在股市博弈過程中，許多人往往都有這樣經歷：依據“晦澀難懂”的股票研究、分析方法，選擇買入股票，往往不會成功。股市中的“研究”一詞，實際上就 是製造大量看不懂而且又毫無用處的東西，自認為研究上了水平，自己成了行家、專家，並依此選擇股票，大膽購買，沒想到根本不是你想像的那樣，買入後雖然有 小幅上漲但很快就大幅下跌。你“割肉”出局，卻又開始上升，當你又想挽回之前的損失再追進去，好像有人成心與你過不去一樣，開始走低。更使你氣惱的是，當 你準備再次斬倉賣出時，你的電腦又突然“死機”，結果未能賣出，把你死死套牢。事後證明，你選擇的那些股票走勢完全相反，不僅不是強勢品種，反而是最弱的 一些。
因此這種“多磨”，當然從另一個方面也許又預示了你在股票市場所依據的選股方法根本沒學懂，即便學懂了也並不適合你，或者介入的時機 根本不對。而如果介入的時機成熟，大趨勢向上，何愁你選擇的股票不漲，這種情形下，自會感覺選股方法正確而簡單，也就不會讓你連連斬倉割肉甚至套牢了。
“晚食以當肉，安步以當車，無罪以當貴，清靜貞正以自虞。”
其實，人世間未必富貴才算幸福，幸福只是人自身感受出來的，其實質是人的身心與自然和諧的體現。可是，不少人為自己的俗世所求未得而擾得心智煩亂，而一旦願望實現，又會產生新的欲求，貪慾永無止境。人今生今世也就在為這一無窮無盡的貪慾而奔波勞碌。天地滋養眾生，何嘗要降憂患於人世，只是人們自己要將這永遠解脫不了的枷鎖套到自己的身上。
魚在水中能優哉遊哉地遊動，這是因為它不像人除了飲食之外還常為外物引誘而陷於無窮的苦惱之中。“忽見故園春色好，飛飛蜂蝶鬧芳妍。”當我們急流勇進之後，就會發現愉快的知足生活更能尋覓到生命的真諦。
在股市上，人們為行情的狂升而歡欣雀躍，而行情一旦急流直下又怨聲載道。股市是一個永遠無休止追求“貪慾”的場所，股市上的人“貪慾”往往都較強，有的不幸被套牢而整日怨天尤人，有的坐失一段行情而捶胸頓足。其實，保持平常之心，知足常樂，這才是股市上的常勝將軍。
遠足於郊野之外，結屋於雲霞之中，棲身於山野清泉之間，獨釣於小溪之畔；孤枕夢醒，與野老山翁相聚，與小孩嬉戲，與野鶴為伴，不再談論人間的興衰成敗，這正是天地之間的真情趣。
在世俗的人生旅途上，人們為謀取功名利祿而費盡了心力，得隴而望蜀，一生奔波勞碌，簡直是被套上了一把無形的枷鎖，但到頭來仍一無所獲地離去。其實，功名利祿猶如過眼煙雲，既來之，則安之，不可強求，要以一顆平常之心待之。生命的真諦並不是以人的成功論得失。
股市中人對股市就如謀取功名利祿那樣如痴如醉而竭盡了心智，其實股市上的得與失猶如鏡中花、水中月，如果對得與失過於計較，就會同對功名利祿過於強求那樣最終反受其害。
散戶如何跟莊走
有莊的股票是個寶，無莊的股票像根草”，在中國市場中，買莊股，跟莊走，才可以在市場中獲勝，在市場中做到攻無不克、戰無不勝。有人說，莊家與散戶是不共戴天的敵人，在資金守恆的市場，莊家賺到的就是從散戶口袋中拿走的；有人說，莊家與散戶是相互利用的朋友，我國股市還沒發展到依靠股票的內在價值作長期投資賺取回報的階段，跟隨莊家的拉抬股價，能獲得豐厚的報酬。這些說法都有道理，散戶做股票看莊家，莊家其實也在看散戶。
在具體的操作過程中，莊家的買賣行為由於對敲等原因，對散戶有一定欺騙性，而散戶的買賣行為莊家卻瞭如指掌，這就是一種不對稱性。散戶必須在價值判斷、行情判斷、獲利目標等方面形成自己的方略，並以不變應萬變才能從根本上打破這種不對稱性。
廣大散戶是不是就無法跟莊了？我們來看博奕論中有一個“智豬博弈”模型：
豬圈裡有兩頭豬，一頭大豬，一頭小豬。豬圈的一邊有個踏板，每踩一下踏板，在遠離踏板的豬圈的另一邊的投食口就會落下少量的食物。如果有一隻豬去踩踏板，另一隻豬就有機會搶先吃到另一邊落下的食物。當小豬踩動踏板時，大豬會在小豬跑到食槽之前吃光所有的食物；若是大豬踩動了踏板，則還有機會在小豬吃完落下的食物之前跑到食槽，爭吃自己的勞動成果。 現在問："兩隻豬各會採取什麼策略？" 答案是：小豬隻能是等在食槽邊，而讓大豬不知疲倦地奔忙於踏板和食槽之間。
在這個模型中，有一條規則：豬越小越容易餓死。
這其中的“大豬”就是股票市場中的“莊家”，而“散戶”就是其中的“小豬”。在這個遊戲中，散戶不要妄想去踩動踏板，那是莊家的專利，散戶能做的，就是瞄準時機，耐心等待在食槽邊。所謂“識時務者為俊傑”，散戶順勢而為，投機吃差價才會有更多的機會賺到錢。於是，這個遊戲可以轉變為，莊家們充分發揮自身優勢，發掘或“製造”出一些具有增長前景的股票，散戶則借勢哄抬股價，或者乾脆順風搭車，雙方實現雙贏。散戶難以戰勝莊家，但可以從莊家的盛宴中分得一杯羹。散戶與莊家實力懸殊，這是一場業餘選手和職業選手的比賽。莊家單憑這些優勢並不能奈何散戶,因為股市不是強買強賣的市場。莊家的勝利完全建立在散戶錯誤判斷之上。散戶若想“吃定莊家”，首先要在心理上戰勝自己，注意“四心”。
一戒貪心和懼心。趨利避害是人的本能，隨之而來的是貪婪和恐懼。莊家盤踞在主動的位置，坐壅天時地利，他們把握散戶的一切弱點，按照預謀，有步驟地營造出各種各樣的市場假象，使散戶歷經無所適從、滿懷希望、心灰意冷等心理折磨，判斷脫離常軌，最終，趨利發展為貪婪，避害演化為恐懼。貪婪使散戶在不應持有股票時買進，恐懼使散戶在應該買進或持有時拋售，不知不覺地進入追漲殺跌的誤區，莊家則在這一片混亂之中坐收漁翁之利。散戶跟莊中切忌貪婪與恐懼。
二要有恆心。因為莊家做莊是個較長的過程，要樹立放長線釣大魚的理念；
三是要有信心，不管莊家如何打壓震倉，上下洗盤，任憑風浪起，都要穩坐釣魚船，不要被震出局。
若這“四心”都做到了，散戶也能分得莊家的一杯羹了。當然，要完全“吃定莊家”，還不是那麼容易。在市場中，散戶與莊家的理想狀態是“雙贏”。
股價經過持續下跌的低位區，出現成交量增加股價企穩現象，此時一般成交量的陽柱線明顯多於陰柱，凸凹量差比較明顯，說明底部在積聚上漲動力、有主力在進貨，此為中線轉陽信號，可以適量買進持股待漲。有時在上升趨勢中途也會出現“量增價平”，則說明股價上行暫時受挫，只要上升趨勢未破，一般整理後仍會有行情。
在金融投機交易的世界裡，很多交易員都會面臨一個很糾結的問題：到底是趨勢導致了價格的漲跌？還是說價格的漲跌形成了趨勢？
更或者說，所謂的趨勢只是存在於小時間框架之內，在相對大的時間框架內沒有趨勢只有輪迴，並且是規律的週期性輪迴，因此，從這個層面上來講，對於價格和趨勢的研究就不能脫離時間週期的框架去討論。
在 市場的實際運行中，價格不會脫離時間，時間沒有盡頭也就意味著價格沒有盡頭，一個小週期的趨勢可能是一個大週期內的調整，一個大週期內的調整有可能是一個 更大週期內的趨勢，開始就是結束，結束就是開始，就想人類無法尋找到宇宙的邊緣一樣，而一味的追求某一個時間節點的趨勢本身很容易陷入誤區裡。
遺忘，或者說忽略時間週期框架是很多交易員犯的經常性錯誤，每個人都希望跟上市場的節奏，抓住一波難得的大趨勢，但是趨勢往往不在價格波動裡，而是在時間裡。
時 間是最能考驗一個交易員能力的準繩，沒有倉位的時間裡能否耐得住寂寞等待自己看得到的機會，持有倉位的時間裡能否經得住落袋為安的誘惑等待市場給出信號， 這是每一個交易員都會面臨的問題，其實，大部分人可以在某一段時間內保持良好的交易心態，但是隻有少部分人可以在大部分的時間裡一直保持良好的交易心態， 就像做一件好事很容易，一直做好事很難，一次交易保持良好的交易心態很容易，每次都保持良好的交易心態很難。
所有的交易框架都不能脫離時間框架而存在，離開時間框架去尋找交易機會也沒有意義，比如說對於止損，止損一方面造成了事實上的虧損，另一方面適時適度的止損是必不可少的？那麼什麼是適時適度的止損？
首 先，止損條件應該跟開倉條件在同一個時間週期框架內，5分鐘設置開倉，日線設置止損不是說一定是錯的，但是這樣往往會造成頭重腳輕，你可以由5分鐘週期開 始，30分鐘，60分鐘一直到日線月線去從小週期到大週期的確認有哪幾個時間週期的方向是重合的，並以此作為開倉的依據，但是如果把請記住不要把止損設置 在你能夠把握的時間週期之外，甚至可以通過不同週期的矛盾性方向來做反向推理。
投資訣竅 巧妙對沖掉你的恐懼和貪婪
在大起大落的股票市場中，有一群投資者具備超人的談定心態，他們不管市場如何頻繁震盪，不管市場如何大起大落，他們總是穩坐釣魚臺，令人起敬的是在他們手裡總是會抓住大牛股。這群人就是價值投資者，掌門人是美國股神巴菲特。其實在這個股市裡，也只有靠耐心才能守出大牛股。
我在價值投資的路上邊摸索便前進，而且在其中收益匪淺！長期投資才是價值投資者成功的最重要關鍵，如果你的股票剛剛浮頭就被你給"一刀割了"，如何能夠守到大牛股？其實這也是恐懼心裡所然，投資者總害怕到手的利潤沒了。這裡有一個簡單策略可以應對這種割秧苗的行為：應用末位淘汰法，每次減倉就減掉那漲幅落後的，一定要留住漲幅排在一二名的股票，當主力吃飽喝足的股票不太容易跌回去。
在投資中對你影響最大的就是恐懼和貪婪的心態。巴菲特說：“在別人貪婪時要恐懼，在別人恐懼時要貪婪。”這說起來很容易但是做起來太難太難了。大家都知道索羅斯擅長對沖，他是通過對沖掉風險而留下來利潤，而長線投資的訣竅就是要對沖掉恐懼和貪婪你才能留下耐心與堅定。
那要如何對沖貪婪和恐懼呢？其實還是資金管理的課題。很多初涉價值投資的朋友開始對下跌感興趣了，沒錯，要在下跌中貪婪，可是一下子貪杯過多，滿倉了，結果後面更低的好機會只能看著它們悄悄溜走了；而在上漲中別人不是很貪婪嗎?你要恐懼了，結果你只賺了很少利潤就全部賣掉，錯了過後面的大行情了。
要巧妙對沖掉貪婪和恐懼，最重要的就是要做好投資計劃，下跌的恐懼出現你就用每月買進策略剋制住你要想衝動買進的貪婪之念，以免滿倉；相反，當市場大漲，別人都在貪婪買進的時候，你要有減倉的計劃，你要制定你的現金比率，並自覺控制現金達到你的比率就行，這樣就對沖掉了你擔心利潤被抹殺的恐懼之心，避免了踏空。
真正能夠實現盈利最大化的方法就是長期投資，從熊市低迷買進堅持到牛市瘋狂，堅持就是勝利。在這個過程中你就必須保持你有一定的現金儲備，現金正好可以不斷的優化你的投資組合。我呢？把現金比率控制在30%左右，這樣就避免了由於看到別人在貪婪而自己因恐懼而賣出了太多的籌碼。我們的真正目的是要堅持長線投資的路線，從熊市低迷買進堅持到牛市瘋狂賣出，你想不贏都難了。
當你對沖掉了貪婪和恐懼，你留下的就是很冷靜很鎮定的心態，你做到了看多不滿倉，看空不空倉。當中期反彈到來，你賣出部分股票，留足三成現金，等待下一輪下跌你又會找到比您組合裡更好的品種。就這樣把握住每年一到兩次中期反彈，再來個末位淘汰，減倉賣出最差的股票，下跌逐步買進最好的品種，如此輪流循環，好股票不斷的進入了你的手中，你的組合越來越強大了。
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