清明节日，没想到要来祭奠网贷行业了。
4月8日，行业爆出了一个比一个更大、堪称连续八级地震的消息。
一、中新力合旗下鑫合汇实控人突然投案
上午是鑫合汇实控人陈某某向杭州市公安局投案的消息。鑫合汇自去年7月逾期后先后推出了几个版本的兑付方案，但据说在兑付20%之后再无下文。投资人组织和平台陷入了互撕，平台一度指控投资人追索本金的行为是“境外敌对势力和境内反社会力量在煽动群众”。
鑫合汇逾期前一直以上市公司和中新力合做背景宣传，但出事后，背景个个跑得比兔子还快。而这家平台不知演技了得还是另有原因，一直拖到现在才投案。
众所周知的是，全国各地都有不少存在重大问题的平台逾期后并未因为投资人报案而立案，鑫合汇好歹还兑付了一部分，但有些平台一直在用各种欺诈性的兑付方案应付投资人，比如浙江的另一家平台温某贷。鑫合汇的显赫背景也被立案了，是否代表了拆弹行动正在加速的信号？？
二、传说中的网贷备案试点方案
8日的第二个大消息是一份流出的网络备案试点方案，部分条款验证了此前媒体的相关报道，比如提高实缴资本门槛，平台展业范围划分为省级和全国区域两类，投资人单个平台投资额不超过20万，网贷总投资额不超过50万，设立一般风险准备金和出借人风险补偿金，申请备案的网贷机构过去3个会计年度连续盈利。
不少条款都是核弹级别，上面任何一条执行到位的话，都足以摧毁网贷行业99%的平台。但是，参考以往的记录，我对两件事持较为悲观的态度，一个是行业前景。本来去年108条出台后，如果按照当初的标准验收并推进备案的话，行业应该还能剩下100余家平台。按最新标准来看，这个数字可能要缩小到20-30家左右。
所谓的区域性和全国性平台的分类法可能是参考了小贷牌照的做法，按照“谁的孩子谁抱走”、审核与监管责任压实的原则制定出来的，但这个政策无论从哪个角度看，都不太现实，既难以实际执行，更无法有效监督，最终恐怕要沦为一纸空文。
举一个例子，投资人户籍地四川，在上海工作，要投资上海备案的某区域平台，这是否与监管政策冲突？投资人是不是要提供当地居住证才能顺利注册投资？如果以手机归属地识别投资人资格的话，那是不是买一个当地手机号就能绕过相关规定？是否会再次催生各种第三方服务产业？是否有人对监管成本和平台合规成本进行过计算，并对其现实可能性做过推演？
在中国的资本和证券市场上，私募、新三板、科创板都对投资人设置了种种资格门槛，最后结果是，大批机构和第三方帮助投资人绕开漏洞百出的规定。资本市场上，一个常见的现象是，以保护投资人名义推出的一些政策，最后反而没能保护投资人的正当权益。
第二个比较悲观的是，政策变来变去，一拖再拖，最终除了葬送这个行业外，恐怕看不到更好的结局。当然，或许这一结果也早在预估当中。传言中的文件中有一句话是这样的“分类施策、精准拆弹“。近期各地除了对一些平台主动清退拆弹外，对一部分去年已经逾期但迟迟未立案的重点平台正在加快处理。例如，今天的鑫合汇。接下来，应该会看到更多类似平台被加快推动立案处理，这一轮行动应该不是偶偶然的、个别孤立的事件，应是全国一盘棋的统一行动。
三、红岭昨夜宣布三年兑付
最后的核弹消息是8日晚间8点，有消息称，红岭创投周世平宣布4月8日下午至11日上午暂停红岭创投和投资宝两个平台的用户提现，同时红岭决定分三年兑付投资者本金，具体方案将于4月10日下午公布。
红岭创投周世平是网贷行业刚兑的创始者，也因为一直固守刚兑底线而收获了无数投资人的信任和信赖。但昨夜的声明会打破这个神话，而其对网贷市场的冲击恐怕是灾难性的。广东TD被立案后，已经引发了大批投资人撤离网贷市场，红岭此时此刻宣布流动性出现问题，无疑是行业的巨大灾难。
事实上，红岭的巨大坏账敞口有目共睹，老周也从不讳言，近期他在跟投资人交流时亲口承认，平台有50多亿不良资产需要处理。虽然老周不断在各种场合跟投资人保证，将让他们安全上岸。但覆巢之下，岂有完卵？
最近行业问题频出，影响投资者信心，各平台挤兑现象严重，近期红岭系各平台都有不同程度影响，加上不良资产处置进度不理想， 计划中的四大资产管理之一3亿多还款及深圳某上市公司1.48亿还款均延期，影响了平台流动性管理，为保障平台投资者公平知情权，今天下午紧急召开了高管、董事、监事会议，商量应急预案，1点半紧急暂停红岭创投和投资宝两个平台的用户提现，暂停提现时间从2019年4月8日下午1点半开始到2019年4月11日上午9点恢复，提现按新标准执行。根据目前平台评估，投资者本金部分不会受到影响，三年内分批兑付，利息部分可能实施一定比例折扣，4月10日上午将邀请部分投资者代表商量方案细则以及今后资产清收方案，详细方案4月10日下午将在平台公布。
红岭系各平台今后将在资产清收委员会的监督下，尽最大可能收回资产，保障投资者利益，同时落实好降低规模降低人数的监管要求。
因为经营管理决策失误，给各位带来极大的不便，有负各位投资者重托，在此给大家诚恳道歉，希望各位继续支持红岭系各平台资产清收，公司团队将竭尽所能送大家安全上岸。
——红岭老周 2019年4月8日晚上8点
昨夜，红岭社区的出借人交流版块彻夜无眠，不少全部身家投入红岭的投资人忧心忡忡，也有大批投资人发帖声明相信老周。
凌晨23：35，老周在社区发了一个帖子安慰投资人称，“老周的团队会竭尽全力确保三年顺利清盘，虽然过程比较坎坷，你们稳住，就是对平台最大的帮助，安心吃饭，好好休息，老周会替你们操心”。
可是，除了极少数的铁杆粉丝外，能稳住的人能有多少呢？
一地鸡毛中，到底谁才是，或者说应该是，那个代价？
我只能祈祷和祝愿，在这个行业倒塌之前，所有投资人能安全顺利的拿回自己的血汗钱，他们是无辜的，不应该成为这个时代和行业乱象的陪葬品。
閱讀更多 互金商業評論 的文章
