中国股市濒临“失控”状态：牛熊分界线已至
截止到2017年6月底，中国已经有超过1.2亿股民，也就是说差不多每10个人就有1个股民。当你在餐馆吃饭或者地铁站、公交站等车时，你可能会听到身边的人谈论股票或者看炒股软件，甚至小区的大爷大妈也常会凑在一起交流炒股心得。那么，所有人真的适合炒股吗？
首先我们来聊下股票是什么。股票是股份公司发行的所有权凭证，是股份公司为筹集资金而发行给各个股东作为持股凭证并借以取得股息和红利的一种有价证券。每只股票代表股东对企业拥有一个基本单位的所有权，背后都有一家上市公司。
股市是股票市场的简称，本质是上市企业为了融资和分散风险。其实，股票市场是一个财富再分配的市场，并不直接产生财富。你赢的钱是别人输的钱，股市属于“零和游戏”。一般来说，10个人炒股7个亏2个平1个赚。
假如有一只股票，它背后是一家业绩稳定增长的企业，陆续买入这只股票的人都选择不卖，等待该企业赚钱后分红，那么该股票基本没有成交量，股价就会直线上涨。事实上，这是理想状态，由于企业业绩变动、信息掌握程度不同甚至人的情绪变化，这些因素都会影响股价变动。
当股价超过了其内在价值，就会出现泡沫；当股价低于其内在价值，就出现机会，因为它最终会涨回到其内在价值。
曾在很多投资研讨会上向听众提出这样一个问题：“谁曾在市场中赔钱？”差不多每一个人都会把手举起来。然后我会接着问：“你们之中又有多少人把钱赚回来了——在市场中？”几乎所有人都会把手放下。
市场主力怎样让散户割肉的
一般人在被套初期总有这样的想法，我就相当于存银行了，我不卖，就是不卖，打死我也不卖，这个股质地又不错，业绩良好，凭什么让我卖？过几年肯定会涨回来的。这时候被套10%，20%，40%，但到了最后70%或者80%以上时反而说了声：“庄爷爷，偶怕你了，给你行了吧。”喀嚓一刀，割个干净。
这种现象很奇怪，为什么在套得少的时候不卖，结果到账上所剩无几时反而能痛下决心割干净呢？其实这就是市场主力的诱惑，因为几年的牛市思维惯性，使你坚决相信牛市还存在，跌20%咱补仓，摊低成本，等它反弹到我不亏时我就出局。但情况却不如你料想的，散户大部分表现为两种：一是到其成本位就不太愿意出了，还想再赚一点；还有一种可能就是股价到不了他的成本位就又下去了，散户的补仓不但没有减少成本反而扩大了亏损。
那我坐庄是怎么做到这一步的？太简单了，当跟风盘变少而抛压增大时立即反做，我跑在大部分人前面。
这样的反弹后面的幅度会越来越小，最后干脆横盘，到了最后期，一天跌个一分两分，上下幅度只有几分，你想做T是根本不可能的事，因为我把做T的成本计算好了，买卖的差价不够手续费，再说了。因为不断的下跌，你只要卖出去基本就没什么兴趣再买回来了。
有人可能有疑问，既然都是那样，我不卖不就得了。
其实，到了亏损70~80%以上的情况下是没人愿意割肉的，但为什又割了？这就是市场主力的诱惑，在反弹中，不断的安排一些股走翻倍行情。你拿的股不断阴跌，极长时间毫无起色，而不少股一反弹就是很快翻倍，并且那个业绩是一天不如一天，你心里是什么滋味？
从忍耐、怀疑到绝望，最后痛下决心调仓换股。当市场大部分人都这样做时，主力就获得了成功。
调仓换股错了吗？不错，不过你很难买到那些反弹中很快翻倍的股，为什么？一个它是逆市而行，大部分人因为害怕把筹码早早的就抛了；第二是仙股，那筹码都在主力手上，做多少都是给你看的。第三是你买到了，并获得了利润。不过，这是你撞大运了，在这个市场里比例极低。
主力洗盘出货的目的：
主力震仓(洗盘)的目的是尽量把心态不坚定的跟风盘甩掉。主力出货的目的是尽量吸引买盘，通过各种手段稳定其他持股者的信心，而自己却在尽量高的价位上派发手中尽量多的股票。
主力洗盘出货的特征：
(1)庄家获利空间：
洗盘一般小于20%，出货一般大于50%，甚至100%。
(2)支撑压力：
洗盘的目的是为了恐吓市场中的浮动筹码，股票价格在主力打压下快速走低，但在其下方能获得强支撑；而出货的目的是为了兑现筹码，所以往往股票价格在主力拉抬下快速走高，但在其上方出现明显滞涨。
(3)是否护盘：
洗盘时股票价格维持在短期均线之上，即使跌破也不会引起大幅跌落，缩量盘稳后又会继续向上；出货时股票价格跌破短期均线，不能重回线上继续向上运行。
(4)价格平台：
洗盘，主力会构筑新的价格平台，为下一次的发力做蓄势准备，整理后最终都会向上突破；而出货，则是在平台整理后低点不断向下移。
(5)均线系统：
洗盘时仍然呈向上发散，趋势走好，多头排列不变；出货时被破坏，或者开始向下。
(6)成交量：
洗盘的成交量特征是缩量，随着股价的破位下行，成交量持续不断地萎缩，常常能创出阶段性地量或极小量，但上涨时成交量却放得很大；出货前股价往往经过大幅上涨，成交量一直保持在较高水平，而且在股价转入下跌走势后，成交量依然不见明显缩小。
(7)整理时间周期：
洗盘的时间周期通常都较短，一般5至12个交易日就结束；出货的时候，股价盘整的时间周期即使超出洗盘的时间周期（5~12个交易日），仍然会表现出不温不火的震荡整理走势或缓慢阴跌走势。
(8)筹码分布：
洗盘时，底部的筹码一般总会有10%左右沉在下面不向上移动；出货时底部的筹码基本全部移动到了新的筹码分布区内。
了解主力洗盘和出货的特征之后，区分两者就是水到渠成的事情。事实上，投资者炒股被套，不是因为没有赚到过钱，更多时候是因为赚了钱，由于贪心或者其他原因导致没有及时卖出，所导致被套。因此，市场当中投资者的情绪，才是其区分洗盘出货的决定性因素。
在股票市场中打拼，要学会从多个角度多个方面进行分析考虑，本身卖出股票就不是一件容易的事情，无论是从经济学的角度还是从个人心理方面，卖股票总是比买股票要困难，然而不同的时期具有不同的股票卖出方法，所以在判断主力洗盘出货以及卖出股票的时候必须要掌握一定的技巧。
寻找强庄股的各个阶段的操作策略
阶段1：初仓阶段
庄家最初吸纳或持有的筹码，叫初仓，吸纳初仓的整个过程，被称为初仓期或初仓阶段。初仓筹码的形成有三种可能：一是新资金入场，直接从市场上吸纳；二是前一轮行情的少量仓底货；三是前面两种情况都有，既有新吸纳的筹码，也有过去的仓底货。初仓筹码的仓量不大，一般占庄家总持仓量的20%以下。
这部分仓位的成本价有时候远远高于平均持仓成本价，有时候却大大低于平均持仓成本价，而有时候则与平均持仓成本接近。比如，在下跌过程中，用于砸盘的这部分筹码，或者庄家对市场判断失误，在股价没有真正见底之前吸纳的筹码，这些筹码的成本显然要高于平均持仓成本价（如图2-1A所示）。又如，股价受下跌惯性影响，而出现急速下跌，然后快速回升，这时在低位转折点附近吸纳的这部分筹码，其成本价往往低于平均持仓成本价（如图2-1B所示）。再如，经过长期的熊市下跌后，股价跌无可跌，低位窄幅波动，此时吸纳的初仓成本价与坐庄平均成本价相近（如图2-1C所示）。
阶段2：主仓阶段
庄家集中吸纳的筹码，叫主仓，其整个建仓过程，被称为主仓期或主仓阶段。主仓是庄家建仓的主体部分，直接关系到后续的拉升高度及盈利空间。
主仓筹码基本反映整个建仓阶段的全貌，它是分析庄家持仓成本、持仓数量的依据，能够反映庄家建仓方式、建仓时间、建仓空间等，因而是坐庄过程中的重中之重。无论是理论研究还是实盘操作，大都以主仓筹码作为技术分析、研判后市的重要依据。本书内容所涉及的建仓指的也是主仓筹码。
主仓部分所占的比重较大，一般占庄家总持仓量的60%～80%，有时甚至达到100%，即没有初仓和加仓过程。庄家速战速决一次性完成建仓计划，整个建仓过程只有一个主仓部分，因而此时也没有主次之别了。可见，庄家的筹码构成有以下四种可能：一是由初仓和主仓构成；二是由主仓和加仓构成；三是由初仓、主仓和加仓构成；四是由主仓独立构成。
主仓期是建仓的主体部分，所需的筹码量大，所以时间比初仓期和加仓期都要长得多。一般短线庄家需要1～3个月，长线庄家需要3个月以上，并且要悄悄地进行。一旦泄密，为广大散户知悉，跟着庄家在底部抢筹，便会前功尽弃。
实盘中庄家建仓非常复杂，有时出现初仓量与主仓量接近或主仓量与加仓量接近的现象。持仓成本价还会产生这样几种情形：初仓成本高于主仓成本；初仓成本低于主仓成本；加仓成本高于主仓成本；加仓成本低于主仓成本。无论是哪一种情形，在分析持仓成本时以两者的均价为宜。当初仓量、主仓量和加仓量都接近时，就可以视其为一个独立的主仓建仓过程。
阶段3：加仓阶段
庄家在完成主仓期后，有时可能还需要加仓，加仓的整个过程，被称为加仓期或加仓阶段。加仓期的时间大多短于主仓期和初仓期，成交量出现时大时小现象，可能出现在打压过程中，也有可能出现在爬升过程中。这部分仓位视当时市场状况而定，但一般占庄家总持仓量的20%以下。
这部分仓位的成本价跟初仓相似，有时候远远高于平均持仓成本价，有时候却大大低于平均持仓成本价，而有时候则与平均持仓成本接近。比如，在完成主仓期后，股价向上爬高时出现洗盘整理，这时庄家如果还没有达到坐庄计划所要求的持仓量的话，就要在相对高点加仓，这部分筹码的成本价就会高于平均持仓成本价（如图2-2A所示）。又如，股价受消息影响或庄家打压，而出现新的下跌走势，此时庄家在低位实施加仓计划，那么这部分筹码的成本价往往低于平均持仓成本价（如图2-2B所示）。再如，在长时间的底部过程中，股价低位窄幅波动，此时完成最后加仓计划的筹码的成本价与坐庄平均成本价相近（如图2-2C所示）。
从上述初仓期、主仓期、补仓期这三个阶段的建仓过程，还可以引申出多种庄家建仓形式。分析和掌握庄家的建仓过程，对投资者跟庄很有帮助，可以使投资者了解庄家在什么价位大规模建仓、建仓成本在什么位置、庄家持仓数量多少等，进而决定自己的跟庄策略。
这里简要透露一下建仓时经常见到的对倒动作。由于当前证券市场监管十分严厉，庄家已越来越狡猾，行动越来越隐蔽，不敢明目张胆地对敲。既然庄家不敢对敲，那庄家还怎么坐庄呢？以前见到的对敲，大多是今天用A账户买进、B账户卖出，明天又反过来，用B账户买进、A账户卖出，不同的账户相互倒腾。但现在不这样做了，监管部门只要将所有这些账户的历史交易记录全部调出来，就很容易看出这些账户都是在不停地对一只股票在相互进行买卖，这就是对敲动作。现在的庄家一般有两个办法。
其一、单向自我对倒。一个账户操作两次，一次买进，一次卖出，操作之后就将该账户封住一段时间。比如，先用A账户买进后再卖出，然后用B账户买进，此时A账户就没有股票，这个账户就暂时不用。其后，用B账户卖出、C账户买进，一直持续下去，就形成账户操作链条。这样做需要多少账户呢？并不需要太多账户，只要每一个账户内的股票数量和资金量足够多就行。比如，庄家对一只股票控盘50%，若按照单一账户持股量不超过流通股的5%计算，庄家从理论上只需要11个账户就可以了，每个账户平均持股量为流通股的4.55%，这并不违规。同时，还准备了11个资金账户，正好可以接走这些账户内的筹码。有了这22个账户，庄家就可以完成一次全仓对倒。如果需要进行10次全仓对倒，那么，准备220个账户就可以了。
当然，在实际操作中庄家是不可能在一个账户中吃进那么多筹码的，持仓账户肯定应该更多一些。但另一方面，由于庄家在对倒时，并不需要将所有底仓都拿出来对倒一遍，庄家的大部分底仓在出货前是锁定不动的，因此，需要对倒的股票量并不高。但不管怎么说，一个控盘式庄家至少需要准备几百个账户。
其二、与市场对倒操作。以上的对倒方法是笨庄家的玩法，更高明的庄家一般不采用这个方法，而是采用与市场对倒的方法。庄家用A账户建完底仓后，这些底仓基本上就不再动了，偶尔出来动换一下，也是为了显示账户的活跃度。其后，庄家在拉高股价的过程中，就用另外的B账户先吃进散户的筹码，然后再将B账户股票全部卖给散户，同时用C账户再将散户的筹码吃进并卖给散户，这样就形成下例流通关系：
初仓筹码：散户筹码→A账户（暂时不动）；
对倒筹码：散户筹码→B账户→卖给散户；
对倒筹码：散户筹码→C账户→卖给散户……
并且，这些账户还可以反复使用。因为单个账户的持仓量均低于流通股的5%，只要A账户不与B、C账户发生关系，即使B、C账户反复买卖某只股票，且买入和卖出的对手均为不特定的散户，那就没有什么问题，因为监管部门并没有规定一个账户不能反复买卖某一只股票。待到股价拉到出货价位，这时候持有初仓筹码的A账户才开始卖出了。
在股市大盘向上的过程中，个股轮炒是一种常见的现象，如果把握得当，投资者可以把一个牛市当成两个牛市来做，获利会非常丰厚。发现庄家大牛股其实并不难。一般来讲，被庄家看中的股票通常是投资者不太注意的股票，在低位横盘已久，每日成交量呈现为豆粒状，如同进入冬眠一样。但恰恰是这类股票，一旦醒来，有如火山爆发一样，爆发出大幅飚升行情。任何一个庄家的操作思路不外乎经历以下几个阶段：
1、目标价位以下低吸筹码阶段
只要投资者掌握有关庄股的活动规律，获大利并不难。在这一阶段，庄家往往极耐心地、静悄悄地、不动声色地收集低价位筹码，这部分筹码是庄家的仓底货，是庄家未来产生利润的源泉，一般情况下庄家不会轻易抛出。这一阶段的成交量每日量极少，且变化不大，均匀分布。在吸筹阶段末期，成交量有所放大，但并不很大，股价呈现为不跌或即使下跌，也会很快被拉回，但上涨行情并不立刻到来。因此，此阶段散户投资者应观望为好，不要轻易杀入以免资金呆置。
2、试盘吸货与震仓打压并举阶段
庄家在低位吸足了筹码之后，在大幅拉升之前，不会轻举妄动，庄家一般先要派出小股侦察部队试盘一番，将股价小幅拉升数日，看看市场跟风盘多不多，持股者心态如何。随后，便是持续数日的打压，震出意志不稳的浮码，为即将开始的大幅拉升扫清障碍。否则，一旦这些浮码在庄家大幅拉升时中途抛货砸盘，庄家就要付出更多的拉升成本，这是庄家绝对不能容忍的。因此，打压震仓不可避免。在庄家打压震仓末期，投资者的黄金建仓机会到来了。此时，成交量呈递减状况且比前几日急剧萎缩，表明持股者心态稳定，看好后市，普遍有惜售心理。因此，在打压震仓末期，趁K线为阴线时，在跌势最凶猛时进货，通常可买在下影线部分，从而抄得牛股大底。
3、大幅拉升阶段
这一阶段初期的典型特征是成交量稳步放大，股价稳步攀升，K线平均线系统处于完全多头排列状态，或即将处于完全多头排列状态，阳线出现数多于阴线出现次数。如果是大牛股则股价的收盘价一般在5日K线平均线之上，K线的平均线托着股价以流线型向上延伸。这一阶段中后期的典型特征是，伴随着一系列的洗盘之后，股价上涨幅度越来越大，上升角度越来越陡，成交量越放越大。若有量呈递减状态，那么，这类股票要么在高位横盘一个月左右慢慢出货，要么利用除权使股价绝对值下降，再拉高或横盘出货。当个股的交易温度炽热，成交量大得惊人之时，大幅拉升阶段也就快结束了，因为买盘的后续资金一旦用完，卖压就会倾泄而下。因此，此阶段后期的交易策略是坚决不进货，如果持筹在手，则应时刻伺机出货。
4、洗盘阶段洗盘阶段
伴随着大幅拉升阶段，同步进行，每当股价上一个台阶之后，庄家一般都洗一洗盘，一则可以使前期持筹者下车，将筹码换手，提高平均持仓成本，防止前期持筹者获利太多，中途抛货砸盘，从而使庄家付出太多的拉升成本。二则提高平均持仓成本对庄家在高位抛货离场也相当有利，不致于庄家刚一出现抛货迹象，就把散户投资者吓跑的情况。此阶段的交易策略应灵活掌握，如是短暂洗盘，投资者可持股不动，如发现庄家进行高位旗形整理洗盘，则洗盘过程一般要持续11－14个交易日左右，则最好先逢高出货，洗盘快结束时，再逢低进场不迟。
5、抛货离场阶段
此阶段K线图上阴线出现次数增多，股价正在构筑头部，买盘虽仍旺盛，但已露疲弱之态，成交量连日放大，显示庄家已在派发离场。因此，此时果断出仓，就成为投资者离场的最佳时机。此阶段跟进者则冒了九死一生的风险，实为不智之举。
五日均线买卖方法
(一)5日均线持股法
前提条件：大盘没有系统性的风险
五日均线与十日均线配合形态良好，股价收盘不破五日均线则可一路持有。
(二)5日均线买入法
前提条件：大盘符合安全入场的条件。
1、股价向上突破5日均线
股价向上突破5日均线并且站在了5日均线之上，与此同时有成交量放大的配合。这种买入方法用在趋势明确的单边市场上升行情中非常有效和可靠，但是用于横盘整理的效果差一些。
股价向上突破5日均线并且站在了5日均线之上，与此同时有成交量放大的配合，后市看涨。
2、股价重回5日均线
股价在上升的过程中，涨幅不大。股价跌破正在向上运行的5日均线，但是股价很快又重回5日均线上方，回调时明显缩量。投资者应当在股价放量重回5日均线时买入。
如图，股价在上升的过程中，涨幅不大，然后股价小幅回调，但是不久即止跌重归升势。放量收出中(大)阳线，股价一举重新站在5日均线之上，说明多头强势攻击，空头已经完全缴械投降。中(大)中阳线也宣告短暂的回调已经结束，新一轮上涨就此开始，是投资者加码的好时机。该股票后市加速上行，涨幅较大。
形态一 ：个股已成功站上五日均线，五日均线已上移，十日均线走平或上移，并且两线配合形态良好，则当股价第一次回踩至五日均线时，可以五日均线价格进行买入。
形态二：股价大幅上涨上穿五日均线并远离五日均线，耐心等待股价回靠五日均线，当股价靠至五日均线而不破线并且五日均线与十日均线配合形态良好时，可以五日均线价格进行买入。
形态三：个股股价站上五日均线并沿五日均线以小阳小阴十字星方式向上运行，五日均线与十日均线形态配合良好，可以五日均线价格择机进行买入。
注意：
1、以上买入只限在五日均线处低吸买入，对于股价上涨距五日均线2%以上就不应追涨进入，以免出现意外。
2、五日均线与十日均线的形态良好，指五日均线已上移而十日均线由向下转为走平或转为上移、或五日均线金叉十日均线后，都形成弧形向上形态，相互间距离较小且趋于平衡运行形态。而对于五日均线与十日均线金叉后即形成剪刀口形态的个股要特别小心，股价回调至十日均线的机率较大。
3、任何技术分析只有在股市大环境、大盘趋势已符合入场的情况下才有意义。
(三)、5日均线卖出法
1、大盘出现系统性的风险，无条件卖出股票。
2、5日均线由上升状态开始走平，股价向下跌穿5日均线。当5日均线在高位已经走平，股价跌穿5日均线，说明短期内卖盘汹涌，短线投资者应该逢高了结。
郑州煤电日K线图。该股5日均线在高位已经开始走平，然后股价放量跌穿5日均线，发出非常强烈的卖出信号。随后股价出现了一波快速下跌行情。
2、股价反弹时短暂突破5日均线，但是很快又回到5日均线下方，这是短线卖出时机。
东方日升日K线图。该股处在下跌趋势中，股价每次向上突破5日均线，都会很快回到5日均线下方，说明买方力量非常微弱，投资者应该及时卖出手中股票。
3、股价在5日均线下方运行当反弹时在5日均线处受阻再次下跌，为卖出信号。
金瑞矿业日K
线图。该股股价在跌穿5日均线后，有一小幅反弹，但是受到5日均线的阻力次开始下跌，投资者遇到这种走势时应抛出手中股票。
4、股价在均线上方远离5日均线，并且5日乖离率达到10%以上，说明买方力量衰竭，有回调的需求。
广州药业日K线图。该股在5日均线上方已经有一波涨幅，5日乖离率都在10%以上，股价又回调的需求，短线投资者应该把握卖出时机。
独立，是股票交易盈利的前提
投机市场从来都不缺乏急躁与狂热，理性往往是最珍贵的那一部分！
往往优秀的交易者都是孤独的，其他行业也同样如此，只有保持自己的独立才会保持自己的理性，有一个很有意思的现象，某一个营业部经常会出现集中买进某只股票的情况，尽管绝大多数的股民的分析方法和观点是不一样的。
这就是群体性心理的作用，人一旦处于某一个群体中的时候就会被整个群体的氛围影响，并且在这种氛围的暗示下做出自己不想做出的交易决策，尽管自己不想做出这样的交易决策，可是最后还是想别的交易者一样买进了，在这种群体中个人的个性会消失，代之以群体的特性——急躁，易变与狂热。
在群体中的个人会短暂的丧失自己的理性和独立分析的能力，在股票交易中也是这样，在一个抄底的群体氛围中，每一个交易者都会丧失分析风险的能力，行尸走肉一般跟随大流做出决策，因为在这种数量就是真理的氛围中，往往给了交易者自己一种真理就在自己手中的感觉。
所以，想要在股票交易市场赚钱，不是有没有自己独立判断的能力，而是必须要有自己的独立判断，独立是保证理性判断的前提，也所以，优秀的交易员都不会与群体为伍，享受着属于自己的那一份孤独。
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