歲月鋒利8888
所謂的交易，就是用風險換取收益。
而所謂的交易系統，本身依然是一個試錯的過程。入場試錯，截斷虧損，讓利潤奔跑。
既然入場是一個試錯的開始，那麼，我們總有虧損的時候，而當我們連續虧損的時候，就是不利期。
這是每一個系統都必然經歷的事情，因為行情走勢，我們的系統無法提前預知。所以，每一套交易系統，都有不利期。
但是，因為我們的交易行為是正確的，我們連續付出試錯成本，我們的資金管理規則也非常完備，那麼，我們終會等到我們的優勢期。
就是我們在連續試錯失敗之後，等到的成功，這一次，我們會讓利潤奔跑，我們會在一波我們所等待的“趨勢”下，實現盈利。
這個時候，就是交易系統的優勢期。
但是，請注意，我上面說的是，我們所等待的“趨勢”。這裡的趨勢，我們是加了冒號的。為什麼加冒號？
因為趨勢是一個非常籠統的說辭。
什麼叫趨勢？連續的上漲，或者連續的下跌叫趨勢對吧？
但是，什麼叫連續？連續幾天？什麼叫上漲？三陽線+一陰線算嗎？一根5%的陽線+3跟0.5%的陰線算嗎？
趨勢這個詞，在不同人眼裡有不同的級別定義。日線交易者眼裡的震盪，可能是小時線交易者眼裡的趨勢，而小時線交易者眼裡的震盪，可能是分鐘線交易者眼裡的趨勢。還有日內交易者，他們的眼裡是日內走勢的趨勢，在其他級別交易者眼裡，他們可能一直在“震盪”中獲利。
因此，趨勢並非一定是優勢期這句話，應該就是這個角度。
這裡的趨勢，指的是某級別交易者眼裡，他自己定義的趨勢。
各位覺得呢？
天啟量投
交易系統準確的說只是一個殼，技術上並沒有太多難度。
市面上很多科技類公司都能做，但為什麼他們沒有靠此發家致富？
核心是交易策略的制定。
交易策略
本身這東西有點虛。
大到比如宏觀環境如何、行業週期怎麼樣、公司市場佔比又如何等等這些很宏觀的東西也會影響你的交易策略制定；
小到止損線、交易頻率等參數設定更是直接影響你的交易策略執行結果。
簡單說，只有你意識到趨勢的不確定性，才會想如何制定策略。
因為如果趨勢是確定性的，那就簡單了，結果都是可以計算出來的。
但這種只存在於教科書上，而實際中是不可能出現的。
構建交易策略
當你發現了趨勢的不確定性後，就開始了交易策略的構建。
比如，賺錢了怎麼辦、虧錢了怎麼辦；
賺了30%怎麼辦、虧了30%怎麼辦等等。
這些最終都是會通過數字體現出來。
但實際中經常會發現一個問題，
截止目前兩個相同的交易策略下，結果可能迥異。
為何？
很可能是進一步的細化上出現分歧所致。
比如同一時間你的進出頻率過高導致最終利潤反而降低。
可能那段時間最優的頻率只是30次，但你確實60次，結果也就會不一樣了。
所以在構建交易策略上，每一個細微的地方都會影響最終的執行結果。
交易策略的運用
通過上面的說明，我們可以發現一個問題：
一個成功的交易策略準確的說要具備“天時地利人和”，缺一不可！
這也是整個過程中最難的地方。
大行情大週期下，大家的交易策略可能很接近，但為什麼還是會有大相徑庭的結果呢？
一定是某些方面的選擇出現了偏差。
這個時候就需要我們主動的調整、優化交易策略。
而如果使用環境發生了變化，我們則不得不重新進行這一過程。
不斷的摸索、調整，找出一套適合自身的交易策略。
最後
到這裡，其實已經很清楚的回答了題主的問題。
沒有十全十美的交易系統，更沒有“一招鮮吃遍天”的盈利模式。
即便有“萬事俱備”的交易策略，在執行時候也會因為執行主體的偏差而產生各式各樣的結果。
雖然你發現了趨勢，但對你來說可能並不是一個盈利機會。
想要達到目的，需要你不停的探索、嘗試。
Tooz説
有句話說：做趨勢的死在震盪裡，做震盪的死在趨勢裡。做基本面的死在執念裡，做技術的死在止損裡。
雖然是玩笑話，但是話糙理不糙。
從獲利來源上劃分出兩類交易系統
事實上，不管任何交易系統（趨勢、震盪、對沖套利等），
其獲利的來源就是兩類：一是利用價格的單方向趨勢變動，這一類持有趨勢延續思想，也就是趨勢一旦出來就會延續下去；二是利用價格的反向波動，這一類持有均值迴歸思想，也就是漲多了要跌、跌多了要漲。所以，持有趨勢思想的系統就會在震盪中處於不利期，持有均值迴歸思想的就會在趨勢中處於不利期。
沒有兼容兩類思想的交易系統
那麼，有人會說，能不能設計出同時滿足趨勢和震盪的交易系統呢？
不幸的是，這兩個思想是不可兼容的！
一朵花開了，唯物主義者認為是客觀的花朵盛開，唯心主義者認為是自己心裡的花朵盛開。趨勢思想和均值迴歸思想就像唯物主義和唯心主義一樣，從根本上互斥，永不兼容，也無法兼容。
因為，如果持有趨勢思想，在價格形成趨勢之後要跟隨趨勢，不管價格有多高。而均值迴歸思想一定會覺得價格過高應該反過來做。思想不同，看到的就不同，橫看成嶺側成峰。
對於均值迴歸思想，趨勢就不一定是優勢期了。
凡事金融
無論什麼樣的交易系統，其實都可以歸結為兩類，一類是用於做趨勢，一類用於做震盪。首先看前半句，兩類系統各有千秋。單邊行情裡，趨勢交易系統非常有利，能捕獲大利潤，做震盪的拿到卻是小利潤。在震盪行情裡，區間交易系統準確率非常高，大大提高了資金利用率，但用趨勢交易系統頻頻出錯，如果倉位管理不好，甚至會出現大幅虧損。有句老話，“做趨勢的死在震盪裡，做震盪的死在趨勢裡”，足以說明做趨勢的系統在震盪行情是劣勢；做震盪的系統在單邊行情是劣勢。
其次，看後半句，情非得已。都知道趨勢行情誘人，但是一段完整的行情，大部分時間在震盪，少部分時間是單邊。如下圖，左邊單邊上漲時間是6天左右，但右邊震盪行情時間是37天左右，右邊足足是左邊時間的5倍多。換句話，如果技術可以，在37天裡做區間高拋低吸，賺得不比前邊趨勢賺得少。這就是西蒙斯為什麼能成區間大神。大家可能不知道，西蒙斯用量化區間交易法，30年平均年化回報率近80%，這個成績是巴菲特、索羅斯30年投資平均年化回報率的4-5倍。
有人問有沒有兩個系統都兼顧的？不是沒有，是很難！因為思維定式。習慣了做趨勢的，一旦當行情發生變化時，往往思維很難快速轉換，其次交易系統轉換，會產生很多信號矛盾，這個對交易者的能力考量非常高。在過往的交易路上，我曾經想兩者兼得，但實際上魚與熊掌不可兼得，做著做著就偏向於一面，因為精力實在有限，能把一個系統做好已經非常不容易了。巴菲特自從26歲以後一直專注做價值投資，索羅斯自成立量子基金以後，也只做對沖；西蒙斯從一開始研究做震盪，他們都成世界金融歷史的頂級高手。回看10年期貨之路，走過很多彎道，更可笑的是，我們只是個凡人，卻天天想著天才的事。
我是鬼手，專注趨勢交易。評論+關注，贏操盤兵法！
趨勢交易之道
當然，每一套交易系統都有自己的優勢期和不利期
你不可否認期貨交易裡的玩法也有逆趨勢盈利的交易系統。
大多數的交易者都喜歡做趨勢交易，因為趨勢一旦形成就不容易改變，而大的趨勢也會讓我們美美的吃上一口。
逆趨勢交易更加要求交易員對細節和敏感點上的把控能力，比如螺紋鋼從3100多點一路漲到了3500點，在這區間內你隨時做空都有可能盈得短期的利潤，但是放大週期來看每一筆交易都是虧損的。
我的意思是說，在大的格局和趨勢中隨便的逆趨勢而做，只能有一次命中靶心的機會，如果不中的話，付出的代價可能比較大，就如同旁邊也有個拿左輪槍的人在瞄著你一樣。
在逆週期操作中，趨勢當然不是優勢期，相反逆趨勢才是自己交易的優勢期，而不利期卻是大的趨勢形成。
雖然我還是建議交易者們儘量做趨勢交易，切忌逆勢而為，但不可否認的是市場中總有些高手能夠在趨勢到頭之時精準的摸頂或者抄底。
他們可能有獨特的方法和理論支持，但老肖試問自己做不到，也不會去研究這方面的交易技術，因為以前極小的成功概率就已經決定了，這種買賣的性價比極低，而且風險巨大。
我認為一個好的交易系統，最重要的是優勢期的盈利能力，和不利期的反虧損能力，第一條不用說；第二條是指，你的交易一旦遇到逆境時，如何虧損的更加少，這樣的話，如果同其他人有著對等或者差不多的盈利係數下，虧損的越少，證明你的交易系統越成功。
總結來說，我們判斷順境和逆境的標準雖然不一樣，但市場的價格確定的體現在了圖表上，作為日線趨勢交易為主的交易者們，還是應該以圖表中的趨勢作為自己做單的標準，而不是總想著逆勢而行，從頭吃到尾。
以上是我的觀點，支持一下，關注期貨老肖
期貨老肖
是的，每套交易系統都有他的有點和缺點，堅持一個勝率較高的交易系統，包容他的缺點，比如你的是趨勢交易系統，只能用k線，均線，趨勢線，通道等趨勢指標，優點很明顯，但是行情震盪的時候，來回止損是他的缺點，所以趨勢交易系統你要放棄很多機會，再比如，你用的是區間震盪模型，那你就不能做趨勢，參考指標kdj等會再高位鈍化，最後忠告一句，任何交易系統都有他的適用範圍，任何交易系統都會犯錯，自己要做的就是堅持交易模型，不要來回換。做趨勢的傑西。利弗莫爾很牛，做證偽理論的索羅斯也很牛，做價值判斷模型的巴菲特很牛，做區間震盪的西蒙斯也很牛，所以，個人認為，交易的真諦，就是，簡單，堅持，重複一個交易模型。
中國交易幽靈
首先非常贊同每一套交易系統都有優勢期和不利期這句話。一交易體系實戰中有利，無利，必須由市場反饋訊號說了算。當訊號有利時加大倉位幹，當汛號不利時小倉和空倉觀望。也就是股市操作的紀律和資金管理的必要性，但常被人忽視。🍂🍂🍂
黃光速
很好解釋，一套系統模型，都有固有的操作週期，多數是以概率優勢獲得正收益。再嚴格執行系統進行多數操作，套用在現有市場運行結構，具有相似模型進行試錯成本交易，符合系統模型內運行的為優勢期，不符合為不利期。
趨勢並非一定是優勢期，可以理解為，並非是系統模型的交易週期趨勢運作，市場是具有多變性，多樣性。即使符合系統運作週期，也不能得到完全一致的結果。
個人見解，市場運行，符合你的系統模型，預期正向，交易後，運行不符合處於不利期，長期確實連敗效應。
如何處理，多選擇反脆弱強的週期，60分鐘以上都可以，
如果交易週期15分鐘以下，讓系統真正具有概率優勢，你的什麼系統的盈虧比，勝率，資金管理，交易處理能力，容錯率，都是概率優勢下的整體結果，超過幾次的連續虧損，其實就應該停下來看一看，是波動範圍超過系統週期，是市場共振和操作方向不一致等，單一品種幾次操作都錯誤，就應該停止操作或換品種，它的自身運行結構變了，你再進去肯定還會受傷，讓一切具有優勢，化繁為簡，交易是時間的技藝，是融合技藝達到的一種平衡，簡單，無我，中庸之道。
天天向上yy9888
我覺得無論是期貨股票還是外匯交易系統應該是針對屬於自己能處理的特定行情，比如區間交易的系統在震盪行情中會找到自己的位置，趨勢交易系統在趨勢行情中會發揮自己的作用，這些系統都有適用的前提，並不是系統本身會出現所謂的優勢期或者不利期，而且根據市場的特點，應該沒有一個全能的方法可以處理所有的市場情況。
對於應用交易系統來說，能夠解讀到期貨、股票或外匯市場中的相應的行情，不亂用、不亂動，使用得當才能發揮出相應的作用。在這個前提下，行情已經進行過篩選，在合乎要求的走勢中，即使出現意外的情況，也應該是這個交易系統效果的一部分。比如在區間交易中最後由於突破成功，導致區間交易失效，該系統的風險防控措施作為系統的一部分，會防止出現大的意外，防止進入到不利於應用該交易系統的行情中去。
而對於“趨勢並非一定是優勢期的說法”，要看對於什麼樣的交易系統來說，如果對於趨勢交易系統也不是具有優勢的行情，那什麼樣的行情才是趨勢交易系統能用的行情呢？即使在趨勢的末期，好的趨勢交易系統應該要能感知市場的變化，在一路跟隨的時候對於已經出現的行情有一個判斷，利用風控措施進行有效的保護。
因此，我覺得既然是自己建立的交易系統，那麼對於所適用的行情、進出措施、倉位運用、風險措施等等都應該形成一個整體，用以處理進出場、做錯時的處理和做對時的處理。它的效果如何，一方面是行情走勢與交易系統配合度大小的影響，一方面就是自己使用的影響。以上純屬個人觀點，僅作為交流的意見。
CA紅葉
第一個問題，每一套交易系統只能適合某一種行情，但是當行情變化的時候，系統是不變的情況下，那麼當下某交易系統便是失效的。所以很多長期盈利的交易員，他們只做符合自己交易系統的行情，其他不符合的行情是不會開倉的。即使做符合自己交易系統的行情也不會是百分百盈利的。如果你的交易系統是經過了長時間的考驗和洗禮，那麼最好的盈虧比例也是7：3，也就是3次是止損，7次是盈利，總體是盈利就OK了。第二個問題因為趨勢形成的時候已經錯過了最佳的入場點。很多人在交易上都主張趨勢交易，但是趨勢能帶來的一般也就是短線的利潤。只有極少數的人，他們知道 趨勢是用來破的！這一句非常重要，如果你能理解精髓，那麼恭喜你，你離高手的日子已經不遠！
