4、在“價格優先、時間優先”的基礎上，集合競價還要體現“量大優先”，即在符合上述條件的基礎上，撮合成交量最大的價格為開盤價，以體現“大多數”人的價格意願。

股票集合競價規則解讀

舉例1：開盤價的形成(集合競價後撮合成交價的形成)

比如某股票上一個交易日的收盤價為10元，在集合競價時，報入的申買單、申賣單如下表所示：

根據成交價格的確定原則，10.01元將成為該股當日的開盤價，即集合競價後所撮合的最終成交價。

從上表中我們看到，9.99元、10元、10.01元、10.02元、10.03元、10.04元這六個價格是買單和賣單共同覆蓋的價格，那麼為什麼最終撮合價是10.01元，而不是9.99元、10元或是10.02元呢?

因為撮合的成交價格要滿足三個條件，即(一)可實現最大成交量的價格;(二)高於該價格的買入申報與低於該價格的賣出申報全部成交的價格;(三)與該價格相同的買方或賣方至少有一方全部成交的價格。

10.01元的成交價格，可使買單中高於10.01元的6000股全部成交，賣單中高於10.01元7000股全部成交，10.01元的4000股買單全部成交，10.01元的6000股賣單成交3000股，總成交量為1萬股。(低於10.01元的買單和高於10.01元的賣單，以及未成交的3000股10.01元賣單將自動進入開盤後的連續競價)

如果成交價格為10元，則買單中高於10元的1萬股就無法全部成交;如果成交價格為10.02元，則賣單中低於10.02元的13000股就無法全部成交。

舉例2：競合競價時若出現兩個以上可撮合價格，上交所和深交所的不同選擇

如果該股是上交所上市的股票，則最終撮合的成交價為10.13元、10.14元、10.15元三個價格的中間價，即10.14元;如果該股是深交所上市的股票，則最終撮合的成交價為10.13元、10.14元、10.15元的中最接近上一個交易日10元收盤價的價格，即10.13元。則根據“(一)可實現最大成交量的價格;(二)高於該價格的買入申報與低於該價格的賣出申報全部成交的價格;(三)與該價格相同的買方或賣方至少有一方全部成交的價格。”這三個條件，可撮合的價格為10.13元、10.14元、10.15元。

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如何利用集合競價選強勢股

利用集合競價選強勢股參考一下兩個依據：一個是集合競價的高開程度，一個是成交量看有沒有巨量出現，同時配合基本面利好。

1. 高開的分類

1)高開 0-2%，這個程度的高開一般對於打板來講算不上高開，基本上參與價值不大;

2)高開 2%-4%，這屬於一種比較尋常的高開;

3)高開 4%-7%，這種情況就算的上比較強勢的高開了，是非常有參與價值的，這也是我們平時最常見到的高開;

4)高開>7%，這算是超強勢的高開了，一般都是個股有非常大的利好，或者是某個題材有非常重大的利好，還有一種可能就是強勢漲停板的次日開盤等

2. 巨量的定義

集合競價出現巨量的判斷依據是看流通盤市值和集合競價成交量的比例關係，一般情況下1億流通市值的成交在500手以上就算巨量，例如：

1)流通盤在 4 億~6 億之間，集合競價成交量在 2500 手以上;

2)流通盤在 6 億~10 億之間，集合競價成交量在 3000 手以上;

3)流通盤在 10億以上，集合競價成交量在 6000 手以上;

另外流通盤在70億以上都屬於大象級別的股票，一般情況不利用集合競價方法進行參與。

注：這個標準只是一個基本的參考標準，在具體到個股的操作中，要根據個股的日均成交以及個股的股性、價格和所處的位置做調整

3. 集合競價選漲停案例分析

1)高開在 2%-4%之間，符合巨量，今日大漲8.91%

天風證券為例，當前股市氛圍較好大盤出現持續上漲，個股屬於券商熱點板塊基本面呈現利好。配合集合競價符合強勢股要求，截止至當天14:00漲幅已達8.91%。

2)高開在 4%-7%之間，符合巨量，今日漲停。

新國都為例，當前股市氛圍較好大盤出現持續上漲，個股公佈業績快報現營業收入同比增長86.91%。基本面呈現利好，配合集合競價符合強勢股要求，截止至當天下午14:00漲幅已達8.91%。截止至當天14:00個股已強勢漲停。

3)高開 7%以上，符合巨量，今日漲停。

高升控股為例，雖然近期行情趨勢較好但高開 7%以上的個股都也是比較少見，顯示個股行情強勢。基本面受到工信部印發“超高清視頻產業發展行動計劃”利好，截止至14:00個股已強勢漲停。

集合競價四種股票形態最容易連續漲停

1、N字漲停股：

這種形態是指前期已經有1個漲停，其後縮量短暫回調幾日，然後再次放量漲停，股價創新高。回調天數越少，回調幅度越小，後期越看好。

回調的原因一般是前期突然漲停，股價有點遠離MA5，短暫回調以便修復偏離。所以看好MA5的支撐就很關鍵了。或者前期漲停僅是主力的一個試盤行為，後期才是真正啟動。

買點(第2個漲停盤中)：

A、突破前一漲停價時;B、突破回調日的最高價時;C、第2個漲停價。

該股非常經典了，連續幾天都是漲停回調再漲停。

2、長上影后漲停股：

這種形態一般出現在上漲途中，早盤放量上攻，尾盤逐級回落，收一個長上影的倒錘頭。該形態不分陽錘或陰錘。該形態如果是剛上市的新股，後期也應看高一線。

剛開始上漲不久的階段底部區域的倒錘頭，有仙人指路的味道，是向上試盤動作，後期往往會走好，最好在5日線以上形成跳空缺口。

次日最理想的走勢：承接昨日尾盤走勢，小幅低開，然後快速走高，陽包陰。如果長上影直指到了漲停位就非常好(敢讓你在漲停價出局，夠哥們了吧)，次日如果捲土重來，突破頭日高點後漲停的概率非常大。

該形態應與連續大漲後頂部區域的倒錘頭區別開來，後者應重點回避，是避雷針，說明拋壓沉重。

買點：

A、放量突破頭日最高價位時，也是比較安全的介入點;

B、漲停價位。最好是次日就反身漲停的，如果時隔多日後才漲停，時機就差了。

均線多頭，MA5支撐良好。

3、放量假大陰後漲停股：這種形態是指大幅放量高開低走股，實體收一根陰線(實體越大越好)，實際漲幅在3%左右。最好在5日線上方形成跳空缺口。最好是多日來的首次放量，量比在3倍以上。

次日最理想的走勢：直接高開高走，讓昨日尾盤賣出的人踏空，日線形態也要理想。

該形態一般也是出現在上升過程中。該形態不是指頂部區域的烏雲蓋頂、穿頭破腳等形態，大家要注意區分。

買點和上者類似。

連續幾天如此，第一陰首次放量。

4、先跌停再漲停股：這種形態是指頭日因各種原因跌停，次日再反身漲停的個股。

跌停原因一般是大盤暴跌或個股利空，或者因漲勢過急，有回抽MA5的要求。

買點：漲停價。

連續漲停，漲勢過急時回調，未破MA5。

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在交易環境下，成功屬於一種特別的人：他必須能夠在混亂和不確定的氛圍下堅持，並且絕對不能因為失敗而輕易感到失望，也不能因為成功而洋洋得意或自吹自擂。

要成為優秀的交易員或投資者，需要超脫許多常人的正常思維和情緒，絕對的獨立思考和決策，並且不以成功而喜、不以失敗而悲，始終堅持。

投資不是科學，必須接受不可預測和不確定性；以及投資者既不讓情緒影響自己的操作，也不讓事後的經驗讓自己失去對最初體系的堅持；還有就是對概率的看法，我們都認為概率只適用於已知結果、並且重複的事件，賭博是，但市場和投資不是，因為結果未知、而且不重複。

有些人會說，結果就是盈虧，市場就是漲跌的重複，難道這些不是已知和重複嗎？當然不是，這些都是表面，不是事情的根本，即使盈虧也有多少之分，區別極大，而市場表面的重複之下是在根本上、在細節上永遠不同，“我們不能兩次踏進同一條河流”，赫拉克利特的這句話對於金融市場而言是非常正確的。

當超越了這些交易或投資的問題之後，交易或者投資到了最後會非常簡單，交易員或投資者不再像最初的時候那樣追求創新、追求各種各樣的方法，而是最後找到了最適合自己性格的、最適合自己的思想的交易方式或投資方式，然後長期的堅持、用心的重複，幾十年如一日，正是在這樣的堅持和重複中，他們才由一個優秀的投資者成長為了投資大師。這也是我的追求，從複雜的思考中找到最簡單有效的方式，從繁複的投資工具中回到最初的根本，從多種盈利方式中找到最適合自己性格和思想的方式，然後用幾十年去堅持，我無法成為大師，但我將以大師的標準來要求自己。

厭倦源於過度求新。

滿足來自用心重複，和從常見事物的細微變化中發現無窮無盡的豐富內涵。

由於市場過於混亂無序，無法找到一般規律，過度分析和勉強預測無異於緣木求魚，因此，接受市場是無法預測的這一事實，是建立心理優勢的第一步。

要記住，完美的交易者並不存在。你無法戰勝自己，你的弱點將會伴你終生。但是，接受自己的弱點，卻可以讓你更加靈活機變，有效降低犯錯誤的成本。

賺錢之外，尋找一個適合自己個性的交易動機，瞭解是什麼因素激勵你去做交易員，每天試著做得更好同時享受這一過程，可以幫助你提升業績和保持長期贏利。

交易風險與持有交易倉位的時間成正比，因此控制風險的最好辦法，就是控制交易時間。永遠不要因為價格低就買，而價格高就賣；永遠不要在虧損的時候加倉。

正確認識成功，成功產生的自滿情緒會將真實的情況矇騙。你贏得越多，自我感覺越好，自負感愈發膨脹。成功的喜悅是賭徒的麻醉劑。在很多時候，賭徒一旦因盈利而激動，虧損就會隨之而來。能夠有足夠資本和正常心態開始每一天的交易，就是成功。

交易順利時不要過度激動，不順時也不要太沮喪。正確認識對錯，不要以結果論英雄。有時你做對了，仍然賠錢；有時你做錯了，卻能賺錢。正確的做法不能保證成功，錯誤的做法卻最終讓你失敗。

交易贏家的3個心理優勢

(1)、最佳表現：可以通過仔細監控自己的投資行為和緩解可能妨礙其交易表現的潛在問題而受益。例如，消除壓力、人際衝突或不良情緒等潛在障礙，可以改善你的表現。每個人都在一定程度上經歷過這些問題，通過自我意識和特定的認知行為策略，你可以把握這些問題並防止它們干擾交易。

(2)、無意識動機與個性：並非所有交易員都有潛在的、影響其交易行為的無意識動機，但有些交易員的確有，應該瞭解這些無意識動機可能的表現形式。如果你認為自己有相同的情況，那麼就應該做進一步的研究。如果你認為自己沒有這種情況，那當然更好。

(3)、行為金融學：認知和社會心理實驗研究表明，人類過於自信、厭惡風險、在做決定時表現出非理性。所有交易員在做決定時都不同程度地傾向於決策偏誤和非理性思考。

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