公募基金重仓股行业配比有所上升，验证上个季度判断。我们曾在2019Q4中分析到公募重仓股行业配比到了一个低点，标示着加仓机会。2020Q1，公募基金持仓中，计算机持仓占所有公募基金持仓比重为5.74%，环比增长2.29个百分点。
2020Q1计算机持仓市值占比排名第6，上季度排名第9。排名计算机行业前面的行业有医药生物、食品饮料、电子、非银金融、银行五个行业。
行业标准配比增长，原因为新上市公司中计算机比例较高，新上市公司市值占比超过1/3。截至2020Q1，计算机行业标准配置比例为4.89%，环比增长了1.24个百分点。标配比例计算方法：计算机流通市值/全部A股流动市值。原因为新上市公司中计算机比例较高，剔除新上市公司影响后计算机标配比例和2015Q1基本持平。
基金重仓股超配比例转正。截至2020Q1，计算机板块超配比例为0.85%，环比上升1.15个百分点。
我们从2019年年初坚定看好云计算与安全信息创新领域，主要逻辑在于：一方面，云计算行业的云上服务和数据增值服务促使其将是未来10年的战略性机会；另一方面，安全信息创新近年来上升为国家战略，安全信息创新势在必行。
进入2020年，由于疫情的影响，国家对于医疗资源和医疗信息化的重视日益增加，医疗信息化也受到了较高的关注度。
从个股的持仓与变动情况来看，云计算SaaS产业链中的广联达、用友网络；IaaS产业链的浪潮信息、中科曙光、紫光股份；安全信息创新领域中的金山办公、深信服、中国软件；医疗信息化的卫宁健康，成为了2020Q1公募基金持仓的重点关注企业。
持股市值排名。所有公募基金的前十大重仓股中，与2019Q4相比，具体有如下变化：
2020Q1，5只个股用友网络、紫光股份、中科曙光、深信服、卫宁健康进入所有公募基金持有市值的前十名； 5只个股中国长城、科大讯飞、东华软件、启明星辰、美亚柏科退出所有公募基金持有市值的前十名。
持有基金数排名。所有公募基金持有基金数排名前十中，与2019Q4相比，具体有如下变化：
2020Q1排名前十持有基金数中，三只个股科大讯飞、中国软件、中国长城退出所有公募基金持有基金数的前十名，替代其的是中科曙光、用友网络、东华软件进入前十。
基金持股占流通股排名。所有公募基金持股占流通股排名中，与2019Q4相比，具体有如下变化：
2020Q1，4只个股卫宁健康、中科曙光、恒生电子、深信服进入所有公募基金持股占流通股排名的前十名； 4只个股卓易信息、恒华科技、创业慧康、华宇软件退出所有公募基金持股占流通股排名的前十名。
基金加仓排名。所有公募基金加仓排名中，9只个股，分别为用友网络、中科曙光、南洋股份、浪潮信息、卫宁健康、万达信息、立思辰、北信源新进入加仓的前十名中。
风险提示
数据统计存在允许范围内偏差的可能：以上持仓分析数据来自于Wind数据库公布数据，不同的数据统计以及分析方法可能存在可允许范围内的少量偏差。
贸易摩擦加剧：贸易摩擦特别是科技制裁影响相关行业发展。
财政支出不及预期：近年政府财政状况较为紧张，影响相关部门对IT解决方案采购进度。
经济下行超预期：宏观经济面临下行的趋势，如果超预期下行，可能影响企业整体投资。
