最近发现，多个平台上的长期保险理财产品都下架了，现在买保险理财可以更安心，还有更高的收益选择。
Part.1
在腾讯理财通、蚂蚁财富、京东金融等第三方理财平台上，我们可以留意到【理财】版块里会有一项保险产品,多归类为“定期理财”或“稳健理财”。
保险理财产品主要是养老保障产品、分红险、万能险和投连险四类，后三类大都在【理财】版块中下架了。
而养老保障产品准确来说是短期储蓄型的个人养老保障管理产品。它们是根据中国银保监会《养老保障管理业务管理办法》（简称73号文）发行的养老保障管理产品，没有保险保障功能，没有犹豫期，主要侧重于储蓄功能而不是风险保障功能。
因为是保险公司（平安养老、太平养老、中国人寿养老、长江养老、泰康养老、安邦养老、新华养老、中国人民养老8家保险公司和建信养老金1家养老金管理公司，共9家）开发的产品，所以打上了“保险”的标签。
Part.2
保险理财的风险不高，中等偏下，受中国银保监会的监管，主要投向固收类及流动性资产，收益稳健，短期的一般不会出现亏损情况，就像货币基金那样，虽然也不是保本的产品，但基本上不会亏，所以被归类到“稳健理财”中。
不过要提醒大家的是，保险理财产品的期限类型比较多，分活期和定期两类，定期不可提前赎回，起步门槛最低是1000元，多多的建议是可以买活期和短期（一年以内）的低门槛产品。
早前还有不少超过一年的中长期的产品（分红险、万能险和投资连结险），容易和个人养老保障管理产品混淆，现在大都下架了。
因为中长期的保险理财产品还有一个保障功能，准确来说属于理财保险，应归类到【保险】版块，也就是说你给自己买了一份保险，附加一个投资账户。
由于是千人一面的“保险”，远远不能实现对个人保障的精准需求，如果提前退保就会有损失。
比如苏宁金融-理财-稳健理财中就有一款这样的产品，近1年历史年化收益率是蛮高的，但保障期间是5年，产品说明如下：
有“犹豫期”和允许退保，这是一款投资连结险，和个人养老保障管理产品不同，一般我是不建议购买的。
这类产品的风险就主要是退保会有损失，如果不提前退出，问题倒不大。
Part.3
个人养老保障管理产品的收益比较高，安全性也好，我个人是挺喜欢的。
活期7日年化收益3%左右，比货币基金高，灵活性也很好；
定期7日年化收益5%左右，可提前锁定高收益，稳定性也很好。
最近微信理财通多了一些净值型产品，收益率高达7%，有点不一样，必须得说一下——
标签“七日年化”的产品是以摊余成本法计算收益的，收益曲线图如下，可以看到非常平稳，即使B点比A点低，在A点买入B点卖出，收益都是正的，好比一年前4%买入余额宝，现在2.6%全都卖出，每一天都是有钱落袋、不会亏损的。
而“净值化”产品收益随着净值波动而波动，曲线如下，D点比C点低，如果在C点买入D点卖出则会亏损，如果在E点卖出，则是盈利的。
虽然有亏损的风险、收益也不明确，不过个人养老保障管理产品的投资去向比较稳健，从中长期来看，曲线是向上的，收益就非常可观了，模式和我们炒股、买基金差不多。
往往收益与风险是成正比的，“净值化”产品比“七日年化”的风险高，但收益区间也会大一些，比如上图的泰康养老汇选悦泰活期理财“近六月年化净值增长”为5.20%，就相当于年化收益率10.4%！比其标注的7.39%还高！
不过历史年化不代表以后，未来能否保持这样高的收益率还得根据市场行情、保险公司投资去向等来定，投资失误最终亏损也是可能的，所以保守一些的朋友就要谨慎了。
而根据监管要求，“七日年化”型的产品将会慢慢消失，未来都会向“净值化”转变。官方的说法是：
产品收益以净值的形式公布，能够更为准确、真实、及时地反映资产价值与实际运作情况。因为摊余成本私底下其实是基金公司/保险公司给的刚兑，不符合金融系统稳定性和大势所趋啊！所以货币基金、保险理财都在逐步向“净值”化转变啦！
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