百億現金收購港股上市行業龍頭 新光圓成向高端裝備製造「進軍」

2018年7月2日,新光圓成股份有限公司宣佈,將收購中國高速傳動設備集團有限公司,收購方式或將是百億級規模的現金交易。

百億現金收購港股上市行業龍頭 新光圓成向高端裝備製造“進軍”

“新光圓成”前身為馬鞍山方圓迴轉支承股份有限公司。2016年3月4日,中國證監會下發核准新光集團借殼上市批文,並在4月上旬完成標的資產交割;2016年4月26日新光圓成股份有限公司正式重組更名掛牌上市。交易注入的資產為新光控股集團旗下的萬廈房產100%股權、新光建材城100%股權。重組前,上市公司總資產約13億,淨資產約8.7億,市值大約50億元,重組後,上市公司資產總額將超過103億元,淨資產超過30億元,市值亦超過200億元。

百億現金收購港股上市行業龍頭 新光圓成向高端裝備製造“進軍”

中國高速傳動設備集團有限公司以專業生產高速重載齒輪為主,創建於1969年並於2007年在香港上市,據悉2017年末,中國傳動資產總額274.38億元,淨資產109.76億元。值得一提的是,旗下品牌之一的“NGC”是國家重點培育和發展的國際知名品牌,生產的產品用於風電、軌道車輛、建材、冶金、高速、礦山及橡塑機械等行業。據相關資料顯示,中國高速傳動設備集團有限公司的產品規模已覆蓋750KW、1.5MW、2MW及3MW風電傳動設備,同時研發及儲備生產的5MW和6MW風力發電齒輪箱的能力和技術可以與國際競爭對手相較量。

中國高速傳動設備集團有限公司的業務範圍,包括國內的風機成套商以及國際知名的風機成套商,如美國通用電氣、德國西馬克、日本三菱重工、日立、住友等響徹世界的大企業。

百億現金收購港股上市行業龍頭 新光圓成向高端裝備製造“進軍”

針對此次收購的理由,新光圓成方面表示,上市公司現有機械製造業務發展空間有限,而中國傳動為全球風力發電傳動設備龍頭企業,技術實力雄厚、資產質量高、盈利能力強。同時在國家政策大力鼓勵下,裝備製造業迎來了新的歷史發展機遇。通過本次交易,夯實並大幅提高了公司裝備製造板塊業務盈利能力,將進一步拓展上市公司盈利來源並增強可持續發展能力。

根據目前披露的交易預案,中國傳動將剝離盈利不佳的非齒輪業務,保留核心風電傳動設備業務,以進一步凸顯自身盈利優勢,從而參與到此次重大資產重組中。上述非齒輪業務包含7家附屬公司、3家聯營公司、1家投資公司的資產。豐盛控股及Five Seasons已同意促使中國傳動著手進行上述資產出售事項。中國傳動這部分資產剝離的順利完成,是新光圓成本次重大資產購買的先決條件。此外值得注意的是,在完成交易後,中國傳動仍舊保持獨立運行,其160多億元的負債仍由中國傳動自行承擔。


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