K线理论总结
㈠K线分析基础与K线分析思想总结
1.K线结构
实体、上影线、下影线、开盘价、收盘价、最高价、最低价。
2.K线分析思想总结
2.1K线分析需结合其它技术分析综合应用
⑴特别是K线分析、交易量分析、均线分析三种经典基础分析方法结合最有效
⑵单纯靠K线分析无法完成的后市判定（需技术分析综合使用）包括
K线反转形态信号所预示的后市走势何时开始出现、持续时间及涨跌空间大小；
2.2反转信号出现后反转终会到来
反转信号出现后大盘依然继续当前行情走势，很可能是诱多/诱空，不久后会开始反转的。
2.3每次上涨下跌都有反向确认过程
⑴底部反弹和顶部反转后会有二次确认过程
进入上涨/下跌行情时，后市必有一次二次确认过程，不要被确认过程影响了对后市大盘整体走势的认知。
⑵之后的震荡上涨/下跌过程是二次确认的延续
进入上涨/下跌行情后的单边行情也会有因乖离均线和均线牵引作用引起的反弹/回调，这种反弹/回调也是一种信号确认过程。
⑶行情确认过程的存在与意义
每次行情（包括短线行情）开始后，都会因大盘走势乖离过大、均线牵引作用引起反弹/回调。
行情确认必然存在的更深层的原因在于一个行情由主力拉起后，主力会停止操作观察几天或开始卖出一点看市场反应，如市场反应良好（未因确认行情过程而反转行情），主力才敢继续拉行情。因此行情确认过程存在的意义是主力要经此过程查看市场反应后才敢继续拉行情，所以行情确认过程也必然存在。
2.4行情结束的判断
⑴行情确认过程中
行情确认过程中，如反向（反弹/回调）幅度过大，主力将停止拉行情，那么当前行情将结束。
⑵ 触顶触底
可通过K线分析（反转形态）、均线分析、交易量及其它分析法综合判定。
㈡反转信号K线形态
Ⅰ单K线反转形态
1.锤子线与吊筋线（长下影线反转形态）
1.1锤子线
⑴K线形态
实体短，下影线长（甚至是实体长度的2.5倍左右），几乎无上影线；出现在K线形态中的底部位置。
⑵用法
底部出现长下影线的K线表明下方有强支撑，是触底反弹信号，仅表明后市可能会反弹，但何时开始反弹，反弹幅度无法确定，需结合其它技术分析综合应用。
1.2吊筋线
⑴K线形态
同上，长下影线，不过出现在K线形态中的顶部位置。
⑵用法
顶部出现长下影线的K线表明下方支撑无力，是后市顶部会反转的信号；仅表明后市有下跌空间，但何时开始触顶下跌、下跌持续时间及最终下跌幅度无法确定，需结合其它技术分析综合应用。
2.一阳指与重锤落地（长上影线反转形态）
2.1一阳指
⑴K线形态：顶部出现的倒锤子线，实体短，上影线长。
⑵用法
顶部出现长上影线的K线表明上方阻力强，后市上涨行情无法持续，是顶部反转信号。同样需结合其它技术分析综合应用来判定反转时间、反转下跌幅度等。
2.2重锤落地
⑴K线形态：底部出现的倒锤子线，实体短，上影线长。
⑵用法
底部出现长上影线的K线表明上方有反弹空间，是底部反弹信号，但何时反弹、反弹持续时间与反弹幅度也需结合其它技术分析综合应用来判定。
3.上下螺旋桨（弱方向判断形态）
3.1K线形态：实体相对较短，同时有长上下影线的K线。
3.2用法
⑴非顶、底部的弱方向判断性
在非顶、底部出现无法判断后市，需综合分析。
⑵顶部出现为触顶反转信号
在顶部出现螺旋桨形态，表明后市将回调。
⑶底部出现为触底反弹信号
在底部出现螺旋桨形态，表明后市将反弹。
Ⅱ多K线反转形态
1.伴侣线（两等长实体均线组成的反转信号）
1.1K线形态
实体长度相近的并列的两根K线形成的反转信号，两根K线阴阳不限，只要求并列且实体长度相近。
1.2用法
⑴低位伴侣线触底反弹形态
低位出现的伴侣线形态为反弹信号，后市往往有二次确认（反弹不久再次下跌，但之后真正开始继续上行）。
⑵高位伴侣线触顶下跌形态
高位出现的伴侣线形态为触顶反转信号，后市往往也有二次确认（反转不久再次反弹，但之后真正开始继续下行）。
2.红三兵与三只乌鸦（连续上涨/下跌的反转信号）
2.1红三兵
⑴K线形态：连续三天左右的上涨行情，形成三个左右连续向上的阳线。
⑵用法
底部位置出现的红三兵为反弹信号，可能之后反弹过程中会出现二次确认而小幅下调，但很快将继续向上反弹。
顶部位置出现的红三兵为触顶反转信号，很可能属于多头出尽（可结合交易量分析），后市将开始下跌，当然下跌过程中会出现二次确认反弹后再继续下跌。
2.2三只乌鸦
⑴K线形态： 连续三天左右的下跌行情，形成三个左右连续向下的阴线。
⑵用法
底部位置出现的三只乌鸦为反弹信号，很可能属于空头出尽（可结合交易量分析），后市反弹过程中会出现二次确认而小幅下调，但很快将继续向上反弹。
顶部位置出现的三只乌鸦为触顶反转信号，可能之后下跌过程中会出现二次确认而反弹一下，但之后会继续下跌。
△两种信号连续出现的情况
例如底部出现红三兵触底反弹信号后，出现的二次确认下跌过程正好持续下跌三天形成三只乌鸦信号；或者底部出现三只乌鸦触底反弹信号后开始反弹，正好反弹三天形成红三兵形态。
此时只需牢记底部的反转信号都指示为后市会反弹，顶部的反转信号都指示为后市会下跌；连续上涨后会下跌确认一下，连续下跌后会反弹确认一下，但二次确认不影响反转信号所指示的反转趋势。
3.双针底与双针头（W与M反转形态）
3.1双针底
⑴K线形态：大盘走势图W底对应的K线图组合，整体也呈W形，两个底的K线有长下影线。
⑵用法
第一次跌到底后开始反弹，之后二次确认下跌得到第二个底；如第二个底比第一个底位置高，后市会反弹到更高的位置；如第二个底比第一个底位置低，后市反弹高度不会太高将再次下跌。在低位底部出现双针底，后市将反弹。
3.2双针头
⑴K线形态：大盘走势图M顶对应的K线图组合，整体也呈M形，两个顶的K线有长上影线。
⑵用法
第一次涨到顶后开始触顶下跌，之后二次确认反弹得到第二个顶；如第二个顶比第一个顶位置低，后市会下跌到更低的位置；如第二个顶比第一个顶位置高，后市下跌不久后将再次反弹。在高位顶部出现双针头，后市将下跌。
4.早晨之星与黄昏之星（十字星岛型反转信号的应用）
4.1早晨之星
⑴K线形态
底部出现的长阴线-中间长影线短实体反转信号K线-长阳线，本质是中间反弹信号K线后走出阳线反弹走势确认了这个反弹信号。
⑵用法
中间K线反弹信号出现后有右边长阳线的确认，比单个K线的反弹信号更可靠，但要注意后市会有二次确认下调。
4.2黄昏之星
⑴K线形态
顶部出现的长阳线-中间长影线短实体反转信号K线-长阴线，本质是中间反转信号K线后走出阴线下跌走势确认了这个反转信号。
⑵用法
中间K线反转信号出现后有右边长阴线的确认，比单个K线的反转信号更可靠，但要注意后市会有二次确认反弹。
5.塔形反转
5.1塔形底部反转
⑴K线形态
空头行情连续下跌至相对低位后，经低位小幅震荡调整后开始反弹，出现一根放量大阳线或几根连续的阳线。
⑵用法
后市看涨，但短期内会有下跌回调二次确认过程。
⑶本质
空头在连续下跌行情中已出尽或连续下跌后经底部盘整已出尽，后市将进入多头行情，即相当于下跌到底部后经底部盘整后上涨行情开始的信号。
5.2塔形顶部反转
⑴K线形态
多头行情连续上涨至相对高位后，经顶部小幅震荡调整（顶部盘整期很短）后开始下跌，出现一根放量大阴线或几根连续的阴线。
⑵用法
后市看跌，但短期内会有反弹二次确认过程。
⑶本质
多头在连续上涨行情中已出尽或连续上涨后经高位盘整已出尽，后市将进入多头行情，即相当于上涨到顶部后开始下跌行情的信号。
6.抱线与孕线
6.1抱线
⑴阳包阴
K线形态为阴线-淹没阴线的长阳线；用法为低位出现阳包阴是底部反弹信号。
⑵阴包阳
K线形态为阳线-吞没阳线的长阴线；用法为高位出现阴包阳是顶部反转信号。
6.2孕线
⑴形态：与抱线相反，第二根短K线被第一根长K线淹没。
⑵作用：反转形态，底部出现后市会反弹，顶部出现后市会反转。
▲抱线为第一根短K线被第二根长K线淹没的反转形态，孕线为第二根短K线被第一根长K线淹没的反转形态，都是底部出现后市会反弹，顶部出现后市会反转。
7.上涨三部曲与下降三部曲（上升三法与下降三法）
7.1上升三法
⑴形态
长阳线1-三根左右的短阴线-长阳线2，在底部出现是反弹信号。
⑵判定条件
长阳线2实体比1还长，中间三根左右的短阴线不跌破长阳线1的实体部分，均线指示为多头行情中（均线斜向上运行）。
⑶本质与作用信号
主力诱多-洗盘-低位再进，底部出现意味着后市将上涨。
7.2下降三法
⑴形态
长阴线1-三根左右的短阳线-长阴线2，在顶部出现是反转信号。
⑵判定条件
长阴线2实体比1还长，中间三根左右的短阳线不突破长阴线1的实体部分，均线指示为空头行情中（均线斜向下运行）。
⑶本质
主力洗盘-诱多-高位出货，顶部出现意味着后市将上涨。
△非顶、底位置出现时，类似于震荡上涨/下跌过程，反弹/回调幅度不大表明后市将继续原行情趋势。
8.上涨犹豫与下降犹豫
8.1上涨犹豫
⑴K线形态：形成大阳线后未保持当前多头的强势，形成小阳线甚至阴线。
⑵用法
上涨走势比较犹豫，后市会出现回调下跌以确认后市是否会继续涨，因此可以在回调前卖出，即大涨之后必回调，因此低位放量大涨开始上涨行情后，后市会出现一个二次确认回调过程。
特别是大阳线之后出现一个放量但短K线更表明了回调的开始，需及时减仓减少损失。
⑶本质：多头出尽，K线对均线乖离度过大，诱多出货。
8.2下降犹豫
⑴K线形态：形成大阴线后未保持当前空头的强势，形成小阴线甚至阳线。
⑵用法
下跌走势比较犹豫，后市会出现反弹以确认后市是否会继续跌，因此可以在反弹前买入，即大跌之后必有反弹，因此高位放量大跌开始下跌行情后，后市会出现一个二次确认反弹过程。
特别是大阴线之后出现一个放量但短K线更表明了反弹的开始，需及时低位买入降低成本。
⑶本质：空头出尽，K线对均线乖离度过大，主力洗盘后开始低位建仓。
※K线反转形态信号在不同位置出现所指示的信号含义不同
大多数反转信号出现在底部位置为反弹上涨信号，同样的信号如出现在顶部则变为了触顶反转下跌信号，同样的形态结构信号，在顶部与在底部出现有着完全相反的指示作用。
㈢其它K线形态补充
1.仙人指路K线形态
⑴形态
一般出现在强多/空行情下（主涨/主跌阶段）的长上/下影线K线。
⑵主要用途
出现长上/下影线反转K线形态后判断大盘是否会反转，出现在一定条件下的长上/下影线反转K线形态反而表明当前强势行情将继续。
⑶判定为当前行情不会反转的条件
上涨/下跌的角度很大（大于45度甚至30度，即处于主升/跌阶段）；仙人指路K线形态出现在关键位/均线附近。以及仙人指路K线形态后一天必须出现继续之前强势行情趋势的走势（即确认信号，继续上涨/下跌）。
2.跳空
形态、后市判断（一跳多/空头强，三连跳多/空头出尽）、后市调整会回踩（跳空上涨后，后市跌下来之后作为阻力位，要稳步走上去填补缺口）。
3.箱体震荡：形态特征、适用时期（横盘震荡期）、本质。
4.三角形态与切线分析
形态、适用时期、切线分析（趋势分析）。
5.缺口的应用
⑴缺口的关键位点作用
⑵后市缺口是否回补的判断
缺口大多会回补（特别是跳空上涨时）；如短期（2天内）未回补，或跳空后远离均线MA，很可能不回补（单边行情中会出现）。
⑶跳空形成缺口后出现十字星，后市很可能下跌。
6.断头铡刀K线形态
⑴形态
出现一根长阴线，同时跌穿三根MA均线。一般之前有反转的信号（量价、K线形态）出现，MA均线常出现粘合聚集走势（所以易于跌穿）。
⑵后市走势
空头力量增强，后市还有下跌，且可能是大跌，所以需及时减仓清仓。均线排列会被破坏，向空头排列方向发展。
閱讀更多 紫薇傳道 的文章
