導語：
之前，小易給大家梳理了產品備案在募集環節的高頻反饋及合規建議。今天，將和大家聊一聊除了募集以外，產品備案在投資、管理、退出等其他環節需要注意些什麼？
投資、管理、退出環節
產品備案高頻反饋
（圖片可點擊放大）
補充意見一：
1、請說明擬投標的的主營業務、估值情況、後續如何使用基金投資款、基金如何退出等。請說明後續募集安排，確認首輪募集是否結束？披露後續擬投資計劃等信息，管理人簽章後上傳至其他協議處。同時，管理人出具承諾函。承諾遵守4號文的相關規定，管理人和法人簽章簽字確認後，一併上傳至其他問題處。
（圖片可點擊放大）
補充意見二：
1、本基金是否募集完畢？請說明後續詳細募集安排、具體投資安排等？2、本基金擬募集……，尚無明確投資標的？不是單一標的？請管理人核實並確認。3、為何在管理人所備多隻產品均是由……作為LP？4、請列表統計已經備案通過的基金名稱、實繳規模、投資標的名稱、完成投資時間、投資金額，是否工商變更及後續進度安排等信息。目前信息表中投向有限合夥的，需補充有限合夥是否是私募基金、最終標的信息情況。
（圖片可點擊放大）
補充意見三：
請管理人說明本基金後續募集安排及投資計劃、投資方式。管理人簽章後上傳至其他問題處。
合規建議
綜合這些高頻反饋意見來看，產品備案需要：
①說明擬投資標的的主營業務、估值情況、後續如何使用基金投資款，後續擬投資計劃；
② 請管理人說明本基金後續募集安排及投資計劃、投資方式；
③ 請管理人出具承諾函（承諾遵守4號文規定）。
（此條反饋意見多出現於投資標的裡涉及房地產項目的私募產品）
4號文主要指的是《證券期貨經營機構私募資產管理計劃備案規範第4號—私募資產管理計劃房地產開發企業、項目》
【注意：高頻反饋為私募在進行產品備案時遇到較多的反饋，不一定適用於全部產品備案情況，實際應以當時協會反饋內容為準】
附：承諾遵守4號文規定的承諾函的範例
符合4號文規定的後續募集計劃說明函範例：
基本信息填寫問題
反饋意見：
請將具體投資標的或產品架構信息等填寫在“管理人（投顧）認為需要說明的其他問題”處。
合規建議
①具體投資標的或產品架構信息等填寫在“管理人（投顧）認為需要說明的其他問題”處。
②主要投資方向處填寫擬投標的的投資行業、階段、方式等。
蓋章簽字問題
合規建議
①制度文件應加蓋申請機構公章（建議蓋騎縫章）再掃描上傳；
② 私募投資基金風險問卷調查，請補充上傳募集機構簽章及簽署日期。
閱讀更多 易私慕 的文章
