原创 老马掘金 老马炒股票指南
热点新闻与题材动态
1、“五一”假期，海外市场普跌，其中标普500指数下跌2.42%，道琼斯指数下跌3.05%，纳指下跌1.18%。富时中国A50指数跌3.59%，香港恒生指数下跌3.14%。COMEX黄金期货跌1.38%。欧洲股市中，法国CAC40跌近4%，英国富时100指数跌4.31%，德国DAX指数跌3.41%
2、国家互联网信息办公室、发展改革委、工信部等12部门4月27日联合发布《网络安全审查办法》,今年6月1日实施。国外产品进入国内信息基础设施难度加大,国产替代加速。
(1)网络安全审查重点 评估采购网络产品和服务可能带来的国家安全风险, 包括产品和服务使用后带来的关键信息基础设施被非法控制、遭受干扰或破坏,以及 重要数据被窃取、泄露、毁损的风险
(2)产品和服务的安全性、开放性、透明性、来源的多样性,供应渠道的 可靠性以及因为政治、外交、贸易等因素导致供应中断的风险;
(3)以及其他 可能危害关键信息基础设施安全和国家安全的因素 等。我们认为该办法的落地 将会加大国外产品进入国内关键信息基础设施领域的难度,国产替代进程将会进一步加速。
2019年的党政军信创情景国家网信办有关负责人表示到: 关键信息基础设施运营者采购网络产品和服务,影响或可能影响国家安全的,应当按照办法进行网络安全审查。
点评：疫情下的稀缺确定性(客户支付能力较强)和市场空间的广阔(行业信创),注制造业ERP核心公司: 用友网络 ;能源业ERP核心标的: 远光软件 ;银行核心系统核心标的: 长亮科技。
3、 推进基础设施领域不动产投资信托基金(REITs)试点。
证监会与国家发改委近日联合发布《关于推进基础设施领域不动产投资信托基金(REITs)试点相关工作的通知》，并出台配套指引，这标志着境内基础设施领域公募REITs试点正式起步。
点评：简单直白点就是原来基础设施建设都是政府投资，融资渠道太单一了、政府债务比较高，要去杠杆了。现在搞一个资产证券化，机构、个人都可以投资。
对于投资者来说，会问是不是利好？算是利好，对于局部重点扶持行业会有利好，比如仓储物流、环保工程、轨道交通、建筑工程以及新基建等。不过，需要注意这不是特效药，持续性还是要考量公司业绩增长情况。
节后大概率会反映在盘面上，重资产的基建企业如中国交建、四川路桥、龙元建设、葛洲坝、华工科技、光环新网等等会是短线利好的。
4、钟南山表示，连花清瘟治疗新冠肺炎证实有效，使用连花清瘟后发热时间缩短，连花清瘟胶囊比较适合一般普通的新冠肺炎。
5、证监会4月30日发布了《关于创新试点红筹企业在境内上市相关安排的公告》，调整了已境外上市红筹企业的市值要求，增加了更多红筹企业回A的可能性。
6、巴菲特在伯克希尔股东会上表示，其已出清所持有的美国四大航空公司股票，包括美国航空、达美航空、西南航空和美国联合航空。
7、从解禁占比来看，本周解禁占比居前三位的是：杭州园林（75%）、绿康生化（67.95%）、迪贝电气（67.50%）。
8、本周共有5只新股申购，分别是晶科科技、吉贝尔、金博股份、豪美新材、浩洋股份，申购日期分别是周三、周四和周五。
9、武汉与华为签战略合作协议，在武汉成立长江鲲鹏生态创新中心
根据IDC预测，至2023年，我国计算产业市场规模将达到1043亿美元。华为鲲鹏伙伴计划将携手产业合作伙伴一起构建新的计算产业生态，共同为各行各业提供基于鲲鹏处理器的领先IT基础设施及行业应用，开拓中国计算万亿蓝海市场。
相关上市公司中，润和软件（300339）开发的金融行业基础技术平台BOSentV1.0（企业级业务运营平台）已正式完成基于鲲鹏的兼容性适配。神州数码（000034）深度绑定华为，拟投资基于华为鲲鹏的自主品牌服务器、PC产线及厦门鲲鹏超算中心。
大势研判与策略要点
节前最后一天A股沪深指数出现了放量中阳上涨行情，不过老马策略中给大家的建议是趁机降低仓位，轻仓过节；一切等节后再找机会操作。果然，休息几天，遇上不停的利空，欧美暴跌、连带A50暴跌、港股暴跌、巴菲特巨亏，无论是获利兑现还是对未来的预期不乐观，整体环境都不乐观，截止目前，虽然欧美股市、港股均有一定的反弹，但周三A股开盘后，恐怕也会承压回调。
短线来说，周三周四A股会是惯性回调为主的走势，周五或者下周一开始，或者会有一次短线反弹拉升动；大约在5月的13日或者14日附近，市场会重新遇到反弹压力，产生再次回调风险。5月份的中上旬A股大约会是一个И型；至于13日或者14日指数会否创出节前2856点的新高，此时尚不清楚，需要看节后前几天的下跌力度。节后跌幅少，则反弹可能会有反弹新高，然后再预压回落，如果节后跌幅力度大，则反弹就难以创新高了。
简答说，老马认为五月份初的第一周还是一些机构化的小机会。真正的机会，还是需要再等一下的。没关系，为了等一个确定性的大底机会，我们有耐心。
从港股五月四日的走势来看，盘中最强的是芯片龙头中芯国际，四日在恒生大跌4%的背景下逆势上涨2%。主要原因是中美关系紧张加剧了自主替代的进展预期。所以，在市场下跌的时候，一些资金也会慢慢潜伏未来的政策刚需扶持的国产替代概念。
另外，从港股市场看，食品饮料板块也是假期逆势上涨的板块，该板块业绩稳定，并未受疫情影响；资金对该板块的有抱团防御的需求。也算是节后另外一个关注的方向。
反面来看，原油、航空、旅游、大众娱乐将是节后的重灾区。尤其是巴菲特在今年的股东大会上解释了为何要割肉所有的航空股：疫情可能长期共存，在较长时间内看不到航空业反转的确定性趋势。所以，类似的原油、航空、旅游、大众娱乐等，可能还是有些压力的。尤其是巴菲特割肉了航空股，那么也必然会对A股场内的航空股产生大的利空。
五一还有一个大消息就是红筹股回归A股将加速。此事件的背景一方面是美国证监会SEC在瑞幸事件后提示了中概股的集体风险，但它说的比较含蓄是新兴国家上市公司的风险。另一方面中美关系持续紧张，之前中芯国际已经从美股退市，未来阿里巴巴、京东等一众互联网龙头都可能回A股或港股。其实阿里巴巴和京东已经在这么做了。
近期新三板精选层、接着创业板注册年内试点，国内上市公司呈几何级增长令投资者应接不暇。这也意味着资金将被分流，一部分的上市公司将出现严重的流动性问题。而流动性出现问题的股票将出现严重的流动性折价，即市场的关注焦点或更多集中在头部的业绩股或明星成长股。
基本面投资的有效性将被大大提升。其实这次疫情股的炒作就看的出来，大牛股鱼跃医疗、以岭药业、欣龙控股都在业绩层面得到验证，并且启动的时点都和业绩爆发时点重合；这也是未来资金接力的重要趋势。
所以，在五一节后，大家在关注市场的时候，一定要注意个股的业绩和成长性；对于业绩很差或者非常一般的企业，尽量不要触碰了。
