控制風險，做一個理性的投資者

某大公司準備以高薪僱用一名小車司機，經過層層篩選和考試之後，只剩下三名技術最優良的競爭者。主考者問他們：“懸崖邊有塊金子，你們開著車去拿，覺得能距離懸崖多近而又不至於掉落呢？”

“二公尺。”第一位說。

“半公尺。“第二位很有把握地說。

"我會盡量遠離懸崖，愈遠愈好。"第三位說。

結果這家公司錄取了第三位。

【“慾望是無止境的，股市裡面風險是第一位的，收益是第二位的，能夠控制住風險的人才是一個成熟的交易者。”那麼您能夠做得到嗎？】

不應該對抗市場，或嘗試擊敗他。沒有必要比市場精明。趨勢來時，應之，隨之。無趨勢時，觀之，靜之。等待趨勢最終明朗後，再動手也不遲。這樣會失去少量的機會，但卻贏得了資金的安全。你的目標必須與市場保持一致，順應市場的趨勢。如果你與市場保持一致，利潤自會滾滾而來。如果你看錯了趨勢，就得使用古老而可靠的保護傘止蝕單。這就是趨勢和利潤的關係。

操盤成功的兩項最基本規則就是：停損和持長。

一方面，截斷虧損，控制被動。另一方面，盈利趨勢未走完，就不輕易出場，要讓利潤充分增長。多頭市場上，大多數股票可以不怕暫時被套。因為下一波上升會很快讓人解套，甚至獲利。這時候，買對了還要懂得安坐不動，不管風吹浪打，勝似閒庭信步。交易之道的關鍵，就是持續掌握優勢。

快速認賠，是空頭市場交易中的一個重要原則。

當頭寸遭受損失時，切忌加碼再搏。在空頭市場中，不輸甚至少輸就是贏。多做多錯，少做少錯，不做不錯。在一個明顯的空頭市場，如果因為害怕遭受小損失而拒絕出局，遲早會遭受大損失，所以在股市操作沒有技術是萬萬不行的。

在股市中控制風險要遵循“一停二看三通過”的原則

一停：停止盲目的、無計劃的買賣操作，有獲利的籌碼要及時兌現利潤，深度套牢的股票也不要急忙割肉。

二看：就是了解股市中的各種情況，仔細研判行情的未來發展趨勢，研判個股的運行規律，認真地選好股票，等待趨勢的徹底轉強。

三通過：當市場整體趨勢重新轉暖，個股成功有效地突破阻力位後，當投資者對市場的研判符合股市客觀運行態勢時，可以根據當時情況，適當加重倉位。

人們常說性格決定命運，在股票交易中同樣有決定投資命運的內在因素。在心理學上講，性格的改變雖然很難，但還是可以通過後天影響慢慢改變的，而氣質往往是不能改變的。這也正應了目前有些人是“富而不貴”這一說法。回到交易中來，我們不一定要有貴族氣質，我們是要先富起來。所以我們要重塑交易性格，從而實現交易命運的轉變！把賺錢變成我們每位投資者的精神特性！

來看一個由美國康乃爾大學的兩位科學家做過的有趣試驗：

他們在兩個玻璃瓶裡各放進5只蒼蠅和5只蜜蜂。然後將玻璃瓶的底部對著有亮光的一方，而將開口朝向暗的一方。幾個小時之後，科學家發現，5只蒼蠅全都在玻璃瓶後端找到出路，爬了出來，而那5只蜜蜂則全都撞死了。

蜜蜂為什麼找不到出口呢？ 通過觀察他們發現，蜜蜂的經驗認定: 有光源的地方才是出口；它們每次朝光源飛都用盡了全部力量，被撞後還是不長教訓，爬起來後繼續撞向同一個地方。同伴的犧牲並不能喚醒他們，它們在尋找出口時也沒有采用互幫互助的方法。

如果說蜜蜂是教條型、理論型，而蒼蠅則是探索型、實踐型。它們的思維中，就從來不會認為只有光的地方才是出口; 它們撞的時候也不是用上全部的力量，而是每次都有所保留; 最重要的一點是，它們在被碰撞後知道回頭，知道另外想辦法，甚至不惜向後看; 它們能從同伴身上獲得靈感，合作與學習的精神讓它們共同獲救。所以，最終它們是勝利者。對這個試驗有著不同的看法。有人會說蜜蜂是烈士，而蒼蠅則苟且偷生。有人說蒼蠅非常聰明，而蜜蜂有些愚蠢; 有人乾脆把目前社會上的人分為兩種，一種是“蒼蠅型”，二就是“蜜蜂型”。如果先摒棄原先的對於這兩種昆蟲的道德附加和好惡感，你需要考慮的問題是: 看看自己在投資中，你到底是“蜜蜂”還是“蒼蠅”？ 你想做“蜜蜂”還是“蒼蠅”？

量能異常變化的看盤實戰

1、量能放大突破前期高點

量 能放大是進一步突破的關鍵。在創新高突破前期高點後，不要急於買進，創新高的當天高開低走，就要徹底打消原來買進的想法。如果不是高開低走，也要觀察創新 高後幾個交易日的走勢，如果股價沒有向下移動，還是向上攀升，可擇機買進；如果後幾日股價向下跌，就不要再碰它了，手中有這類股的也要選擇拋出或減磅操 作。

圖1-11　量能放大突破前期高點

主 力在低位建倉後，會將股價拉昇到一定高度，藉此進行打壓。對於突破前期高點後，主力打壓時怎麼操作呢？主力在某個區域設下一個圈套，引誘散戶投資者做空， 最後讓做空的投資者休想在更低的價位把籌碼補回來。所以此時要識破主力的計謀，捂住自己的股票，也可增加倉位坐上主力的轎子。

2、量能放大的長陽、長陰線

（1）巨量長陽線。主力突擊建倉手法最明顯的便是低開巨量長陽線，這種形態的特徵是：股價莫名其妙大幅跳空低開，隨後便慢慢爬升，成交同時放出近期天量，當天收一長陽線。

此種形態具有以下走勢特點表現為：

①股價大幅跳空低開，至少低開2%，形態上呈穿底而出的不良形態，不明真相的投資者紛紛棄股而逃。

②成交放出巨量，一邊是蜂擁而出的拋盤，一邊卻如飢餓的老虎在大口大口鯨吞籌碼。

③當天收一長陽線，有時甚至是光頭光腳的長陽線。

④出現的位置較低，且前期往往已調整了一段時間。

低 開長陽出現的位置越低、陽線的實體越長、成交量越大越好，若在該股的高價圈出現，則有可能存在陷阱。而低位出現的巨大的成交量、長長的陽線，往往數天之內 籌碼便換手完畢，絕對是有雄厚實力的主力所為。這說明後市上升空間相對廣闊，主力急於進場，其戰略意圖在於追求速戰速決，建倉完畢有可能立刻進入拉昇期。

圖1-12　巨量長陽線

（2） 巨量長陰線。如果高位巨量長陰線就應該考慮賣出了。K線高位放巨量收長陰，通常是莊家出貨信號。當股價已有了較長時間和較大幅度的上漲後，買方力量已經顯 示不足，此時忽然放巨量，而當日K線為長陰線，通常表示莊家已完成拉高出貨。此時如不能及時清倉出局，必被高位套牢。

圖1-13　巨量長陰線

應用高位巨量長陰線賣出時要注意：

①必須是在上升行情持續較長時間，股價距行情啟動點的漲幅在30%以上，該信號才為有效。

②要注意兩種行情的高位概念：其一，上攻行情的高位是從本輪行情的啟動點計算；其二，反彈行情的高位從反彈點計算，其前期高點附近往往是反彈行情的高位。

③高位成交量巨大時的K線形態：其一，K線長陰股價大跌，表明莊家出貨意願堅決；其二，K線大陰大陽相吞，是較強烈的頂部信號。

3、量能放大股價滯漲

放 量滯漲指股價上漲幅度與成交量放大的幅度不匹配。股價上漲幅度不大，成交量卻呈巨量。這種情況一般是由於主力出貨造成的。莊家無心做多，股價上漲幅度不 大，成交量卻呈巨量，是出貨的表現。當然也有另一種情況，即當股價突破重要壓力位時也會放出巨量，這需要具體問題具體分析。

高位放量滯漲就是股價經過長期炒作後已經處於一定的高度（或許已經翻了幾倍），然後在一段較短時期內出現成交量不斷放大而價格卻停滯不前的情況（當然也可能創出了歷史新高，但總之漲幅較小），此時莊家出貨概率較大，大家應當重視。

其中“小陽放量滯漲”的個股連續放量上攻時，只收出連續的十字小陽線，這是多頭強烈上攻受阻的表現。在縮量蓄勢後，還會有一波繼續上攻創新高的機會。放量後縮量回調時，是短線絕佳進倉點。

圖1-14　弱勢低位放量陷阱

弱勢中的低位放量很可能是個陷阱，放量後跳水的可能性很大，多為誘多行情，很短暫，風險也很大。低位放量上漲是主力資金出逃還是建倉，主要有以下幾點區別：

①成交量在短期內急速放大，日換手保持在5%以上，在相對高位會至10%以上，在明顯的低位，放如此巨量，充分說明有資金在通過對敲出逃。

②低位緩慢上漲放出巨量，漲幅不大，但成交卻創出新高，應謹慎。

③股價反覆震盪，暴露出主力清倉的意圖。

④不會突破阻力位，說明主力不願上攻，出貨意願明顯。

主力是如何“洗盤”的!

一、何為莊家洗盤？

洗盤為股市用語。洗盤動作可以出現在莊家任何一個區域內，基本目的無非是為了清理市場多餘的浮動籌碼，抬高市場整體持倉成本。莊家為達到炒作目的，必須於途中讓低價買進，意志不堅的散戶拋出股票，以減輕上檔壓力，同時讓持股者的平均價位升高，以利於施行做莊的手段，達到牟取暴利的目的。

　二、主力洗盤形態分析

1、挖大坑洗盤

這是長線主力的慣用手法，當吸夠一定的籌碼後，利用利空消息或者大盤調整，讓股價順勢回落(也有可能主力不願意強行支撐股價)。這種洗盤的特徵是：股價挖坑回落時成交量萎縮，而且股價表現應強於大盤。(挖大坑調整時，對應的成交量萎縮)。

2、橫向振盪洗盤。

主力對股價拉到一定程度後展開橫盤振盪而不再拉昇，由於跟風盤害怕失去到手的利潤，再加上對股價後市運行方向無法把握，已經盈利的投資者多數會採取落袋為安的操作策略，沒有獲利的投資者微虧出局不想浪費時間而拋出籌碼。

1、大幅震盪，陰線陽線夾雜排列，市勢不定；

2、成交量較無規則，但有遞減趨勢；

3、常常出現帶上下影線的股票十字星；

4、股價一般維持在莊家持股成本的區域之上。若投資者無法判斷，可關注10日均線，非短線客則可關注30日均線；

我們最後來學習一下——30日和60日均線

30日均線是短線的保障

30日均線是股票在最近30個交易日中平均成交價格的連線,其反映的是股價走勢變化的中期趨勢,因此常常作為一箇中線操作的均線指標,但是在短線操作中,投資者也不能忽視30日均線的巨大意義。

技能解析:

股價在30日均線之上運行.顯示了股價良好的中長期上漲趨勢,這保障了短線操作的成功率。同時當股價下跌到30日均線附近時,股價會受到30日均線的強力支撐,為短線操作提供機會。

應用案例:

如上圖所示為長百集團(600856) 2013年8月到2013年11月的走勢。

從圖中可以看出,該股在左側走勢中始終處於30日均線的下方,由此顯示了市場中期弱勢向下的特點,所以不具備短線操作的大環境。當創出5.33元的新低之後,該股緩慢上漲,之後該股強勢放量突破了30日均線的壓制,股價中期趨勢得到改變,短線操作的大環境開始形成,如下圖所示:

圖中透露了股價中期趨勢的轉變,其轉折點就是股價放量突破30日均線時,由此形成了股價中期向上的趨勢。把握住股價的中期上漲走勢,投資者大可以在股價回調低位時大膽進行短線買入操作。

另一方面,30日均線對於股價的下行有強力支撐,因此當股價下跌到30日均線位置時,市場反彈幾率大增,會創造出極好的短線操盤機會。如下圖所示為東源電器（002074 ) 2013年8月到2013年9月的走勢:

從圖中可以看出,該股在突破30日均線之後,股價開始變為上漲走勢,從4.8元左右上漲到了 5.4元附近,之後該股出現了下跌.當股價下跌到30日均線附近時,獲得30日均線的強力支撐,出現了連續陽線的放量反彈。

經過再一輪上漲、下跌、支撐後,股價再次攀升,預示著短線有望繼續走強。

如上圖所示,該股在上漲途中出現了下跌回調,但是股價回調至30日均線附近時獲得了強有力的支撐,兩次回調都沒跌破均線,之後開始放量上漲連續收陽,由此發出短線買入信號。之後股價持續拉昇,短線投資者在回調時適時地介入其中,即可獲利。

讓我們來看看導致股民虧損的六種心態，你是否也有同樣的感受

​一、是因為虧了，一定要扳回來，所以天天找機會。

股 市永遠有機會，只是不同機會提供給不同的人來把握而已，如果有人說可以帶你天天賺多少個點，那多數是騙你的。這個市場遊蕩著一批精英，不論牛熊市都可以賺 錢的，但也不是每天都可以賺錢。每個人都要正確認識自己，是擅長選股還是擅長選時，是擅長短線博殺還是擅長中長線持股，根據自己的特長來制定自己的操作計 劃，不要強求自己盲目去模仿高人。對於普通股民來說，在牛短熊長的A股更多時間是等待。如果急於追求每一次大大小小的機會，結果很可能會是自己越陷越深。 彩票每期都有人中大獎，但那不是大多數人的事。

二、是把股市當成全部。

股市就是自己的全部，卻不知道除了股市以外還有家庭，還有工作，還有社會交往與其他生活。當股市難做的時候，應該把更多的時間放在股市以外的地方，而不是整天遊蕩在股市中，荒廢了其它。

三、是要有願賭服輸的心態。

輸了就輸了，耐心等待下次機會就行，大可不必與客觀較勁，就當是花銀子買經驗，不可對別人與家人發洩在股市中的不滿，那於事不補。

四、是不要把希望寄託給別人。

如果在高位套著了，一定要自己把握分寸，進行自救，不能坐著等別人或者國傢什麼的來解救，一定要有自己的止損線，並且嚴格執行，有時執行了也可能會出短線錯誤，但嚴格執行了可以控制損失的擴大。

五、是不管你賬面浮盈有多少，那都不值得高興，最終收到口袋的才是自己的錢。

就如同打麻將，中途贏多少都不算，散場時才是最後結賬的時候。

六、是股票跌多了所以會漲。

目前的股票，個人認為一些股票雖然跌了一半，但後期再跌去一半甚至更多並非不可能，所以不能因跌多了而去博上漲。

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