01
最近整個行業都動盪不安。
在跟投君眼裡，這本來就是良幣驅逐劣幣的過程，但由於過程暴露的問題太多太集中，造成了投資者恐慌性出逃。
這種情況，甚至已經影響到了那些在踏實做業務的平臺。
在這個敏感時期，可能一個負面就能把好好的平臺搞得資金大規模流出，業務發展不了，運營成本又居高不下，借款人故意逾期不還，最終平臺不得不清盤。
如果是真正的P2P平臺，他最終的結局可能就是良性清盤，平臺正常催收，借款人到期還款後，投資人正常回款。
個人可能出現壞賬的情況，但正常壞賬率至多到10%左右，絕大部分的投資人都能拿回本金。
但如果是披著“P2P”外殼的非法集資，但最終結局可能就不是清盤那麼簡單。
目前，跟投君可以很明確告知各位投友，目前暴雷和跑路的平臺，99%都不是真正的P2P。
那些自融，發假標，用殼借款的平臺，都已經觸碰到《網貸824監管細則》裡面的13條紅線，不能算是真正的P2P。
但金融的風險永遠是滯後的，可能當問題爆發時候，我們才能看清楚究竟裡面發生了什麼事情。
投資者蒙受損失的一個核心原因就是：信息不對稱。
投資人因為利益使然或者其他原因，盲目上車，只看到平臺的“面子”，卻沒有辦法看到平臺的“裡子”。
比如，投之家事件，直到目前為止，我們都未能弄清楚究竟誰是實際控股人；
再比如多多理財暴雷事件，直到事件爆發了，我們才知道背後的實際控制人居然是投融家的李振軍。
在風險爆發前，很多投資人都不意願平臺接受質疑和負面。
作為一名投資人，跟投君也明白，這個過程一定會傷害到一些在車上的投資者的利益，但是及時提示風險和理性分析，也是推動行業向前發展的方式之一。
當然，提示風險要適度和真實，而且理性分析也必不可少。
在這個時期，更加客觀，全面地報道平臺的資訊，實事求是地讓投資者看到平臺的信息，才是真正的傳播正能量。
行業的信心已經跌到冰點了，唯有坦誠相對，才是挽回投資者信心的王道。
像唐小僧，聯璧金融這種打著P2P旗號，混進P2P行業的害群之馬，利用虛假信息欺騙投資者的平臺是無論如何都必須預警。
我們也有責任讓投友看清楚這些平臺，然後遠離，讓這些劣幣儘快的退出市場，還網貸行業一片安寧。
這也是預警名單的真正意義。
02
距離上一次更新預警名單，已經1個多月了。很多投友都在問：“7月份的預警名單什麼時候更新？”
在這裡先和大家說明一下：本期暫時不新增平臺，只覆盤上期到今天為止，預警名單上面的新增暴雷平臺。
為何不更新的原因，跟投君在下面會作出解釋。
在上個月，我們合計預警命中30家問題平臺，分別如下：
（上個月跟投預警名單命中平臺列表）
經過確認和覆盤，「互金跟投預警名單」已經連續10個月提前命中問題平臺，合計70家問題平臺，其中大部分為跑路或者失聯平臺。
目前，預警名單命中率已經高達56%!（預警125家平臺，命中70家。）
由於本期命中平臺實在太多，跟投君不打算一一給大家覆盤，跟投君綜合以上這些近期暴雷的預警平臺，總結出以下幾個共性：
01、上線時間有問題（以狐小狸理財為例）
2016年8月24日之後上線的平臺，相對而言，存在較大的道德風險。
從目前的政策來看，2016年8月24日之後成立的新平臺，很有可能是過不了第一批備案。
正常的從業者更加明白這個政策問題，因此，就算還想在這個領域創業，更好的辦法可以選擇入股和接手小平臺。
以狐小狸理財為例，平臺宣稱2017年5月上線，平臺上線後，持續高返，而且被曝光和失聯平臺有密切關聯（為同一家公司運營），加上上線時間屬於頂風作案，因此給出預警的評級。
平臺已經於7月23日宣佈分3年清盤。
除此之外，跟投君也注意到上個月的暴雷數據，6月份有超過40%的暴雷平臺成立時間為2016年8月24日後。
所以，建議投友們看到平臺是2016年8月24日上線的，要更加留心和注意。
02、股東涉嫌買賣國資（以一點金庫，掌悅理財為例）
國資背景曾經是平臺增信的一大法寶，但是自從國資四大邪教浮出水面，以及越來越多宣稱有國資背景平臺暴雷之後，我們才明白原來“國資背景”是可以買賣的。
拿一點金庫和掌悅理財為例，兩家平臺實際為同一個大股東，其中股東有實際控制權，但是背後實質牽扯到同一個國資系。
出於敏感信息的考慮，跟投君就不指名是什麼國資背景了。其實只要細心一點利用企查查等工具就可以查到背後的真實控股方了。
當大家發現一個完全不搭邊的國資例如，糧庫，XX協會之類跟金融完全不搭邊的國資背景佔股平臺，甚至還能查到其旗下投資了不止一家平臺，那麼這個國資背景就有很大買賣背景的嫌疑了。
當看到平臺大肆宣傳自己是國資背景，但是背後卻有這種買賣國資嫌疑的平臺，大家也要小心了。
當然，跟投君也要為真國資平臺正名，據跟投君瞭解，還有非常多的真國資平臺，在踏踏實實地經營平臺，而且這些真國資平臺發展還非常穩健。
03、股東實力不明，品牌大於實力（以投融兩兄弟為例）
投融兩兄弟——投融家，長富理財（萌小新），一直以高返吸引融資，長期下來運營壓力非常大，但是平臺宣稱有香港上市公司作為背景，高利率+背景的模式吸引了不少投資者。
但事實上，平臺宣稱的這個上市背景其實只是香港的仙股。仙股其實就是股價為1元以下的股票，市值和交易量也非常低。
像這樣的港股，雖然確實掛著“香港上市公司”之名，但基本沒有多少實力，殼也沒有多少價值。
另外，大家在查看那些有上市背景的平臺的時候，可以查一下那個上市公司的股價，背景等。
一旦發現股價下挫，或者長年虧損，大家還是遠離比較好。
這類型上市股東別說給平臺兜底了，甚至可能反過來吸平臺的血。
04、明顯自融，假標（以貸你盈為例）
自融的危害性已經多次提示，跟投君就不多說了。
其實假標的本質也是自融，平臺如果不是想把錢放進自己的口袋，為什麼要發一個虛假信息的標呢？
只是道高一尺魔高一丈，在自媒體不斷曝光之下，平臺已經越來越聰明，已經學會把那些明顯假標的信息修改了。
但是假的真不了，而且部分平臺的自融手段實在是不走心，以貸你盈為例，能夠看到，標的信息披露最終都是流向同一個借款人的。
而諸如那些企業大標的平臺，通過企查查等工具一查，也是發現資金流向有所關聯的平臺。
一旦發現這種平臺也是一律遠離。
05、殼借款，資金流向不明
使用殼借款，可以說假標的一種形式。
使用殼借款的標的，一般為企業貸。像這種殼借款，無論是借款企業信息，還是營業執照，基本都是真實的，借款企業的法人或股東和平臺也沒有找到太多關係。
像這種殼借款，一般會有以下幾個特點：
1.借款金額基本都是統一的100萬；
2.借款企業可能在借款前會進行股東變更
3.借款企業可能有老賴行為
當然，並不是說符合這3個條件的企業貸，就必定有問題。因為就算是殼借款，正常的借款材料和借款合同還是有的。
真正的企業貸，更重要的是考察企業流水，更加嚴格些還有審核日常經營裡面購買原材料的清單和打款記錄。
但一般的平臺，披露企業貸的信息都有限，僅披露一些營業執照，借款合同等，還打滿馬賽克。
對於這種以殼借款的企業貸，可以說防不勝防。
03
到目前為止，跟投的預警名單的命中率至今為止已經高達56%，可以預計這個數字還會繼續攀升。
可能大家會有疑問：“既然命中率這麼高，為什麼這期不再新增預警平臺呢？”
跟投君也在這裡向大家解釋一下：
1.考慮到大環境的因素
最近的P2P行業，不用跟投君再做太多的說明了。
目前，投資人的心理承受能力已經非常脆弱，整個行業資金流出非常嚴重，別說問題平臺，甚至部分一線平臺，資金都是在不斷流出。
另外，所有的預警平臺全為跟投平臺庫的觀望平臺，已經做過一定的風險提醒。
在投資人恐慌性出逃的情況下，再做預警意義已經不大，因此本期的預警名單決定不再新增平臺。
2.計劃升級預警名單，平臺庫，跟投優選
這次雷潮，影響的程度之廣，前所未有。
無論是門戶網站的評級，還是像跟投這樣的自媒體測評，基本都出現錯判情況。
這也從側面反映了P2P這種理財產品的風險之高，特別是在行業出現系統性風險時候，很多問題都會集中爆發，甚至出現連鎖反應。
雖然出現了問題，但這並不能全盤否定我們的努力，更不能阻止我們前進的腳步。
如果連我們都不能挺住，那普通投資人只會更加不知所措。
經過這輪雷潮，為了更好幫助投資人提高風險識別能力，作出正確的投資決策，跟投決定對原有的三個核心板塊：平臺庫，預警名單，跟投優選進行全面迭代升級。
目前，各個板塊的升級還在持續推進中，相信很快就能和大家見面。
投資是一個不斷學習和升級的過程，因此我們也希望一次次地迭代更新，讓大家更有能力辨別風險，作出正確的投資決策。
這一路走來，其實都異常艱辛。
跟投先站起來了，我們還要把更多的人扶起來。
互金跟投已更新獨創119家P2P平臺預警名單，預警命中率超50%，成功避開雲聯惠，唐小僧，聯壁金融等暴雷平臺。
閱讀更多 互金跟投 的文章
