2017年，是一個割韭菜的年份，如果你沒有從市值靠前的100支股票中挑選一支，你就多半是虧損了，今年中證100指數上漲了30%，中證1000指數下跌了18%，市場中有兩千三百多支股票下跌，跌幅超過50%的超過百支，這一年，多少血與淚都隱藏在大盤指數的上漲之中，多少笑與錢都作了公募基金的嫁衣，這一年，多少私募和莊家關燈默默吃麵，多少入市一兩年的朋友又顛覆了一次價值觀，突然迷失了往日領悟的真諦。
每一年，都有新入股市的朋友來詢問這支股票如何、那支股票如何，最開始的時候，我還會熱心的幫他分析基本面如何，技術走勢如何，然後教他如何分析股票，如何看待價值投資和基本面投資，如何控制倉位，不要一直滿倉。
後來，我終於明白了一個亙古不變的道理，”每個人都只願意相信自己相信的東西“，對於新手來說，所有講解都是白費，因為他們不瞭解這個市場，他們眼中處處都是撿錢的機會，自己每選的一隻股不久後都大漲了，感嘆自己真他孃的是個炒股天才，自己就是第二個巴菲特了，拖家帶口衝進漲停板，頻繁操作之後發現一無所獲，他們容易恐懼，跌幅超過5%，瞬間藥丸，割肉清倉。炒股新手不以炒股年限決定，比如一些炒股十幾年的大爺，買股全靠眼緣，問他為什麼買京東方A，他說：“京東方是一家特別厲害的公司，你看，連馬雲都視劉強東為競爭對手，而且，那麼年輕漂亮的奶茶妹妹都嫁給他了！！！”
所以，要想學習如何炒股，你就得明白自己的段位，客觀的正視自己的炒股水平是第一步。
我分為小白、青銅、白銀、黃金、白金、鑽石和王者段位。
問題一：什麼是股票？
小白：如果不能回答這個問題，就是小白無疑了，就算你說不出個對股票的定義，你也得知道股票代表了公司的股權，買股票買公司股價未來的預期。
剛入市新手一般還是很有自知之明的，知道自己什麼都不懂。新手入市，最容易被帶偏，因為自己不懂，喜歡請教別人，要是請教的是一個真正懂股票的人還好，奈何炒股的大多都對股市一知半解，越是自己做不好的人越喜歡給別人指教，容易讓新手走錯方向。對於這一類人群，我建議你先做一下模擬盤，基本上每一個炒股軟件都有模擬盤交易，你的重點是理解炒股軟件的每一個名詞，勤用百度百科，能自己查到的就別去麻煩別人，如果你詢問的是一個真大神，你去打聽什麼是市淨率，不亞於馬化騰在你面前，你問qq和微信哪個好用一樣，浪費學習機會。你得先明白什麼是K線，怎麼畫，你得明白什麼是市盈率、市淨率，計算公式是怎樣的，你得多看兩篇新聞，我不說這些新聞有多少價值，但是你至少得看懂裡面的每一個名詞解釋，讀起來不費勁。
當你理解完所有的指標名詞之後，你可以由模擬盤轉入實盤交易了，因為對於大多數人來說，模擬盤資金是漲是跌完全沒有欣喜和肉痛的感覺，情緒也會不同，學習起來會很緩慢，我常說，牛市入市的人根本不懂炒股，熊市入市才能學到真的東西，虧錢越多，精力投入就會越多。
問題二：你平均多久換一支股票，你持有幾支股票？你的自選股有哪些？
青銅：當你瞭解了所有指標，並且開始選股之後，恭喜你，股票正式入門了，青銅選手的最大特徵就是追漲殺跌，如果你發現你的自選股全是從漲幅排行榜中選的股票（不包含某些特定時期追漲的人，我自己也會），如果你近期格外關注貴州茅臺、五糧液、平安銀行，並且想要入手，入手後打算賺它5%就撤的，你平均5天以內就換一支股票，十萬的資金，你買了20支股票，喜歡一手兩手的買賣，別管你是入市一兩個月的朋友還是入市幾十年的大爺，你應該就是這個段位了。
青銅選手獲得信息的主要來源是朋友，平時喜歡說我一朋友買了這個，最近賺了多少，我一朋友讓我關注這個，自己沒有一套判斷體系，不知道如何判斷買點和賣點，容易被別人的觀點左右，看到出了了新聞要收房產稅就賣掉地產股，看到中鐵二局簽訂了2000億的訂單合同就立即買入，看到股價漲到了前期高點，感覺要跌了就立即賣出。買賣全靠感覺，這類朋友短期還真不容易虧錢，因為偶爾就能抓住一個漲停，再次感嘆自己是個天才，一旦入市時間超過半年，會發現自己毛都沒有賺到，操作一年之後，普遍虧損超過30%，他們活躍在股吧、論壇和雪球，看到和自己觀點不一致的就反駁，喜歡去黑茅臺、銀行、喜歡去挺樂視、信威等等，喜歡說美國是科技興國，中國是白酒興國。
一般新手都會經歷這一個階段，有的朋友一兩個月就跳出了這個段位，有的朋友一輩子也邁不過來。
問題三：什麼是市盈率？什麼是市淨率？
白銀:你或許會問，這不是小白時期就該學的嘛，怎麼現在還來問這個。當然，我這裡問的可沒這麼簡單，還需要回答一個問題，市盈率是越高越好還是越低越好，如何從市盈率判斷公司的價值？如果你隨口就能回答這個問題，你應該就邁入了白銀的水平。如果你研究了這個問題，代表你有認真的思考過股票的內在價值，如何判斷股票漲跌，並且是從基本面的角度來看待股價，如果你說你是做技術分析的，那我只能說，你一個做技術分析的，連這個都不懂，你還做什麼技術分析，趕快離開股市回家帶孩子吧，還能留個奶粉錢。
處於這個階段的朋友已經開始理解技術分析和價值分析的不同了，並理解各自的長處與短處，然後會根據自己的理解補充學習自己的不足，據我觀察，大部分朋友會選擇學習技術分析，為什麼，因為技術分析的門檻簡單啊，就看幾條線，幾個指標，更多的部分是主觀猜想，是頭豬都會看好嘛，這個階段，學習技術分析的人會迷信某種指標，初學者喜歡用MACD、布林通道、均線等等。下面這個圖，是一些大V和賣方分析師（也可以說是證券分析師）屢次用到的圖
是2014年到2015年9月上證指數的一張圖，黃線是30日線，紫線是90日線，他們一般說只用最簡單的均線指標就能穩穩賺錢，2014年7月的時候30日線上穿90日線，買入，2015年7月的時候賣出，不管你買什麼股，穩穩的賺兩倍，有沒有很有道理，有沒有很簡單直接。
但是，你怎麼知道2014年就是牛市的起點，你他媽的怎麼就知道這裡應該用30日線和90日線，11年到14年這裡上串下跳了十幾次，如果都這樣操作的話大概率是虧的褲子都沒了，對了，再過幾天30日均線又要突破90日均線了，青銅們趕緊上車，晚了就來不及了。
對了，處於這個階段的朋友還有一個特點，喜歡跟莊股，喜歡買技術分析的書，他們視《九招教你識破莊股》、《莊股常用的洗盤手法》等書籍為聖經，不斷專研，並且說的頭頭是道，感覺自己就是莊家，指數漲跌全在自己一念之間，這類朋友最容易買st股、退市股和財務造假的股，比如我身邊有個朋友買了龍力生物，最近爆出財務造假，他前段時間還一本正經的給我描述了一下這支股票為什麼是莊股，現在正在籌劃去公司門口拉橫幅。
還有一部分人在這個階段選擇了基本面分析，他們去學習如何看財報，學習如何判斷公司的經營，學習判斷公司的內在價值，未來現金流，喜歡讀格雷厄姆的書，但是實際運用的時候，又無法將學到的知識融會貫通，只能看到表面的經營狀況，無法產生聯想，不能做出行業的同向對比，上下產業鏈的整合，也不知道如何利用財務報表，一般的選股時間不超過一個小時，他們一般喜歡抄底，看到市淨率只有一點幾，買，看到市盈率超過50就覺得風險太大，這類人群一般是想學股市，又不能發奮，永遠只能學到皮毛。新手死於追高、老手死於抄底，這個段位的朋友就是老手了。
問題四：你是如何選股？
黃金：這個段位的朋友，對股市已經有了自己的理解，雖然不能保證盈利，但是已經能夠保證不會出現較大的虧損，市場中的炒股高手一般都處於這個水平，由於每個人的研究方向不同，側重點不同，無法用單一具體問題來涵蓋所有投資者，比如擅長技術分析的人士，至少得理解市場中最重要的指標只有兩個，價格和成交量，其他一切指標都是由這兩個數據算出來的，而且也得明白技術分析的三大基本假設，有一套從選股到建倉、加倉、減倉的技術指標；如果是追漲停板，你得明白追板和市場行情高度相關，知道哪一支股票是上漲的龍頭，量價應當如何配合才能最大概率追板；如果你是基本面分析，你得理解公司的經營狀況，財務狀況，行業地位、業務現狀、價值和價格的差價等等；如果是概念炒股的朋友，你得明白冬天買啤酒、淡季買旅遊、航空公司的營收是由匯率和油價決定的、地產股一般是按成本法計算價值的，入賬確認週期大概有兩年等等。處於這個段位的朋友，不管是如何選股，都有一套自己的系統，不會輕易被別人的觀點左右，如果一旦放棄了自己的選股系統，或者不再優化學習新的知識立馬跌回白銀水平，總體來看，這個水平的朋友已經有了一套自己在股市中生存的辦法了。
量化交易的朋友因為起點比較高，學習的方向也比較正確，所以一入市就處於黃金段位，這一點與普通人是有差別的，其實我也不是太看好量化交易，特別是最近深度學習的興起，我認為量化交易會發生很大的改變，當然，這又更深層次了。
問題五：你投入股市多少錢？
白金：一個在股市中投入低於100萬的人你是無論如何也達不到白金水平的，當然，也並不是投入資金越多段位就越多，據我的總結，越有錢的人，炒股越腦殘，還不如買基金，你首先得達到黃金段位，深刻的認識到股市，然後再在股市中操作過大資金，發現掛單金額會影響股價走勢，自己感悟如何建倉才能不引起股價上漲無意間給別人抬轎，如何減倉才不至於倉位沒減多少股價跌停了，得深刻的意識到群組的心理預期和變化，對公司的基本面瞭解程度堪比企業經理。一般私募基金經理、公募基金經理和部分賣方分析師都處於這個水平，當然，市場中也有一些散戶處於這個水平，相較於黃金段位，這個級別的人對股價和人性有更深的認識。
鑽石:這個級別的人物可以上網查了，就是那些著名的公募基金私募基金經理，玩技術分析的徐翔（被抓了），玩基本面分析的但斌，（好像兩個都是很有爭議性的任務），還有玩概念股的姚振華（萬科A），這些人都具有寬闊的視野，對市場的理解與常人不同，最重要的，他們在股市賺了很多錢，我等凡人難以望其項背，這類人物，在中國，十個指頭能數完了。
最強王者：欸，這個我真不想說，可能是個人，可能是財閥，個人的話，就是巴菲特了，他的公司伯克希爾哈撒韋的股價由最初的7元每股到如今的30萬美元美股，幾十年的複合年化收益率超過20%，每年都有人質疑他老了，每一次他都向世界證明是我們錯了，前段時間高價買了蘋果，最近蘋果繼續創新高。財閥的話，我就只說一個了，南非報業，騰訊最大的股東，約為34%，2001年互聯網股大跌的時候花3200萬買了騰訊的股票，這些年馬化騰都在不斷減持股票，這家報業楞是一股沒賣，目前騰訊市值超三萬億人民幣，這樣一算，南非報業的資產超過1萬億，什麼水平，能與世界排名50名的國家GDP並列，這一筆投資簡直是空手套國家。還有日本軟銀，當初6000萬投資阿里，現在也是上萬億了吧，馬雲的終極目標是什麼?打造世界第6的經濟體!什麼意思？除了中美英法日歐盟之外，阿里要排世界第6。這等大佬，我感覺地球要裝不下他們了。關燈，還是默默擼K線，賺幾個渣渣錢吧。
最後，我會更新更多的投資理財和炒股知識
如果覺得有用的話，關注一下唄！
閱讀更多 交易為生PeterLynch 的文章
