小马读财
近日，人人贷发布2019年年度报告，报告显示，2019年平台成交金额231.56亿元，年度人均出借金额10.21万元，平均出借期限12.46月。2019年平台单笔借款金额在10万元以下的占比为65%，借款期限主要集中在25~36个月。
那么，通过这份报告，我们能看到什么呢？人人贷的风险大吗？
【能看出什么信息？】
从小马读财的角度，能从这份报告中概括出两个信息：
1、看不出经营状况。报告中有成交总金额，人均借款、出借期限等数据，大部分是不痛不痒的数据或者跟合规有关，在官网上甚至还有更细的数据，比如出借人的年龄、性别、省份等，但这些数据不能反映经营状况，我们不知道人人贷的成本是多少，去年利润又是多少；
2、看不出安全状况。报告措辞以正面为主，但我们不知道资金的具体去向，所以不会给投资者真正的安全感。
【应该公布哪些数据？】
那对投资者来说，什么数据才是最重要的呢？
答案是能让投资者自己把控资产的数据最重要。透明是理财的核心，要让投资者了解到钱变成了什么，钱如何生钱的；要让投资者知道钱怎么花出去和钱怎么收回来的全过程，这需要专业金融机构托管或者银行流水。
比如之前说到的上市企业你我贷，就很好的披露了各种经营信息，包括资产负债、损益、现金流量等内容，这也是很多平台应该像其学习的地方。从某种意义上说，上市P2P平台会更加透明，因为它们必须公布三大表。
【所提示的风险】
很多投资者问人人贷到底怎么样，现在适合投资吗？在这里，小马读财给出三个观点：
1、最重要的信息，人人贷还想继续经营P2P，如果不想继续经营，赖得发报告；
2、年报是给投资人看的，没有实质内容，以安抚维稳为主；
3、风险提示：网贷行业在2020年注定不平静，根据墨菲定律，请大家注意投资风险。
另外，还有人问我们为什么不做P2P评测和预警了，因为没有必要了，整个行业都要被预警。
【总结】
最后我们得出结论，人人贷的年度报告没有实质性的信息披露，作用只是安抚维稳小白投资者。对投资者来说，能把控资产的数据才是最重要的。
以上内容仅代表小马读财观点，并非标准答案，小马读财也不提供标准答案，如有质疑欢迎提出，我们欢迎高质量的不同声音与我们共同探讨与进步。
