（1.01）365=37.7834
（0.99）365=0.0255
相信很多人都看見過這兩個算式，很多作者都拿這個公式作為成功或者成長的有力證據進行舉例，說明每天進步一點點，堅持下來成長是巨大的；每天鬆懈一點點，堅持下來退步也是顯而易見。
只能說這兩個等式與每天進步一點點這碗毒雞湯相當契合，相當有證明力。但是隻要是正常人，沒有人能夠吻合這種成長模式，因為成長或者鬆懈都不是呈線性發展的，應該是如下圖所示，成長有波峰，有波谷，偶有大幅震動（或上或下），更多的是細水長流式的緩慢成長。。。。。。
引出這個例子，我不是為了說明成長或者進步的重要性，從另外一個角度看，證明了複利的巨大威力，財富抑或是金錢的時間價值凸顯。
複利是什麼？
複利(Compound Interest),是指在計算利息時，某一計息週期的利息是由本金加上先前週期所積累利息總額來計算的計息方式，也即通常所說的"利說利"，"利滾利"。
財富或者資金是有時間價值的，2019年的1萬塊錢和2020年的1萬塊錢可能你感覺不到區別，但是2010年的1萬塊錢和2020年的1萬塊錢區別就相當明顯了，購買力區別巨大。
這麼來看，財富或者資金的時間價值應該是很容易理解的，關聯著通貨膨脹率和資金的機會成本（就是用於投資的最高收益率），但是財富的時間成本你真的理解透徹麼？
下面舉兩個例子拓展一下思維，看看大家是否都能深入掌握運用。
房貸
一般人在買房時，都會選擇貸款方式，這樣就涉及到一些重要選擇，應該選擇等額本金還款，還是選擇等額本息還款？還款期選擇15年、20年還是30年？
關於兩種還款方式的利弊，相信銷售顧問都會給你一個詳細的說明，簡單來說，等額本金前期還款額高，最終支付利息較少；等額本息在還款期內保持不變，但是支付利息總額較高。至於還款期限，更多的受到個人收入水平的限制。
在這裡我不探討到底哪種方式更優，僅從資金的時間成本這個角度加以拓展。
有人說，房貸是普通人從銀行渠道獲得大額貸款資金的唯一有效渠道，應該好好利用。這個觀點就是契合了時間價值的概念。
先說結論：房貸還款期能選30年就不要選20年；
還款方式選擇等額本息更優。
舉例來說，目前房貸基準利率為4.9%，商業貸款一般在此基礎上都有一定上浮，為簡單起見，假設小張資質較優，最終貸款利率為5%。這樣相當於從銀行獲得了利率為5%的一筆大額貸款，如果不貸款，少支付的本金部分可以用於投資，只要投資產品的收益率高於5%（即貸款利率），對於小張來說就是划算的，相當於低成本利用銀行資金實現財富增值。
等額本金付款方式實質上與普通人收入增加的路徑是背離的，一般來說，普通人收入是隨著年齡增長逐步增加的，還款壓力在初期較大，後期隨著收入增加逐步降低，而等額本金還款金額是逐步減少的，恰好與收入趨勢背離。
更直觀一點考慮，對於月收入1萬元的購房人來說，現在每月5000元的房貸支出壓力非常大，但是30年後呢？30年後月還款還是5000元，但是換算成現在的水平（以年度利率5%折現），僅有1150元，相對於月度1萬元的收入來講就不算什麼了。
那麼，如果有工資之外的大額收入，提前還款是否合適？
結論想必大家已經想到了：肯定是不合適。很多人選擇提前還部分或者全部本金是沒考慮到財富的時間價值，僅僅為了少還利息，是非常不划算的。
早幾年，可能會有人給你支招：有大額額外收入提前還貸，還不如用這筆錢再支付首付買另外一套房子，錢存到房子上面還可以獲得更多增值收益。
但現在再加槓桿買房，風險收益比就不划算了，但是用大額收入投資獲取年化超過5%的收益率應該不算很難，比提前還款交給銀行更優。
兩全保險
很多人都有被保險業務員“騷擾”的經歷，有一類保險，經常被保險業務員推銷利用，那就是：兩全保險。
先從百度百科上看一下定義：兩全保險是一類保險，外文名是Endowment Insurance，又稱生死合險，是指被保險人在保險合同約定的保險期間內死亡，或在保險期間屆滿仍生存時，保險人按照保險合同約定均應承擔給付保險金責任的人壽保險。
典型的兩全保險就是保險期內出現保險事故（如身故或者重疾）按照合同給與賠付，保險期內未出現保險事故，保單有效期結束後（仍生存或者健康）返還已繳保費（100%或者120%等比例）。
乍一看，兩全保險是這麼完美的保險，一方面享有相應保障，另一方面保障結束後還能拿回自己已交的所有費用，辣麼Perfect！事實果真如此嗎？
考慮資金的時間成本之後，我們再來判斷一下。從中國平安官網上找了一個兩全保險的實例，平安非常貼心的有詳細說明，具體如下：
這個是典型的兩全保險（意外險搭載生存保險），30歲投保，年交保費3165元，交費10年，保至60歲，如果60歲仍生存，能夠獲得已繳保費130%的返還，即41145元。
考慮資金的時間價值，我們測算一下60歲時返還的保費現在值多少？
以年利率5%測算，現值為9520元
以年利率8%測算，現值為4089元
以年利率10%測算，現值為2358元
這麼來看，兩全保險是否還有辣麼完美嗎？是不是豁然開朗了。
我們再對比一下消費型的意外險，選擇同類保障金額但是無返還的意外險，一年期的保費大致在500-800元左右，不考慮其他因素，選擇一年期意外險，交費30年，全部繳費僅15000-24000元，相較兩全保險性價比明顯。
因此，給大家一個建議，保險最好購買消費型的，千萬別買兩全保險，否則自己被坑了還樂呵呵的。
以上，從兩個示例分析了財富的時間價值這個概念，希望對你有所啟發。
當然觀點僅僅代表個人意見，不一定正確，請各位予以思考。
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