1、今天，出現回檔是正常的。但有亮點，亮點就是信息消費，這一領先股群體再次保持領先，這是本輪修復行情的核心主線。
2、以信息消費為核心的創新科技，也是全球市場的焦點。近期美股的納指、標普500迭創歷史新高，驅動力依然是創新科技龍頭。其中，最閃亮的，美超微（AMD），這是大家熟悉的，GPU、CPU（PC服務器）全球領先企業，股價“七連漲”，從19美元附近，飈升至27美元。支撐其業績大幅增長的，來自於其合作客戶——五大雲計算巨頭。還有一個催化劑，就是年內將進入7nm製程。當前PS值3倍左右。
3、GPU、CPU、雲計算，還有5G等，也是A股的熱點主題。只是核心技術水準，不能與美國比，但追求的大趨勢是一致的。我們的優勢，就是自主可控+內需迭加帶來的巨大市場。這，正是支撐信息消費股，成為本輪行情核心主線的背景。
4、在信息消費這一領域，A股可圈可點的。中國軟件600536擁有“飛騰CPU+麒麟OS操作系統”體系。浪潮信息000977擁有至高的服務器市場份額。中科曙光603019擁有紮實的國產安全可控先進計算系統研製平臺。太極股份002368擁有政務雲優勢。紫光股份000983擁有新華三的技術底子。航天信息600271擁有1000萬個企業用戶價值變現優勢等。其他，美亞柏科300188、衛士通002268、寶信軟件600845、易華錄300212、超圖軟件300036、視覺中國000681、四維圖新002405、浪潮軟件600756等，各有特點。
5、當晶圓製程已進入7nm時代的時候，我國也即將成為晶圓製造大國，雖然大而不強，但恰是培育新藍籌好時節，像八、九十年代的家電。北方華創002371，佔據晶圓製造前端工藝設備優勢，壁壘最高，這是去年下半年見底並率先逆轉的領先股，目前面臨創歷史新高。後端清洗環節的長川科技300604，目前已創新高。
6、至於5G產業鏈，我國具有國際競爭力。以中興通訊為核心，一條大產業鏈已形成行業成長大拐點。5G是工業物聯網、物聯網的基礎，後兩者智能製造的基礎。而人工智能，更是未來的未來。5G產業鏈，今明兩年就是核心。
7、這一輪行情，依然是結構性的。2013-2014年，創業板小市值人造牛市泡沫。2014-2015年，塑造券商股“牛市永動機”。2016-2017，傳統消費品抱團取暖，演繹出“漂亮50”。2018-2019年，猜測就是聚焦信息消費，描繪創新科技新藍圖。
結論：這一輪行情，指數是陪襯。主角就是信息消費，描繪著創新藍圖。信息消費領先股，正重演傳統消費品寡頭的故事（投資有風險，僅供參考）
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