用户97075963568
国家实施LPR的目的主要是配合“房子是用来住的，不是用来炒的”这一基本思路。
我们先看下下之前实施基准利率的弊端。
之前我国一直只有一个贷款基准利率，我们知道，无论是企业贷款、个人消费贷生意贷亦或是个人房产商业贷款都与贷款基准利率挂钩，或者在这个基础上上浮一定比例，或者下浮一定比例。贷款基准利率是所有贷款业务的“锚”。
但是只有一个贷款利率弊端是显而易见的。首先，当贷款基准利率下调时，市场上资金增多，这部分资金一部分确实流向了实体行业、股市，但是另一部分流向了房地产市场，这部分资金直接为炒房加了杠杆，为炒房客提供了便利。
为了抑制炒房投资，LPR应运而生。
LPR是如何调控房产市场的？
LPR分为一年期利率和五年期利率，企业贷款属于短期贷款，利率参考一年期LPR，而房贷属于5年期-30年期的长期贷款，利率自然参照5年期LPR。
这样划分后，即使一年期LPR利率下跌，资金也无法流向房地产市场，同样，当炒房又盛行起来时，为了抑制炒房行为，央行可以适时提高5年期LPR，给产房客增加资金成本。
为了便于理解我举个例子:
现在5年期的LPR是4.75%，假设2021年时，炒房又开始盛行，这时央行可以提高5年期LPR，比如将LPR提高到9.5%，这就增加了炒房客一倍的资金成本，因为融资成本增加，炒房显然就行不通了。除非炒房客不用银行资金，全款买房！
有多少国家在住房领域实施LPR？
目前，欧洲大部分国家、美国、日本，包括中国香港都在住房领域实施LPR。但是他们的LPR是“单轨道”制，我国采取的1年期LPR和5年期LPR分开的双轨制。从这一点也可验证，我国LPR主要目的就是调控楼市。
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中年老刘聊财经
LPR的目的是为了定向降息。
以前没有lpr的时候，利率一降，钱就会流向房地产，这是国家不希望看到的，因为降息的目的是为了给企业创造一个低利率的融资环境，为了让企业更好的发展。但是，每次降息都会事与愿违，因为我国经济在高速增长，所以实际利率并不高，我们现在看到的五点几的利率，只是名义利率，如果考虑通货膨胀，那么实际利率要低很多。
为了解决这个尴尬局面，lpr应运而生。lpr的公式为银行报价+银行加点+政府加点。对于比较优秀的企业或者高新技术企业，银行和政府都会加点比较少，这样就可以拿到低息贷款。不是很优质的企业，比如给房企的贷款，利率加点就会比较高。这样一来，就会避免每次降息钱都会流向房地产这种情况。
说白了，lpr就是货币放水的时候，控制水的流向的工具。
目前欧洲美国日本等国家和地区早已实施很多年了，但是并不是特意在住房领域实施。我们的lpr与他们不同，目前我们采取一年期和五年期两种lpr，我们称其为双轨制，目的就是控制房贷利率。
景玉镖局
lpl出台的目的是区分企业贷款和住房贷款。
以前我们只有一个基准利率，就是4.9%那个基准利率。不管是住房贷款，还是企业去银行贷款，都是以这个基准利率上浮或者是下调。
同一个利率的缺点是，如果降息的话水进入企业，也进入了炒房市场。
现在我们转化成lpr了，并把lpr分成两种，一种是一年期lpr，一种是五年期lpr。一年期lpr对应的是企业贷款的利率。五年期lpr对应的是房贷的利率。
这个出台的大背景是房住不炒，所以对房贷要有一定的限制，但是又要支持实体经济。就想了个办法，把这两个贷款的利率分开来算。这样的话就可以给实体经济降息，可以给房贷少降一点了。
这一年时间里，一年期lpr降低了0.2%。而五年期lbr只降低了0.1%。可以看出来降息还是更针对企业贷款的，给企业多降一点。给房贷少降一点，防止大水漫灌热钱进入炒房市场。
如果热钱再进入炒房，把我们的房价再炒起来。那不仅对民生是一个打击，对经济更是一个打击。
所以采用把lpr分成两种的方式，既支持了企业贷款，又对房贷进行了一定的打压。未来如果需要支持房贷市场，那么也可以把五年期lpr降的更多一点。比较灵活。
有很多个国家和地区采取了这种方式，比如美国日本。还有我们的香港也是这种方式。
莫水宏观经济
可以这么理解吗？假设货币贬值，工资上涨，房贷随着工资上涨，现在工资6000，房贷3000，10年后，工资2万，房贷需要还款10000
天生痞子气的小土匪
固定利率就是把将来的通胀固定住，你想啊，十年前的一万和现在的一万，购买力绝不是一个等级的！而变动利率有可能降低有可能升高，谁也说不准，而且我理解的是国家这次改革就是让房贷利率和企业贷款利率分开，然后降低企业融资成本，房贷这块利润稳定不赔，银行是不会轻易放弃的！话已至此，何去何从自己选择吧
步兵动作片导演
从另一个角度理解：LPR反应的是经济的活跃度，LPR贷款利率上浮，说明经济活动增强，GDP增加，虽然你的房贷利息多了，但你的居民收入增长了，没事，社会稳定，银行大赚！反之，LPR贷款利率下浮，说明经济不景气，你的收入虽然少了，但房贷利息也降低了，心理平衡了，没事，社会稳定！
YHK2018
实施LPR利率的核心原因是把实体信贷利率利率和房贷的利率做区分，实体信贷利率主要参考一年期的LPR利率，房贷利率主要参考5年期的LPR利率，这样房贷利率和实体信贷利率做了区分，便于央行做定向的降息。像之前降准是全部降准，房贷也跟着降，现在这种模式下可以只降一年期的lpI利率，不降5年期的LPR利率。
LPR的涨跌谁说了算？
LPR利率等于MLF利率+加点组成，MLF是央行的中期借贷便利利率，加点有18家银行报价形成，加点就是我们理解的18家报价银行的利率，去掉最高和最低，然后去平均数。 央行通过中期借贷便利利率对市场利率进行调整，所以lpr利率有市场报价和央行共同决定，其中央行的作用看起来更大，央行通过MLF传导到LPR，LPR影响实际的贷款利率，传导的路径中MLF占据主导。
综上所述：我国实行LPR利率的核心原因是在于把信贷利率和房贷利率做了区分，以便于更精准的去做定向的降息，降低企业融资成本的同时，不影响房价的涨跌。
互金圈
lpr 就是，既想降低存款利息，但是又不想降低房贷的利息。lpr就应运而生了。还违反了合同法
A吴见
LPR目的是什么呢？
从其他发达国家的经验看，利率长期趋势是降低的，我们未来也一定会是这个趋势，但是这样的话，银行的房贷收入会变少，但是如果坚持不降低贷款利率又无法刺激实体经济，无法给企业降低贷款成本。
于是，LPR来了，有了LPR就可以把房贷和其他贷款彻底分开，利用LPR既可以保证房贷利率长期稳定不降低，又可以让企业获得较低的贷款利率，因为企业的贷款利率加点值可以与银行商定，而个人住房贷款的加点值却是固定的。举个例子，假如LPR变成6.0%，企业仍然可以通过较高的加点值获得低息贷款。
TechTalking
什么是LPR？即贷款市场报价利率。从国际经验看，不少发达国家都曾建立起类似LPR的报价机制，作为金融机构贷款利率定价的参考，在推动贷款利率市场化改革过程中发挥了重要作用。2013年10月25日，我国的LPR集中报价和发布机制正式运行。LPR是由央行授权全国银行间同业拆借中心发布、由主要商业银行根据市场供求等因素报出的优质客户贷款利率，并由市场利率定价自律机制在央行的指导下负责监督和管理。
我国原有的LPR多参考贷款基准利率进行报价，市场化程度不高，未能及时反映市场利率变动情况。改革后，各报价行在公开市场操作利率的基础上加点报价，市场化、灵活性特征将更加明显。其中，公开市场操作利率主要指中期借贷便利利率，中期借贷便利期限以1年期为主，反映了银行平均的边际资金成本，加点幅度则主要取决于各行自身资金成本、市场供求、风险溢价等因素。
通过改革完善LPR形成机制，可以起到运用市场化改革办法推动降低贷款实际利率的效果。一方面，前期市场利率整体下行幅度较大，LPR形成机制完善后，将对市场利率的下降予以更多反映。另一方面，新的LPR市场化程度更高，银行难以再协同设定贷款利率的隐性下限，打破隐性下限可促使贷款利率下行。同时，各银行在新发放的贷款中主要参考LPR定价，并在浮动利率贷款合同中采用LPR作为定价基准。央行还将会同有关部门，综合采取多种措施，切实降低企业综合融资成本。
个人住房贷款利率是贷款利率体系的组成部分，在改革完善LPR形成机制过程中，个人住房贷款定价基准也需从贷款基准利率转换为LPR。
所以央行宣布对个人住房贷款利率定价机制进行调整，其核心是将房贷利率定价基准由基准利率转换为LPR，使房贷利率更加市场化。调整前，个人住房贷款的定价基准是贷款基准利率，即按基准利率上浮或下浮多少，来确定个人住房贷款利率。调整后，个人住房贷款的定价基准是LPR，即在LPR的基础上加点，根据LPR来确定个人住房贷款的利率。与一般贷款不同的是，房贷利率实行“下限管理”??这其中有两个下限，一是央行确定的下限，即首套不低于LPR，二套不低于LPR加60个基点，二是央行省级分支机构指导市场利率定价自律机制确定的各地加点下限。在上述两个下限的基础上，各商业银行可以决定各自的加点幅度。该调整是坚守“房住不炒”定位特别是“不将房地产作为短期刺激经济的手段”的体现。
