計算機行業發展到如今，已歷時四代，從最開始的電子管大電腦逐步縮小，歷經晶體管、小規模集成電路，再到如今大規模及超大規模集成電路。我國計算機行業雖發展較晚，但從中科曙光自主研發出第一臺電腦到去年初研發出全球首個獨立量子計算機可以看出計算機行業發展神速。然而，在核心的細分領域如操作系統和CPU依舊較為落後。
經過梳理，我們將計算機行業分為：計算機硬件、軟件和細分領域應用三個環節。此外，鑑於計算機行業處在新一代的拐點，阿里、百度和騰訊等巨頭正加碼佈局以雲計算、數據平臺和智能化（AI）應用的新一代計算機器，因此我們根據以上三個維度外加BAT佈局的維度。
接下來，我們從以上四個維度對計算機行業加以梳理並彙總出核心標的。
計算機硬件設備
計算機硬件設備是計算機行業的上游，主要有主板和服務器、內外存、CPU芯片和光驅等構成，中游主要應用於臺式電腦、筆記本電腦和平板電腦。
眾所周知，電腦品牌方面，Apple、三星、戴爾、宏碁、Facebook等等幾乎壟斷，國產方面，聯想、清華同方和浪潮系不斷加碼並提升市佔率。CPU方面，電腦端幾乎被因特爾、AMD和IBM等巨頭壟斷，手機端是高通、蘋果和三星。國內方面，龍芯中科前期停留在計算機較為低端的領域，去年以來在量子計算機領域實現突破，希望能實現彎道超車。此外，可喜的是PC端華為自主研發的操作系統和麒麟芯片實現商用，並打破了高通和微軟的壟斷。
計算機設備個股梳理如下：
計算機軟件
國產軟件去年炒作不斷，龍頭股中國軟件屢創新高。計算機軟件作為下游的前端應用，可分為操作系統和應用軟件。應用軟件方面，根據行業屬性主要有以下分類：軟件外包、電力行業軟件、金融行業軟件、醫療行業軟件、電信行業、物聯網應用、智能交通應用、信息安全類和汽車行業軟件等等。
計算機軟件個股梳理如下：
五大核心細分領域
我國目前計算機領域主要有四大大型集團，分別是：中國電子信息產業集團（CEC）、中國電子科技集團（CETC）、中科院和華為。CEC旗下主要有中國軟件和中國長城兩家上市公司、CETC旗下主要是太極股份以及中科院主要是中科曙光。
- 雲計算
國外方面，亞馬遜不斷加大投入力度推升產業鏈的景氣度。國內方面，以阿里巴巴為首的BAT三大巨頭早已佈局，並不斷加碼投入。由此可見，未來的計算機商業化的發展方向必然是雲計算和大數據。這方面跟通信行業略有重複，之前的文章中有過分享，本期重點分類核心公司。
- 金融科技應用
計算機行業的發展首要應用便是金融領域，計算機進入互聯網時代，互聯網驅動金融行業步入互聯網金融。金融行業是各大行業的中樞，自然細分領域眾多，但是核心應用依然是產品化和場景化應用為核心。此外，比特幣推升了以數字貨幣為首的區塊鏈技術的發展，也是計算機背景下的金融領域的核心應用。
- 網絡安全
互聯網背景下計算機時代，信息技術高速發展，自然離不開信息安全！近年來，相關的網絡安全法的出臺可以看出信息安全的重要性。除此之外，近期雲計算的發展進一步推升了雲安全和場景安全的網安問題，相關公司有望因此受益。
- 醫療信息化應用
計算機人工智能化其中一個重要的應用領域便是醫療信息化建設。醫療信息化主要包括三方面：醫保IT、精細化診斷和考古子領域。特別是醫保IT，近期伴隨著醫保招標的結束，2020年有望迎來建設高峰期。此外，計算機精細化醫療診斷領域也迎來可喜進展。
- AIOT領域應用
AIOT是人工智能（AI）和物聯網（IOT）的組合，新一代的計算機信息技術發展，伴隨著4K/8K技術的產業化突破迎來了超高頻視頻以及華為5G技術的突破帶來了通信便利，這三隻手從共同推動了AIOT的全面應用。然而，
AIOT的發展是一個系統性工程，時下最普遍的應用在於以高清攝像頭為代表的安防和監控領域。五大細分領域個股梳理如下：
BAT產業化佈局
互聯網時代，行業傳統的“計算機+軟件”的模式基本被國外壟斷，隨著以雲計算和大數據為首的新一輪計算機新時代的興起，國內可喜的出現一批以BAT為首的創新型企業。 近年來，這批創新型企業不斷加碼佈局新一代的計算機背景下的各大行業。接下來，我們針對BAT的戰略佈局做個簡要分享。
以阿里為例，自主研發出飛天操作系統和數據庫平臺，並搭建起整個阿里雲平臺為主的生態圈，從而打斷了國外巨頭的壟斷。現如今，阿里巴巴整個產業鏈佈局已近完成，雲計算有阿里雲，AI方面搭建ET大腦，並覆蓋和開放到各個行業。
眾多傳統計算機公司正快速加入並形成基於阿里雲平臺為首的生態圈。
值得一提的是，除了前期收購恆生電子和石基信息之外，去年以來還直接持股千方科技、新開普及南威軟件。另外，還與多家上市公司達成戰略合作，如浪潮集團、東軟集團、銀江股份、用友網絡等。
阿里生態圈相關個股如下：
此外，百度通過自身的百度大腦和百度智能雲，搭建了一體化的生態圈。騰訊起步較晚，但也形成了自身騰訊雲外加AI技術，並已面向各大行業積極佈局。
到這裡，計算機行業的四大維度就已分享完畢。在AI的背景下，伴隨著5G/6G技術的突破和研發、超高清視頻技術以及物聯網的普及，新一代的計算機行業必將迎來新一輪的高速增長期。
科技創新、國產替代，你我同心、同行！
文中所述計算行業的四大維度的個股彙總皆為個人研究和統計所得，謝絕轉載等各種形式複製！另外，文中個股僅供研究和參考，不作為買賣建議！
閱讀更多 AI投資 的文章
