中國股市目前存在的問題

1990年12月到2018年5月，中國股市成立27年半了，除了圈錢手段不斷翻新，其他的都沒有變，還是那個老樣。

所以我堅持認為。中國股市這種搞法沒戲，一百年都沒戲，不信咱們就走著瞧。

中國股市一下跌，不是找自己的原因，老賴人家美國股市，人家美國股市上漲的時候，中國股市也沒上漲啊，拉不出屎賴茅房，這不是辦法。

還有就是賴中小股民不成熟，中小股民頻繁短期炒作造成的股市下跌。實際上股市的暴漲暴跌，都是機構興風作浪的結果。

反正就是沒有管理層的責任，沒有上市公司的責任。

中國股市成立以來，每年都有暴漲暴跌的行情，遠的不說了，2015年的暴漲暴跌記憶猶新吧，可是每一次暴漲暴跌後，沒有任何根本性的改革，一切還是照舊。

比如上市公司質量問題；業績下滑上市公司都可以圈錢問題；管理層的體制問題；獨立董事不獨立不懂事問題；股評黑嘴問題；上市公司退市不退錢問題；基金公司管理費旱澇保收等等等等這些老大難問題，解決了嗎？？？

一個都沒有解決，而且愈演愈烈。

作為散戶，我們改變不了大舉，唯一能做的，就是武裝好自己，沒有一套成熟的操作思路，再好的市場也難有收穫。

首先，我們要搞清楚，股市的建立，是為了什麼。

股市的設計初衷不是為了投資者，交易者服務，不是為了讓投資者從差價中獲利而建立。股市可以說是為了上市公司而建立。每段時間都有特定的融資對象，可能是幫一些公司脫貧解困，可能是民企上市，也可能是別的，公司的上市按道理講既幫公司籌集了資金，也令投資者擁有其股份，體現出資金的價值，其目的是為了雙贏。但我們現在所看到的股市，卻顛覆了股市的設計初衷。

市場的價格，價值應該由買賣來決定，但在市場的諸多因素影響下，中國股市的價值觀已瀕臨崩潰。“炒”已經成為當下股市的主題，這是一種極不健康的心態。

格雷厄姆說過，“投機者的興趣主要在參與市場波動並從中謀取利潤，投資者的興趣主要在以適當的價格取得和持有適當的股票。”明顯我們當下市場內投機者過多，甚至引起投資者的恐慌，從而導致市場的禍亂。

那既然目前市場的問題根源找到了，身為散戶，我們又該如何去做呢？小編認為去做一個投資者，而不是一個投機者。現今散戶該當如何生存下去？

對於投資者來說，買進股票就是為了賣個好價錢，就是為了賺錢，但投資股票絕非容易事。炒股票就像做買賣，有很多規矩和訣竅，譬如賣香菸要看市場、辨優劣，什麼煙暢銷，什麼煙滯銷，香菸的質量如何?萬一進了條假煙，就是賣出十條真煙還得蝕本，所以，香菸經銷商和煙販在“進貨”的時候會非常仔細。

遺憾的是，大多數投資者炒股票不像做買賣那麼認真，很多精明的生意人只要一進股市，馬上便失去了做生意時的謹慎，昏天黑地折騰一番，特別是“進貨”的時候表現出來的狂熱、盲目和衝動，實在令人瞠目結舌。

投資要想成功需要承認兩個前提：第一，我們都是凡人，我們必將不斷犯錯；第二，投資的核心原理早已穩定，我們要做的不是創新，而是理解並執行。投資要想慘敗可以建立在另外兩個前提上：第一，我天賦異稟，我能做到別人做不到的；第二，我擁有或者發現了最新的炒股奧義，我在投資理論上已經幫人類跨出了新的一步。

懂得把自己放低一點兒，淨值就容易更高一點兒。所謂放低點兒就是接受世界運行的複雜性和市場生態的多樣性，接受自己有很多不懂的東西這個事實。放低點兒後，進，可保留擴張能力範圍提升自身實力的餘地；退，可更加坦然的專注於自己熟悉和能懂的領域。在投資這個人人自命不凡的世界裡，老天其實很多時候更關照笨小孩。

市場的高波動不代表高風險，反之市場的平靜也不等於均衡。平靜和激烈放在不同的尺度看完全不一樣，日線的驚濤駭浪可能在月線來看只是個小浪花。均衡與失衡的關鍵不是短期的波幅，而是到底距離價值線有多遠的問題。或者說，波動的程度僅僅體現情緒的烈度，但決定中長期方向的是價格與價值的偏離度。

所有的大虧都是貪和怕導致的，而對賺快錢和一夜暴富的期望又是貪和怕的本質原因。穩健說起來容易，但那意味著你要在別人快速賺錢的時候不眼紅，在你的保守屢屢被瘋狂的市場暴擊的時候不變卦。根本上是需要對自己理念和方法的絕對信心。而這種信心又不能是盲目的。信心最終只能來自於知識、歷史和經驗。

謹慎型投資人給人感覺好像總是很膽小，但其實相對於絕大多數天天追求漲停板年年挑戰高收益的“勇敢者”來說，他們賭得是整個人生。只有當你賭得足夠大的時候，你才會謹慎，只有你想贏得足夠多的時候，你才會忍耐。很多時候，不理解只是因為大家不在一個遊戲桌上而已。

投資成長中有兩個臨界點，在第一個臨界點之前是艱辛的學習，用勤奮都不足以描述，簡直是廢寢忘食的惡補。完成這個階段的時間因人而異，但1萬小時定律是最起碼的。過了這個基礎臨界點後，反思和質疑開始產生價值（之前別瞎反思），實踐和總結推動著越過第二個臨界點，但悟性和天資可能讓一些人永遠翻不過去。兩次質變之後，將開始享受學習積累和資產積累的雙重複利。

中國股市必須要遵循的準則：

一、選好時機、選好股

不管是在牛市或熊市,選股都至為重要。選好買進股票的時機,然後根據大盤時機,再根據政策,資金,技術去分析這支票的後市空間。如果在牛市,選到一支沒利潤的票,那你就浪費了一波行情。所以一定要選在出現主升浪的股票,如果你關注某股很久了,有80％的把握,可以毫不猶豫的進場。但是,不能滿倉,留部分資金,遇跌可補倉,遇漲可加倉。

二、切忌追漲殺跌

選好一支自己有把握的股票,根據政策、資金、技術,來分析你這支票後市走勢能否還有留在手裡的價值。短暫的波動屬於正常現象,不要懷疑自己的分析,穩住,不可胡亂追漲殺跌。如果覺得後市漲幅非常可觀,適當選擇加倉,而不是想著怎麼出貨。股市裡經常說炒股不能過於貪心,但是一支票的勢頭非常可觀,還畏畏縮縮的話,那你就是傻子了!可以選擇盈利10％以上收益選擇出一點,否則你一直都是在幫別人做貢獻了!

三、隨“大勢”炒股

炒股要隨大勢,根據政策、行情、資金、技術來做投資。有同學說:“我在牛市的時候還虧錢,也是一買就跌,一賣就漲”。這裡筆者給大家舉個例子,比如2015年6月份前,股市全都是滿滿的牛氣,閉著眼都能賺。而7月份到9月份的股市出現階梯行情,“大勢”把握不準,股民們就容易出現“一買就跌,一賣就漲”的現象,以後要是遇到這種行情,不宜過多買進或賣出!

主力操盤手法：

跟莊技巧：

1、底部溫和吸籌

要知道，莊家的資金量是巨大的，不可能一次性介入一隻股，莊家的吸籌一般要經過一段時間的震盪整固，股價在底部穩步抬升，震盪就是為了讓我們散戶失去耐心，拋出自己手中籌碼，這其中股價是不可能騙人的，底部會有一個逐步抬升的走勢，這就是莊家吸籌的一大表現，這樣的個股可以加自選關注。

2、巧用MACD、分時圖發現買點

利用分時圖中MACD1金叉和股價的背離情況，判斷這個股票當天的高位和低位，按照短線高拋低吸的方式來操作。

首先我們要選出活躍的強勢股，如果不活躍的股票一天就在橫盤沒有出現高低點就不具有操作意義了。股票還是需要處於上升階段，如果是下降趨勢的話風險十分大。短期能夠發現主力資金流入的股票最好

如果第二個金叉的位置比第一個金叉的位置明顯抬高，如果股價調整下來或者一直低位橫盤不動的時候，就是一個比較好的介入機會了。如果想要穩健一點的話，可以再出現第三個金叉的時候買入。

最後當第二個死叉位置比第一個死叉位置明顯降低，如果股價不斷創新高或者一直在高位橫盤整理的情況下，是一個比較好的賣出機會。或者可以再第三個死叉確認的時候再賣出。

3、縮量洗盤

主力通過放量洗盤可以嚇走許多低成本的獲利盤，同時也在巨量出現時進行加倉買入，但這種放量洗盤也會給其他聰明的機構逢低買入的機會，造成原有主力手中籌碼的丟失，有一定的危險性，因此，為了既達到洗盤目的又不失去手中籌碼，主力就會採取另一種洗洗盤方法，即無量洗盤。

無量洗盤的k線形態是主力在股價下跌的過程中成交量越來越小，與前期的放量相比，當前的量能大幅萎縮，縮量洗盤在技術形態上很容易區別。投資者在買入的安全性方面也比放量買入的安全性要高得多，因為主力是無法在不斷萎縮的成交量中完成出貨操作的。

4、吃光套牢盤，快速吸籌

這是莊家的一種很極端的吸籌手法，在股價即將進入主升走勢之前，莊家為了能夠快速吸籌，可能不計成本運用這種手法，莊家會關注股票套牢盤最集中的位置，而當股價到達這個區域的時候，股價忽然快速拉昇，解放此區域所以套牢盤，這可能就是莊家最後的吸籌階段，套了這麼久，投資者第一想法會不會是“趕緊跑”，可能會有人說都漲停板解套了，誰跑誰是傻子，那如果朋友深套半年突然一波拉昇解套，那你敢說自己不拋嗎？

5、填坑主力

當市場上出現突發的利空政策或者主力判斷失誤，往往都會造成一批莊家的被套，由於他們的資金量比較大，他們出逃的難度相對而言就也比較大，當莊家跟散戶在搶跑道時，五一主力是不具備什麼優勢的，最後莊家無奈的被套其中。未來的結果就是莊家會填坑，對於我們來說是可以穩定獲得這個坑高的利潤的。

股票市場換手率的使用情況，很多散戶是很模糊的：

1、換手率小於3%的股票

如果某類股票的換手率在這個範圍之內就屬於冷清不活躍的股票。即便如此，投資者也必須區分兩種情況：第一種情況就是無莊的散戶行情；第二種情況是指曾放出巨量成交上漲後，卻在高位以極小換手率橫盤的股票，這有可能是莊家已控盤，之所以不放量是因為該股莊家還不想出貨，期望創新高。

2、換手率在3%-7%的股票

如果某一類股票的換手率在這個範圍之內，就屬於活躍股票。這樣的換手率就表示該股的莊家在積極活動，這時投資者如果能夠結合前期的走勢，就可以判定莊家的意圖，從而決定是否介入該股。

3、換手率大於7%，常常超過10%的股票

這隻股票是非常活躍的股票，此時的換手率通常表明該股籌碼在急劇換手。當然發生在不同的位置含義也會有所不同：這種情況如果是發生在高位，尤其是在高位縮量橫盤之後，就很可能是莊家出貨；這種情況如果發生在低位，尤其是通過第一個阻力區，很可能是強莊積極進貨。

4、日換手率出現10%之後介入

在總體的上升趨勢中，出現10%的換手率，大多意味著強勢大資金的進場。在此大前提下，可在滿足下面的其他買入條件後，投資者可以適時短線介入。但在大的下跌趨勢中，在趨勢明顯改善之前，10%換手率的可能性降低，投資者不可丹丹以此作為買入依據。

在許多股票的上升後期，日換手率也會出現10%或者以上的情況，這是我們在利用10%換手率時所應特別留意的，其實，只要我們嚴格按照特定的買入原則並及時做出止損，是可以避免10%換手率出現後中長期頂部的不利局面的。

（1）.技術走勢已短期止跌回升，股價重上多空平均線之上。

（2）.如果該股日換手率達到10%時，其當時所處的價值區域為歷史低價或者相對低價區，則可加大買入倉位；即便此時的上升趨勢未完全確定，但市場風險也要相對小於中期將獲得的收益。

（3）.股票日換手率達到10%之日，為幾個月以來的第一次，或者是日換手率出現10%後，其日後的股價成交區域確實已站穩日換手率達到10%之日的價格平均成交區。

（4）.從安全性的角度出發，可將日換手率出現10%交易日以後，在其後的回調整固中某一日的日成交量滿足1/3法則、或者1/10法則。

通過換手率可以摸出莊家的底細，看清莊家的底牌，散戶們就可以在選股的操作上做到有的方矢，不再懼怕莊家的軟硬兼施。當然，在日常選股過程中，可以把10日平均換手率大於3%作為一個基本條件，排除達不到這個標準的股票，這樣可以節省大量時間精力，選股效率也會大大提高。尤其對於那些10日平均換手率大於5%的股票，如果縮量至換手率低於3%，投資者應重點關注。

在實戰中，投資者通過換手率分析莊家動作的時候，應把握以下幾點

（1）事實上，3％以下的換手率非常普通，通常表明沒有較大的實力資金在其中運作。當一隻股票的換手率在3％～7％之間時，該股已進人相對活躍狀態，應該引起投資者的注意；7％～10％的日換手率在強勢股中經常出現，屬於股價走勢的高度活躍狀態，一般來說，這些股票正在或者已經廣為市場關注；日換手率10％～15％的股票如果不是在上升的歷史高價區或者見中長期頂的時段，則意味著強莊股的大舉運作，若其後出現大幅回調，在回調過程中滿足日最小成交量或者成交量的1/3法則或1/10法則，可考慮適當介入；當一隻股票出現超過15％的日換手率後，如果該股能夠保持在當日密集成交區附近運行，則可能意味著該股後市具潛在的極大的上升能量，是超級強莊股的技術特徵，因而後市有機會成為市場中的大黑馬。

（2）關注換手率一直保持充沛、價漲量增的個股。這表明莊家已深度介入，由於股價上漲會不斷受到獲利盤和解套盤的賣壓，換手越是積極充分，則賣壓盤清洗得也就越徹底，持股者平均成本不斷提高，上行所遇的賣壓也大為減輕。

（3）股價大幅上漲後換手率回落，股價隨大盤波動。這種現象現在也很多，一般出現在成長股上，表明大量籌碼已經被鎖住，莊家長線運作，隨著時間的推移股價將再上臺階。

（4）換手率激增，股價波動不大，大盤變化不大。這是一種出現概率並不低的現象，表明有大量的籌碼在特定的小區域內換手，一般來說這是事先約定的換手，很有研究價值。

（5）新股上市首日換手率一般是很高的。新股上市首日換手率越高越好，因為在新股申購的時候，股票是以現金進行申購中籤獲得的，持股相當分散，而在上市首日出現極高的換手率，則說明吸籌積極。

（6）連續多天換手率處於高位，股價隨之大漲並遠強於大盤。這種現象一直存在，不過結果卻有多種，有莊家拉高建倉的可能，也有短線遊資炒一把的可能，還有老莊家出貨的可能，需要結合其他因素進一步研判。

（7）第一次即將封漲停時，換手率小的通常要比換手率大的好。在大盤處於弱市和盤整市時這一點尤其重要，理想情況是普通股換手低於2％，ST股低於1％。在大盤處於強勢時這個換手條件可以適當放寬，對龍頭股也可以適當放寬。但無論在任何情況下，不能超過5％，包括漲停被打開後又被封住時換手率的情況。這些對換手率的限定其實也是限定當天就已經獲利的買盤數量和說明當天拋壓的大小，這時獲利盤越小、拋壓越小，第二天的上攻餘地也就相應越大

什麼阻礙散戶賺錢

市場上每天交易的人有很多，買進賣出，實際上盈利的人卻是一小部分的人群，大多數的人都是虧損的狀態，有些人是因為自身的股票知識不夠，技術分析能力不到位，操作不好，有的人是因為買賣的時間把握不好，但更多的還是因為操作者本身的自身修煉不到家，理念不對，不能正視市場的漲跌，對待股市操作沒有一個好的心態，因為很多的投資者總想著在最短的時間內大賺，有類似一夜暴富的心理。也因為這樣的心理，往往就忽視市場本身的規律，所以虧損也就在所難免了。

買股票賺錢是每個投資者進入市場的期待，但賺錢也是有區分的，有人是穩穩的賺錢，不求快速，逐步盈利。但總有人想著買進股票就立馬漲，立即盈利，事實上這樣的個股每天在市場裡都有很多，關鍵就在於自己是不是能夠抓住，如果真做了，賺點錢又跑了，一樣也是做不到利益的最大化。而且很多時候，投資者都是處在茫然恐慌的情緒中，股票上漲了，心慌，怕漲上去的個股再跌下去，所以總是賺幾個點就跑了，結果再賣出之後股價就成倍的上漲，而且很多時候，一旦股票上漲，投資者就開始心慌，總怕個股會下跌，所以守住3個盈利，早早的就出貨了，結果賣出之後股價飆升了好幾倍，後悔也來不及，而看到股票下跌了，也總是恐慌，怕股票繼續下跌，虧損更多，然後就盲目割肉出來了，結果是買完之後就漲了，可能投資者也有淡定的時候，那就是股票已經虧損的麻木的時候，市場上這樣的投資者比比皆是。

如果有了解過市場上的成功人士，基本上很少有是靠短線發財的，做短線需要關注的因素太多，在中國A股市場中，要關注國家政策，要注意上市公司消息，要注意莊家動向等等，各種的短線技巧讓我們應接不暇，而用來分析短線要用的時間跟做一個波段，中長線需要用的分析時間差不多，與其是讓自己那麼累，而且短線的各種影響因素也總是轉變的很快，操作的虧損風險也大，成功率相對於波段、中長線來講也要低的多，所以想要在市場裡最大化的盈利，最好還是做波段和中長線參與，如果有方法，中間可以加入短線操作。

上升回檔是一種股民較容易掌握且效果極佳的盈利模式，該模型主要研究股價上升和回檔兩個階段中的量價模型，從而把握回檔支撐平臺後的再次買入機會。若要提高上升回檔的操作成功率，還需要從細節著手。來，我們來看看，你和我眼中的上升，回檔的盈利模式，是不是一樣。

“上升回檔”是什麼意思呢？

就是當股價處於上升趨勢的時候，會多次回檔之後再次上漲。在資金推動下，股價漲到了頂部之後，會先回踩趨勢線再次上漲，如果調整跌破趨勢線，那麼危險就會增加，股價開始下跌，且，注意的是如果反抽無法讓股價向上突破站穩趨勢線，那麼下降趨勢就已經形成，就要馬上清倉了。

有上升回檔和下跌回檔 （發生的趨勢不同而已）

“上升回檔”注意的事項？

第一：每一次相對高位的死叉信號就是在提醒你在減倉，不論後市如何，都可以減倉。

第二：如果在減倉後趨勢線破位，那麼就不要猶豫清倉。反之沒破位反而站穩趨勢線，那麼可以再次加倉。

第三：每一次趨勢轉向都需要時間確認，但我們在沒確認前保留底倉，但是當主力成本線下穿紅線，開始反彈達不到上漲的突破條件的時候，那麼果斷繼續清倉。

提示：操作上面，遵守資金為王，趨勢無敵的理念，記住一句話，規避風險永遠比賺錢重要。

例如

選股條件：主力，資金，買賣點。如下圖

案例分析：下圖是符合這三個條件的一支個股

2017年6月21日，知道主力，資金，買賣點，選股輕而易舉

最強“上升回檔的”公式：

MID:=(3*CLOSE+LOW+OPEN+HIGH)/6;

牛線:= (20*MID+19*REF(MID,1)+18*REF(MID,2)+17*REF(MID,3)+16*REF(MID,4)+15*REF(MID,5)+14*REF(MID,6)+13*REF(MID,7)+12*REF(MID,8)+11*REF(MID,9)+10*REF(MID,10)+9*REF(MID,11)+8*REF(MID,12)+7*REF(MID,13)+6*REF(MID,14)+5*REF(MID,15)+4*REF(MID,16)+3*REF(MID,17)+2*REF(MID,18)+REF(MID,20))/210;

馬線:=MA(牛線,6);

WWW:=CROSS(C,牛線) OR CROSS(C,馬線);

ZZZ:=C>牛線 OR C>馬線;

YYY:=REF(C

XG:WWW AND ZZZ AND YYY;