私幕股权投资是一种非公开的以盈利为目的的投资方式，主要通过回购、上市或者并购等进行权益性投资，且必须在限定时间内退出。自2004年开始，私募股权投资便在国内兴起，快速在资本市场中发展起来。由于私募股权投资能够有效缓解企业融资困难问题，因此该投资方式在中小企业融资方面具有较大的应用价值。同时，私募股权投资基金也被市场称为一种特定的金融工具。本文旨在带大家对私募股权投资进行具体探讨和分析。
首先从募资方面来讲，私募股权基金的募集对象范围相对公募基金要窄，但是其募集对象都是资金实力雄厚、资本构成质量较高的机构或个人，这使得其募集的资金在质量和数量上不一定亚于公募基金。可以是个人投资者，也可以是机构投资者。
其次从投资方式来言，私募股权基金会根据企业种子期、初创期、成长期及成熟期各阶段的特点与自身优劣势进行匹配，侧重于特定阶段企业的投资。私募股权投资基金还会对各种处于发展转折期的企业进行投资，即投资那些受到资金困扰、力图扭亏为盈的企业。另外，私募股权投资基金还从事MBO(管理层收购）杠杆收购，即企业的管理层借贷大量资金或提供股份来共同购买他们所经营管理的公司，这也是一种特殊形式的投资。
再者从管理方面来说，一般私募股权投资基金会被一支专业的基金管理团队在运作，其丰富的管理经验和市场运作经验，不但能够帮助企业制定适应市场需求的发展战略，而且还可以对企业的经营和管理进行改进。不过，私募股权投资者仅仅以参与企业管理，而不以控制企业为目的。
综上特点所述，不难看出私募股权投资基金是一种明显区别于其它金融投资方式的金融工具。
在这里小编重点需要提到的是，私募股权投资的收益性也总让大众和媒体津津乐道。通常而言，私募股权投资给我们很多人的第一感觉是回报奇高，就好像印钞机，其实产生这种感觉并不新奇。例如如果有一家独角兽级别的公司最后上市，或者被收购，并被赋予夺人眼球的估值，那么当年投资这些公司的私募股权机构或者投资者们就会成为各大媒体争相报道的宠儿。
从西方成功资产配置实践来看，私募股权投资基金通过对标的包括行业、地域、阶段等优中选优进行分散投资、科学配置，有效降低私募股权投资风险，显著提升资产组合的整体回报受益水平。作为一种非常有效的金融资产配置工具，私募股权投资不断受到国内外机构投资者长期青睐和使用，私募股权投资有可能成为下一个实现财务自由的财富风口。昊泰资本创始人刘振谈到。
从全球来看，私募股权投资正在从另类成为主流，尤其是在创新、创业、金融的核心地带。市场预计，私募股权投资类产品在未来5年仍将保持较高复合增长率和利润率，所以私募股权投资依然是一个非常好的特定投资金融工具。私募股权投资基金作为一种特定的金融工具，当然不仅具备独特强大的投融资功能个性，而且还具有一般金融工具所没有的优势，昊泰资本创始人刘振认为具体可以表现在以下几方面：
1、低运行成本。首先，基金组织结构简单，经营机制灵活，日常管理和决策成本低。其次，由于私募股权基金主要投资于未上市企业的股权，与公募基金严格的信息披露要求相比，不需由公司和有关中介机构申报招股文件，这些使得私募股权基金的管理和运行成本很低。
2、公司治理优势。根据国际惯例和行业经验，基金一般采取有限合伙企业的组织形态。有限合伙人和普通合伙人的权利义务结构安排，既有利于资本和管理的分工与合作，也有利于决策责任的恰当落实。在这种情况下，私募股权基金作为一种市场监控力量，对公司治理结构的完善有重要的推动作用，为企业上市在内部治理结构和内控机制方面创造良好的条件。
3、管理分工优势。在合伙制基金中，私募股权基金让那些不愿意、或无力承担无限连带责任的，以及有投资实力但无管理技能、无专业投资知识、或没有精力涉及投资管理的投资者担当有限合伙人LP角色，而让拥有管理团队、专业能力强、资源丰富的投资机构或者自然人担当普通合伙人GP角色。这种模式能够让投资机构、优秀企业等有能力和精力借助投资基金去并购和整合行业资源，也就能最大限度地发挥优秀企业家与优秀企业组织做出对社会更大、更多的积极贡献，可极大减少人才的无序流动，从整体上保护资本市场投资者利益。因为基金运作的成功与否与基金管理人的自身利益紧密相关，故基金管理人的敬业精神将会得到极强发挥，并可用其独特有效的操作理念吸引到更多的特定投资者投入到整个社会的创新发展中，同时各方的合作基于一种信任和契约，保障和推动了整个基金行业的有序有效运作。
4、价值创造优势。与证券投资基金相比，私募股权基金则是投资于实体经济，是货币资本、管理、技术、实物资本在实体经济层面的整合，而实体经济下资源配置效率的提升正是价值创造的表现形式。私募股权基金的价值创造优势更直接体现在高投资回报率上。例如：投资京东商城5年时间回报900倍；投资阿里巴巴14年目前回报22.6万倍；投资腾讯16年回报7万倍等。
5、金融风险防范优势。发展私募股权市场，不仅有助于增加直接融资在整个金融结构中的比重，减少信贷扩张的压力，提高储蓄向投资转化的效率，而且有利于防止证券市场、房地产市场、商品市场等泡沫化，进而有效防范金融风险。此外，私募股权能最大限度集聚闲散社会资本，使资本尽可能有序流动，减少类似“炒房团”、“姜你军”、“蒜你狠”之类的资本无序乱动带来的金融市场风险。
你未来的财富不只取决于你目前赚了多少钱，你现在能拿多少钱投资。而是取决于将来你以什么样的投资方式获取财富。最后只想让大家记住一句话，“通过私募股权投资，投资者可以获取全球各地经济发展中蕴藏的投资机会，你或许有可能成为下一个孙正义”。
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